中联重科2005年第一季度报告

长沙中联重工科技发展股份有限公司2005年第一季度报告


§1重要提示

1.1本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

1.2 公司全体董事以通讯方式参加会议。

1.3 公司第一季度财务报告未经审计。

1.4公司负责人詹纯新先生、财务总监苏用专先生及财务稽核部经理寻明花女士声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

§2公司基本情况

2.1公司基本信息

  股票简称    中联重科         变更前简称      -

  股票代码     000157

              董事会秘书        证券事务代表
姓名                  李建达                黄伟
联系地址 长沙市银盆南路307号 长沙市银盆南路307号
电话           0731—8923779       0731—8923977
传真           0731—8923906       0731—8923904
电子邮箱     000157@zljt.com     000157@zljt.com


2.2财务资料

1.2.1主要会计数据及财务指标
项目                     本报告期末       上年度期末 本报告期末比上年度

                                                      期末增减（%）
总资产（元）       3,718,658,951.53 3,581,083,661.15               3.84
股东权益（不含少数 1,488,359,307.78 1,620,492,099.51              -8.15
股东权益）（元）                                                        
每股净资产(元/股)            2.9356           3.1962              -8.15
调整后的每股净资产           2.9212           3.1815              -8.18
(元/股)                                                                 

项目                        报告期 年初至报告期期末 本报告期比上年同

                                                     期增减（%）
经营活动产生的现金 -132,617,953.50  -132,617,953.50          -465.48
流量净额（元）                                                      
每股收益(元/股)             0.1393           0.1393           -33.86
净资产收益率(%)             4.7465           4.7465 减少3.26个百分点
扣除非经常性损益后          4.8044           4.8044 减少3.20个百分点
的净资产收益率(%)                                                   

非经常性损益项目         金额
营业外收入         119,368.40
营业外支出        -980,675.87
合计              -861,307.47


2.2.2利润表（单位：元）

                                    2005年1-3月
项目                          母公司           合并
一、主营业务收入      673,040,659.56 701,086,466.07
减：主营业务成本      503,780,535.25 511,434,269.86
主营业务税金及附加      6,404,236.36   6,547,057.96
二、主营业务利润      162,855,887.95 183,105,138.25
加：其他业务利润        3,136,292.65   1,495,488.92
减：营业费用           38,561,389.09  51,945,379.16
管理费用               47,984,803.34  52,002,558.68
财务费用                8,440,835.61   8,856,217.58
三、营业利润           71,005,152.56  71,796,471.75
加：投资收益              223,644.69    -425,212.13
补贴收入                           -              -
营业外收入                 27,227.04     119,368.40
减：营业外支出            827,546.36     980,675.87
四、利润总额           70,428,477.93  70,509,952.15
减：所得税                         -     327,714.48
少数股东损益                       -    -463,016.90
五、净利润             70,428,477.93  70,645,254.57
加：年初未分配利润    590,175,925.27 582,709,141.06
其他转入                           -              -
六、可供分配利润      660,604,403.20 653,354,395.63
减：提取法定盈余公积               -              -
提取法定公益金                     -              -
七、可供股东分配利润  660,604,403.20 653,354,395.63
减：应付优先股股利                 -              -
提取任意盈余公积                   -              -
支付普通股股利        202,800,000.00 202,800,000.00
转作股本的普通股股利               -              -
八、未分配利润        457,804,403.20 450,554,395.63
================续上表=========================

                                    2004年1-3月
项目                          母公司           合并
一、主营业务收入      797,816,225.29 813,129,757.26
减：主营业务成本      595,273,891.03 597,329,640.55
主营业务税金及附加      6,660,553.13   6,872,776.86
二、主营业务利润      195,881,781.13 208,927,339.85
加：其他业务利润          354,488.58     412,427.27
减：营业费用           36,007,928.65  46,700,636.19
管理费用               40,537,018.88  46,119,525.65
财务费用                9,689,434.49   9,500,556.68
三、营业利润          110,001,887.69 107,019,048.60
加：投资收益           -3,105,604.48    -606,010.10
补贴收入                           -              -
营业外收入                636,434.80     654,737.80
减：营业外支出            468,555.59     550,057.69
四、利润总额          107,064,162.42 106,517,718.61
减：所得税                         -     346,957.22
少数股东损益                       -    -644,274.49
五、净利润            107,064,162.42 106,815,035.88
加：年初未分配利润    270,151,687.56 268,654,956.08
其他转入                           -              -
六、可供分配利润      377,215,849.98 375,469,991.96
减：提取法定盈余公积               -              -
提取法定公益金                     -              -
七、可供股东分配利润  377,215,849.98 375,469,991.96
减：应付优先股股利                 -              -
提取任意盈余公积                   -              -
支付普通股股利          9,750,000.00   9,750,000.00
转作股本的普通股股利               -              -
八、未分配利润        367,465,849.98 365,719,991.96



2.3报告期末股东总人数及前十名流通股股东持股表
  报告期末股东总数           34,142户
  前十名流通股股东持股情况
股东名称                        期末持有流通股的数量 种类
科翔证券投资基金                           4,574,100  A股
中信经典配置证券投资基金                   3,993,916  A股
科瑞证券投资基金                           3,217,384  A股
科讯证券投资基金                           1,681,301  A股
光大保德信量化核心证券投资基金             1,422,032  A股
广发小盘成长股票型证券投资基金             1,308,717  A股
博时裕富证券投资基金                       1,031,365  A股
大成精选增值混合型证券投资基金             1,000,000  A股
上海高利科技投资有限公司                     939,488  A股
宋迎春                                       773,048  A股


§3管理层讨论与分析

3.1公司报告期内经营活动总体状况的简要分析

报告期内，受国家宏观调控政策及银行加息的持续影响，固定资产投资及国内工程机械市场开始回落，产品市场竞争加剧。面对竞争日趋激烈的市场环境，公司紧紧围绕年度经营目标及制度治企的经营理念，坚持走品牌经营之路，加强质量管理，打造精品工程，不断完善物流建设，加大各部门经济目标责任制的监督考核，积极开拓国际市场，不断通过营销网络及中联保路捷股份有限公司（英国）的国际平台向国际市场销售产品。

2005 年第一季度，公司共实现主营业务收入 70,108.65 万元，净利润7,064.53 万元，由于宏观调控及加息的影响、欧元升值、原材料特别是钢材的涨价导致报告期主营业务收入、净利润分别较去年同期下降 13.78%、33.86%。

报告期内，公司支付了2004年收购浦沅集团的存货及长沙浦沅工程机械配件贸易有限公司等五家公司的股权的部分款项，同时为应对销售情况较好的二季度而增加原材料采购，从而导致报告期内经营活动产生的现金流净额为-132,617,953.50元。

针对上述经营中面临的困难，公司制定了相应的解决方案：

①进一步整合市场资源，适时调整销售策略，依托强化内部管理和提高服务水平，巩固和扩大市场占有率；

②强化目标责任制的监督考核，制造成本实行定额控制，管理成本实行目标责任控制；

③压减零部件和整机库存，提高资金周转率；

④坚持不懈地强抓质量工作，提升现有产品的可靠性，提高产品的市场竞争力；

⑤加速开发新产品，完善产品系列化，依托创新开辟新的经济增长点。

2005年的工程机械市场进入了一个相对平稳、理性的发展阶段，激烈的竞争势必导致行业整合的加速及产品市场份额的重新分切，公司将继续提升企业品牌，加强核心竞争力建设，确保企业的持续稳定发展。

3.1.1占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况
  √适用   □不适用
分行业           主营业务收入   主营业务成本 毛利率(%)
工程机械       612,379,605.98 446,394,903.03    27.10%
环卫机械        56,043,224.51  39,399,116.96    29.70%
其中：关联交易  13,693,803.77   7,868,351.84    42.54%

分产品           主营业务收入   主营业务成本 毛利率(%)
混凝土机械     245,488,100.59 173,655,945.09    29.26%
起重机械       352,801,038.12 260,983,279.58    26.03%
环卫机械        56,043,224.51  39,399,116.96    29.70%
路面机械        14,090,467.27  11,755,678.36    16.57%
机床            25,945,805.67  19,327,706.21    25.51%
其中：关联交易  13,693,803.77   7,868,351.84    42.54%


关联交易系公司通过中联保路捷股份有限公司（英国）向国际市场销售产品所致，关联交易毛利率较高的原因系该部分产品主要为混凝土机械中毛利率较高的泵车。

3.1.2公司经营的季节性或周期性特征

□适用   √不适用

3.1.3报告期利润构成情况(主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收益、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变动及原因的说明)

√适用   □不适用

                                 利润构成       各项占利润总额的比例
项目               2005年1-3月         2004年 2005年1-3月  2004年   增减
主营业务利润    183,105,138.25 886,091,933.76     259.67% 230.92% 28.75%
其他业务利润      1,495,488.92  12,099,860.85       2.12%   3.15% -1.03%
期间费用        112,804,155.42 508,415,296.81     159.98% 132.50% 27.48%
投资收益           -425,212.13    -607,667.89      -0.60%  -0.16% -0.44%
营业外收支净额     -861,307.47  -5,450,137.11      -1.22%  -1.42%   0.2%
利润总额         70,509,952.15 383,718,692.80     100.00% 100.00%      -

与前一报告期变动较大的原因：

1、报告期主营业务利润在利润总额中所点比例比上一报告期增加28.75%的原因系公司报告期期间费用在利润总额中所占比例比上一报告期增加较大。

2、报告期期间费用在利润总额中所占比例比上一报告期增加27.48%的主要原因系2004年12月收购了长沙浦沅工程机械配件贸易有限公司等五家公司及2004年8月租赁经营浦沅工程机械总厂上海分厂，公司经营规模的扩大导致报告期期间费用增加，同时，由于报告期利润总额较去年同期有所减少，因此，公司本报告期期间费用在利润总额中所占比例比上一报告期增加。

3.1.4主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明

□适用   √不适用

3.1.5主营业务盈利能力(毛利率)与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原因说明

√适用   □不适用

路面机械2005年一季度的毛利率为16.57%，较前一报告期减少11.54%，主要系报告期内路面机械生产规模减少而固定成本未变所致。

3.2重大事项及其影响和解决方案的分析说明

√适用   □不适用

1、按揭销售

报告期，公司采用按揭模式销售产品3,245.75万元，发生回购金额489.25万元，历年来公司负有承诺回购义务的客户累计贷款余额64,990.75万元。

2、增发事宜

公司拟增发不超过1亿流通股的方案已经2004年度第一次临时股东大会审议通过，增发材料已于2005年2月份报送中国证监会，目前增发工作正处于中国证监会的审理过程中。

3、与日常经营相关的关联交易事项

2004年年度股东大会审议通过了公司2005年预计发生的一系列日常关联交易及其预计交易金额，报告期内发生的日常关联交易情况介绍如下：

                 定价               交易金额 占同类交          对公司
关联人      交易内容 依据      交易价格   (万元) 易金额的 结算方式 利润的

                                                 比例            影响
长沙建设    综合服务 市场 344.26万元/年    86.07   55.70% 现金月付      -
机械研究             定价                                                
院                                                                       
长沙建设    房屋租赁 市场 148.84万元/年    37.21   44.08% 现金季付      -
机械研究    （租用） 定价                                                
院                                                                       
中旺实业    配件供应 市场 0.03—10万元/   652.73   71.01% 货到后现      -
有限公司      及加工 定价            件                     金支付      
湖南省浦    房屋租赁 市场  47.07万元/年    11.78     100% 现金季付      -
沅集团      （出租） 定价                                                
湖南浦沅    综合服务 市场 273.88万元/年    68.47   44.30% 现金月付      -
工程机械             定价                                                
有限公司                                                                 
常德武陵  驾驶室、操 市场  驾驶室1.87万   547.22   89.14% 货到后现      -
结构厂      作室供应 定价         元/个                     金支付      

                       操作室1.25万                                 

                              元/个                                 
常德武陵  液压油箱、 市场 液压油箱1.1万   758.27     100% 货到后现      -
结构二厂    活动支腿 定价         元/个                     金支付      

            供应      活动支腿1.2万                                 

                            元/台套                                 
湖南特力  液压油缸、 市场  液压油缸0.35  2487.30   61.89% 货到后现      -
液压有限    中心回转 定价  —1.7万元/个                     金支付      
公司            供应       中心回转0.35                                 

                            万元/个                                 


日常关联交易实际发生情况与预计情况无差异。

4、2005年3月31日，公司与中国光大银行长沙华泰支行签订《质押合同》及《借款合同》，公司将价值1885万元的定期存单质押给中国光大银行长沙华泰支行，并以此向中国光大银行长沙华泰支行借款1790万元用于补充流动资金。

该笔借款已于2005年4月8日全部还清，被质押的定期存单同时解押。

3.3会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明

□适用   √不适用

3.4经审计且被出具“非标意见”情况下董事会和监事会出具的相关说明

□适用   √不适用

3.5预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□适用   √不适用

3.6公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况

□适用  √不适用

3.7 附录：资产负债表、利润及利润分配表、现金流量表、现金流量表补充资料

长沙中联重工科技发展股份有限公司董事会

董事长   詹纯新

二○○五年四月十五日