08.11板块利好及个股

挖掘于板块个股机会于潜龙勿用时，历经见龙在田的试盘和或跃在渊的启动，直到飞龙在天的明牌启动，以及亢龙有悔之前的离场，这是我们的追求，也是一直趋于接近的。很难，但这并不是放弃的理由！

投资名言：顺应趋势，花全部的时间研究市场的正确趋势，如果保持一致，利润就会滚滚而来!--[美]江恩

重要消息：

.住建部发布《关于在实施城市更新行动中防止大拆大建问题的通知（征求意见稿）》，要求城市更新行动中不得大规模、短时间拆迁城中村等城市连片旧区。
发改委、国家能源局发布关于鼓励可再生能源发电企业自建或购买调峰能力增加并网规模的通知，鼓励发电企业自建储能或调峰能力增加并网规模。
商务部：1-7月我国进出口规模21.34万亿元，创历史同期新高。
农业农村部：将制定实施《全国现代饲草产业发展规划（2021―2030年）》。
体育总局发布通知，要求各级体育行政部门年底前出台《全民健身实施计划》。
农业农村部：将继续推进“互联网＋”现代农业，大力发展农村电商。
商务部等九部门，提出推广智能标签、智能分拣等系统和装备，加快智能立体仓库建设。
乘联会数据显示，7月新能源乘用车批发销量同比增长202.9%，1至7月累计增长210.2%。乘联会认为，经过多年的用户培养，新能源车已进入高速普及阶段。

工信部：积极配合相关部门制定氢能发展战略，研究推动将氢气内燃机纳入其中予以支持。
乘联会秘书长崔东树：9月份芯片供应会明显回暖。
中国电信披露战略配售结果：大基金二期、华为等20家战投最终获配51.83亿股。
中国恒大、恒大物业在港交所公告，恒大集团正在与第三方投资者探讨出售资产。

行业利好：

储能行业利好频传！！
本次发布的发电侧调峰能力政策，标志着国内储能政策进一步深化，储能行业发展进入拐点，后续可期待的政策还包括容量电价、输配电价等机制的改革。鼓励发电企业通过自建或购买调峰储能能力的方式，增加可再生能源发电装机并网规模。
概念股：鹏辉能源（300438）林洋能源（601222）东方电气600875 新朋股份002328

氢能发展再迎利好！
燃料电池技术正加速改变世界能源格局，氢能源受到全球主要国家的重视，各地积极市相继布局氢能产业。随着氢能的安全使用问题及燃料电池的技术和成本瓶颈逐步取得突破，氢能产业发展开始进入商业化应用阶段。发展零碳排放的氢气发动机，下一步还将积极配合相关部门制定氢能发展战略，研究推动将氢气内燃机纳入其中予以支持。
概念股：300091金灵通、厚普股份（300471）、300694蠡湖股份

全球晶振涨价盈利好！
晶振素有“电子产品的心脏”之称。全球晶振产能供给将面临挑战。新冠肺炎疫情重挫全球经济，但却提升了晶振需求。一方面，红外测温仪、心电仪、血氧饱和仪、血糖仪、血压计等疫情防控设备需求激增；另一方面，居家学习/办公模式带动了TWS耳机、PC设备、5G手机、小家电设备的畅销。新能源汽车产业火热，也拓展了车规级晶振需求。目前产能跟不上旺盛需求，高端晶振产品缺货明显，在合格供应商有限的条件下，晶振价格仍保持上扬态势。
概念股：东晶电子（002199）惠伦晶体（300460）603738泰晶科技

冷链物流迎来利好！
随着我国城镇化进程加速，中等收入群体扩增，消费者的食品安全意识也在不断提升，生鲜电商需求总量的不断增加推动了整个食品及农产品冷链产业的发展，持续为冷链物流企业带来大量订单，并推动着冷链行业的发展。布局建设一批国家骨干冷链物流基地，支持大型农产品批发市场、进出口口岸等建设改造冷冻冷藏仓储设施，推广应用移动冷库、恒温冷藏车、冷藏箱等新型冷链设施设备。
概念股：海容冷链（603187）、四方科技（603339）000530冰山冷热

个股公告：

昀冢科技（688260）拟逾11亿元投建片式多层陶瓷电容器项目。
龙佰集团（002601）各型号钛白粉对下游各类客户上调200美元/吨。
柘中股份（002346）拟1亿元-1.5亿元回购股份。

长城军工（601606）拟定增募资不超过6.6亿元，投向高能制导弹药生产能力建设等项目。
江苏博云（301003）上半年净利6813.5万元，同比增长53%，10派10元。
工业富联（601138）上半年实现净利润67.27亿元，同比增长33.44%。
龙佰集团（002601）各型号钛白粉对下游各类客户上调200美元/吨。
新乡化纤（000949）上半年净利7.38亿元，同比增长2491%。
金浦钛业（000545）上半年净利1.12亿元，同比增长1404.26%。
安恒信息（688023）拟5亿元参与中国电信A股IPO战略配售。
天合光能（688599）拟发行可转债募资不超52.52亿元，用于高效太阳能电池项目等。
江西铜业（600362）铜箔公司分别与瑞浦新能源、南都动力、星恒动力等知名锂电客户签订大额销售合同，稳步推进与锂电池头部企业宁德时代、比亚迪、蜂巢新能源等高端客户的合作。
天通股份（600330）正积极配合电池正极材料厂商开发相关钠离子正极材料合成设备的研究。

易事特：公司打造出光储充换一体化智慧能源解决方案

新股申购：

信濠光电代码301051，发行价98.8元，市盈率38.98倍，申购上限2万股，主营玻璃防护屏

研报精选：

碳中和背景下，新能源车迎来快速发展，配套的充换电行业的成长性不可忽视。 我国新能源汽车快速发展，预计 2025 年渗透率将达 20%+。快速增长的新能源 汽车需要与之相配套的充电桩，加上国家相关补贴政策不断出台，充电桩行业进 入发展快车道。但小区家用充电建设仍有诸多掣肘，随着相关安装建设政策的出 台，未来有望逐步破解家充难题。除充电外，换电需求也在不断增加。2020 年， 政策重新开始青睐换电模式，国家和地方政府不断出台相关政策，未来发展空间 巨大。新能源汽车作为移动储能终端，充换电模式下的 V2G 市场也不可忽视。

充电设备及运营服务未来 5 年 CAGR 均约 40%，充电运营商行业集中度高。充 电桩行业产业链上游为设备端，中游为运营端，下游为用户端。我国运营端格局 相对集中，2020 年 CR3 占比约为 70%，能够扩大自身体量，维持相对较好的利 用率的企业将迎来较好发展。设备端格局相对分散，2020 年 CR3 约为 38%，竞 争比较激烈，市场会向有技术、有资源、有资金实力的企业集中，此外，快充站 IGBT 卡脖子问题也需要进一步解决。截至 2020 年年底，全国公共充电桩和私 人充电桩总计保有量为 168.1 万台。我们预计，2021-2025 年，充电桩设备增量 将从88万台增长到271万台，对应市场规模从113亿元增长到449亿元，CAGR-5 为 42.5%；每年充电服务量从 542 亿度增长到 1904 亿度，对应市场规模从 650 亿元增长到 2285 亿元，CAGR-5 为 39.6%。 提高利用率、提高充电收入以及降低投资成本提高功率，能够改善充电桩盈利。 我国充电桩项目投资回收期长，利用率低。根据我们测算，公交车充电桩项目内 部收益率为 5.71%；60kW 直流桩和 7kW 交流桩的盈亏平衡点时的充电利用率， 分别需要 8.29%和 8.12%，而 2020 年我国交流公共充电桩利用率仅为 1.95%。 尚未达到盈亏平衡，如何提高利用率、提高充电收入，以及降低投资成本提高功 率是目前改善盈利的关键。2021 年 5 月 20 日，国家发改委、能源局联合发布 《关于进一步提升充换电基础设施服务保障能力的实施意见（征求意见稿）》， 将加快推进居住社区充电设施建设安装放在首要位置，未来地产、物业与充电桩 运营企业共建将成为趋势。

换电行业未来市场空间巨大，运营车辆及短倒重卡将成为重要应用场景，绑定运 营商的设备公司优先受益。换电模式下游使用场景集中，主要集中在出租车、网 约车、重卡；2021 年 3 月，全国投运换电站总体规模尚小，仅为 613 座，我们 预计，到 2025 年，我国换电站需求达 6678 座，涉及总投资共 200 亿元，电动 汽车换电补能总需求将达 249 亿千瓦时，换电服务市场规模共 421 亿元，目前， 车辆匹配的前提下，单一换电站的利用率达到 60%到 80%才能实现盈亏平衡， 也说明了应用场景具有限制性。

投资建议：受益于新能源车的快速发展，带动配套充电桩行业的发展进入快车道， 而换电模式能够有效保障电动车的续航。二者市场空间巨大，建议关注，充电桩 企业：特锐德、星云股份、中恒电气、盛弘股份、思源电气、国电南瑞；换电企 业：山东威达、协鑫能科、国电南瑞、奥动新能源（未上市）。

风险分析：家用充电桩建设，IGBT 卡脖子问题及快充站建设，充电桩、换电站 利用率及盈利不及预期。

关注市场先锋军，洞悉不一样的角度看待市场，跟随市场，敬畏市场！以上仅是个人学习总结，不应作为操作依据，据此操作风险自负！