铂力特:中信建投证券股份有限公司关于西安铂力特增材技术股份有限公司2021年持续督导年度报告书

中信建投证券股份有限公司
关于西安铂力特增材技术股份有限公司
2021年持续督导年度报告书
保荐机构名称：中信建投证券股份有被保荐公司名称：西安铂力特增材技术限公司股份有限公司
联系方式：028-85534995
保荐代表人姓名：陈彦斌联系地址：北京市东城区朝内大街2号
凯恒中心 B、E 座 9 层
联系方式：010-85130613
保荐代表人姓名：李旭东联系地址：北京市东城区朝内大街2号
凯恒中心 B、E 座 9 层
经中国证券监督管理委员会（简称“中国证监会”）“证监许可〔2019〕1170号文”批准，西安铂力特增材技术股份有限公司（简称“公司”或“铂力特”）首次公开发行股票并在科创板上市，向社会公开发行人民币普通股（A 股）2000.00万股，每股面值人民币1.00元。本次公司发行新股的发行价为33.00元/股，募集资金总额为66000.00万元，扣除发行费用6133.08万元后，实际募集资金净额为59866.92万元。本次公开发行股票于2019年7月22日在上海证券交易所上市。中信建投证券股份有限公司（简称“中信建投证券”）担任本次公开发行股票的保荐机构。根据《证券发行上市保荐业务管理办法》，由中信建投证券完成持续督导工作。根据《证券发行上市保荐业务管理办法》和《上海证券交易所上市公司自律监管指引第11号——持续督导》，中信建投证券出具本持续督导年度报告书。
一、持续督导工作情况序号工作内容持续督导情况
建立健全并有效执行持续督导工作制度，保荐机构已建立健全并有效执行了持
1并针对具体的持续督导工作制定相应的工
续督导制度，并制定了相应的工作计划作计划。
根据中国证监会相关规定，在持续督导工保荐机构已与铂力特签订《持续督导协
2作开始前，与上市公司或相关当事人签署议》，该协议明确了双方在持续督导期
持续督导协议，明确双方在持续督导期间间的权利和义务
1序号工作内容持续督导情况
的权利义务，并报上海证券交易所备案。
保荐机构通过日常沟通、定期或不定期
通过日常沟通、定期回访、现场检查、尽
3回访等方式，了解铂力特经营情况，对
职调查等方式开展持续督导工作。
铂力特开展持续督导工作
持续督导期间，按照有关规定对上市公司
2021年度铂力特在持续督导期间未发
违法违规事项公开发表声明的，应于披露
4生按有关规定须保荐机构公开发表声
前向上海证券交易所报告，经上海证券交明的违法违规情况易所审核后在指定媒体上公告。
持续督导期间，上市公司或相关当事人出现违法违规、违背承诺等事项的，应自发现或应当发现之日起五个工作日内向上海
2021年度铂力特在持续督导期间未发
5证券交易所报告，报告内容包括上市公司
生违法违规或违背承诺等事项
或相关当事人出现违法违规、违背承诺等
事项的具体情况，保荐机构采取的督导措施等。
在持续督导期间，保荐机构督导铂力特督导上市公司及其董事、监事、高级管理
及其董事、监事、高级管理人员遵守法
人员遵守法律、法规、部门规章和上海证
6律、法规、部门规章和上海证券交易所
券交易所发布的业务规则及其他规范性文
发布的业务规则及其他规范性文件，切件，并切实履行其所做出的各项承诺。
实履行其所做出的各项承诺督导上市公司建立健全并有效执行公司治保荐机构督促铂力特依照相关规定健理制度，包括但不限于股东大会、董事会、
7全完善公司治理制度，并严格执行公司
监事会议事规则以及董事、监事和高级管治理制度理人员的行为规范等。
督导上市公司建立健全并有效执行内控制度，包括但不限于财务管理制度、会计核保荐机构对铂力特的内控制度的设计、算制度和内部审计制度，以及募集资金使实施和有效性进行了核查，铂力特的内
8
用、关联交易、对外担保、对外投资、衍控制度符合相关法规要求并得到了有
生品交易、对子公司的控制等重大经营决效执行，能够保证公司的规范运行策的程序与规则等。
督导公司建立健全并有效执行信息披露制度，审阅信息披露文件及其他相关文件并保荐机构督促铂力特严格执行信息披
9有充分理由确信上市公司向上海证券交易露制度，审阅信息披露文件及其他相关
所提交的文件不存在虚假记载、误导性陈文件述或重大遗漏。
对上市公司的信息披露文件及向中国证监
会、上海证券交易所提交的其他文件进行
事前审阅，对存在问题的信息披露文件应保荐机构对铂力特的信息披露文件进
10及时督促上市公司予以更正或补充，上市行了审阅，不存在应及时向上海证券交
公司不予更正或补充的，应及时向上海证易所报告的情况券交易所报告。
对上市公司的信息披露文件未进行事前审
2序号工作内容持续督导情况阅的，应在上市公司履行信息披露义务后五个交易日内，完成对有关文件的审阅工作对存在问题的信息披露文件应及时督促
上市公司更正或补充，上市公司不予更正或补充的，应及时向上海证券交易所报告。
关注上市公司或其控股股东、实际控制人、
董事、监事、高级管理人员受到中国证监
2021年度，铂力特及其控股股东、实
会行政处罚、上海证券交易所纪律处分或
11际控制人、董事、监事、高级管理人员
者被上海证券交易所出具监管关注函的情未发生该等事项况，并督促其完善内部控制制度，采取措施予以纠正。
持续关注上市公司及控股股东、实际控制
人等履行承诺的情况，上市公司及控股股2021年度，铂力特及其控股股东不存
12
东、实际控制人等未履行承诺事项的，及在未履行承诺的情况时向上海证券交易所报告。
关注公共传媒关于上市公司的报道，及时针对市场传闻进行核查。经核查后发现上市公司存在应披露未披露的重大事项或与2021年度，经保荐机构核查，铂力特
13披露的信息与事实不符的，应及时督促上不存在应及时向上海证券交易所报告
市公司如实披露或予以澄清；上市公司不的情况
予披露或澄清的，应及时向上海证券交易所报告。
发现以下情形之一的，保荐机构应督促上市公司做出说明并限期改正，同时向上海证券交易所报告：（一）上市公司涉嫌违
反《上市规则》等上海证券交易所相关业
务规则；（二）证券服务机构及其签名人
员出具的专业意见可能存在虚假记载、误
142021年度，铂力特未发生相关情况
导性陈述或重大遗漏等违法违规情形或其他不当情形；（三）上市公司出现《保荐办法》第七十一条、第七十二条规定的情
形；（四）上市公司不配合保荐机构持续
督导工作；（五）上海证券交易所或保荐机构认为需要报告的其他情形。
制定对上市公司的现场检查工作计划，明确现场检查工作要求，确保现场检查工作质量。上市公司出现以下情形之一的，应自知道或应当知道之日起十五日内或上海
2021年度，铂力特不存在需要专项现
15证券交易所要求的期限内，对上市公司进
场检查的情形
行专项现场检查：（一）存在重大财务造假嫌疑；
（二）控股股东、实际控制人及其关联人
涉嫌资金占用；（三）可能存在重大违规
3序号工作内容持续督导情况担保；（四）控股股东、实际控制人及其
关联人、董事、监事或者高级管理人员涉
嫌侵占上市公司利益；（五）资金往来或
者现金流存在重大异常；（六）上海证券交易所要求的其他情形。
2021年度，铂力特不存在未履行承诺
16持续关注上市公司的承诺履行情况。
的情况
二、保荐机构和保荐代表人发现的问题及整改情况
在本持续督导期间，保荐机构和保荐代表人未发现西安铂力特增材技术股份有限公司存在重大问题。
三、重大风险事项
在本持续督导期间，公司主要的风险事项如下：
（一）业绩大幅下滑或亏损的风险
公司2021年度生产经营状况良好，但由于公司从2020年11月开始实施限制性股票激励计划，2021年报告期内计提股份支付费用17269.07万元，导致公司2021年度归属于母公司所有者的净利润为亏损。
（二）核心竞争力风险近年来，增材制造专用材料和新产品种类逐渐增多；增材制造技术随着应用领域的扩展也在不断细分升级，一方面体现为细分市场的专业化升级，另一方面体现为以增材制造技术为核心的多专业耦合带来的新产品市场，细分市场和专业耦合的发展进一步带动技术的升级迭代加快，不同技术种类之间的竞争加剧，技术创新和新产品开发仍是行业竞争的关键。公司在增材制造领域具有深厚的技术积累，并紧跟国际先进技术的发展趋势，在各类新技术方面都有持续研发投入，但若公司未能持续保持技术先进性和不断开发新的更高品质的产品，可能面临公司竞争力下降，后继发展乏力的风险。
（三）下游客户领域较为集中的风险4目前，增材制造技术的产品应用已从定制化产品逐步进入小批量生产阶段，
多个行业多个种类的批量化生产试制订单，给予增材制造为主要工艺的批量化生产模式以信心，在此基础上，批量化带来的产业链成熟化、成本降低和制造模式转变，势必下游客户群体将会不断扩大，以 3D 打印为设计思路的产品将会大量出现，替代原有生产模式下的产品，增材制造在未来的制造业发展中起着引领性的作用，但是就目前的情况而言，增材制造在其整体制造体系中的占比还较为有限，若该领域增材制造应用成长速度不及预期，或由于公司产品质量、行业竞争等因素流失主要客户，将对公司的经营发展产生不利影响。
（四）增材制造装备关键核心器件依赖进口的风险我国工业级增材制造装备核心器件严重依赖进口的问题依然较为突出。增材制造装备核心器件，如高光束质量激光器及光束整形系统、高速扫描系统、大功率激光扫描振镜、动态聚焦镜等精密光学器件等存在对进口产品的依赖，公司进口核心元器件主要为激光器及扫描振镜。公司设备的部分核心器件对国外品牌存在一定的依赖性。若上述核心器件受出口国贸易禁用、管制等因素影响，短时期内或导致公司无法按需及时采购，将对公司的生产经营产生不利影响。公司正在进行国产化替代产品研制及应用，将降低对此的负面影响。
（五）收入季节性波动风险
公司业务主要面向航空、航天制造业。因客户行业特点造成上述业务合同的取得多集中在下半年，加之公司 3D 打印定制化产品和 3D 打印自研设备生产周期的原因，交付也是下半年较多。因此，公司经营业绩存在季节性波动风险，投资者不能仅依据公司季度收入波动预测全年收入情况。
（六）应收账款坏账风险
报告期末，公司应收账款及应收票据账面价值分别为28190.43万元、8700.80万元，占期末总资产的比例为13.38%、4.13%。公司应收账款金额较大，
主要是由于营业收入快速增长及下游客户资金结算的特点所致。尽管公司主要客户多为国内大型集团公司及其下属单位、科研院所等，资信状况良好，且报告期内公司实际发生坏账损失较少，但仍存在部分账款无法收回的风险。若公司客户
5的信用状况发生不利变化，应收账款的可回收性将受到负面影响，公司的资产状
况、利润情况和资金周转也可能会受到不利影响。
（七）行业风险
增材制造是制造业有代表性的颠覆性技术，集合了信息网络技术、先进材料技术与数字制造技术，是先进制造业的重要组成部分。近年来，增材制造技术的应用领域逐步拓宽，越来越多的企业将其作为技术转型方向，用于突破研发瓶颈、解决设计难题或直接生产最终零部件，助力智能制造、绿色制造等新型制造模式，增材制造已经从研发转向了产业化应用，尽管如此，增材制造的技术成熟度还不能同减材、等材等传统制造技术相比，仍需要从科学基础、工程化应用到产业化生产等环节开展大量基础性研究工作。增材制造产业处于快速发展期，应用成本已经出现拐点，但整体产业规模相对于传统制造规模依旧较小。此外，目前我国尚未建立起涵盖设计、材料、工艺设备、产品性能、认证检测等在内的完整的增
材制造标准体系。行业标准的缺失，一定程度上制约了增材制造技术成果的累积、固化和推广应用，未能架起技术和产业衔接的桥梁，减缓了产业发展进程。因此，若增材制造应用领域市场的成长速度和所需发展周期不及预期，将对公司未来业务的发展和盈利能力的增长速度带来一定的影响。
（八）宏观环境风险公司设备的部分核心器件对国外品牌存在一定的依赖性。若受出口国贸易禁用、未来国际贸易形势严峻，不排除公司下游客户的产品/设备受到影响，将对公司的生产经营产生不利影响。国际政治趋势会影响税率，会直接影响我公司出口业务。
四、重大违规事项
在本持续督导期间，西安铂力特增材技术股份有限公司不存在重大违规事项。
6五、主要财务指标的变动原因及合理性
2021年，公司主要财务数据如下所示：
单位：万元本期比上年同期增减
主要会计数据2021年1-12月2020年1-12月（%）
营业收入55199.3041216.8133.92扣除与主营业务无关的业务收入和不具备
55199.3041216.8133.92
商业实质的收入后的营业收入归属于上市公司股东
-5330.558670.23不适用的净利润归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益-8914.836063.77不适用的净利润经营活动产生的现金
2749.939107.40-69.81
流量净额本期末比上年同期末主要会计数据2021年12月末2020年12月末增减（%）归属于上市公司股东
128736.99116175.4110.81
的净资产
总资产210768.82167877.5525.55
公司主要财务指标如下表所示：
本期比上年同期增减
主要财务指标2021年1-12月2020年1-12月（%）基本每股收益（元/-0.671.08不适用
股）稀释每股收益（元/-0.671.08不适用
股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/-1.110.76不适用股）加权平均净资产收益
-4.387.81减少12.19个百分点率（%）扣除非经常性损益后
的加权平均净资产收-7.335.46减少12.79个百分点益率（%）研发投入占营业收入
20.6916.55增加4.14个百分点
的比例（%）
72021年，公司主要财务数据及指标变动的原因如下：
1、报告期内，公司的营业收入稳定增长，实现55199.30万元，增长13982.50万元，增幅 33.92%，主要系自研 3D 打印设备及 3D 打印定制化产品均有所增长，尤其是自研 3D 打印设备增长较大所致。
2、报告期内，公司的归属于上市公司股东的净利润-5330.55万元，减少
14000.78万元，主要系计提股份支付费用17269.07万元所致。
3、报告期内，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润
-8914.83万元，减少14978.61万元，主要系计提股份支付费用17269.07万元所致。
4、报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额2749.93万元，减少6357.47万元，降幅69.81%，主要系随着公司产能规模扩大，购买设备配件、生产材料及支付职工薪酬增加较多所致。
5、报告期末，归属于上市公司股东的净资产128736.99万元，增长12561.58万元，增幅10.81%，主要系报告期内计提股份支付计入资本公积所致。
6、报告期末，公司总资产210768.82万元，增长42891.27万元，增幅25.55%，
主要系报告期募投项目建设、整体经营规模扩大所致。
7、报告期内实现基本每股收益-0.67元/股，实现扣除非经常性损益后的基
本每股收益-1.11元/股，分别减少1.75元/股和1.87元/股，主要系报告期内计提股份支付费用产生亏损所致。
8、报告期内实现加权平均净资产收益率以及扣除非经常性损益后的加权平
均净资产收益率分别为-4.38%和-7.33%，分别减少12.19和12.79个百分点，主要系报告期内计提股份支付费用产生亏损所致。
9、报告期内，公司研发投入占营业收入的比例为20.69%，增加4.14个百分点，主要系报告期内公司继续以技术创新推动产业发展，进一步加强研发能力建设，研发人员数量及其薪酬增长以及研发项目增加所致。
综上，公司2021年度主要财务数据及财务指标变动具有合理性。
8六、核心竞争力的变化情况
公司一直专注主业，致力于金属增材制造技术研究，作为国家级高新技术企业，拥有国家级企业技术中心、金属增材制造国家地方联合工程研究中心、省级企业技术中心、陕西省金属增材制造工程研究中心，担任全国“增材制造产业联盟联盟”的副理事长单位。公司承担多个国家级科研项目和课题，包括“国家重点研发计划”、“智能制造”、“工业强基工程”等，取得一系列科技成果，培养一大批科技人才。不断的技术创新是公司快速发展强有力的驱动，促使公司增材制造技术保持领先，装备、产品、技术服务质量不断提升，目前，已形成大量提升装备精度、稳定性、产品性能、批次稳定性以及生产流程智能化程度的领先技术。
报告期内，完成钛合金以及高温合金粉末材料制备以及应用验证，实现批量化生产，产能达到400吨以上；同时有多项装备以及工艺技术研发成果直接应用于装备性能提升以及产品工艺优化，完成大尺寸多光束激光选区熔化装备 BLT-S800研发，对外发售；另外 BLT-S1000 设备研发完成，已经达到稳定生产状态，设备布局完成首次迭代优化。
公司的核心竞争力体现在研发、规模、原料采购及技术，管理团队及品牌等方面，在2021年度未发生不利变化。
七、研发支出变化及研发进展
公司坚持以客户为中心、市场为导向，以研发创新为公司发展的驱动力。公司在研发上持续保持高投入，不断进行技术积累并保持持续的科研创新能力。
2021年公司研发投入11421.98万元，占营业收入的比例为20.69%，相比上年增
长了4598.93万元，占营业收入的比例增加4.14个百分点。公司紧跟制造业智能化、无人化的发展趋势，对增材制造设备、增材制造工艺、增材制造材料等进行研究开发，为公司加快健全产业链配套能力打下坚实基础。
公司是国内较早开展增材制造技术研究，并快速开展产业化形成国内规模最大产业化基地的企业，核心技术主要来源于自主创新研发，并经过不断开拓新技术，坚持持续的试验验证优化以及工业化应用考核，不断形成新的研发成果保持核心技术的先进性。目前已经形成一系列装备集成、工艺技术、提升成形质量、
9效率、精度等行业领先核心技术。在报告期内继续加大技术研发创新力度，在进
行原核心技术基础上，进行了大量优化提升。
截止2021年12月31日，公司累计申请专利370项，拥有授权专利217项，其中发明专利67项，实用新型专利130项，外观设计专利20项。
八、新增业务进展是否与前期信息披露一致不适用。
九、募集资金的使用情况及是否合规
截至2021年12月31日止公司募集资金使用情况如下:
项目金额（人民币元）
2021年1月1日募集资金账户余额94931403.90
本年募集资金金额-
减：募投项目进度款264098332.95
减：临时补充公司流动资金50000000.00
减：闲置募集资金投资理财支出700000000.00
加：收回补充公司流动资金70000000.00
加：理财本金赎回860000000.00
加：闲置募集资金结构性存款利息收入2679833.34
加：利息收入扣除手续费净额477322.84
2021年12月31日募集资金余额13990227.13公司2021年募集资金存放与使用情况符合《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、
《上海证券交易所科创板股票上市规则》等法律法规和制度文件的规定，对募集资金进行了专户存储和专项使用，并及时履行了相关信息披露义务，募集资金具体使用情况与公司已披露情况一致，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情况，不存在违规使用募集资金的情形。
10十、控股股东、实际控制人、董事、监事和高级管理人员的持股、质押、冻结及减持情况
截至2021年12月31日，公司无控股股东，公司实际控制人、董事、监事和高级管理人员的持股、质押、冻结及减持情况如下：
2021年度
序直接持股间接持股合计持股合计持股的质押、冻姓名职务
号数量（股）数量（股）数量（股）比例（%）结及减持情况实际控制
人、董事
1薛蕾3663855210958257734377.15%无
长兼总经理实际控制
2黄卫东-671436067143608.31%无
人、董事实际控制
3折生阳17441190-1744119021.59%无
人、董事无质押及
4雷开贵董事2015405-20154052.49%冻结，减持
50000股
5张凯董事-----
6杨安庆董事-----
7乔昆董事-----
8戴秀梅独立董事-----
9郭随英独立董事-----
10强力独立董事-----
11曾建民独立董事-----
监事会主
12宫蒲玲-----
席职工代表
13董思言-----
监事
14马转转监事-----
副总经
15贾鑫理、销售913913-9139131.13%无
总监
16杨东辉副总经理913913-9139131.13%无
112021年度
序直接持股间接持股合计持股合计持股的质押、冻姓名职务
号数量（股）数量（股）数量（股）比例（%）结及减持情况副总经
17赵晓明理、总工913913-9139131.13%无
程师
18喻文韬副总经理-----
副总经
19梁可晶理、财务-----
总监董事会秘
20崔静姝-----
书
十一、上海证券交易所或保荐机构认为应当发表意见的其他事项
截至本持续督导年度报告书出具之日，不存在保荐机构认为应当发表意见的其他事项。
（以下无正文）12（本页无正文，为《中信建投证券股份有限公司关于西安铂力特增材技术股份有限公司2021年持续督导年度报告书》之签字盖章页）
保荐代表人签名：____________________________陈彦斌李旭东中信建投证券股份有限公司年月日
13