杀猪割韭菜行情结束 硅铁又到增仓上行开始

欲擒故纵养膘增肥   硅铁空头伺机剥皮杀彘（7.3）http://www.5etz.com/forum.php?mod=viewthread&tid=29318(出处: 5e投资)，先看一篇7月3号的硅铁分析，当时是冲高7030点后次日大幅回调，然后7月3号收十字星线大家以为到底了可以抢反弹时，我做的分析，结论是：

也就是说回调看到6500一带，现在10天过去了，硅铁今天最低回到了6502点，说明已经到位了！



硅铁1809合约今天开盘于6598点，低开4点，最高6598点，最低6502点，收盘6534点，下跌68点或-1.03%，成交115246手，是昨天成交量的64.8%，减仓13316手，减持了9.25%，今天全天呈现低开低走，横盘窄幅震荡检验年线6500支撑的趋势，并在年线上获得了支撑。

1、7大主力多空各自占比的特点是：7大多头占比62.3%，+8.6%；7大空头占比61.5%，-9.2%，多头优势0.8%，+17.8%（7.03日7大主力多空各自占比的特点是：7大多头占比53.7%，-7.8%；7大空头占比70.7%，-4.4%，空头优势17%，+3.4%）。从对7月3日对比分析中可以发现硅铁出现的新的特点：
一是多头主力占比大幅度上升，而空头主力持仓占比大幅度下降，也就是说随着期货价格的下跌，多空主力持仓占比优势已经实现了强弱转换，从空头显著优势变为多头微弱优势了。
二是多空继续保持在60%以上，说明行情还是主力博弈阶段，行情的短线震荡反复不可避免。
三是空头优势随着期间下跌而减弱，从17%空头优势到0.8%的多头优势，说明硅铁价格与主力多空持仓优势确实有直接因果关系，这期间空头优势减少了17.8%，期价从最高7030杀跌到了6502点，最大下跌幅度7.5%，相信通过随后的多头主力继续增仓上行，期间再度上攻指日可待。


2、7大多空主力今天的表现情况：多头持仓29866手，减仓1388手；空头持仓28851手，减仓6034手，当日对冲后净持有净多单1015手，净敞口风险占多头头寸的3.4%。（7.3日多头持仓35186手，增仓8239手；空头持仓52933手，增仓4172手，当日对冲后净持有净空单17747手，净敞口风险占空头头寸的33.55%。），与7月3号的数据对比可以发现以下几点：
一是7大主力多空主力持仓都大幅度减仓，其中多头减仓5320手，空头减仓24082手，空头主力减仓是多头减仓的452.6%；
二是当日双向减仓，而且空头减仓6034手，远远大于多头减仓1388手，说明空方逢低平空操作在大幅度增加，也就是说空头持仓已经没有信心了。
三是多空对冲取得了多头优势1015手，原来是空头优势17747手，净敞口风险占空头头寸的33.55%。所以，当时的判断会继续杀跌，而目前已经是多头优势了，后续行情转多势在必行。


3、7大多头主力中，有5大多空主力双向持仓排在多空前7名上（原来4大），分别是五矿、华泰、弘业、中信、国投5大席位共持有多单22547手，减仓1216手，持有空单23611手，减仓5607手，净持空头1064手、占空头比重4.5%（7.3号净持空单16043手，占空头比重44.6%）；这很明显可以看出在7大主力中，锁仓操作的5大主力裸露空头头寸与7大主力方向还是相反的，只不过今天双向主力净减仓空单4391手，使得净空头敞口大幅度减少了，只相当于7月3号的净空头敞口6%，相当于周四净持空单的19.5%，说明双向持仓主力借助于杀跌收割了利用空头平仓收割了恐慌状态下平仓的多头韭菜。

4、20大多头主力持有多单47928手，减仓2936手；20大空头主力持空单46936手，减仓6849手；当日减仓对冲净减持空单3913手，持仓对冲净持有多单992手。（7.3日20大多头主力持有多单65525手，增仓7847手；20大空头主力持空单75946手，增仓3424手；净持有空单10421手。）                          
以上数据与7月3号比较中可以看出：
一是多空主力整体上双向减仓，其中多头减仓17597手，空头减仓29010手，净减仓空单11413手；特别是周五当日继续净减仓空单，使得20大主力净持仓敞口转为了多头。这充分说明目前已经是空头平仓的最好时机了。                                                                           
二是净持仓头寸变为净持多单992手，而7月3号时是净持有空单10421手。这说明随着期价大幅度杀跌，多头主力已经开始积极增仓做多，而空头主力在大幅度减仓空单，获利变现为安。


5、20大多头主力中有11大主力是锁仓操作的（原来13大）：其中持有多单33447手（占20大多头主力的69.7%），当日减仓2840手； 同时持有空单32837手（占20大空头主力的70%），当日减仓7147手；净持仓为净持多单610手，（7.3日20大多头主力中有13大主力是锁仓操作的：其中持有多单44759手（占20大多头主力的68%），当日增仓6052手； 同时持有空单61517手（占20大空头主力的71.7%），当日增仓3636手；净持仓为净持空单16758手）从这个数据对比中可以看出前20大席位操作特点：
一是锁仓操作，其中69.7%的多单被锁定，70%的空单被锁定；
二是双向净持空单敞口大幅度减少，而且从净持空单16758手，转变为净持多单610手，这说明双向割韭菜的主力已经完成了阶段性收割任务。
三是双向持续大幅度减仓，一方面说明下跌动力已经不足，另一方面也说明多头主力还没有做好抄底拉升准备。所以，后续需要有一个增仓上行的时机。


6、20大主力中9家持有单向仓的机构对比：中辉、中金、大陆等9家单向持有多单11637手，当日增仓1254手；宝城、永安、东兴等9家单向持有净空单的席位持有空单14099手，增仓298手；多空冲抵后，净持有空单2462手.（7月3号20大主力中7家持有单向仓的机构对比：国投、东航等7家单向持有多单20766手，当日增仓1795手；宝城、永安等7家单向持有净空单的席位持有空单14429手减仓212手；多空冲抵后，净持有多单6337手），与7.3日相比有几个特点：
一是单向持仓机构从7家增加到9家，但持有多单减持9129手，减持空单330手，也就是说单向持仓的机构随着期价下跌而不断止损出局，而空头主力目前还基本保持原有的持仓。
二是单向持仓机构在对冲后从高价区净持多单6337手转为低价区净持空单2462手，这反映了单向操作的18家机构整体上一直没有踏准行情节拍，有点秃子烂鸡鸡----二头都不行的感觉！

7、从均线看：
一是5日均线与其他均线死叉，而13日均线6725--21日均线6653--34日均线6626--55日均线6614--89日均线6416仍然呈多头排列顺序，所以，只要短线修复5日均线拐头向上，再次金叉回去，竟会有一轮大的多头行情。                                                                           
二是量价关系显示高位放量、低位缩量，已经是底部区域。而且本周5个交易日2天地量水平。
三是跌出上升通道下轨后，被年线6500有效支撑住，这与4.9---6.19行情拐点是一样的技术性拐点特征。不出意外，下周会有至少2个中（大）阳线以上拉升行情出现，这轮短线目标看到上升通道中轨区域7110一带。
建议在目前价位平空翻多，静等拉升行情出现！

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