三峡新材:湖北三峡新型建材股份有限公司关于2020年年度报告的信息披露监管工作函的回复公告

证券代码：600293 股票简称：三峡新材 编号：临 2021-019 号湖北三峡新型建材股份有限公司
关于 2020 年年度报告的信息披露监管工作函
的回复公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
湖北三峡新型建材股份有限公司（以下简称“公司”）2021 年 5 月 27 日收到上海证券交易所上市公司监管一部《关于对湖北三峡新型建材股份有限公司 2020 年年度报告的信息披露监管工作函》（上证公函【2021】0512 号，以下简称“监管工作函”），公司就监管工作函所涉事项进行了认真核查，现将相关问题回复公告如下：
1.根据年报，公司2020 年计提商誉减值9.74 亿元，占商誉账面原值的70%。其中，除深圳恒波资产组计提商誉减值7.47 亿元外，广东恒大和资产组、深圳云峰资产组等将剩余商誉2.27 亿元全部计提减值。请公司：（1）根据经审计数据，进一步披露上述资产组商誉减值的测试的方法、参数选取及依据、计算过程，以及相关资产减值迹象出现的具体情况与时间；
公司回复：
商誉减值测试的方法为：在财务报表中单独列示的商誉，在进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。
资产组或资产组组合的可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未
来现金流量的现值两者之间的较高者。资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。主要参数选取及依据、计算过程如下：
1）营业收入的预测
①历史年度营业收入的分析
历史年度销售板块各收入占比如下（单位：万元）：
年 份 2018 年度 2019 年度 2020 年度
项 目 营业收入 比重% 营 业 收 入 比 重% 营 业 收 入 比重%
零售 71197.47 9.28 比重 2%63 78.86 18.90比 重%1 9847.89 19.76
电商 12212.56 1.59 1305.83 0.94
批发 663264.09 86.41 94793.31 67.91 77712.63 77.38
运营商佣金 7148484163..8663 1.88 10122.07 7.25 2865.62 2.85
其他业务收入 6447.25 0.84 6983.86 5.00
营业收入合计 767568.23 100.00 139583.93 100.00 100426.14 100.00
收入逐年下滑的主要原因为公司面临资金困难：2018 年发生诉讼以来，资金持续紧张，业务不能如期拓展，市场份额不断下降，规模随之缩小，品牌、行业地位等方面也受到巨大影响。
②主营业务收入的预测
2021 年随着“中邮”案件的解决，公司的融资能力会逐步得以恢复，资金短缺的问题将会得到逐步解决。
虽然手机市场已经处于非常成熟的阶段，但未来技术不断迭代升级也会带来新的换机市场。同时信息技术的不断扩展和革新直接关联智能家居的发展，并由此诞生了物物相连的“物联网”，智慧家居市场是未来行业发展的主流方向，空间巨大。
目前恒波最大的困境是资金问题，一旦资金得以缓解，将快速启动“五年战略”规划：
恒波计划由主要发展零售业为主的销售渠道型公司转为平台公司，即发展移动智联垂直供应链生态平台，利用平台整合多行业上下游，撮合交易，发展延伸服务业、供应链金融、b2b、b2c、渠道赋能、线上分销等业务。
综上，如资金条件具备，恒波未来发展重点在于转型平台，同时兼顾发展部分线下渠道，经营线下渠道的目的在于为平台合作伙伴赋能提供基础。
未来 5 年手机板块各项收入增长率为：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
综合增长率 45.94% 34.85% 6.75% 6.80% 5.01%
主营业务增长率 46.26% 34.87% 6.74% 6.80% 5.00%
自有门店零售 235.31% 64.21% 10.00% 10.00% 5.00%
配件零售 128.32% 47.44% 5.00% 5.00% 5.00%
电信进驻厅销售 20.00% 10.00% 5.00% 5.00% 5.00%
移动进驻厅销售 20.00% 10.00% 5.00% 5.00% 5.00%
批发 10.00% 20.00% 5.00% 5.00% 5.00%
运营商收入 60.00% 20.00% 5.00% 5.00% 5.00%
其他业务增长率 -40.31% 20.00% 10.00% 10.00% 10.00%
服务费用、佣金收入 -40.31% 20.00% 10.00% 10.00% 10.00%销售板块营业收入预测表（金额单位：万元）：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
收入合计 147108.24 198378.68 211763.32 226163.76 237488.06
主营业务收入合计 146886.34 198112.40 211470.41 225841.56 237133.64
自有门店零售 42047.94 69047.94 75952.73 83548.00 87725.40
配件零售 12646.74 18646.74 19579.08 20558.03 21585.93
电信进驻厅销售 347.90 382.69 401.82 421.91 443.01
移动进驻厅销售 1774.88 1952.37 2049.99 2152.49 2260.11
批发 85483.89 102580.67 107709.70 113095.19 118749.95
运营商收入 4584.99 5501.99 5777.09 6065.94 6369.24
其他业务合计 221.90 266.28 292.91 322.20 354.42
服务费用、佣金收入 221.90 266.28 292.91 322.20 354.42主营业务各项收入占比为：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
零售 38.68% 45.44% 46.33% 47.24% 47.24%
批发 58.20% 51.78% 50.93% 50.08% 50.08%
运营商收入 3.12% 2.78% 2.73% 2.69% 2.69%
合计 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%
2）营业成本的预测
①历史年度毛利率分析
深圳恒波公司的营业成本由零售、批发、其他业务成本组成，其中零售、批发业务成本主要系手机、手机配件及其他产品的采购进价，运营商佣金成本为外包分成成本。销售板块历史年度毛利率水平如下表：
项目名称 2016 年 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年
综合毛利率 11.78% 6.52% 6.95% 15.98% 4.41%
主营业务毛利率 11.75% 5.59% 6.24% 12.05% 4.09%
自有门店零售 14.69% 13.63% 13.08% 9.75% 9.39%
配件零售 73.00% 11.10% 29.74% 31.16% 2.46%
电信进驻厅销售 17.25% 17.16% 17.37% 16.64% 9.52%
移动进驻厅销售 13.25% 20.06% 18.04% 16.42% 14.20%
电商 8.30% 4.86% 7.76% 7.44%
电商配件销售 36.14% 53.76% 12.54%
批发 4.27% 2.56% 2.57% 3.92% -0.4%
配件批发 -15.76% 60.28% 50.61%
运营商收入 93.32% 72.65% 100.00% 91.22% 100.00%
仓储 90.74% 65.99% 100.00%
其他业务毛利率 100.00% 99.59% 90.17% 91.04% 92.04%
2020 年批发毛利率为负数原因：公司处理一批滞销品造成账面毛利率为负数。
②营业成本的预测
产品成本取决于厂家或供应商产品定价。如恒波具备强大的渠道分销及零售能力，随之恒波的议价能力也会水涨船高。因此，就分销及零售业务而言，通过提升销售规模来降低产品成本是行之有效的方式。
自有产品成本：公司目前没有研发计划，自有产品成本更多来自于恒波自有品牌的产品成本，这部分成本与产品成本同理，取决于销售规模，规模越大成本越低。因此，需要通过各种措施提升销售规模，规模提升，意味产品成本降低。
对运营商收入，主要是恒波本部与移动合作，中恒国信与电信合作，借助于运营商门店销售手机，运营商放号取得佣金，无成本。
其他业务收入为增值服务、延长保修、碎屏险、分期付款、现金返利、厂家促销服务费等服务性收入，成本为提供增值服务的成本。
随着疫情影响及公司资金紧张情况逐渐缓解， 2021 年以后随着 5G 商用化，预测零售、批发等业务毛利略微回升。各年度的毛利率如下：
项目名称 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
综合毛利率 10.38% 10.73% 10.78% 10.82% 10.82%
主营业务毛利率 10.25% 10.62% 10.66% 10.70% 10.70%
自有门店零售 13.00% 13.00% 13.00% 13.00% 13.00%
配件零售 17.00% 17.00% 17.00% 17.00% 17.00%
电信进驻厅销售 13.00% 13.00% 13.00% 13.00% 13.00%
移动进驻厅销售 14.00% 14.00% 14.00% 14.00% 14.00%
批发 3.00% 3.00% 3.00% 3.00% 3.00%
运营商收入 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%
其他业务毛利率 92.04% 92.04% 92.04% 92.04% 92.04%
增值服务 92.04% 92.04% 92.04% 92.04% 92.04%
各业务类型毛利差异较大，业务类型占比对公司影响综合毛利率，公司在逐步优化产品结构以提高整体收益。
手机销售板块未来年度营业成本（金额单位：万元）：
项目名称 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
营业成本合计 131844.61 177084.93 188943.82 201696.10 211782.20
主营业务成本 131826.94 177063.73 188920.50 201670.45 211753.98
自有门店零售 36581.71 60071.71 66078.88 72686.76 76321.10
配件零售 10496.79 15476.79 16250.64 17063.16 17916.32
电信进驻厅销售 302.67 332.94 349.58 367.06 385.42
移动进驻厅销售 1526.40 1679.04 1762.99 1851.14 1943.69
批发 82919.37 99503.25 104478.41 109702.33 115187.45
其他业务成本 17.67 21.20 23.32 25.65 28.22
服务费 17.67 21.20 23.32 25.65 28.22
3）销售费用预测
手机销售板块的销售费用主要包括职工薪酬、折旧及摊销、租金及物业管理费、水电及物料消耗费用、广告及业务宣传费用以及其他费用等。历史年度销售板块销售费用汇总表（金额单位：万元）：
项目 2016 年 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年
销售费用合计 28449.16 21637.09 15145.78 5968.65 4918.81
当年业务收入金额 490799.52 1049298.24 826187.96 140545.25 100797.92
销售费用率 5.80% 2.06% 1.97% 4.25% 4.88%
2017 年-2018 年销售费率大幅下降是因为批发业务比重较高。
手机销售板块销售费用预测数据如下表所示（金额单位：万元）：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年 永续年
销售费用合计 6411.25 8451.17 8775.57 9070.03 9166.20 9330.92
当年业务收入金额 147108.24 198378.68 211763.32 226163.76 237488.06 237488.06
销售费用率 4.36% 4.26% 4.14% 4.01% 3.86% 3.93%
销售费用较 2020 年增加较大是因为 2021 年下半年将新开 50 家零售店，人工和租金增加较大。
4）管理费用预测
手机销售板块管理费用主要包括职工薪酬、折旧及摊销、税费、中介服务费、办公经费和其他等。销售板块历史年度管理费用汇总表（金额单位：万元）：
项目 2016 年 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年
管理费用汇总 8047.09 9066.46 8619.28 6985.49 6977.01
当年业务收入金额 490799.52 1049298.24 826187.96 140545.25 100797.92
管理费用率 1.64% 0.86% 1.04% 4.97% 6.92%管理费用主要分为固定费用和其他日常管理费。固定费用按目前实际执行情况进行预测；
日常管理费预测系通过分析历史年度管理费用构成、与营业收入的关系，再依据未来收入变化等因素进行预测。未来五年（手机销售板块）的管理费用预测（金额单位：万元）：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年 永续年
管理费用汇总 4522.10 4552.22 4808.73 4735.28 4811.89 4796.10
当年业务收入金额 147108.24 198378.68 211763.32 2 26163.76 2 37488.06 237488.06
管理费用率 3.07% 2.29% 2.27% 2.09% 237428.083.0%6 2.02%
2021 年职工工资较 2020 年大幅下降，是因为 2020 年人员工资含员工离职赔偿款约2000 万。
5）折旧、摊销额预测手机销售板块未来年折旧、摊销额情况如下表所示（金额单位：万元）：
序号 项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年 永续年
一 固定资产 1236.34 1052.69 1222.57 1166.80 1172.50 831.54
1 房屋建筑 270.13 270.13 270.13 270.13 270.13 149.37
2 机器设备 605.60 605.60 605.60 605.60 605.60 356.45
3 运输工具 63.91 63.91 55.77 - 5.70 51.75
4 电子设备 296.70 113.05 291.07 291.07 291.07 273.97
二 无形资产 177.02 177.02 148.62 - - -
1 软件、商标 177.02 177.02 148.62 -三 长期待摊 359.62 516.73 440.26 330.18 - 240.74
合计 1772.98 1746.44 1811.45 1496.98 1172.50 1072.28
上表机器设备折旧进营业成本，其余资产折旧及摊销进管理费用和销售费用。
6）资本性支出的预测
手机销售板块资本性支出预测结果详见下表（金额单位：万元）：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年 永续年
资产更新投资 - 1455.33 - - 357.91 827.19
房屋建筑物 - - - - - 27.88
机器设备 380.08
车辆 357.91 19.21
电子设备 1455.33 265.34
长期待摊 - 134.68
新增投资 660.38 660.38 - - - 174.22
新店装修 660.38 660.38 - - - 174.22
资本性支出 660.38 2115.71 - - 357.91 1001.41
7）净营运资金变动的预测
手机销售板块营运资金追加额具体预测结果详见下表（金额单位万元）：
项目 2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年 永续年
营运资金 28388.83 38243.10 40818.37 43588.72 45770.53 45770.53
营运资金增加 28388.83 9854.27 2575.27 2770.35 2181.81 -
永续年收益预测同预测期末年，因此无需追加营运资金。
8）现金流量的预测
预测期内每年现金流量=息税前利润+折旧与摊销-资本性支出-净营运资金变动=（营业收入-营业成本-税金及附加-期间费用）+折旧与摊销-资本性支出-净营运资金变动
根据以上各单项的预测及上式计算最后得出未来各年度销售板块资产组（手机销售板块）现金流量（金额单位人民币万元):后五年预测数据
项目 永续年
2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
一、营业收入147108.24 198378.68 211763.32 226163.76 237488.06 237488.06
减：营业成本 131844.61 177084.93 188943.82 201696.10 211782.20 211782.20税金及附加 305.06 399.51 463.17 496.27 515.64 505.60
销售费用 6411.25 8451.17 8775.57 9070.03 9166.20 9330.92
管理费用 4522.10 4552.22 4808.73 4735.28 4811.89 4796.10
二、EBIT 4025.22 7890.85 8772.03 10166.08 11212.13 11073.24加：折旧与摊销 1772.98 1746.44 1811.45 1496.98 1172.50 1072.28减：资本性支出 660.38 2115.71 - - 357.91 1001.41净营运资金变 28388.83 9854.27 2575.27 2770.35 2181.81 -动
三、现金流量 -23251.01 -2332.69 8008.21 8892.71 9844.91 11144.119）折现率的确定：
根据众联评估报告，折现率采用（所得）税前资本资产加权平均成本模型（WACCBT）：
WACCBT=Ke×E/(D+E)/(1－t)+Kd×D/(D+E)
①权益资本成本 Ke 计算：评估基准日的无风险利率为 3.67%，目标资本结构的 Beta 系数为 0.9519，市场风险溢价为 6.97%，公司特定的风险调整系数取值为 1.5%，则权益资本
成本为:
Ke=Rf1+Beta×ERP+Rc=3.67%+0.9519×6.97%+1.5%=11.81%
②目标资本结构 D/E：选取 4 家可比公司的资本结构作为目标资本结构 D/E=35.65%③债务资本成本 Kd：基准日资产组所在企业债务资本成本 Kd=7.51%④加权资本成本 WACCBT 的确定
WACCBT=Ke×E/(D+E)/(1－T)+Kd×D/(D+E)
=11.81%×73.72%/(1－25%)+7.51%×26.28%
=13.58%
10）预计未来现金流量的现值的确定
手机板块资产组预测及计算结果详见下表(金额单位：人民币万元)：
后五年预测数据
项目 永续年
2021 年 2022 年 2023 年 2024 年 2025 年
三、现金流量 -23251.01 -2332.69 8008.21 8892.71 9844.91 11144.11税前折现率 13.58% 13.58% 13.58% 13.58% 13.58% 13.58%
折现期间 0.50 1.50 2.50 3.50 4.50
税前折现系数 0.9383 0.8261 0.7274 0.6404 0.5638 4.1517
税前折现值 -21816.42 -1927.04 5825.17 5694.89 5550.56 46267.00
四、现金流量折现值 39600.0011）2020 年深圳恒波商誉减值测试结果
商誉的划分：三峡新材收购深圳恒波、深圳恒波收购恒大和、恒波收购深圳云峰形成的商誉分别划分在四个资产组（恒波手机板块资产组、手游资产组、恒大和资产组、云峰资产组）各资产组的商誉在本次计提减值准备前账面净额分别为 7.72 亿、3.45 亿、0.25 亿、0.03亿，合计 11.45 亿。
恒波手机板块资产组含商誉账面值 99599.35 万元，资产组现金流折现值为 39600.00万元，手机板块商誉减值 59999.35 万元。
2020 年度因疫情、“中邮”事件、供应链缺货以及整个行业趋势的影响，手游资产组、恒大和资产组、云峰资产组未能正常经营，全年无营业收入和利润，根据公司现状和规划，这三个资产组不再运营，本次将三个资产组的商誉 3.74 亿元全额计提减值。
分摊至上述四个资产组的商誉本期计提减值合计 9.74 亿元。
相关资产减值迹象出现的具体情况与时间：
1)行业趋势
据中国信通院发布 2020 年 12 月国内手机市场运行分析报告，2020 年 12 月，国内手机市场总体出货量 2659.5 万部，同比下降 12.6%。其中智能手机出货量 2521.8 万部，占同期手机出货量的94.8%。全年来看，智能手机累计出货量2.96亿部，占同期手机出货量的96.0%。
然而其出货量下降趋势依然明显，去年全年出货量同比下降 20.4%。同时根据 DigitimesResearch 1 月 13 日发布的 2020 年全球智能手机出货量报告，受疫情肆虐全球以及消费紧缩影响，2020 全年智能手机需求及出货不如 2019 年。
2)“中邮”事件影响
2018年8月9日，深圳恒波公司收到与“中邮案”相关的《民事起诉状》。2018年12月8日，深圳恒波收到广东省深圳市罗湖区人民法院向深圳恒波送达的（2018）粤0303民初
19833-19849、20712-20717号之四民事裁定书，裁定结果为：驳回原告北京中邮普泰移动通信设备有限责任公司（以下简称“北京中邮”）、中邮普泰通信服务股份有限公司（以下简称“中邮普泰”）的起诉。2018年12月北京中邮及中邮普泰不服广东省深圳市罗湖区人民法院
（2018）粤0303民初19833-19849、20712-20717号之四民事裁定书，已向广东省深圳市中级人民法院上诉。公司在2018年底进行商誉减值测试时考虑到罗湖区人民法院裁定结果以及咨询诉讼代理律师后，认为该项诉讼中邮系要求深圳恒波承担返还货款法律责任的诉讼请求是不能成立的，故在2018年底做商誉减值测试对未来经营情况估计时未考虑该项因素。
2019年9月底，深圳恒波收到广东省深圳市罗湖区人民法院送达的（2019）粤0303民初19813—19835号《民事判决书》，《民事判决书》判决如下： 驳回原告北京中邮、中邮普泰公司全部诉讼请求。2019年底与中邮系诉讼进入二审阶段，深圳恒波基于一审的判决结果以及咨询诉讼代理律师后，认为该项诉讼中邮系要求深圳恒波承担相应法律责任的诉讼请求是不能成立的，公司在2019年商誉减值测试认为中邮案的影响将在2020年逐渐有所缓解，公司将取得新的银行授信，业务活动将逐渐回归正常，基于以上考虑，公司2019年底商誉减值测试时并未出现大额减值情况。
进入 2020 年 6 月后，由于 “中邮案”影响尚未完结，公司在银行仍无法取得新的授信，无法补充新的营运资金，以及中邮案件导致的供货渠道受阻的叠加影响，深圳恒波公司经营业务进一步萎缩，出现人员大批流失，人员严重流失导致部分业务停滞。在 2020 年底进行商誉减值测试时，深圳恒波对未来的预期较以前年度出现根本性的变化，故 2020 年出现较大的商誉减值。
3)疫情影响
2020 年受新冠疫情影响，多数行业经营困难，艰难维持，尤其线下零售业、餐饮业等行业亏损严重。恒波业务主要集中在线下零售，受疫情冲击较大，不得已大面积关闭门店，由此带来门店押金、摊余装修费、员工工资及补偿、存货折价抛售等损失。
4)供应链缺货
目前国内手机供应厂家高度集中在比较大的几家头部企业。由于 TOP 厂家芯片供应受到限制，导致下游众多销售渠道逐渐失去货源供应，不断关店，不断退出运营商营业厅，经营损失惨重，对业绩影响巨大。
商誉大额减值迹象出现的具体时间为 2020 年下半年。
（2）对比近三年上述资产组具体经营情况，说明前后年度对商誉减值计提金额存在较
大差异的原因与合理性，商誉减值计提的时点是否准确；
1）手机板块近三年经营情况及商誉计提金额（金额单位：人民币万元）：项目 2018 年 2019 年 2020 年
一、营业收入 767568.23 139583.93 100797.92减：营业成本 714293.58 117528.30 96354.00税金及附加 862.67 194.27 80.13
销售费用 15145.78 5968.65 4918.81
管理费用 8619.28 6985.49 6977.01
二、EBIT 28646.92 8907.22 -7532.03三、商誉减值金额 7496.92 6584.86 59999.35游戏板块近三年经营情况及商誉计提金额（金额单位：人民币万元）：
项目 2018 年 2019 年 2020 年
一、营业收入 27139.10 9522.93 0减：营业成本 10645.92 1076.31税金及附加 156.43 0.99
销售费用 25.96 4.69
管理费用 627.72 484.46
研发费用 1215.30 774.82
二、EBIT 14467.77 7181.65三、商誉减值金额 0 0 -34517.12恒大和板块近三年经营情况及商誉计提金额（金额单位：人民币万元）：
项目 2018 年 2019 年 2020 年
一、营业收入 232755.95 2188.72 0减：营业成本 227930.56 542.74税金及附加 279.02 23.57
销售费用 667.14 4.47
管理费用 897.85 306.89
二、EBIT 3102.84 1311.05三、商誉减值金额 -235.58 0 -2493.66云峰传媒近三年经营情况及商誉计提金额（金额单位：人民币万元）：
项目 2018 年 2019 年 2020 年
一、营业收入 7536.35 5018.93 0减：营业成本 5269.24 688.70税金及附加 20.54 0.99
管理费用 475.60 200.18
研发费用 376.30
二、EBIT 1770.97 3752.76三、商誉减值金额 0 0 -345.222）前后年度对商誉减值计提金额存在较大差异的原因：
自 2018 年以来，手机板块受行业下行及涉诉事件的影响业绩开始大幅下滑， 2018 年较 2017 年 EBIT 下滑了 21%，当年手机板块商誉计提减值 7496.92 万元；
2019 年销售业绩继续下滑，较 2018 年 EBIT 下滑 69%虽然 2019 年下滑幅度更大，但企业管理层 2019 年末较 2018 年末对未来市场预期更加乐观：2018 年末公司面临的是市场下行和诉讼缠身，2019 年末公司面临 5G 换机潮和诉讼胜诉的预期；并且随着资产组相关资产历年折旧摊销和计提减值准备，账面价值逐年减少，在此前提下 2019 年商誉计提减值6584.86 万元；
2020 年突如其来的疫情对零售业打击尤为严重，上半年业绩严重下滑，2020 年开始，上游厂家产品供应陆续出现问题，且暂时看不到解决希望，行业对 2021 年市场预期悲观。
在此情况下，公司受到资金、疫情、产品缺货几重压力，处于半瘫痪状态，业绩出现巨额亏损，导致商誉大幅减值。
综上，公司前后年度对商誉减值计提金额存在较大差异具有合理性，商誉减值计提的时点准确。
（3）结合近两年业绩情况，说明2019 年是否为避免亏损而商誉减值计提不充分，2020年是否存在集中计提大额商誉进行财务“大洗澡”的行为，是否符合企业会计准则相关规定。
请年审会计师发表意见。
深圳恒波近两年业绩情况如下（金额单位：人民币万元）：:项目 2019 年 2020 年
一、营业收入 149106.86 100797.92减：营业成本 118604.62 96354.01税金及附加 197.26 80.32
销售费用 5973.35 4918.79
管理费用 7469.94 7817.93
研发费用 378.59 3438.91
二、EBIT 16483.10 -11812.042019 年公司业绩虽然较以前年度大幅下降，但 EBIT 仍有近 1.65 亿，公司管理层判断2019 年业绩触底后，2020 年随着行业好转和官司胜诉业绩将上行，当年计提商誉减值6585.26 万元是较为合理充分的。
2020 年疫情和官司继续将公司陷入更深的困境，公司无资金开展业务，处于半瘫痪状态，业绩巨亏，商誉大幅减值。
综上，公司不存在商誉计提不充分和大洗澡的行为。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①测试与商誉减值相关的关键内部控制的设计和运行有效性；
②评估减值测试方法的适当性及资产组（资产组组合）划分的合理性；
③测试管理层减值测试所依据的基础数据，并将管理层依据的基础数据与收购时预测的数据进行对比，利用外部的估值专家评估管理层减值测试中所采用的关键假设及判断的合理性；
④测试商誉减值测试模型的计算准确性。
2）会计师意见
执行上述程序后，我们认为公司计提商誉减值是充分的，不存在商誉计提不充分和大洗澡的行为。
2.根据年报，公司2020 年应收账款账余额6.92 亿元，同比下降48.11%，主要系计提应收账款坏账准备约4.9 亿元，计提金额同比增长约14 倍，主要原因是手机板块相应组合的坏账计提会计估计变更。2019 年公司1 年以内、1-2 年、2-3 年、3-4 年、4-5 年、5年以上账龄计提比例分别为1%、5%、10%、30%、50%、100%，2020年公司通过迁徙率计算坏账计提比例，对应账龄计提比例分别为19.3%、43.31%、51.39%、59.77%、80.14%、100%，导致2020 年坏账计提金额大幅增加。此外，公司玻璃板块相应组合应收账款计坏账比例计提方式并未发生改变。请公司：（1）说明2020 年变更手机板块应收账款坏账计提方式的原因及合理性，如涉及新金融工具准则，请说明在新金融工具准则适用第二年才调整的原因及合理性，是否存在2020 年集中计提大额坏账准备进行财务“大洗澡”的情况；
公司回复：
公司在新金融工具准则适用的第一年（即2019年1月1日）开始执行新金融工具准则。采用预期信用损失模式，按照相当于整个存续期内预期损失的金额计量应收账款的损失准备。
对于移动互联网终端销售及服务板块应收账款，本集团参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄表与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
2019年应收账款坏账损失率确认过程如下：
2019年12月31日，公司的预期信用损失率的确认是基于迁徙模型所测算出的历史损失率并在此基础上进行前瞻性因素的调整所得出，具体过程如下：
①确认历史数据集合
2019 年 12 月 31 日，公司选取 2015 年末、2016 年末、2017 年末、2018 年末应收账款账龄数据计算历史损失率：
项目 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日
1 年以内（含 1 年）a 321115843.16 1189417969.44 872527849.31 355755504.42 139150263.44
1-2 年（含 2 年）b 840176827.95 101693223.54 42143834.04 5017737.28 1430298.28
2-3 年（含 3 年）c 75889981.87 13872503.61 2893712.16 291068.00
3-4 年（含 4 年）d 6623800.65 2879763.11 291068.00
4-5 年（含 5 年）e 505304.22 291068.00
5 年以上 f 111068.00
合计 1244422825.85 1308154527.70 917856463.51 361064309.70 140580561.72
②计算平均迁徙率：
注
项目 迁徙率计算过程 迁徙率释
1 年以内（含1 年） a (b2019+b2018+b2017+b2016)/(a2018+a2017+a2016+a2015) 38.68%
1-2 年（含 2 年） b (c2019+c2018+c2017+c2016)/(b2018+b2017+b2016+b2015) 61.85%
2-3 年（含 3 年） c (d2019+d2018+d2017+d2016)/(c2018+c2017+c2016+c2015) 57.42%
3-4 年（含 4 年） d (e2019+e2018+e2017+e2016)/(d2018+d2017+d2016+d2015) 25.12%
4-5 年（含 5 年） e (f2019+f2018+f2017+f2016)/(e2018+f2018+e2017+f2017+e2016+f2016+ 38.16%
e2015+f2015)
5 年以上 f f/f 100.00%
③计算历史损失率使用本时间段及后续所有时间段的迁徙率
项目 注释 迁徙率 历史损失率计算历史损失率计算过程
1 年以内（含 1 年） a 38.68% a*b*c*d*e*f 1.32%
1-2 年（含 2 年） b 61.85% b*c*d*e*f 3.40%
2-3 年（含 3 年） c 57.42% c*d*e*f 5.50%
3-4 年（含 4 年） d 25.12% d*e*f 9.58%
4-5 年（含 5 年） e 38.16% e*f 38.16%
5 年以上 f 100.00% f 100.00%
④确定坏账损失
公司基于当前可观察以及考虑前瞻性因素，将计算的历史信用损失率与公司原会计政策下估计的坏账损失率进行对比，按照原会计政策估计的坏账损失率计提的坏账更高，基于谨慎性考虑，企业继续按照原坏账损失比例计提坏账准备。按照原会计政策计提的坏账与预计损失模型计提额坏账对比如下表：
账龄 金额 原计提比例 计提坏账 预计损失率 计提坏账
1 年以内（含 1 年） 321115843.16 1.00% 3211158.43 1.32% 4238729.13
1-2 年（含 2 年） 840176827.95 5.00% 42008841.40 3.40% 28566012.15
2-3 年（含 3 年） 75889981.87 10.00% 7588998.19 5.50% 4173949.00
3-4 年（含 4 年） 6623800.65 30.00% 1987140.20 9.58% 634560.10
4-5 年（含 5 年） 505304.22 50.00% 252652.11 38.16% 192824.09
5 年以上 111068.00 100.00% 111068.00 100.00% 111068.00
单项减值 1373606.85 100.00% 1373606.85 100.00% 1373606.85
合计 1245796432.70 56533465.17 39290749.33
2020年应收账款坏账损失率确认过程如下：
2020年12月31日，公司的预期信用损失率的确认是基于迁徙模型所测算出的历史损失率并在此基础上进行前瞻性因素的调整所得出，具体过程如下：
①确认历史数据集合
2020 年 12 月 31 日，公司选取 2016 年末、2017 年末、2018 年末、2019 年末应收账款账龄数据计算历史损失率：
项目 2020 年 12 月 31 2019 年 12 月 31 2018 年 12 月 31 2017 年 12 月 31 2016 年 12 月 31
1 年以内（含 1 年）a 79100676.87 321115843.16 1189417969.44 872527849.31 355755504.42
1-2 年（含 2 年）b 236284510.81 840176827.95 101693223.54 42143834.04 5017737.28
2-3 年（含 3 年）c 740817135.09 75889981.87 13872503.61 2893712.16 291068.00
3-4 年（含 4 年）d 70123542.28 6623800.65 2879763.11 291068.00
4-5 年（含 5 年）e 6508483.58 505304.22 291068.00
5 年以上 f 616183.22 111068.00
合计 1133450531.85 1244422825.85 1308154527.70 917856463.51 361064309.70
②计算平均迁徙率：
注
项目 迁徙率计算过程 迁徙率释
1 年以内（含1 年） a (b2020+b2019+b2018+b2017)/(a2019+a2018+a2017+a2016) 44.56%
1-2 年（含 2 年） b (c2020+c2019+c2018+c2017)/(b2019+b2018+b2017+b2016) 84.27%
2-3 年（含 3 年） c (d2020+d2019+d2018+d2017)/(c2019+c2018+c2017+c2016) 85.98%
3-4 年（含 4 年） d (e2020+e2019+e2018+e2017)/(d2019+d2018+d2017+d2016) 74.58%
4-5 年（含 5 年） e (f2020+f2019+f2018+f2017)/(e2019+f2019+e2018+f2018+e2017+f2017+
80.14%
e2016+f2016)
5 年以上 100.00% f f/f
③计算历史损失率使用本时间段及后续所有时间段的迁徙率
项目 注释 迁徙率 历史损失率计算历史损失率计算过程
1 年以内（含 1 年） 44.56% 19.30% a a*b*c*d*e*f
1-2 年（含 2 年） 84.27% 43.31% b b*c*d*e*f
85.98% 51.39%
2-3 年（含 3 年） c c*d*e*f
3-4 年（含 4 年） 74.58% 59.77% d d*e*f
4-5 年（含 5 年） 80.14% 80.14% e e*f
5 年以上 100.00% 100.00% f f
④确定坏账损失
公司基于当前可观察以及考虑前瞻性因素，将计算的历史信用损失率与公司原会计政策下估计的坏账损失率进行对比，按照历史信用损失率计提的坏账更高，基于谨慎性考虑，企业按照历史信用损失率比例计提坏账准备。按照原会计政策计提的坏账与预计损失模型计提额坏账对比如下表：
账龄 金额 原计提比例 计提坏账 预计损失率 计提坏账
1 年以内（含 1 年） 79100676.87 1.00% 791006.77 19.30% 15263833.97
1-2 年（含 2 年） 236284510.81 5.00% 11814225.54 43.31% 102332995.62
2-3 年（含 3 年） 740817135.09 10.00% 74081713.51 51.39% 380723708.48
3-4 年（含 4 年） 70123542.28 30.00% 21037062.68 59.77% 41913489.05
4-5 年（含 5 年） 6508483.58 50.00% 3254241.79 80.14% 5216104.07
5 年以上 616183.22 100.00% 616183.22 100.00% 616183.22
合计 1133450531.85 111594433.51 546066314.41综上，2019年公司开始执行新金融工具准则，采用预期信用损失模式，按照相当于整个存续期内预期损失的金额计量应收账款的损失准备。由于2019年12月31日公司基于迁徙模型所测算出的历史损失率低于原会计政策计提的坏账，2019年年报基于谨慎性考虑，仍然采用原会计政策确认的坏账损失率计提坏账准备。
2020年，公司基于迁徙率测算的坏账损失率大于原会计政策坏账损失率，故在2020年开始调整坏账损失率。公司不存2020年集中计提大额坏账准备进行财务“大洗澡”的情况。
（2）结合玻璃板块与手机板块业务与客户资信情况，说明两类业务应收账款坏账计提方式不同的原因及合理性；
公司回复：
公司按照业务内容将公司内各分子公司分为玻璃板块和手机板块：①玻璃板块主要从事平板玻璃及玻璃深加工业务，包括平板玻璃及玻璃深加工制品生产与销售，已形成了成熟的供、产、销一体的生产经营模式，由销售部门根据销售计划或客户订单将生产计划下达至生产部门，实行按单生产，销售部门密切联系市场，根据市场需求及时调整产品规格，客户群体主要系玻璃经销商，分散在全国各地；②手机板块主要从事移动互联网终端业务，包括移动通信产品、泛智能终端产品、数码产品及相关配件的零售、分销，客户群体主要系手机批发商及零售商，集中在广东地区。
两个业务板块销售结算方式通常采用先款后货，仅对资信状况较好、合作紧密的客户给予一定信用期，因此公司销售款项的收回速度与下游客户的回款速度有着紧密的联系，由于这两个业务板块所处行业和所经营的业务内容不同，有着各自的行业周期，相应的其所面对的客户群体也有着不同的信用风险特征，且历史经验表明，不同细分客户群体发生损失的情况存在显著差异，考虑到这些因素，公司在做出会计估计时，按照产品类型将集团内同质性较强的公司合并为一个组合（即玻璃板块组合和手机板块组合），在组合层次上计算迁徙率和建立模型，再将测算结果运用于该组合内的所有同类子公司来计提相应的坏账损失。
（3）补充披露期后手机板块应收账款回收情况，评估后续坏账准备大额冲回的可能性，进而说明当前应收账款坏账计提的会计估计是否合理，是否符合会计准则相关规定；
公司回复：
截至2020年12月31日公司手机板块账龄超过一年的应收账款合计10.5亿元，截至2021年5月手机板块账龄超过一年的应收账款期后回款3800万元，应收账款期后回款率较低。目前通讯行业处于成熟后期，增量空间不大，市场主要来自于技术升级及革新。近两年行业处于4G到5G切换期间，加上供应商非常集中，占据市场较大份额的华为因为芯片问题又无法供货，导致行业经营状况惨淡，较多企业大规模关店、减人艰难维持业务。公司近年已陆续采取各种措施催收措施，受到行业下行及2020年年初疫情叠加影响， 2020年开始客户回款金额及进度仍没有按照约定进行。公司基于迁徙模型测算出预期信用损失率，并在此基础上计算坏账准备系合理的，是符合企业会计准则规定的。
（4）结合应收账款的实际回收情况，说明公司主要客户与业务是否真实，以前年度收
入和应收账款的确认是否准确、审慎。请年审会计师发表意见。
公司回复：
截至 2020 年 12 月 31 日公司手机板块账龄超过一年的应收账款合计 10.5 亿元，大额的超过信用的应收账款对应的收入系手机批发业务形成的收入。2020 年 1 月 1 日之前，手机批发业务，根据合同约定公司在取得经客户确认的签收单之后确认收入，客户签订签收单即公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方。公司以前年度收入和应收账款的确认是准确的，目前手机板块账龄一年以上的应收账款回款率较低，主要系行业的不景气导致下游客户回款周期延长、坏账损失风险变高，从而无法及时偿付本公司的款项。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①了解和测试与应收账款日常管理及可收回性评估相关的关键内部控制，评价相关控制是否恰当设计并得到有效执行；
②取得公司应收账款明细表，基于分层选样方法下，对选中的样本执行函证程序；
③通过天眼查查询主要的客户的信息，核实客户是否存在异常经营状况、是否存在重大法律风险、与本公司是否存在关联方；
④了解公司催款措施，核实公司的催款记录以及公司与客户达成的还款计划；
⑤取得公司与客户签订的销售合同，了解公司给予客户的信用政策，对于期末余额较大、账龄较长的客户进行电话访谈，了解客户未回款的原因及期后还款计划；
⑥对于以组合为基础计量预期信用损失的应收账款，我们获取了管理层编制的预计信用损失率对照表，评价信用风险组合划分的合理性并根据具有类似信用风险特征组合的历史信用损失经验及前瞻性估计，复核管理层预期信用损失率计算的准确性；重新计算坏账准备计提金额是否准确；
（2）会计师意见
执行上述程序后，我们认为公司的应收账款是真实的，应收账款计提坏账准备是合理的。
3.根据年报，公司2020 年末其他应收款余额4.58 亿元，占归母净资产比例约25%，同比增长约50%，本期计提坏账准备高达2.52亿元。其中，按欠款方归集的前五名金额占比为66.52%，对应坏账准备计提2.46 亿元。请公司补充披露：（1）其他应收款前五名的具体对象、余额、产生原因、账期，报告期内金额大幅增长的原因及合理性，是否存在关联交易，相关业务背景是否真实；
公司回复：
其他应收款前五名的具体情况如下：
是否存在 是否真
具体对象 余额 账期 产生原因
关联交易 实
华**联(深圳)科技有限公 预付货款转
191259297.51 3 年以内 否 是
司 入
东莞市**信息科技有限 预付货款转
123078915.10 3 年以内 否 是
公司 入预付货款转
宿迁市**科技有限公司 82657972.00 3 年以内 否 是入预付货款转
宜宾**科技有限公司 28263114.00 2 年以内 否 是入
武汉**玻璃有限公司 78610000.00 5 年以内 否 注 1 是
合计 503869298.61
说明：为保护公司商业秘密，对所披露客户名称申请豁免披露公司全称。
注1：武汉**玻璃有限公司的其他应收款形成原因：武汉**玻璃有限公司（以下简称“武汉**”）原系我公司玻璃销售前五大客户之一，为保持双方良好合作，2012-2015年期间，我公司为武汉**在银行融资业务提供短期周转资金。后期，武汉**因过度资本扩张，导致资金链中断，无法按时偿还我公司款项。2019年末，我公司与武汉**签订债务重组协议，并由宜昌当玻集团有限责任公司提供担保，约定于2022年12月31日前分期偿还上述款项。2021年2月，宜昌当玻集团有限责任公司已代其偿还1000万元。
报告期内其他应收款大幅增加主要系手机板块预付的货款转入其他应收款导致，2020年公司对预付的货款进行清理，针对供应商长期无法发货的款项，公司与供应商达成清偿协议，将与供应商达成清偿协议的预付账款转入其他应收款核算。具体达成清偿协议的预付账款转入其他应收核算的明细如下：
供应商名称 转入其他应收款金额
宜宾**科技有限公司 28263114.00
华**联(深圳)科技有限公司 191259297.51
东莞市**信息科技有限公司 123078915.10
宿迁市**科技有限公司 82657972.00
中山市**信息科技有限公司 20934332.88
宿迁市**贸易有限公司 9771845.00
合计 455965476.49
（2）坏账准备计提的详细计算过程，对比近三年其他应收款坏账准备计提情况，说明
相关款项已发生信用减值的具体时间与情况，是否存在前期坏账准备计提不充分的情形。
请年审会计师发表意见。
公司回复：
公司依据其他应收款信用风险自初始确认后是否已经显著增加，采用相当于未来12个月内或整个存续期的预期信用损失的金额计量减值损失。除了单项评估信用风险的其他应收款外，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合：组合1，本组合为日常经常活动中应收取的各类押金、代垫款、质保金等应收款项；组合2，本组合以除组合1外的玻璃板块其他应收款的账龄作为信用风险特征；组合3，本组合以除组合1外的手机板块其他应收款的账龄作为信用风险特征。近三年公司各组合其他应收款坏账准备计提情况如下：
2019年1月1日执行新金融工具准则计提坏账及各组合计提比例：
项目 2019 年 1 月 1 日账面余额 计提坏账 坏账计提比例
单项计提 80270000.00 4165500.00 5.19%
组合 1 194852202.87 6765811.77 3.47%
组合 2 36032792.32 6704358.11 18.61%
其中：1 年以内（含 1 年） 16930122.42 846506.12 5.00%1-2 年（含 2 年） 12772019.90 1277201.99 10.00%
2-3 年（含 3 年） - -
3-4 年（含 4 年） 2500000.00 750000.00 30.0 0%
4-5 年（含 5 年） - -
5 年以上 3830650.00 3830650.00 100.0 0%
组合 3 322539867.92 10172337.33 3.15%
其中：1 年以内（含 1 年） 249792734.04 2497927.32 1.00%1-2 年（含 2 年） 22282136.12 1114106.81 5.00%
2-3 年（含 3 年） 43500338.60 4350033.85 10.00%
3-4 年（含 4 年） 6723728.23 2017118.47 30.00%
4-5 年（含 5 年） 95560.09 47780.05 50.00%
5 年以上 145370.84 145370.84 100.00%
合计 633694863.11 27808007.21 4.39%
2019年12月31日计提坏账及各组合计提比例：
项目 2019 年 12 月 31 日账面余额 计提坏账 坏账计提比例
单项计提 78763985.57 20153985.57 25.59%
组合 1 84593024.03 4229651.21 5.00%
组合 2 35859942.58 6787869.72 18.93%
其中：1 年以内（含 1 年） 17728193.62 886409.68 5.00%1-2 年（含 2 年） 12594497.56 1259449.76 10.00%
2-3 年（含 3 年） 519051.40 103810.28 20.00%
3-4 年（含 4 年） - -
4-5 年（含 5 年） 1200000.00 720000.00 60.0 0%
5 年以上 3818200.00 3818200.00 100.00%
组合 3 154433600.19 16766493.91 10.86%
其中：1 年以内（含 1 年） 43102114.40 431021.14 1.00%1-2 年（含 2 年） 59710161.13 2985508.06 5.00%
2-3 年（含 3 年） 11485246.92 1148524.69 10.00%
3-4 年（含 4 年） 39547897.60 11864369.28 30.00%
4-5 年（含 5 年） 502218.80 251109.40 50.00%
5 年以上 85961.34 85961.34 100.00%
合计 353650552.37 47938000.41 13.56%
2020年12月31日计提坏账及各组合计提比例：
项目 2020 年 12 月 31 日账面余额 计提坏账 坏账计提比例
单项计提 547415142.97 258715249.34 47.26%
组合 1 49416760.31 2470838.01 5.00%
组合 2 29400768.18 7629267.55 25.95%
其中：1 年以内（含 1 年） 14835514.79 741775.74 5.00%1-2 年（含 2 年） 451188.73 45118.88 10.00%
2-3 年（含 3 年） 9045864.66 1809172.93 20.00%
3-4 年（含 4 年） 50000.00 15000.00 30.00%
4-5 年（含 5 年） - -
5 年以上 5018200.00 5018200.00 100.0 0%
组合 3 131182517.09 31063595.66 23.68%
其中：1 年以内（含 1 年） 22861254.10 1175068.46 5.14%1-2 年（含 2 年） 16682975.75 3166428.80 18.98%
2-3 年（含 3 年） 42546784.59 10900486.21 25.62%
3-4 年（含 4 年） 10437819.75 2929896.00 28.07%
4-5 年（含 5 年） 38606274.10 12844307.39 33.27%
5 年以上 47408.80 47408.80 100.00%
合计 757415188.55 299878950.56 39.59%
2019-2020年，其他应收款中各组合的坏账计提比例变化主要体现在①2020年单项计提减值的项目坏账比例提高，②2020年组合3的各账龄段的坏账比例提高。
①单项计提减值的项目说明：
2019年单项计提减值准备的项目
单位名称 账面余额 单项减值金额 备注
武汉**玻璃有限公司 78610000.00 20000000.00 注 1
其他单位 153985.57 153985.57
合计 78763985.57 20153985.57
注1：武汉**玻璃有限公司（以下简称武汉**）单项减值说明：2019年三峡新材公司与武汉**达成《债务重组协议》，武汉**计划未来三年分期偿还上述款项，其中2020-2022年分别偿还1000万、2000万、2861万，同时武汉**提请宜昌当玻集团有限责任公司对上述债务提供最高额5861万的连带担保责任，未担保部分金额2000万元，公司对未担保部分款项全额计提减值准备。
2020年单项计提减值准备的项目
单位名称 账面余额 单项减值金额 备注
武汉**玻璃有限公司 78610000.00 20000000.00
宜宾**科技有限公司 28263114.00 22913277.72
华**联(深圳)科技有限公司 191259297.51 140089892.02
东莞市**信息科技有限公司 123078915.10 49671729.49
注 1
宿迁市**科技有限公司 82657972.00 13200683.63
中山市**信息科技有限公司 20934332.88
宿迁市**贸易有限公司 9771845.00
宜宾**科技有限公司 2605680.91 2605680.91
注 2
深圳市**通信科技有限公司 10080000.00 10080000.00
其他单位 153985.57 153985.57
合计 547415142.97 258715249.34
注1：2020年公司对手机板块预付的货款进行清理，针对供应商长期无法发货的预付账款，公司与供应商达成《清偿协议》，根据《清偿协议》供应商应于2021年4月30日前退还部分货款，针对无法退还货款的公司要求供应商将其仓库中的全部存货质押给本公司，质押期间出售该质押的货物，就该出售所得款项应优先清偿本公司预付款。公司将已于供应商达成债务清偿协议的预付账款转入其他应收款核算，并按照预付账款账面余额扣除期后还款金额及质押物的价值后的金额计提减值准备。各供应商的预付账款计提测算如下：
供应商 金额 期后回款 抵押存货金额 减值金额
宜宾**科技有限公司 28263114.00 5349836.28 22913277.72
华**联(深圳)科技有限
公司 191259297.51 51169405.49 140089892.02
东莞市**信息科技有限
公司 123078915.10 51979225.79 21427959.82 49671729.49
宿迁市**科技有限公司 82657972.00 59314596.33 10142692.04 13200683.63
中山市**信息科技有限
公司 20934332.88 20934332.88
宿迁市**贸易有限公司 9771845.00 9771845.00
合计 455965476.49 142000000.00 88089893.63 225875582.86
注2：宜宾**科技有限公司、深圳市**通信科技有限公司均系公司联营企业，2020年开始宜宾**科技有限公司、深圳市**通信科技有限公司业务停滞，人员流失殆尽，公司严重亏损，账面净资产为负数，故全额计提减值准备。
②组合3的坏账损失率说明。
组合3系手机板块其他应收款的依据账龄作为信用风险特征的组合，组合3其他应收款坏账损失率系基于迁徙模型所测算出的历史损失率并在此基础上进行前瞻性因素的调整所得出。
2019年其他应收款坏账损失率确认过程如下：
①确认历史数据集合
2019 年 12 月 31 日，公司选取 2015 年末、2016 年末、2017 年末、2018 年末其他应收款账龄数据计算历史损失率：
项目 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日
43102114.40 249792734.04 46301530.87 212612766.48 73772041.21
1 年以内（含 1 年）a
59710161.13 22282136.12 50864638.90 8213196.24 1605917.61
1-2 年（含 2 年）b
11485246.92 43500338.60 6990963.51 387081.15 445670.09
2-3 年（含 3 年）c
39547897.60 6723728.23 193280.81 81386.09 200928.58
3-4 年（含 4 年）d
502218.80 95560.09 77462.19 16617.53 17216.27
4-5 年（含 5 年）e
85961.34 145370.84 80724.36 76638.45 1063166.64
5 年以上 f
154433600.19 322539867.92 104508600.64 221387685.94 77104940.40合计
②计算平均迁徙率：
注
项目 迁徙率计算过程 迁徙率释
1 年以内（含1 年） a (b2019+b2018+b2017+b2016)/(a2018+a2017+a2016+a2015) 24.22%
1-2 年（含 2 年） b (c2019+c2018+c2017+c2016)/(b2018+b2017+b2016+b2015) 75.17%
2-3 年（含 3 年） c (d2019+d2018+d2017+d2016)/(c2018+c2017+c2016+c2015) 90.69%
3-4 年（含 4 年） d (e2019+e2018+e2017+e2016)/(d2018+d2017+d2016+d2015) 9.61%
4-5 年（含 5 年） e (f2019+f2018+f2017+f2016)/(e2018+f2018+e2017+f2017+e2016+f2016+
24.71%
e2015+f2015)
年以上 100.00% 5 f f/f
③计算历史损失率使用本时间段及后续所有时间段的迁徙率
项目 注释 迁徙率 历史损失率计算历史损失率计算过程
1 年以内（含 1 年） 24.22% a*b*c*d*e*f 0.39% a
1-2 年（含 2 年） 75.17% b*c*d*e*f 1.62% b
2-3 年（含 3 年） 90.69% c*d*e*f 2.15% c
3-4 年（含 4 年） 9.61% d*e*f 2.38% d
4-5 年（含 5 年） 24.71% e*f 24.71% e
100.00% f 100.00%
5 年以上 f
④确定坏账损失
公司基于当前可观察以及考虑前瞻性因素，将计算的历史信用损失率与公司原会计政策下估计的坏账损失率进行对比，按照原会计政策估计的坏账损失率计提的坏账更高，基于谨慎性考虑，企业继续按照原坏账损失比例计提坏账准备。按照原会计政策计提的坏账与预计损失模型计提额坏账对比如下表：
账龄 金额 原计提比例 计提坏账 预计损失率 计提坏账
年以内（含 年） 43102114.40 1.00% 431021.14 0.39% 169013.90 1 1年（含 年） 59710161.13 5.00% 2985508.06 1.62% 966757.05 1-2 2
11485246.92 10.00% 1148524.69 2.15% 247387.43
2-3 年（含 3 年）年（含 年） 39547897.60 30.00% 11864369.28 2.38% 939283.17 3-4 4年（含 年） 502218.80 50.00% 251109.40 24.71% 124119.63 4-5 5年以上 85961.34 100.00% 85961.34 100.00% 85961.34 5
合计 154433600.19 16766493.91 2532522.51
2020年其他应收款坏账损失率确认过程如下：
①确认历史数据集合
2020 年 12 月 31 日，公司选取 2016 年末、2017 年末、2018 年末、2019 年末其他应收款账龄数据计算历史损失率：
项目 2020 年 12 月 31 2019 年 12 月 31 2018 年 12 月 31 2017 年 12 月 31 2016 年 12 月 31
22861254.10 43102114.40 249792734.04 46301530.87 212612766.48
1 年以内（含 1 年）a
16682975.75 59710161.13 22282136.12 50864638.90 8213196.24
1-2 年（含 2 年）b
42546784.59 11485246.92 43500338.60 6990963.51 387081.15
2-3 年（含 3 年）c
10437819.75 39547897.60 6723728.23 193280.81 81386.09
3-4 年（含 4 年）d
38606274.10 502218.80 95560.09 77462.19 16617.53
4-5 年（含 5 年）e
47408.80 85961.34 145370.84 80724.36 76638.45
5 年以上 f
131182517.09 154433600.19 322539867.92 104508600.64 221387685.94合计
②计算平均迁徙率：
注
项目 迁徙率计算过程 迁徙率释
1 年以内（含1 年） a (b2020+b2019+b2018+b2017)/(a2019+a2018+a2017+a2016) 27.10%
1-2 年（含 2 年） b (c2020+c2019+c2018+c2017)/(b2019+b2018+b2017+b2016) 74.09%
2-3 年（含 3 年） c (d2020+d2019+d2018+d2017)/(c2019+c2018+c2017+c2016) 91.24%
3-4 年（含 4 年） d (e2020+e2019+e2018+e2017)/(d2019+d2018+d2017+d2016) 84.39%
4-5 年（含 5 年） e (f2020+f2019+f2018+f2017)/(e2019+f2019+e2018+f2018+e2017+f2017+
33.27%
e2016+f2016)
100.00%
5 年以上 f f/f
③计算历史损失率使用本时间段及后续所有时间段的迁徙率
项目 注释 迁徙率 历史损失率计算历史损失率计算过程
27.10% a*b*c*d*e*f 5.14%
1 年以内（含 1 年） a
1-2 年（含 年） 74.09% b*c*d*e*f 18.98% 2 b
2-3 年（含 3 年） 91.24% c*d*e*f 25.62% c年（含 年） 84.39% d*e*f 28.07% 3-4 4 d
33.27% e*f 33.27%
4-5 年（含 5 年） e
5 年以上 100.00% f 100.00% f
④确定坏账损失
公司基于当前可观察以及考虑前瞻性因素，将计算的历史信用损失率与公司原会计政策下估计的坏账损失率进行对比，按照历史信用损失率计提的坏账更高，基于谨慎性考虑，企业按照历史信用损失率比例计提坏账准备。按照原会计政策计提的坏账与预计损失模型计提额坏账对比如下表：
账龄 金额 原计提比例 计提坏账 预计损失率 计提坏账
年以内（含 年） 22861254.10 1.00% 228612.54 5.14% 1175068.46 1 1
16682975.75 5.00% 834148.79 18.98% 3166428.80
1-2 年（含 2 年）年（含 年） 42546784.59 10.00% 4254678.46 25.62% 10900486.21 2-3 3
10437819.75 30.00% 3131345.93 28.07% 2929896.00
3-4 年（含 4 年）
38606274.10 50.00% 19303137.05 33.27% 12844307.39
4-5 年（含 5 年）
年以上 47408.80 100.00% 47408.80 100.00% 47408.80 5
合计 131182517.09 27799331.56 31063595.66综上，公司2020年其他应收款坏账准备大幅增加主要系手机板块预付账款转入且单项计提减值准备导致，公司不存在前期坏账准备计提不充足的情况。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①对于单项计提减值的其他应收款，取得公司与欠款对象达成的《清偿协议》，并向欠款对象函证《清偿协议》具体内容，核实《清偿协议》的及欠款余额的真实性；
②通过天眼查查询主要的欠款对象的信息，核实欠款对象是否存在异常经营状况、是否存在重大法律风险、与本公司是否存在关联方；
③执行期后测试，核实《清偿协议》期后执行情况，结合《清偿协议》期后执行情况分析单项减值准确性；
④对于公司其他应收中以账龄作为信用风险特征的，核实公司账龄划分的准确性，对于其他应收款坏账损失率系基于迁徙模型所测算出的历史损失率并在此基础上进行前瞻性因
素的调整所得出，我们获取了管理层编制的预计信用损失率对照表，评价信用风险组合划分的合理性，并根据具有类似信用风险特征组合的历史信用损失经验及前瞻性估计，复核管理层预期信用损失率计算的准确性；重新计算坏账准备计提金额是否准确；
2）会计师意见
执行上述程序后，我们认为公司其他应收款是真实的，不存在关联方交易，公司其他应收账款坏账计提是合理的，不存在前期坏账准备计提不充足的情形。
4.根据年报，公司2020 年末存货余额1.75 亿元，计提存货跌价准备1434 万元，同比增长3369%。请公司补充披露期末存货的具体构成，计提存货跌价准备详细计算过程，说明报告期存货跌价准备同比大幅增长的原因及合理性。请年审会计师发表意见。
公司回复：
公司期末存货的具体构成及对应的减值情况如下：
业务板块 存货类别 产品类别 期末余额 减值准备
砂、重质碱等 88793643.50玻璃板块 原材料
重油 6984884.67 6984884.67
库存商品 平板玻璃 29143894.45
低值易耗品 包装物、五金件等 2446670.97小计 127369093.59 6984884.67
原材料 电子元件 7643160.69
库存商品 手机等电子产品 45903923.09 8011688.84
手机板块 发出商品 手机等电子产品 9596621.15 1854149.93
低值易耗品 包装物、五金件等 1739057.08小计 64882762.01 9865838.77
合计 192251855.60 16850723.44
计提存货跌价准备详细计算过程：在资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，提取存货跌价准备。
玻璃板块-原材料-重油全额计提存货跌价准备。重油和石油焦系公司生产玻璃的燃料，但重油采购成本远高于石油焦，公司自2009年开始建设并使用石油焦燃烧系统。2012年，公司5条生产线石油焦燃烧系统建成后，停用重油燃烧系统，但公司尚有重油存货账面价值6984884.67元。每年资产负债表日，公司会对存货进行减值测试并计提相应存货跌价准备。
2015年末，公司对库存重油已计提存货跌价准备1821282.67元。2020年末，考虑到公司现有完善的石油焦燃烧系统及配套的环保设施，预计后期不会重启重油燃烧系统，因重油储存的特殊性、同时市场上暂无需求方，短期内无法变现。根据《企业会计准则》相关规定，2020年末，公司对重油全额计提存货跌价准备。
手机板块的库存商品、发出商品是直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程中，以该存货的预计售价减去合理的费用后的金额，确定其可变现净值。具体涉及手机板块各主体的相关库存商品、发出商品测算过程如下：
单位 存货类别 账面余额 预计售价 预计销售费用及税费 是否存在减值 减值金额
恒波本部 库存商品 9298033.18 1354007.60 67663.26 是 8011688.84
恒波本部 库存商品 89774.75 105934.20 931.76 否 -
恒波本部 发出商品 9596621.15 7842073.75 99602.53 是 1854149.93
中恒国信 库存商品 1013573.73 1196017.00 141130.01 否 -
中恒国信 低值易耗品 84638.10 99872.96 11785.01 否 -
四川信风 原材料 5901508.10 6619736.70 410794.12 否 -
四川信风 库存商品 1999611.75 2175611.75 134930.25 否 -
湛江恒波 库存商品 2822338.74 3358583.10 519572.81 否 -
湛江恒波 低值易耗品 34315.70 40835.68 6317.28 否 -
江苏恒波 库存商品 2734812.55 3172382.56 404796.01 否 -
江苏恒波 低值易耗品 277.98 322.46 41.15 否 -
中移恒泰 库存商品 1505980.99 1769527.66 159257.49 否 -
中移恒泰 低值易耗品 396 465.3 41.88 否 -
阳江恒波 库存商品 1359609.11 1631530.93 254518.83 否 -
阳江恒波 低值易耗品 2224.13 2668.96 416.36 否 -
天津恒泰 库存商品 2226265.60 2493417.47 139631.38 否 -
宜宾深港 原材料 1741652.59 2072566.58 241702.71 否 -
宜宾深港 库存商品 23349533.31 27785944.64 3240396.86 否 -
其他单位 库存商品 1121594.55 1318995.19 186136.60 否
合计 64882762.01 63040494.49 6019666.30 9865838.77
存货跌价准备同比大幅增长的原因系：①玻璃板块的存货--重油作为玻璃生产用燃料，预计后期不会再投入使用，且短期内无法变现，期末全额计提存货跌价准备；②手机板块电子产品减值准备增加系由于2020年受疫情影响，导致公司出货周期延长，上年末备货无法按照预期出货速度卖出，电子产品更新换代速度较快，从而导致存货出现减值。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①取得公司存货减值计算表，复核公司存货减值计算过程是否正确；
②将公司减值测试所依据的预计售价与市场价、公司期后销售价格进行对比，分析预计售价是否合理；
③将公司减值测试所依据的销售费用率、税费率与公司历史费用率进行对比，分析费用率的合理性；
④对监盘过程中应注意到的呆滞、毁损及残次品核实公司是否足额计提减值准备。
2）会计师意见
执行上述程序后，我们认为公司存货减值准备系计提准确的合理的。
5.根据年报，公司2020 年末预付款项余额3.72 亿元，占归母净资产比例约20%，其中按预付对象归集的前五名金额占比为71.17%。请公司：（1）补充披露预付款项前五名的具体对象、余额、产生原因、账期，目前对方是否依约提供商品或服务，是否与公司或大股东存在关联关系，相关业务背景是否真实；
公司回复：
预付账款前五名具体情况如下：
2021 年 1-5 月提
具体对象 期末余额 产生原因 账期供服务金额
武汉**工贸有 预付玻璃板块
限公司 114651108.23 材料款 1 年以内 110340000.00
湖北 **** 商贸 预付玻璃板块
有限公司 67037147.11 材料款 1 年以内 93772126.10
湖北**燃料有 预付玻璃板块
限公司 31707259.22 材料款 1 年以内 87195882.31
河南***化工有 预付玻璃板块
限责任公司 34418929.26 材料款 1 年以内 60587502.50
深圳市** 电讯 预付手机板块
有限公司 16740108.80 货款 2 年以内
合计 264554552.62 351895 510.91
预付账款前5名均与公司或大股东不存在关联关系，相关款项均系支付购货款，业务系真实存在的。截至目前玻璃板块的供应商均依照协议约定向本公司供货，预付手机板块的供应商深圳市**电讯有限公司尚未供货或者退款，目前公司正积极与对方接洽，对方表示在有货的情况下会及时向公司发货。
（2）结合交易对方履约能力等，说明是否存在减值迹象。请年审会计师发表意见。
公司回复：
目前玻璃板块的供应商期后均及时供货给企业，预付账款不存在减值迹象。预付手机板块供应商深圳市**电讯有限公司款项，对方尚未依约供货，目前公司已安排专人催货，对方表示在有货的情况下会及时供货，同时公司了解到目前深圳市**电讯有限公司经营正常，公司预计对方有能力供货，暂不存在减值风险。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①检查公司与供应商签订的采购合同、付款单核实预付账款的真实性；
②向供应商商发函确认预付账款余额的准确性；
③执行期后测试，检查期后供应商是否及时发货，结合期后的收货情况分析预付账款是否存在减值；
④对于账龄较长的预付账款，向公司了解目前催款、催货措施，同时通过公司及其他公开信息核实供应商的资信情况，分析预付账款是否存在减值；
⑤查询供应商的工商信息，核实供应商与公司或者大股东是否存在关联方关系。
2）会计师意见
执行上述程序后，我们认为公司支付的预付账款均系与采购货物相关的款项，供应商均与公司或大股东不存关联关系，预付账款暂无减值的迹象。
6.根据年报，公司期末其他非流动资产余额1.87 亿元，主要为预付工程款1.42 亿元。
此外，其他非流动资产余额同比下降约25%，主要系本期预付工程款计提减值准备0.64 亿元。请公司：（1）补充披露预付工程款的具体对象、形成时间与背景、账期、目前履约进度，是否与公司或大股东存在关联关系；
公司回复：
预付工程款情况如下（金额：元）：
所属业务板
具体对象 形成背景 账面余额 账期 目前履约进度块预付环保备
武汉***工程咨询服务 用系统桩基 1 年以内 500000.00，1
有限公司 工程款 1000000.00 年-2 年 500000.00 已完工结算
1 年以内
1013674.76，1 年-2
湖北**城市建设工程 预付维修工 年 273110.88，2 年-3 部分完工、待有限责任公司 程款 3291382.84 年 273110.88 开票结算
上海**工业炉技术有 预付熔窑热 部分完工、待限公司 修费 4056883.90 1 年以内 开票结算
玻璃板块业 1 年以内 150000.00，
务 福建省**建设股份有 预付五线冷 2 年-3 年 500000.00， 已完工，待结
限公司 修款 1401300.00 3 年-4 年 751300.00 算调试改进阶
武汉***节能技术有限 预付环保设 1 年-2 年 300000.00， 段，待开票结
公司 备款 2350000.00 2 年-3 年 2050000.00 算
***建设集团有限责任 预付五线冷 已按期供货，公司 修款 1521948.20 1 年以内 并开票结算
云南**股份有限公司 预付五线冷 已按期供货，北京分公司 修锡款 37812233.14 1 年以内 并开票结算
1 年以内
湖北***能源环保有限 预付环保设 2711767.871 年至 2 调试阶段，待公司 备款 2765968.89 年 54201.02 开票结算
河南**中小空分设备 预付五线冷 已按期供货，有限公司 修款 1014604.00 1 年以内 并开票结算预付能源管
湖北****能源有限公 理系统建设 已完工，正在司 款项 1000000.00 1 年以内 结算
冷水江市**耐火材料 预付五线冷 已按期供货，制造有限公司 修款 3535232.08 1 年以内 并开票结算
预付五线冷 已按期供货，洛阳**工贸有限公司 修款 1997219.95 1 年以内 并开票结算
上海**工程技术有限 预付五线冷 已按期供货，公司 修款 1720000.00 1 年以内 待开票结算
郑州**刚玉材料有限 预付五线冷 已按期供货，公司 修款 2281066.78 1 年以内 并开票结算
淄博***刚玉材料有限 预付五线冷 已按期供货，公司 修款 1523000.00 1 年以内 并开票结算
江苏**耐火材料有限 预付五线冷 已按期供货，公司 修款 1500000.00 1 年以内 待开票结算
**科技股份有限公司 预付五线冷 已按期供货，湘潭分公司 修款 1300000.00 1 年以内 待开票结算
其他单位 其他 7552059.68 1 年以内 已按期供货
小计 77622899.46**（深圳）供应链有限
公司 净水器项目 36400000.00 1 年至 2 年 项目已暂停
深圳市**无限网络科 供应链 ERP
技有限公司 系统 25095012.00 2 年至 3 年 项目已终止手机板块业
广州市***国际贸易有务
限公司 京东无人柜 31571937.05 1 年至 2 年 项目已终止智能家居生
宜宾**科技有限公司 态链 35800000.00 1 年至 2 年 项目已暂停
小计 128866949.05
总计 206489848.51预付工程款对象均与公司或大股东不存在关联方关系。
（2）说明本期对预付工程款计提大额减值准备的原因及合理性，相关减值迹象出现的时间前期是否存在应计提减值未计提的情况。请年审会计师发表意见。
公司回复：
预付工程款计提减值准备系手机板块子公司广东恒大和通信科技有限公司（以下简称恒大和）对外合作投资项目及委托外开发项目计提的减值准备，具体项目包含以下4个项目①开发智能家居生态链；②投资净水器项目；③投资京东无人柜项目；④开发供应链ERP系统。
2020年开始手机板块资金流出现严重的短缺，恒大和公司团队全员离职，为将损失降到最低，公司终止上述四个项目继续投入，并分别对上述四个项目进行转让或与合作方协商退回部分合作款，具体处理情况如下：①对于智能家居生态链开发项目，公司与潜在购买方达成初步项目转让协议，协议约定将项目的所有权益转让给对方，作价11900000.00元；②对于净水器投资项目，公司与潜在购买方达成初步项目转让协议，协议约定将项目的所有权益转让给对方，作价24200000.00元；③对于京东无人柜投资项目，公司与合作公司广州市***国际贸易有限公司达成项目终止协议，协议约定合作方退回部分合作款项给本公司，退回金额为15785968.53元；④对于供应链ERP系统开发项目，公司与合作公司深圳市**无限网络科技有限公司达成项目终止协议，协议约定合作方退回部分合作款项给本公司，退回金额为12547506.00元。公司根据该四个项目能够收回的金额与投入成本之间的差额计提减值准备。
项目终止发生于2020年度，相关损失亦发生在2020年度，不存在前期应提未提减值准备的情况。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①选取主要的预付工程款，向供应商函证预付账款余额的准确性；
②检查工程项目合同、付款审批单、核实工程款的支付是否经过适当的审批，预付工程款是否真实；
③对账龄较长的预付工程款，向客户了解对应工程的目前进度情况，分析长期未结转是否合理；
④查询主要供应商的工商信息，核实供应商与公司是否存在关联方关系；
⑤对于本期终止的项目、转让的项目检查公司与供应商、购买方签订的项目终止协议、转让协议，并结合协议中退还金额或购买金额核实减值准备计提是否正确。
2）会计师意见
执行上述审计程序后，我们认为公司的预付工程款是真实的，预付的工程款的对象与本公司或大股东不存在关联方关系，预付工程款计提减值准备及减值准备计提期间是合理的。
7、根据近三年年报，公司2018-2020年期末货币资金余额分别为4.07亿、2.44亿、1.76亿元，自2018年其存在已逾期未偿还的短期借款1.74亿元，逾期利率高达16.2%至24%。此外，2020年末公司短期借款余额11.49亿元，远大于货币资金余额。请公司：（1）结合公司经营策略，以及大额预付款项、其他应收款、其他非流动资产的催收情况，说明公司短期借款长期逾期不归还的原因与考虑。
公司回复：
1）2018年“中邮”案件发生后，多家银行陆续断贷、抽贷，金额达到几个亿，公司子公司恒波公司资金流动性受到极大影响，已不能满足正常经营需求。为了维持公司基本业务面的生存与发展，贷款到期后恒波采取了主动逾期的做法。
2）近两年恒波一直持续催收应收款，措施包括成立催收小组，责任到人，小组负责人定期向总经理汇报回款情况；制定回款奖励制度，将回款纳入业务部门绩效考核；对于催款仍不能回款的客户采取法律手段加大催款力度等。由于受行业景气度、疫情和供应商缺货等多重因素影响，合作方经营惨淡，虽然采取了积极的催收措施，但在短期内回款存在一定难度。
（2）补充披露逾期借款债权人的股权关系与实际控制人，是否与公司或大股东存在关联关系，并说明逾期利率较高的原因及合理性，是否符合行惯例；
公司回复：
1）重庆海尔小额贷款有限公司成立于2014年3月27日，注册资本192495万元，法定代表王艳波。控股股东为重庆海尔云链科技有限公司。上海邦汇商业保理有限公司成立于2013年6月5日，注册资本217000万元，法定代表李波，控股股东为北京正东金控信息服务有限公司。两家公司与公司大股东均不存在关联关系。
2）根据《关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》，其中第二十六条借贷双方约定的利率未超过年利率24%，出借人请求借款人按照约定的利率支付利息的，人民法院应予支持。借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效 。借款人请求出借人返还已支付的超过年利率36%部分的利息的，人民法院应予支持。恒波系与重庆海尔及上海邦汇两家民间借贷机构签订的借款合同利率分别为11.5%和10.08%，逾期利率分别为24%及16.2%，均在上述规定范围内，符合行业惯例。
（3）结合公司未来资金安排与经营计划，说明拟采取何种措施保证公司流动性充裕
公司回复：
1）“中邮”案件结束后，恒波征信将会逐步恢复，银行融资是公司资金来源渠道之一。
2）销售规模决定话语权，恒波经营环境好转后将会致力于拓展渠道、扩大经营规模，争取在与上游供应商的谈判中获取更多的信用账期，尽最大可能利用资金时间价值。同时鉴于过去与客户的合作经验，在一定期间内调整销售信用期，不再对客户进行赊销。
3）持续采取各种方式催收应收款，包括采取法律措施等途径。
4）在努力提高综合毛利率的同时，恒波将通过全面预算对经营过程进行管控，在各经营主体间合理分配资源，强化内部控制，提效降本，从经营管控上降低公司经营风险和财务风险。
8.根据年报，公司2020年固定资产余额14.73亿元，同比下降约20%，其中转入在建工程的固定资产原值4.69亿元（扣除折旧后净值约3.44 亿元），是固定资产余额降低的主要原因。同期，公司在建工程余额3.93亿元，同比增长超3亿元。请公司补充披露固定资产转在建工程的业务背景、具体资产明细，以及在建项目必要性与可行性、工程计划、预计完工时间、使用既有固定资产的原因及合理性，说明是否符合行业惯例，是否符合企业会计准则相关规定。
公司回复:
1)业务背景
公司玻璃板块因生产工艺的特殊性其主要设备玻璃熔窑的使用寿命为7-9年。玻璃熔窑主要由钢材和耐火材料构成，每座熔窑价值约1亿元左右。熔窑服役期满后，需停产冷修，更换耐火材料、钢材，同时对房屋建筑物及其他机器设备进行保养维修、部分设备更换。冷修期4-6个月，熔窑冷修完成后即恢复其使用寿命，能继续使用7-9年。
2）资产明细
公司第五条浮法玻璃生产线（以下简称“五线”）于2012年9月开工建设、2013年11月达产。2020年该生产线因熔窑窑龄周期已达7年，窑体严重烧损老化，于8月3日正常停产冷修。
2020年12月16日冷修完工点火烤窑转入试生产，2021年2月达产。本次冷修前后资产明细如下表：
金额：元序号 资产类别 冷修前净值 本次冷修净增加 冷修后入账价值
1 房屋建筑物 153326111.98 14745589.37 168071701.35
2 机器设备 160516561.26 40222701.69 200739262.95
3 熔窑 30584676.96 78556690.09 109141367.05
合计 344427350.20 133524981.15 477952331.35
3）在建项目必要性与可行性
玻璃生产线因其生产工艺的特殊性，“停产--复产”过程耗资巨大，因此一旦点火投产，除非熔窑大面积毁损，中途不会停产。在日常生产过程中，熔窑内温度高达1600摄氏度在长期高温、物理冲刷和化学侵蚀作用下，耐火材料不可避免受到损坏。为保障优质高产低耗，生产过程中会不定期对窑体损坏部分进行维修维护，更换损坏的耐火材料，行业内称为“热修”；当窑体大面积损坏、热修过于频繁、生产经营效益低下，继续生产将存在巨大的安全隐患时，需对整座窑体的耐火材料以及部分钢结构进行更换，此时必须停产大修，行业内称为“冷修”。因冷修时除熔窑外，生产线房屋建筑物、大部分机器设备基本完好，熔窑大修的同时会对房屋建筑物及其他机器设备进行维修保养、更换部分老化设备等。冷修完成后的生产线，其产能与新建生产线基本一致。平板玻璃行业内熔窑的冷修周期一般为7-9年。
4）工程计划、预计完工时间、使用既有固定资产的原因及合理性，说明是否符合行业惯例，是否符合企业会计准则相关规定。
公司本次五线于2020年8月3日停产冷修，计划于2020年12月初完工并点火烤窑，2021年1月达产。实际施工过程中，因部分耐火材料延迟到货，该冷修工程于2020年12月上旬完工、12月16日点火烤窑，2021年2月达产。达产后，五线当月玻璃产量58.56万重箱，与公司设计产能相同且正常生产的第四条浮法玻璃生产线当月产量（58.54万重箱）相当。至此，该冷修工程已达到预定可使用状态。
一方面，因生产线整个冷修过程是在原有固定资产的基础上进行，且冷修完成后其使用寿命可再延长一个窑龄期；另一方面，按企业会计准则规定：在原有固定资产的基础上进行改建、扩建的，按原固定资产的账面价值，加上由于改建、扩建而使该项资产达到预定可使用状态前发生的支出，减去改建、扩建过程中发生的变价收入，作为入账价值。因此，我们认为：该冷修工程使用既有固定资产是合理的、完全符合行业惯例，相关的会计处理也符合企业会计准则相关规定。
9.根据年报，公司2020 年研发费用7111.9 万元，同比增长206.57%，其中研发费用明细项目“其他”发生额3484.31 万元。而在年报“经营情况讨论与分析”章节，公司表示报告期内投入研发经费5874.93 万元，且在研发投入情况表部分选择“不适用”。请公司：（1）补充披露2020 年公司主要研发项目，相关研发支出的具体细分，以及研发费用中“其他”部分的明细构成；
公司回复：
2020年公司主要研发项目情况如下（人民币单位：万元）：
具体明细
所 属 业
研发项目 领用原 折旧费 其他
务板块 合计 人工 委外费用
材料 用 费用普通平板玻璃提升为
车用平板玻璃的关键 369.82 227.50 62.28 77.07 2.97 0.00技术研究与应用高强超白高端玻璃材
料关键技术研究及其 118.34 5.51 34.91 77.07 0.85 0.00应用低辐射镀膜玻璃高性
能化的关键技术研究 437.45 339.90 34.30 62.07 1.18 0.00与应用
玻 璃 板块业务
绿色环保 建筑节 能
Low-E 玻璃生产关键 357.72 162.24 81.63 105.05 3.95 4.85技术研究与开发新型高性能安全防火
583.71 406.40 61.27 105.05 1.28 9.71玻璃关键技术研究白云石和石灰石配料
除铁控制工艺技术研 181.12 64.16 60.98 55.86 0.12 0.00究与应用玻璃熔窑卡脖水包插
入深度对玻璃液的影 230.40 104.19 60.56 51.79 9.01 4.85响研究浮法玻璃窑炉用燃料
及其烟气污染物排放 274.71 156.21 47.52 69.07 1.91 0.00特性与治理技术研究锡槽出口端密封方式
146.64 36.58 47.78 62.07 0.21 0.00的研究与应用锡槽保护气体导流装
140.70 32.22 46.41 62.07 0.00 0.00置的研究与应用水平堆垛在浮法玻璃
生产线冷端中的应用 125.41 34.31 25.10 65.03 0.97 0.00研究浮法玻璃在线喷粉机
98.12 39.54 43.57 14.87 0.14 0.00喷粉均匀性技术研究浮法玻璃的裸装生产
138.34 85.69 39.45 12.27 0.93 0.00工艺研究与应用
选择性催 化还原 法
_SCR_ 催化剂在玻璃
470.51 348.81 42.58 76.65 2.47 0.00熔窑烟气脱硝中的应用研究
小计 3672.99 2043.26 688.34 895.99 25.99 19.41物联网智慧运维服务
1139.46 - - - - 1139.46项目
流量销售 管理平 台
400.00 - - - - 400.00
手 机 板 V3.0 技术开发块业务
互动娱乐机系统 613.21 - - - - 613.21
WAP 商城系统技术研
1286.25 - - - - 1286.25发
小计 小计 3438.91 - - - - 3438.91
合计 7111.90 2043.26 688.34 895.99 25.99 3458.32
研发费用明细项目“其他”发生额3484.31 万元，主要系手机板块的委外开发费用。
（2）结合公司经营计划，说明在业绩大幅亏损的情况下，研发费用大幅增长的原因及合理性；
2019年-2020年各业务板块的研发费用占收入比例如下：
单位：万元玻璃板块 手机板块项目
2020 年 2019 年 2020 年 2019 年
收入 156970.45 169047.51 100797.92 149106.86
研发费用 3672.99 1941.26 3438.91 378.59
占比 2.34% 1.15% 3.41% 0.25%
本期玻璃板块研发费用占收入的比例大幅上升主要系：为降低产品成本、提高公司产品竞争能力、实现公司可持续发展，公司技术研发中心针对玻璃行业领域发展中关键性和共性技术，一直潜心研究开发替代传统工艺技术的新工艺、新技术。同时与国内高校、研究单位和企业进行协作攻关及产业化开发，制定配套的生产及技术措施，以期提高产品在玻璃行业竞争力。
2020年疫情期间，公司产品无法对外销售，公司积极开展多项研发活动，进行多个研发项目的在线试验，导致2020年度研发费用大幅上升。
手机板块本期业绩大幅亏损，研发费用大幅增长主要系委外研发在本期全部费用化导致（全系与游戏板块相关的开发支出）。2018年年底，基于公司业务规划，委外开发与游戏业务相关的系统项目，由于不承担研发过程中的风险，在研发成功后有能力自主使用研发成果并享有相关经济利益的，故公司将前期支付的款项计入其他非流动或预付账款中核算。2020年受疫情、资金短缺、人员流失的影响，公司决定退出游戏板块业务，2020年公司游戏板块的团队陆续解散，公司前期委外开发的与游戏板块相关的研发项目与受托方签订解除协议，终止项目的研发工作，双方同意委托方前期已支付的预付款作为原合同履行过程各项投入成本费用，委托方不再向受托方主张其他费用或赔偿，同时委托方按照合同约定尚未支付的进度款也不再支付。截至报告日委外开发均未完成，形成的阶段性成果无出售的价值，同时公司退出相关业务行业，未来暂无继续投入计划，公司认为该项研发无法给公司带来经济利益的流入，故在2020年一次性转入研发费用中。
（3）再次核实研发投入与研发费用金额，严格按照《格式准则第2 号》披露公司研发投入情况。请年审会计师发表意见。
1）、研发项目基本情况板块 项目名称 项目进展 研发目标普通平板玻璃提升为车用平板玻
结题验收 增加已有产品的功能璃的关键技术研究与应用高强超白轻质高端玻璃材料关键
中试 开发全新产品技术研究及其应用低辐射镀膜玻璃高性能化的关键
结题验收 提高产品性能技术研究与应用
绿色环保建筑节能 Low-E 玻璃生
中试 开发全新产品产关键技术研究与开发新型高性能安全防火玻璃关键技
小试 开发全新产品术研究白云石和石灰石配料除铁控制工
结题验收 提高产品性能艺技术研究玻璃熔窑卡脖水包插入深度对玻
玻璃板块 结题验收 提高产品性能 璃液的影响研究浮法玻璃窑炉用燃料及其烟气污
中试 降低环境污染染物排放特性与治理技术研究
锡槽出口端密封方式的研究 结题验收 提高产品性能
锡槽保护气体导流装置的研究 结题验收 提高产品性能水平堆垛在浮法玻璃生产线冷端
结题验收 提高劳动生产率中的应用研究浮法玻璃在线喷粉机喷粉均匀性
结题验收 提高产品性能技术研究
浮法玻璃的裸装生产工艺研究 结题验收 提高劳动生产率
选择性催化还原法 SCR 催化剂在
中试 减少环境污染玻璃熔窑烟气脱硝中的应用研究
物联网智慧运维服务项目 已经终止
流量销售管理平台 V3.0技术开
手机板块 发 已经终止
互动娱乐机系统 已经终止
WAP 商城系统技术研发 已经终止
2）、研发对公司未来发展的影响玻璃板块：针对玻璃行业领域发展中关键性和共性技术，开发替代传统工艺技术的新工艺、新技术，提高公司竞争能力，实现可持续发展。
与国内高校、研究单位和企业进行协作攻关及产业化开发，开发新产品，制定配套的生产及技术措施，确保不断提供生产所需的配套技术，提高玻璃行业竞争力。
手机板块：目前公司暂无继续开展研发计划。
3）、研发人员变化情况玻璃板块：2019年，公司期末总人数为1640人，研发人员191人，研发人员占比为11.65%。
2020 年，公司期末总人数为 1598 人，研发人员为 170 人，研发人员占比为 10.64%。发生变化的主要原因是，随着公司自动化程度的提高，公司对部分岗位人员进行了精简分流，原有人员退休后，未再补充。
手机板块：手机板块无研发人员，均系委外开发。
4）、研发投入总额占营业收入的比重计变动的原因详见问题 9（2）的说明。会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①获取研发费用明细表，复核加计是否正确；
②取得各研发项目的立项审批计划、具体实施方案以及阶段性的验收报告，核实研发项目的真实性；
③检查领料单、工资分配单、费用分配单，核实计入研发费用的项目是否列报准确；
④取得公司委外开发合同、项目终止协议，核实委外开发项目真实性；查询受托方的工商信息，核实受托方是否与本公司存在关联方关系；检查委托开发付款单，核实收款单位与受托单位名称是否一致，款项支付是否符合合同约定；检查委外开发阶段性的成果，核实项目真实性。
2）会计师意见
执行上述审计程序后，我们认为公司在业绩大幅亏损的情况下，研发费用增长主要系由于退出游戏行业，与之相关的研发项目终止，前期预计资本化的款项一次费用化导致。
10.根据年报，公司2020 年末其他货币资金余额0.89 亿元，占货币资金总额50%。请公司补充披露其他货币资金的具体组成、形成原因、目前存放情况，自查是否存在与控股股东或其他关联方联合或共管账户的情况，是否存在货币资金被挪用、占用或限制权利的情形。请年审会计师发表意见。
公司回复：
其他货币资金的具体情况：
单位：万元所 属 业 务
所属公司主体 形成原因 目前存放情况 金额板块深圳市恒波商业连锁有限
手机板块 借款定存保证金 存放于虚拟银行京东理财户 1000.00公司
湖北三峡新型建材股份有 银行承兑汇票保证 存放于湖北银行宜昌营业部
0.80
限公司 金额 110100125100010058 账户
湖北三峡新型建材股份有 银行承兑汇票保证 存放于中国银行当阳支行营业部
5.00
限公司 金额 575558588812 账户
湖北三峡新型建材股份有 银行承兑汇票保证 存放于兴业银行宜昌分行
1000.00
限公司 金额 41701010020357800 账户
湖北三峡新型建材股份有 银行承兑汇票保证 存放于兴业银行宜昌分行
1000.00
限公司 金额 41701010020358710 账户
宜昌当玻硅矿有限责任公 银行承兑汇票保证 存放于兴业银行宜昌分行
2000.00
司 金额 417010100200362023 账户
当阳峡光特种玻璃有限责 银行承兑汇票保证 存放于兴业银行宜昌分行
玻璃板块 2000.00
任公司 金额 417010100200371556 账户
新疆普耀新型建材有限公 银行承兑汇票保证 存放于华夏银行乌鲁木齐分行
200.00
司 金额 11554000000419087 账户
新疆普耀新型建材有限公 银行承兑汇票保证 存放于华夏银行乌鲁木齐分行
300.00
司 金额 11554000000415797 账户
新疆普耀新型建材有限公 银行承兑汇票保证 存放于华夏银行乌鲁木齐分行
380.00
司 金额 11554000000413868 账户
新疆普耀新型建材有限公 银行承兑汇票保证 存放于华夏银行乌鲁木齐分行
840.00
司 金额 11554000000417603 账户
新疆普耀新型建材有限公 银行承兑汇票保证 存放于华夏银行乌鲁木齐分行
200.00
司 金额 11554000000417591 账户
合计 8925.80
公司的其他货币资金均不存在与控股股东或其他关联方联合或共管账户的情况，不存在货币资金被挪用、占用情形，公司的其他货币资金系限定用途的资金（用于承兑票据和偿还借款）。
会计师意见：
1）2020 年报执行的主要审计程序如下：
①取得其他货币资金对账单位，将对账单中金额与公司账面余额核对；
②向银行发函，函证其他货币账户所有者，余额，是否被质押、用于担保或存在其他使用限制情况。
2）会计师意见
执行上述审计程序后，我们未发现公司的其他货币资金存在与控股股东或其他关联方联合或共管账户的情况，不存在货币资金被挪用、占用情形，公司的其他货币资金系限定用途的资金（用于承兑票据或偿还借款）。
11.根据年报及临时公告，因华龙证券与公司实控人许锡忠及其一致行动人股权质押纠纷，近期法院裁定查封、冻结控股股东及其一致行动人资产，截至目前实控人所持公司股份已全部被冻结。请公司：（1）结合上述情况，说明公司控股权是否存在不稳定的风险，以及公司、控股股东、实际控制人拟采取的应对措施；（2）评估控股股东流动性情况对公司生产经营的影响，并做风险提示。
公司回复：
（1）结合上述情况，说明公司控股权是否存在不稳定的风险，以及公司、控股股东、实际控制人拟采取的应对措施；
①诉讼基本情况
2020年9月9日，兰州市中级人民法院就华龙证券与公司实控人许锡忠及其一致行动人股权质押纠纷一案，作出一审判决（详见《甘肃省兰州市中级人民法院民事判决书》【（2020）甘01民初22号】），判令许锡忠于判决生效后偿还华龙证券本息共计1505139143.83元，若许锡忠未能按期履行判决确认的债务，华龙证券有权以许锡忠质押的三峡新材207387070股证券折价或者拍卖、变卖所得价款优先受偿。华龙证券、许锡忠及其他部分被告不服一审判决，均向甘肃省高级人民法院提起上诉，甘肃省高级人民法院于2021年3月29日作出二审裁定【详见（2021）甘民终179号】，因上诉人均未缴纳案件受理费，按自动撤回上诉处理，该为终审裁定，一审判决生效。
②公司控股权是否存在不稳定的风险
实际控制人及一致行动人持有的公司股份均已被质押、冻结，执行上述裁定可能导致公司实际控制人发生变化，公司存在控股权不稳定的风险。
③公司、控股股东、实际控制人拟采取的应对措施针对控股权不稳定风险，公司实控人正积极同债权人沟通，争取延期、分期偿还所欠债务；同时积极寻求外部资源，争取尽可能化解控股权不稳定的风险。
（2）评估控股股东流动性情况对公司生产经营的影响，并做风险提示。
①控股股东流动性情况对公司生产经营的影响
公司与实际控制人及其他涉诉股东在资产、业务、人员、财务等方面完全独立，上述诉讼事项对公司的生产经营未造成影响。
②风险提示华龙证券与公司实控人许锡忠及其一致行动人股权质押纠纷一案判决已于2021年3月生效，生效判决判令许锡忠于判决生效后偿还华龙证券本息共计1505139143.83元，若许锡忠未能按期履行判决确认的债务，华龙证券有权以许锡忠质押的三峡新材207387070股证券折价或者拍卖、变卖所得价款优先受偿。目前，实际控制人及一致行动人持有的公司股份均已被质押、冻结（公司已就质押、冻结事项发布了公告），执行上述生效判决可能导致公司实际控制人发生变化。 公司将持续关注该事项的进展，及时履行相应的信息披露义务。
公司董事会提醒投资者，公司指定的信息披露媒体为《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和上海证券交易所（www.sse.com.cn），公司相关信息均以上述指定媒体刊登的信息为准，敬请广大投资者理性投资，注意投资风险。
特此函复。
湖北三峡新型建材股份有限公司董事会2021年6月23日