晶盛机电:关于公司申请向特定对象发行股票审核问询函的回复报告（二次修订稿）

股票代码：300316股票简称：晶盛机电
关于浙江晶盛机电股份有限公司申请向特定对象发行股票审核问询函的回复报告
（二次修订稿）
保荐机构（主承销商）（福建省福州市湖东路268号）二零二二年三月
1-1深圳证券交易所：
根据贵所于2022年1月12日出具的《关于浙江晶盛机电股份有限公司申请向特定对象发行股票的审核问询函》（审核函〔2022〕020010号）（简称“问询函”），浙江晶盛机电股份有限公司（以下简称“晶盛机电”、“公司”或“发行人”）与保荐机构兴业证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）、国浩律师（杭州）事务所（以下简称“发行人律师”）、天健会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“发行人会计师”）对问询函所涉及的问题认真进行了逐项核查和落实，同时按照审核问询函的要求对《浙江晶盛机电股份有限公司向特定对象发行股票募集说明书（申报稿）》（以下简称“募集说明书”）进行了修订和补充，现回复如下，请予审核。
说明：
一、如无特别说明，本回复报告中的简称与《浙江晶盛机电股份有限公司向特定对象发行股票募集说明书（修订稿）》中“释义”所定义的简称具有相同含义。
二、本回复报告中的字体代表以下含义：
问询函所列问题黑体、加粗
问询函所列问题答复、引用原募集说明书内容 宋体、Times New Roman
对募集说明书的修改和补充楷体、加粗
三、本回复报告中若出现总计数尾数与所列单项数值总和尾数不符的情况，均为四舍五入所致。
1-2问题1
报告期内，公司毛利率分别为39.51%、35.55%、36.60%、38.18%；向前五大客户的销售金额占营业收入的比例分别为68.55%、85.38%、83.35%、84.35%，占比较大。
请发行人补充说明：（1）结合行业政策、产品迭代、市场竞争、原材料供
给及同行业可比公司情况等，说明报告期内毛利率变动的原因；（2）结合行业特点、同行业可比公司情况，说明公司与主要客户是否存在长期稳定的业务合作关系或协议，是否存在关联关系，是否构成对主要客户重大依赖的情形。
请发行人补充披露上述事项涉及的风险。
请保荐人和会计师核查并发表明确意见。
【回复】：
一、发行人说明
（一）结合行业政策、产品迭代、市场竞争、原材料供给及同行业可比公
司情况等，说明报告期内毛利率变动的原因；
报告期内，公司各类产品的毛利率情况如下：
2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
项目毛利率收入占毛利率收入占毛利率收入占毛利率收入占
（%）比（%）（%）比（%）（%）比（%）（%）比（%）
晶体生长设备42.2654.8440.5268.8338.1369.8943.6276.50
智能化加工设备37.7319.5737.1014.4735.3616.2137.8510.92
设备改造及服务34.9011.6931.172.6634.945.32-0.00
蓝宝石产品21.786.9512.765.0918.262.1215.704.93
其他34.654.0321.631.614.191.4016.811.91
主营业务小计38.6897.0837.8792.6636.5394.9440.9594.26
其他业务小计21.632.9220.697.3417.105.0615.805.74
综合毛利率38.18100.0036.60100.0035.55100.0039.51100.00
2018年度、2019年度、2020年度和2021年1-9月，公司综合毛利率分别
为39.51%、35.55%、36.60%、38.18%，2019年综合毛利率较2018年有所下滑，
2020年至2021年1-9月则连续提升，报告期内综合毛利率呈现出一定的波动。
1-3报告期内晶体生长设备销售收入占比分别为76.50%、69.89%、68.83%和54.84%，
智能化加工设备销售收入占比分别为10.92%、16.21%、14.47%和19.57%，两类业务的合计收入占比分别为87.42%、86.10%、83.30%和74.41%，收入贡献度较高且稳定，因此公司综合毛利率的变动主要受晶体生长设备和智能化加工设备的毛利率变动影响。
报告期内，公司晶体生长设备和智能化加工设备产品主要应用于光伏和集成电路领域，结合行业政策、产品迭代、市场竞争、原材料供给及同行业可比公司情况具体分析如下：
1、晶体生长设备毛利率变动的原因
报告期内，晶体生长设备平均单位售价、成本及毛利率变动情况如下：
单位：万元
晶体生长设备2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
销售单价（不含税）133.72145.40149.16144.33
单位成本77.2286.4892.2981.37
销售单价变动（%）-8.03-2.523.35/
单位成本变动（%）-10.71-6.3013.42/
毛利率（%）42.2640.5238.1343.62
毛利率变动量（%）1.742.39-5.49/
注：2021年1-9月，除去部分定制化简配产品的影响，产品销售单价（不含税）为148.67万元，单位成本为85.50万元，毛利率为42.49%。
（1）2019年毛利率变动情况分析
公司2019年度晶体生长设备产品的毛利率较2018年度下降5.49个百分点，主要是由于产品销售单价与单位成本均有上涨，但单位成本涨幅高于销售单价涨幅所致。
产品成本从每台81.37万元上升至92.29万元，上升了13.42%。主要因为公司产品不断升级，推出拉速更快、投料量更大的单晶炉，能够提高单台产能、促进效率提升，同时产品改进升级需要更大的炉体部件、更大功率的电气部件，更多零部件的投入增加了产品成本。
1-4产品售价从每台144.33万元上升至每台149.16万元，上升了3.35%，涨幅较小。主要因为2018年出台了针对光伏行业的“5·31政策”，从优化光伏发电新增建设规模、加快光伏发电补贴退坡并降低补贴强度、进一步加大市场化配
置项目力度等三方面，对2018年度的政策安排进行了调整和规范，使光伏产业链产生了结构性调整，导致我国新增光伏装机规模锐减，并向产业链上游硅片环节传导，导致硅片等光伏产品价格在短时间内大幅下跌，进而导致公司下游硅片企业出现短期开工率不足、扩产计划延后等情形。公司在2019年完成验收并确认收入的部分订单是在2018年“5·31政策”出台后半年内签订的。由于受到下游需求减弱的影响，客户对产品价格较为敏感，导致公司升级后的晶体生长设备虽然较以往价格更高，但是难以获得与成本相匹配的售价，因此2019年产品毛利率较2018年有所下降。
（2）2020年毛利率变动情况分析
2020年度晶体生长设备产品的毛利率较2019年度上升2.39个百分点，主要
是由于产品单位成本降幅略大于销售单价所致。
2020年，“5·31政策”影响逐渐消退，同时受2019年以来的国内光伏行
业“平价上网”政策影响，光伏发电将成为一种具有成本竞争力的、可靠的和可持续性的电力来源，实现从政策驱动向内生驱动的转变，促进了光伏产业链的需求提升。产业链内企业为了行业持续稳定的发展，需要始终保持技术创新、持续降本增效。在光伏硅片领域，为推动行业实现大幅度降低成本，2019年8月，中环股份推出了 210mm 大尺寸硅片。在行业政策、技术进步、产品迭代的共同推动下，中环股份、隆基股份等行业龙头企业自2019年下半年起纷纷推出扩产计划。
公司作为行业内上游设备龙头企业，不断推动技术进步、推广大尺寸设备的下游应用，在保证产品质量和毛利率的前提下，让利于客户，进一步提高公司市场竞争力，并促进行业良性发展。2020年，公司产品售价从2019年每台149.16万元下降至每台145.40万元，下降了2.52%。
在下游客户扩产的影响下，公司订单快速增加，产量从2019年的1429台上升至2020年的2879台，产能利用率从2019年的83.47%提升到2020年的
1-599.86%。同时公司导入了精益制造的管理体系，通过产品质量和生产的先期策划，对产品不断优化设计，对部分零部件进行模块化集成，减少制造过程中的浪费，在满足客户交付要求的同时大幅度优化库存管理和现场精益管理水平，持续降低了成本。产品成本从每台92.29万元下降至86.48万元，下降了6.30%。
基于上述原因，公司2020年产品毛利率较上年有所提升。
（3）2021年1-9月毛利率变动情况分析
2021年1-9月晶体生长设备产品的毛利率较2020年度上升1.74个百分点，
除去部分定制化简配产品的影响，产品销售单价为148.67万元，单位成本为85.50万元，毛利率为42.49%，较2020年度上升1.97个百分点，未发生较大变化。
2021 年 1-9 月，随着来自下游硅片厂商的 210mm 相关设备订单持续增加，
公司大硅片用晶体生长设备产销量和订单量持续上升。产品产量增加导致的大规模采购，加强了公司对供应商的议价能力，使产品能够继续保持较高毛利率。同时公司创建技术与规模双领先的质量管理模式，实施“稳健批量”和“柔性快速”双模制造管理模式，持续强化精益生产和全流程质量管理，打造高效率的生产制造过程和装配零缺陷的产品交付能力，实现产能和质量提升。
2、智能化加工设备毛利率变动的原因
报告期内，智能化加工设备产品售价、成本及毛利率变动情况如下：
单位：万元
智能化加工设备2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
销售单价（不含税）214.59204.27191.64158.27
单位成本133.62128.49123.8798.37
销售单价变动（%）5.056.5921.08/
单位成本变动（%）3.993.7325.92/
毛利率（%）37.7337.1035.3637.85
毛利率变动量（%）0.631.74-2.49/公司智能化加工设备主要包括晶体加工设备（单晶硅滚磨机、截断机、开方机、金刚线切片机等）、晶片加工设备（晶片研磨机、减薄机、抛光机）、外延
设备、叠瓦组件设备等。不同设备的销售单价、单位成本略有不同，但整体毛利率基本保持稳定。
1-6其中，2019年受到光伏行业的“5·31政策”影响，公司下游硅片企业出现
短期开工率不足、扩产计划延后等情形，导致智能化加工设备总体的毛利率有所降低。2020年起，随着“5·31政策”影响逐渐消退，公司智能化加工设备毛利率恢复到正常水平。
3、同行业可比公司情况
公司毛利率与同行业可比公司的比较如下：
公司2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
行业平均36.0137.3738.1238.14
晶盛机电38.1836.6035.5539.51
注：行业平均中的可比上市公司选自最近一期末证监会行业分类“C35专用设备制造业”
中的上市公司（ST 除外）。
报告期内公司毛利率与行业平均水平差异较小。进一步地在专用设备制造业中选取与公司技术及产品类型可比性高的生产晶体生长及加工设备的上市公司
作为比较对象，剔除了可比性低的其他上市公司，结果如下：
2021年
证券代码证券简称说明2020年度2019年度2018年度
1-9月
综合毛
835368连城数控34.9335.0534.7739.58
利率电子工
002371北方华创/29.4435.2334.72
艺装备高端装
601908京运通/35.7840.8345.05
备业务
平均值34.9333.4236.9439.78
本公司38.1836.6035.5539.51
注1：由于连城数控的营业收入主要来自单晶炉和线切设备，同本公司业务相近，故选取其综合毛利率进行比较；由于北方华创主要业务包括电子工艺装备和电子元器件研发制造，单晶炉属于电子工艺装备业务的产品之一，因此选取其电子工艺装备的毛利率进行比较；由于京运通主营业务为高端装备制造、新能源发电、新材料和节能环保四大产业，单晶炉属于高端装备事业部，因此选取其高端装备业务的毛利率进行比较。
注2：由于北方华创和京运通在2021年第三季度报告中未披露分行业或分产品的营业收入，所以2021年1-9月仅与连城数控进行比较。
报告期内，公司的毛利率与同行业可比公司平均值变化趋势基本一致。根据连城数控公开发行股票说明书的披露，连城数控的业务与关联方隆基股份长期合作，对其销售比重较高；北方华创主要从事电子工艺装备和电子元器件研发制造，电子工艺装备业务中除包括单晶炉外，还包括刻蚀、PVD、立式炉等半导体设备，产品结构与本公司略有不同；京运通近年来营业收入以单晶硅片业务为主，基于
1-7其业务战略和自身硅片建设需要，单晶炉主要用于自供。由于受到2018年“5·31政策”影响，主要业务属于光伏领域的连城数控和京运通在2019年的毛利率均有下滑，与公司变动趋势一致。由于公司持续进行技术创新，对产品进行升级，推出用于生产 210mm 大尺寸硅片的单晶炉等新产品，加强市场竞争力和对供应商的议价能力，同时通过精益生产控制成本，使2020年以后的毛利率逐渐上升。
总体上，报告期内公司毛利率水平和变动情况与同行业可比公司情况相比具有合理性。
4、总结
2021年1-9
项目2020年度2019年度2018年度月
综合毛利率（%）38.1836.6035.5539.51
主营业务毛利率贡献率37.5535.0934.6838.60
其他业务毛利率贡献率0.631.520.870.91
主营业务产品毛利率贡献率（%）
晶体生长设备23.1827.8926.6533.37
智能化加工设备7.385.375.734.13
设备改造及服务4.080.831.86
蓝宝石产品1.510.650.390.77
其他1.400.350.060.32
主要产品毛利率变动量（%）
晶体生长设备1.742.39-5.49-
智能化加工设备0.631.74-2.49-
注：毛利率贡献率=毛利率*收入占比综上，报告期内公司综合毛利率呈现出一定的波动。如上表所示，从公司产品结构上看，综合毛利率主要受晶体生长设备和智能化加工设备毛利率变动影响，而前述设备产品毛利率受其销售单价和单位成本的变动影响。报告期内公司产品主要应用于光伏和集成电路领域，受到光伏行业2018年“5·31政策”影响，公司2019年毛利率出现下降。2020年，在平价上网政策、行业技术创新并持续降本增效的共同驱动下，公司积极挖掘客户需求，推动行业技术进步、产品迭代，抓住下游扩产机会，设备订单持续增加。2021年1-9月，公司主要产品在市场竞争中形成技术领先和规模化制造的双重优势，使公司市场竞争地位得到进一步巩固。同时，由于公司产量提升形成的规模效应、规模采购原材
1-8料议价能力的提升，公司毛利率随之持续上升。公司报告期内综合毛利率先降后升，与同行业可比公司情况相比具有合理性。
（二）结合行业特点、同行业可比公司情况，说明公司与主要客户是否存
在长期稳定的业务合作关系或协议，是否存在关联关系，是否构成对主要客户重大依赖的情形。
1、行业特点
报告期内，公司前五大客户主要为光伏领域硅片制造厂商。光伏产业为技术快速更新迭代的产业，为持续降本增效和提升竞争力，需要有足够的资金实力和技术储备以取得最先进的技术和布局最先进的产能。近年来，光伏行业的龙头企业依靠资金、技术、成本、渠道等优势不断扩大规模，与此同时，二三线小厂和落后产能陆续出局或被整合，促使行业集中度得到提升。根据中国光伏行业协会数据，2020年国内光伏制造企业尤其是龙头企业的扩产步伐加快，扩产单体规模增大，硅片产量排名前五的企业在国内总产量中的占比为88.1%，同时头部企业产量规模也大幅提升。
报告期内，随着单晶技术路线的明确、大尺寸硅片的推广以及后端加工工艺的成熟，在光伏行业高景气度的驱动下，各大硅片厂商都进行了产能扩张。其中，中环股份、隆基股份占据单晶硅市场份额较高，2015年至2020年，两者合计产能份额的平均值超过50%。除此之外的主要厂商还包括晶科能源、晶澳科技、美科太阳能、通威股份和阿特斯等。近年来新的企业陆续进入硅片制造领域：上机数控于2019年下半年开始投产单晶大硅片业务并迅速扩张；高景太阳能和双良节能则分别于2020年12月和2021年3月相继公布将开展硅片业务。
公司深入理解并掌握晶体硅生长设备及截断、切磨等设备的关键技术和工艺，光伏领域相关装备在技术和业务规模上均取得了行业认可的地位，其中长晶设备技术和销量达到了全球领先水平。报告期内，公司主要客户为太阳能光伏产业的晶体硅材料生产企业，包括中环股份、晶科能源、晶澳科技、上机数控、高景太阳能和双良节能等行业内知名的上市公司或大型企业。报告期内公司向前五大客户的销售金额占营业收入的比例分别为68.55%、85.38%、83.35%、84.35%，客户集中度较高，符合行业特点。
1-92、同行业可比公司情况
从产品类别看，报告期内公司的营业收入主要来自晶体生长设备和智能化加工设备。国内主要的晶体生长及加工设备供应商包括连城数控、北方华创和京运通等。由于京运通的单晶炉主要用于自供，北方华创主要业务领域为半导体及电子元器件，未详细披露单晶炉生产销售情况，因此将连城数控与公司情况进行比较。根据连城数控的定期报告，其2018年、2019年、2020年对前五大客户销售占比分别为91.57%、91.94%、99.33%，主要因为连城数控为隆基股份的晶体生长设备主要供应商，由于隆基股份长期占据单晶硅市场较高份额，连城数控对前五大客户销售占比较高。
从应用领域看，上市公司捷佳伟创、迈为股份和高测股份均位于光伏产业链。
捷佳伟创主要为太阳能光伏产业链的中间环节晶体硅太阳能电池生产提供工艺
流程中的关键设备；迈为股份主要生产太阳能电池丝网印刷生产线成套设备，主要应用于光伏产业链的中游电池片生产环节；高测股份主要生产光伏切割设备和
切割耗材，处于光伏产业链上游，下游主要客户为光伏硅材料制造企业。以上三家公司均位于光伏产业链中上游，在2018年、2019年、2020年的前五大客户销售占比情况如下：
公司2020年度2019年度2018年度
捷佳伟创47.30%52.67%37.50%
迈为股份63.00%57.07%56.37%
高测股份71.55%65.47%58.67%
平均60.62%58.40%50.85%上述光伏产业链中设备生产企业的前五大销售占比情况体现出光伏行业集中度较高的特点。报告期内公司客户集中度较高的情形符合产业链的实际情况。
3、公司与主要客户存在长期稳定的业务合作关系但不存在关联关系
公司与中环股份、晶科能源等业内知名企业保持了长期紧密的合作关系，彼此建立了深厚的互信，共同促进行业快速发展。公司与包括上机数控、高景太阳能、双良节能在内的新进厂商亦开展了紧密的业务合作。
报告期内，公司与主要客户签订了多项重大经营合同，已公开披露的订单包
1-10括：2018年，公司与中环股份签订了21.1933亿元设备采购合同；2019年，公
司分别与中环股份、晶科能源、上机数控分别签订了14.247亿元、9.541亿元、
5.5386亿元的设备采购合同；2020年，公司与中环股份签订了12.27亿元的设备
采购合同；2021年，公司分别与中环股份、双良节能、高景太阳能签订了81.615亿元、22.425亿元、27.61亿元的设备采购合同。公司通过持续的自主技术创新、不断提升产品品质和专业化的技术支持服务来满足客户的需求，持续获得订单。
公司产品具有技术先进性和较强的市场竞争力，公司被其他供应商替代的风险较小，公司与主要客户的业务合作关系长期、稳定。
报告期内，公司具有独立的采购、生产、销售等业务体系，与主要客户在资产、人员、财务、机构、业务等方面均保持了各自的独立性，具备独立面向市场获取业务的能力。公司与主要客户的业务合作建立在双方互利互惠原则的基础上，是双方基于合理商业逻辑的市场化行为。公司与主要客户不存在关联关系。
4、公司对主要客户不构成重大依赖
在光伏领域，公司作为设备供应商，与下游硅片制造的主要厂商形成紧密的长期合作关系，有利于双方业务共同稳定发展，促进行业效率提升与技术进步。
中环股份作为光伏单晶硅片行业的龙头企业，同时也是集成电路硅片领域的重要制造商，系公司报告期内的第一大客户。
公司与中环股份的合作具有一定的合作背景和历史基础。2010年本公司与天津环欧（中环股份子公司）合作承担的国家02专项子课题“8英寸区熔硅单晶炉国产设备研制”取得突破性进展，天津环欧使用公司研制的新型直拉区熔单晶炉结合自有工艺技术，拉制8英寸区熔硅单晶棒。2017年公司与中环股份、无锡市政府合资组建中环领先半导体材料有限公司，公司参股10%，实现合作方互利共赢，强化了公司在半导体关键设备领域的核心竞争力。2019年，中环股份推出了 210mm 大尺寸硅片，公司与中环股份是大尺寸光伏单晶硅片 G12 技术路线的引领者和实践者，通过与行业领先的上下游企业协同发展，共同推动行业技术进步。双方无论在光伏还是半导体领域均是十分紧密的合作伙伴。
报告期内除中环股份以外，公司与晶科能源、晶澳科技等主要客户均保持了多年的业务合作，同时与双良节能、高景太阳能等新增客户签订了重大销售合同。
1-11公司主要客户信誉良好，实力雄厚，履约能力强，业务发展迅速，不存在重大不确定性。同时公司具备随时向新客户供货的能力。
报告期内，公司持续加强半导体设备、辅材耗材新产品研发力度及市场开拓，继续加强在蓝宝石材料领域的技术研发、成本控制和市场拓展，增加业务增长点和客户范围。在集成电路领域，公司与有研新材、上海新昇、合晶科技、中晶科技、神工股份等公司建立了稳定的合作关系，半导体设备销售收入持续增长；公司的半导体坩埚、阀门、磁流体等重要半导体零部件、耗材已经取得客户的认证应用，进一步提升了公司在国内半导体材料客户中的综合配套能力，丰富了公司产品端的产业链。在蓝宝石材料领域，公司与中图半导体、三安光电建立了合作关系。同时公司与消费电子视窗防护领域的制造龙头蓝思科技合作，成立宁夏鑫晶盛电子材料公司，从事蓝宝石材料的生产及加工，为蓝宝石材料在消费电子应用领域的规模应用提前布局。2019年以来蓝宝石销售收入占比持续上升。
综上，报告期内公司的客户集中度较高，符合行业特点，与同行业可比公司情况相符；公司与主要客户存在长期稳定的业务合作关系，不存在关联关系；公司对主要客户不构成重大依赖。
二、发行人补充披露公司已在募集说明书“第六节与本次发行相关的风险因素/一、对公司核心竞争力、经营稳定性及未来发展可能产生重大不利影响的因素/（五）客户集中度较高的风险”以及扉页“重大事项提示/五、客户集中度较高的风险”中补充
披露如下：
“客户集中度较高的风险报告期内，公司前五大客户的销售金额占营业收入的比例分别为68.55%、
85.38%、83.35%和84.35%，客户集中度较高。公司前五大客户主要为光伏硅片生产商，硅片制造环节的行业集中度较高，因此公司客户相对集中的情形符合行业特点。公司经营业绩与下游主要客户的扩产计划及经营情况相关，若主要客户因行业周期的波动等因素导致生产经营状况发生重大不利变化或投资计划发生重大变更，公司的产品销售及生产经营将受到不利影响。”
1-12三、中介机构核查意见
（一）核查方法、过程
1、获取发行人报告期内的销售收入明细表和成本明细表，复核毛利率计算
的准确性；
2、检查销售合同、发票等收入确认相关单据，复核销售单价计价的准确性，
了解业务合作情况；
3、检查采购明细，核查原材料采购价格计价的准确性，分析复核发行人生
产成本归集和分配的合理性；
4、查阅行业政策的变化，分析行业政策变化对发行人业务的影响；
5、查阅了同行业上市公司毛利率的变动情况，分析发行人与同行业上市公
司毛利率变动的趋势；
6、访谈发行人相关人员，了解产品售价、产品成本及毛利率波动的原因，
了解与主要客户的合作情况；
7、登陆国家企业信用信息公示系统网站（http://www.gsxt.gov.cn/），查询
主要客户公司主营业务、注册地等基本信息，核查发行人与其是否存在关联关系；
8、访谈发行人主要客户，了解与发行人的合作情况；
9、查询同行业可比公司公开信息，分析行业客户集中度情况。
（二）核查结论经核查，保荐机构及发行人会计师认为：
公司报告期内毛利率的变动原因具有合理性，与同行业可比公司相比不存在显著差异；公司主要客户较为集中，符合行业特点；公司与主要客户存在长期稳定的业务合作关系；公司与主要客户不存在关联关系；不构成对于主要客户的重大依赖情形。公司已在募集说明书补充披露上述事项涉及的风险。
1-13问题2
本次发行拟募集资金总额不超过570000万元，其中313420万元用于碳化硅衬底晶片生产基地项目（以下简称项目一）、56370万元用于12英寸集成
电路大硅片设备测试实验线项目（以下简称项目二）、43210万元用于年产80
台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目（以下简称项目三）和157000万元用于补充流动资金。项目一计划年产40万片6英寸及以上尺寸的导电型和半绝缘型碳化硅衬底晶片，建设期60个月，达产后每年可实现新增销售收入为
235565.50万元；项目三计划年产35台半导体材料减薄设备、45台套半导体
材料抛光设备，达产后每年可实现新增销售收入为62300.00万元。本次募投项目尚未取得环评文件及土地使用权证。发行人在流动资金需求测算中预计未来三年收入增长率达33.98%。截至目前，发行人前次募投项目均未达到预定可使用状态，发行人将前募资金中的50000万元暂时补充流动资金，4000万元购买银行理财产品。
请发行人补充说明：（1）用简明扼要的语言说明募投项目的具体内容，与公司现有业务的区别，包括且不限于技术特点、软硬件构成、应用领域、下游客户、市场储备等；（2）本次募投项目是否符合国家相关产业政策，是否还需要在相关部门履行除立项备案之外的其他程序或符合相关部门的其他要求；（3）
结合量产周期、下游行业扩产周期、项目一研发进展、技术难点、竞争对手情况等，说明本次募投项目周期规划、预计量产时间是否合理；（4）结合募投产品的市场空间、同行业可比公司情况、发行人技术优势、在手订单和意向性合同等，说明发行人是否具备项目一、项目三新增产能的消化能力；（5）结合发
行人目前业务的盈利水平、产品价格、现有市场价格、期间费用占比、税率等
说明募投项目效益测算是否具备合理性和谨慎性；（6）量化分析本次募投新增
折旧对发行人经营业绩的影响；（7）募投项目相关环评文件、土地使用权证目
前的取得进度，是否存在无法取得的障碍，如是，请进一步说明对募投项目实施的影响及是否存在替代性解决方案；（8）结合公司近三年业绩增长情况、在
手订单、行业发展趋势及同行业可比公司情况等，说明收入增长预测的依据及合理性；（9）前募资金尚剩余较大金额资金未使用的原因及合理性，说明后续使用计划，相关项目延期是否履行了必要的决策程序和信息披露义务。
1-14请发行人补充披露（3）—（7）涉及的风险。
请保荐人核查并发表明确意见，会计师对（4）（5）（6）（8）核查并发表明确意见，发行人律师对（2）（7）核查并发表明确意见。请保荐人对申报文件中关于前募资金实际使用情况填报的准确性进行核查并发表明确意见。
【回复】：
一、发行人说明2022年3月21日，公司召开第四届董事会第二十三次会议，审议通过了《关于调整向特定对象发行股票方案的议案》等相关议案，将碳化硅衬底晶片生产基地项目从本次募投项目中调出并相应调减了补充流动资金项目金额。调整后，本次募投项目包括12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目、年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目及补充流动资金。
（一）用简明扼要的语言说明募投项目的具体内容，与公司现有业务的区别，包括且不限于技术特点、软硬件构成、应用领域、下游客户、市场储备等；
1、12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目
（1）具体内容本项目由晶盛机电在位于浙江省绍兴市上虞区五星西路的现有土地上建设。
项目建成后测试实验中心将拥有达到国际标准的12英寸集成电路级全自动晶体
生长炉、单晶硅截断机、单晶滚磨机、金刚线切片机、研磨机、减薄机和抛光机
等设备的综合性能实验线，涉及长晶、滚磨、截断、切片、研磨、减薄、双面抛光、边缘抛光、最终抛光等硅片生产和加工工序。项目总投资规模75000.00万元，拟使用募集资金56370.00万元，项目建设期3年。
（2）与公司现有业务的区别本次12英寸硅片实验线募投项目将使公司实现由8英寸向12英寸大硅片设
备测试能力的升级，从原有的单环节检测拓展至多环节实验，并开展抛光液、阀门、坩埚等辅材耗材的测试，实验线应用领域进一步扩大。
*技术特点
1-15公司已成功研发出应用于半导体级晶体生长、滚磨、截断、切片、研磨、减
薄和抛光等工序的设备，公司现有实验室主要是针对上述工序中设备的单环节检验。半导体硅片技术及设备更新迭代较快，目前主流的12英寸硅片对制造设备提出了更高要求。公司现有的大硅片设备测试较大程度依赖于下游客户，检测反馈周期较长，难以及时满足市场对大硅片制造设备的迫切需求。本项目建成后，将覆盖晶体生长炉、单晶硅截断机、单晶滚磨机、金刚线切片机、研磨机、减薄
机和抛光机等设备的综合性能实验线，可进行多环节的测试，能够及时发现设备存在的性能缺陷并进行分析和解决，缩短测试验证周期。在测试和实验过程中，通过收集硅片厚度变化、粗糙度和平整度等实验数据，补充完善工艺数据库，改进智能化加工设备工艺，提高大尺寸硅片的加工质量，进而为客户提供高质量高稳定性的设备。
*软硬件构成
本项目将新增覆盖长晶、滚磨、截断、切片、研磨、减薄、抛光等晶体生长、加工环节设备的清洗和试验检测仪器及其配套控制系统软件；在半导体关键零部
件、辅材耗材方面，公司也将配套相应检测设备及软件系统。
*应用领域及下游客户
本募投项目为研发项目，不直接产生收益。募投项目实施有助于公司开展不同维度、不同工序、不同应用场景的产品测试，进而改进长晶、滚磨、截断、切片、研磨、减薄、抛光等关键设备的核心技术和辅材耗材技术指标，将有市场潜力的技术开发成果进行研究及测试，促进公司科技成果的转化。
*市场储备
在半导体硅片国产化趋势下，中环领先、沪硅产业、立昂微等国内半导体硅片企业相继投建12英寸硅片生产线以扩大产能，12英寸大硅片设备的实验、测试和验证需求相应增加。公司自成立以来，始终专注于半导体材料装备领域，通过持续的自主技术创新、不断提升产品品质和提供专业化的技术支持服务，与中环领先、有研半导体、神工股份、合晶科技、中晶科技、上海新昇、奕斯伟等国
内一流半导体硅材料厂商保持了长期的战略合作关系。本次项目建成后，有助于1-16公司为客户开展集成电路大硅片设备的测试和验证，进而构建良好的客户关系，
强化公司的产业链配套先发优势。
综上，实施12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目，有助于极大改善公司现有测试条件，以进行多环节的测试，缩短设备验证周期；有助于补充完善公司的工艺数据库，改进智能化加工设备工艺，为客户提供更高质量和稳定性的设备；有助于公司吸引和培育高素质研发及工艺人才，加速企业人才的积累以及科技成果的转化；有助于提升公司对于核心设备的研发和创新能力，对标国际先进企业，弥补我国大硅片制造设备的短板，加速产业链上下游企业一起合作，联合对零部件、辅料、耗材的进行研发和测试，对于我国半导体硅片产业链的“补链、强链”也具有战略意义。
2、年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目
（1）具体内容
本项目由公司在位于浙江省绍兴市上虞区五星西路的现有土地上进行建设、装修，建成后形成年产35台/套减薄设备与45台/套抛光设备的规模。其中，减薄设备可运用于8-12英寸硅片制造端与封装端；抛光设备可应用于8-12英寸单
晶硅片、碳化硅和蓝宝石晶片制造端等。本项目总投资规模50000.00万元，拟使用募集资金43210.00万元，项目建设期2年，100%达产后预计年营业收入达到62300.00万元。
（2）与公司现有业务的区别
本项目系基于公司研发成果及良好的客户验证情况，在原有8英寸减薄、抛光设备批量制造的基础上新增8-12英寸减薄机、边缘抛光机、双面抛光机、最
终抛光机的规模化生产，提高高端精密零部件的制造水平，提升8-12英寸减薄和抛光设备产能，加快半导体专用设备的研发突破和产品验证，广泛布局半导体产业链。
*技术特点
集成电路半导体硅片生产工艺包括单晶生长工艺、切片工艺、研磨工艺、减
薄工艺、抛光工艺和外延工艺等，其中减薄和抛光是半导体硅片制造中的两个基
1-17础工艺环节，硅片减薄、抛光和清洗是确保半导体基板材料超平坦和超洁净的必要因素，作为晶圆制造的原材料，硅片质量直接决定了晶圆制造环节的稳定性，平整的晶圆有利于在光刻时图案能够完整地投影在表面。
半导体材料减薄设备是将硅片通过真空吸附在微孔陶瓷台面上进行旋转，通过高度旋转的砂轮对硅片表面进行磨削的设备，主要用于半导体单晶硅的单面磨削或双面磨削加工，具有加工效率高、精度高的特点。在硅片制造端，减薄是抛光前的一道工序，可以提供良好的平坦度和减少抛光工艺的去除量，提高抛光效率；在封装端，是作为硅衬底材料背面减薄用，便于后道的划裂片。
抛光设备分为抛光线、边抛设备、双面抛光设备、最终抛光设备等，利用化学机械抛光的原理，均匀去除边缘或表面的损伤层，以获得极高标准的平坦度和粗糙度。
*软硬件构成
本项目新增卧式加工中心、精密立车、龙门加工中心、卧式磨床、立式磨床、精密数控车床等高端设备及其配套控制软件。
*应用领域及下游客户
本募投项目是公司已有业务的技术升级，其下游客户与公司现有下游客户基本重合，包括中环领先、有研半导体、上海新昇、奕斯伟和中晶科技等。
*市场储备近年来，8英寸、12英寸的大尺寸硅片成为半导体行业的主流，一方面，国内硅片厂商在市场和政策的共同驱动下逐步加大产能投入，纷纷重点布局投产8英寸及12英寸大硅片项目，另一方面，随着半导体设备国产化趋势加深以及《瓦森纳协议》对大尺寸硅片的生产技术、原材料和设备的对华出口进行严格管制，国内硅片制造及封装厂商对于国产化设备的需求提升，中环领先、奕斯伟、中晶科技等国内企业与公司建立了长期的合作关系。公司的抛光线、8-12英寸边缘抛光机、12英寸双面抛光机、最终抛光机等设备在客户中的验证情况较好，已形成采购意向和订单。
3、补充流动资金
1-18公司拟使用42420.00万元募集资金补充流动资金，用于支持公司现有业务增长，满足公司经营规模迅速扩张带来的资金需求。
（二）本次募投项目是否符合国家相关产业政策，是否还需要在相关部门履行除立项备案之外的其他程序或符合相关部门的其他要求；
1、本次募集资金投资项目“12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目”
及“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”均属于国家鼓励、扶持的战略性产业
（1）本次募投项目均符合国家产业结构调整的要求根据国家发改委公布的《产业结构调整指导目录（2019年本）》，“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”属于“第一类鼓励类/二十八、信息产业/20、集成电路装备制造。”“12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目”建成后将开展长晶、截断、
切片、研磨、抛光等多种大硅片设备、辅材耗材及相关零部件的实验测试，以加快公司科技成果的转化。
综上，公司本次募投项目均符合国家产业结构调整的要求。
（2）本次募投项目均属于国家鼓励、扶持的战略性产业
半导体行业是国民经济的基础性和战略性产业，近年来，政府出台了一系列产业扶持政策，以推动半导体产业链的发展，具体如下：
序发布时文件名称发文单位相关内容号间依托优质企业组建创新联合体或技术创新战略联盟，开展协同创新，加大基础零部件、基础电子元器件、基础软件、基础材料、基础工《关于加快培育发工业和信息化
2021艺、高端仪器设备、集成电路、网络安全等领
1展制造业优质企业部办公厅等六
年7月域关键核心技术、产品、装备攻关和示范应用。
的指导意见》部门推动国家重大科研基础设施和大型科研仪器
向优质企业开放，建设生产应用示范平台和产业技术基础公共服务平台。
《财政部海关总署集成电路产业的关键原材料、零配件（含8英税务总局关于支持财政?、海寸及以上硅单晶、8英寸及以上硅片）生产企
2021
2集成电路产业和软关总署、税务业进口国内不能生产或性能不能满足需求的
年3月件产业发展进口税总局原材料、消耗品免征进口关税；集成电路用8收政策的通知》英寸及以上硅片生产企业，进口国内不能生产
1-19序发布时
文件名称发文单位相关内容号间
或性能不能满足需求的净化室专用建筑材料、配套系统和生产设备（包括进口设备和国产设备）零配件免征进口关税。
《中华人民共和国瞄准人工智能、量子信息、集成电路、生命健国民经济和社会发康、脑科学、生物育种、空天科技、深地深海
2021
3展第十四个五年规全国人大等前沿领域，实施一批具有前瞻性、战略性的
年3月划和2035年远景目国家重大科技项目。……培育先进制造业集标纲要》群，推动集成电路、航空航天等产业创新发展。
攻克关键核心技术。实施重点产品高端提升行《基础电子元器件
2021工业和信息化动，面向电路类元器件等重点产品，突破制约
4产业发展行动计划
年1月部行业发展的专利、技术壁垒，补足电子元器件
（2021-2023年）》
发展短板，保障产业链供应链安全稳定。
《新时期促进集成制定出台财税、投融资、研发开发、进出口等
2020电路产业和软件产
5国务院八个方面政策措施，进一步优化集成电路产业
年7月业高质量发展的若
的发展环境，鼓励集成电路产业的发展。
干政策》鼓励类：“新型电子元器件（片式元器件、频
2019率元器件、混合集成电路、电力电子器件、光《产业结构调整指国家发展改革
6年11电子器件、敏感元器件及传感器、新型机电元导目录（2019年本）》委月件、高密度印刷电路板和柔性电路板等）制造”。
国家统计局颁布的《战略性新兴产业分类（2018）》将新型电子元器件及设
备制造、集成电路制造、半导体晶体制造、太阳能设备和生产装备制造等与半导体相关的若干国民经济行业划分为战略性新兴产业。
综上，公司本次募投项目均属于国家鼓励、扶持的战略性产业。
2、本次募集资金投资项目除立项备案之外的其他批准或审核程序
发行人12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目、年产80台套半导体
材料抛光及减薄设备生产制造项目的相关备案审批程序均已完成，不会影响募投项目的进展。
（三）结合量产周期、下游行业扩产周期、项目一研发进展、技术难点、竞争对手情况等，说明本次募投项目周期规划、预计量产时间是否合理；
公司于2022年3月21日召开第四届董事会第二十三次会议，审议通过了《关于调整向特定对象发行股票方案的议案》等相关议案，将碳化硅衬底晶片生产基地项目从本次募投项目中调出，并相应调减了补充流动资金项目金额。
调整后，本次募投项目包括12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目、年产
1-2080台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目及补充流动资金，不再包括碳
化硅衬底晶片生产基地项目。
（四）结合募投产品的市场空间、同行业可比公司情况、发行人技术优势、在手订单和意向性合同等，说明发行人是否具备项目一、项目三新增产能的消化能力；
公司于2022年3月21日召开第四届董事会第二十三次会议，审议通过了《关于调整向特定对象发行股票方案的议案》等相关议案，调整后本次募投项目不再包括碳化硅衬底晶片生产基地项目。
“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”涉及新增产能，具体说明如下：
1、半导体大硅片需求快速增长，带动减薄、抛光等半导体专用设备需求
根据 SEMI 数据，2014 年全球半导体硅片出货面积为 100.98 亿平方英寸，到2020年硅片出货面积已达124.07亿平方英寸，复合增长率为3.49%，整体呈现稳定增长态势，其中12英寸为当前主流硅片尺寸，2020年约占整体硅片市场的68.4%。然而12英寸半导体硅片市场目前主要被日本、韩国、中国台湾等国家和地区的知名企业占据，前五大厂商占比高达96%，中国大陆作为全球硅片重要的需求市场，但12英寸硅片长期依赖进口，国产自给率低，大尺寸硅片国产替代提升空间广阔。
数据来源：SEMI
1-21近年来，中环领先等国内半导体硅片厂商相继投建12英寸硅片生产线以填
补我国大尺寸半导体硅片制造领域的产能缺口，根据中金公司的研究报告，经统计国内主要半导体硅片制造商产能情况，目前国内8英寸和12英寸硅片合计产能分别为月产183万片及54万片，到2025年8英寸和12英寸硅片规划产能分别为月产365万片、310万片。而硅片设备是硅片生产制造的基础，一方面，国内硅片产能的迅速扩张使得12英寸硅片制造设备的市场需求逐步上升；另一方面，随着国内半导体设备技术进步以及《瓦森纳协议》对12英寸大硅片的生产技术、原材料和设备的对华出口进行严格管制，凭借着本土渠道和服务等优势，国产化硅片制造设备将迎来新的发展契机，有望打破美国、日本和欧洲公司对半导体硅片设备市场的垄断。
根据中金公司于2021年11月发布的研究报告，假设2025年新建硅片产能能够全部达产则国内大尺寸硅片制造设备市场规模将达到329亿元，其中切磨设备与抛光机的市场规模合计约为82.2亿元。公司本项目100%达产后，每年销售收入预计达到6.23亿元，考虑到大硅片迫切的国产化需求，预计募投项目产能能够得到市场消化。
2、同行业可比公司情况
当前国内半导体减薄、抛光设备，尤其是大尺寸设备的整体国产化率较低，核心供应商集中在日本、美国等国。在硅片抛光领域，BBS Kinmei 的边缘抛光机、日本不二越的 8 英寸抛光线、美国 Lapmaster 的 12 英寸双面抛光机、日本
冈本的12英寸最终抛光机等进口设备，几乎将国内市场垄断；在先进封装减薄机领域，国内应用最广的是日本 DISCO 公司和日本东京精密的某几款机型。进口设备售价较为昂贵，且《瓦森纳协议》对12英寸大硅片的生产技术、原材料和设备的对华出口进行严格管制，为半导体设备国产化提供契机。
3、发行人技术优势
公司利用自身在半导体材料装备领域的领先技术，通过多年技术攻关，解决了半导体级减薄机、双面研磨机、双面抛光机、边缘抛光机、最终抛光机、硅外
延生长设备、碳化硅外延生长设备等“卡脖子”技术难题。公司部分产品性能指标已达到国外先进产品的水平，相比于进口设备还具有性价比优势。
1-224、在手订单和意向性合同
经过多年研发和技术积累，公司凭借产品质量可靠、性能优异、持续创新等特点，与客户 B、中晶科技等多个国内企业建立了较为稳固的长期合作关系，牢固的客户关系为项目的实施提供了良好的客户支撑，在手订单情况如下：
序
客户产品或服务现状金额（万元）号
8-12寸减薄抛光
1 客户 B 签订合同 14100.00
设备
2浙江中晶科技股份有限公司8寸抛光线签订合同8000.00
合计22100.00综上，随着国内大硅片产能扩建，对生产设备的需求增加，减薄、抛光设备具备较大的市场空间和国产化需求。公司部分产品性能指标已达到国外先进产品的水平，已取得在手订单。公司具备该募投项目新增产能的消化能力。
（五）结合发行人目前业务的盈利水平、产品价格、现有市场价格、期间
费用占比、税率等说明募投项目效益测算是否具备合理性和谨慎性；
募投项目效益测算涉及“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”，具体说明如下：
1、目前业务的盈利水平
受益于光伏行业下游硅片厂商积极推进产能扩张，公司积极把握市场机遇，持续提升设备交付能力和质量管理，报告期内公司经营业绩实现稳步增长。2018年、2019年、2020年和2021年1-9月营业收入分别为253571.15万元、310974.28
万元、381067.97万元及399149.06万元，目前业务盈利情况与募投项目100%达产后盈利情况对比如下：
（1）毛利率
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
智能化加工设备毛利率37.73%37.10%35.36%37.85%
募投项目预计毛利率32.23%
1-23根据上表，募投项目预计毛利率略低于公司智能化加工设备报告期毛利率，具有谨慎性。
（2）净利润率
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
公司净利润率27.81%22.52%20.50%22.96%
募投项目预计净利润率23.01%
根据上表，募投项目预计净利润率位于公司报告期净利润率范围之内。
综上，本次募投项目预计盈利水平与报告期内当前业务相比不存在重大差异。
2、相关产品价格、现有市场价格目前，半导体减薄、抛光设备领域的国内市场由日本不二越、DISCO、东京精密和美国 Lapmaster 等国外企业占据了绝大多数市场份额。进口设备售价大都较为昂贵，并往往伴随着对国内半导体的技术管制与限售政策，因此在政策和市场的共同驱动下，国内半导体减薄、抛光设备，尤其是大尺寸硅片相关设备的国产替代空间较大。“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”的主要产品为成熟产品，由于本项目产品类型较多，包括8-12英寸减薄机、边缘抛光机、双面抛光机、最终抛光机等，因此在效益测算过程中，已形成销售的减薄、抛光设备产品价格系基于公司过往订单价格确定；新设备类型的价格系基于过往
订单价格并结合型号差别、技术工艺优化情况综合调整后确定。
3、期间费用占比
“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”的期间费用主要
包括销售费用、管理费用和研发费用。由于本次募投项目资金来源主要为募集资金及自有资金，效益测算未包括财务费用。
报告期内，公司现有业务费用率与募投项目测算费用率情况如下：
募投项目测公司现有业务费用率费用类别算费用率2020年度2019年度2018年度
销售费用率0.86%0.86%1.48%1.80%注
其他管理费用率1.00%1.08%1.36%1.61%
研发费用率3.00%5.96%5.98%7.21%
1-24注：其他管理费用为管理费用扣除薪酬费用、折旧摊销。在募投项目效益测算过程中，
薪酬费用和折旧摊销系根据项目需要的管理人员和设备情况另外单独测算。
由于公司业务快速增长产生的规模效应，期间费用率逐年下降。本次募投项目效益测算过程中采用的期间费用占比等数据充分参考报告期内公司各年度期
间费用水平，选取公司最近一个完整会计年度2020年的经审计财务数据计算费用率后作为参考依据。
本次募投项目销售费用率与公司2020年情况一致。其他管理费用率是除了薪酬费用、折旧摊销以外的管理费用率。由于现有公司管理人员承担了较多集团管理职能，并且公司原有的固定资产情况与本次募投新增固定资产情况有所不同，因此在效益测算时根据募投项目所需管理人员数量和生产设备情况对薪酬费用和折旧摊销单独测算。
研发费用费率为3.00%，低于公司最近一年2020年度研发费用率，主要系因为项目前期部分研发内容已完成，募投项目中主要针对后续工艺流程和技术升级进行研发，因此效益测算时选取的研发费用费率低于公司现有业务的研发费用率。
此外，项目运行后可以充分依托公司现有的核心管理团队、研发中心、研发团队等资源，与公司现有业务形成协同效应，进一步降低管理费用和研发费用。
综上，效益测算中期间费用占比的情况具有合理性和谨慎性。
4、税率
“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”实施主体为晶盛机电，晶盛机电最新《高新技术企业证书》为2021年12月取得，证书编号：
GR202133007256，有效期三年。募投项目所得税税率采用 15%计算具有合理性、谨慎性。
5、与同行业可比公司对比分析
当前国内半导体设备的整体国产化率较低，国内可比程度较高的上市公司中，北方华创是国内重要的半导体装备供应商，产品线覆盖了刻蚀机、PVD、CVD、立式炉、清洗设备等；高测股份的业务包括高硬脆材料切割设备，可应用于光伏及半导体领域硅材料生产环节等；华海清科是化学机械抛光（CMP）设备供应
1-25商，用于集成电路生产线。根据上述可比公司相关情况，对该募投项目效益测
算的关键指标毛利率进行了对比分析，情况如下：
公司业务2020年度2019年度2018年度
北方华创电子工艺装备29.44%35.23%34.72%
高测股份高硬脆材料切割设备37.10%36.50%40.87%
华海清科 CMP 设备 36.75% 30.16% 24.51%
平均34.43%33.96%33.37%
建设期后投产首年26.82%晶盛机电
达产后稳定期32.23%
根据上表，公司本募投项目的达产后稳定期的毛利率水平与可比公司毛利率的平均值不存在重大差异，公司的测算具有谨慎性、合理性。
综上所述，公司基于目前业务的盈利水平、产品价格、现有市场价格、期间费用占比、税率等对本次募投项目进行效益测算，具备合理性和谨慎性。
（六）量化分析本次募投新增折旧对发行人经营业绩的影响；
本次募集资金投资项目预计新增固定资产投入99580.00万元，具体如下：
单位：万元募投项目新增固定资产投入预计每年折旧
12英寸集成电路大硅片设备测试实验线
56370.004219.75
项目年产80台套半导体材料抛光及减薄设备
43210.003397.50
生产制造项目
合计99580.007617.25
本次募投项目中，固定资产根据企业会计准则采用分类直线法计提折旧，房屋及建筑物折旧年限为20年，残值率5%；专用设备折旧年限为10年，残值率5%；通用设备折旧年限为3年，残值率5%。根据本次募投项目可研报告，12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目为公司研发体系的一部分，不直接产生营业收入及净利润，建设期为3年；年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目建设期为2年，预计在第3年投产50%，在第6年达产100%。结合本次募集资金投资项目收入、净利润预测，本次募集资金投资项目折旧在项目投资建设的第3年起对公司现有及未来营业收入、净利润的影响如下：
单位：万元
1-26T+7
项目 T+3 T+4 T+5 T+6及以后
1、本次募投项目新增
7617.257617.257617.257617.257617.25折旧（a）
2、对营业收入的影响
现有业务营业收入-不
596135.95596135.95596135.95596135.95596135.95
含募投项目（b）
新增营业收入（c） 31150.00 43610.00 56070.00 62300.00 62300.00
预计营业收入-含募投
627285.95639745.95652205.95658435.95658435.95项目（d=b+c）折旧占预计营业收入
1.21%1.19%1.17%1.16%1.16%比重（a/d）
3、对净利润的影响
现有净利润-不含募投
171827.98171827.98171827.98171827.98171827.98项目（e）
新增净利润（f） 5932.24 9460.28 12600.71 14335.48 14335.48
预计净利润-含募投项
177760.22181288.26184428.69186163.46186163.46目（g=e+f）折旧占净利润比重
4.29%4.20%4.13%4.09%4.09%（a/g）
注：1、上述营业收入及净利润的估算均不考虑公司现有业务的收入增长以及净利润增长；
2、现有业务营业收入、净利润取值系来自公司披露的2021年度业绩快报中营业总收入及
归属于上市公司股东的净利润，未经审计；
3、12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目不产生收入，因此该项目无新增营业收入及净利润。
本次募集资金投资项目完全达产后，每年新增折旧金额为7617.25万元。
基于公司2021年度业绩快报中的财务数据，假设未来年度业绩保持不变，在募投项目100%达产后公司含募投项目的预计营业收入和净利润分别为658435.95
万元和186163.46万元，新增折旧金额占预计营业收入和净利润的比例分别为
1.16%和4.09%，对未来盈利能力不构成重大不利影响。项目建设初期，可能对
公司利润造成一定影响，但随着募投项目的建成，将逐渐为公司带来经济效益，本次募集资金投资项目预期效益良好，项目顺利实施后能够有效地消化新增折旧的影响。
（七）募投项目相关环评文件、土地使用权证目前的取得进度，是否存在
无法取得的障碍，如是，请进一步说明对募投项目实施的影响及是否存在替代性解决方案；
1、募投项目相关环评文件取得情况
1-27本次募投项目均已取得相关部门备案及环评批复文件，具体情况如下：
项目名称备案环评
12英寸集成电路大硅片《浙江省企业投资项目备案（赋码）信息表》（项虞环建备设备测试实验线项目目代码：2111-330604-99-02-918398）[2022]4号年产80台套半导体材
《浙江省企业投资项目备案（赋码）信息表》（项虞环建备料抛光及减薄设备生目代码：2111-330604-99-02-133991）[2022]3号产制造项目2022年1月14日，公司取得绍兴市生态环境局出具的《绍兴市上虞区建设项目环境影响评价文件备案表》（虞环建备[2022]4号），同意公司12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目按照环评结论备案，项目须严格执行环保“三同时”制度。
2022年1月14日，公司取得绍兴市生态环境局出具的《绍兴市上虞区建设项目环境影响评价文件备案表》（虞环建备[2022]3号），同意公司年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目按照环评结论备案，项目须严格执行环保“三同时”制度。
综上所述，公司已取得本次募投项目环评批复、备案文件，不存在无法及时取得相关环评文件的障碍。
2、募投项目相关土地使用权取得情况
12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目、年产80台套半导体材料抛光
及减薄设备生产制造项目建设地址为浙江省绍兴市上虞区五星西路219号，使用公司现有土地建设，不涉及新增用地，对应浙（2020）绍兴市上虞区不动产权第
0021807号不动产权证。
（八）结合公司近三年业绩增长情况、在手订单、行业发展趋势及同行业
可比公司情况等，说明收入增长预测的依据及合理性；
1、公司三年业绩增长情况
2018-2020年度及2021年1-9月，公司营业收入及增长情况如下：
单位：万元
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
营业收入399149.06381067.97310974.28253571.15
1-28注
营业收入增长率60.61%22.54%22.64%30.11%
2018-2020年度营
/25.10%业收入平均增长率
2018-2020年度及
2021年1-9月营业33.98%
注收入平均增长率营业收入预测增长
25.00%
率
注：2021年1-9月营业收入增长率为2021年1-9月较上年同期营业收入的增长率；
2018-2020年度及2021年1-9月营业收入平均增长率为上表内三年及一期营业收入增长率算术平均数。
受益于光伏行业下游硅片厂商积极推进扩产进度，公司积极把握市场机遇，持续提升设备交付能力和质量管理，强化技术服务品质，实现订单量、营业收入规模及经营业绩同比大幅增长，2018-2020年度的营业收入平均增长率为25.10%，
2021年1-9月公司实现的营业收入较上年同期增长了60.61%。结合公司近三年
业绩增长情况，2018-2020年度及2021年1-9月公司营业收入平均增长率为33.98%。公司预计未来经营规模将继续保持较快增长趋势。因此，基于谨慎，
按照2018-2020年度营业收入平均增长率向下取整的25.00%作为公司2021年-2023年收入增长率测算依据具有合理性。
2、在手订单
公司主要客户为下游大型硅片厂商。截至2021年9月30日，公司未完成晶体生长设备及智能化加工设备合同金额总计177.60亿元。2021年10月、11月公司分别与青海高景太阳能科技有限公司、双良硅材料（包头）有限公司签订了
销售合同，金额合计30.99亿元（含增值税）。上述在手订单合计达到208.59亿元，上述订单执行完毕后，可实现不含税收入184.59亿元，收入均会确认在
2021年9月30日之后。
以公司2020年度实现的收入为基数，根据25.00%的营业收入增长率进行测算，公司2021年度、2022年度及2023年度的营业收入分别为47.63亿元、59.54亿元及74.43亿元，合计181.60亿元，扣除2021年1-9月已实现的营业收入
33.91亿元后，得到2021年9月30日后需实现的收入为147.69亿元，该数字能
够被2021年9月30日在手订单预计可实现的税后收入184.59亿元所覆盖，因此收入增长预测具有可实现性与合理性。
1-293、行业发展趋势
（1）光伏和集成电路产业持续发展带动设备行业需求
随着光伏新增装机增长，下游企业对光伏硅片的需求也将持续增长。近年来，全球硅片产能向中国集中。目前中国占据了世界硅片生产的绝对领先地位，全球硅片产量前十的企业均为中国企业。国内光伏硅片生产规模持续扩张将带动对上游设备行业的需求。
在集成电路等领域，随着新冠疫情推动社会数字化转型和 5G 商用以及汽车行业的复苏，芯片需求持续旺盛，从而带动了上游硅片产能的紧缺，并将产能紧张延伸至设备端。在国产化趋势下国内硅片材料及设备供应商将获得良好的发展机会。
（2）下游技术需求变化促进上游设备的升级
在光伏领域，硅片“薄片化”能够有效减少单片用硅量，大尺寸硅片能够提高单片功率，降低单位生产成本。“薄片化”、“大尺寸”相关技术的逐步成熟，旧产能的升级改造和新产能的投入，将促进上游长晶和加工设备的研制开发与升级换代。
在集成电路等领域，国内硅片逐步向大尺寸扩产的背景下，半导体硅片的生产工艺也在随之进步，大尺寸材料生产设备的需求增长，促使设备制造企业对单晶炉、切片机、研磨机、抛光机和外延设备等硅片关键设备的性能进行改造、优化和升级。
4、同行业可比公司情况
报告期内，同行业可比公司销售增长情况如下：
（1）连城数控
单位：万元
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
营业收入113161.86185499.9197242.11105321.23
营业收入增长率35.06%90.76%-7.67%20.15%
2018-2020年度营业
/34.41%收入平均增长率
1-302018-2020年度及
2021年1-9月营业34.58%
收入平均增长率
（2）北方华创
单位：万元
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
营业收入617337.46605604.30405831.29332385.10
营业收入增长率60.95%49.23%22.10%49.53%
2018-2020年度营
/40.29%业收入平均增长率
2018-2020年度及
2021年1-9月营业45.45%
收入平均增长率
（3）京运通
单位：万元
项目2021年1-9月2020年度2019年度2018年度
营业收入378191.34405619.78205740.33203404.31
营业收入增长率26.11%97.15%1.15%6.09%
2018-2020年度营
/34.80%业收入平均增长率
2018-2020年度及
2021年1-9月营业32.63%
收入平均增长率
2018-2020年度及2021年1-9月，同行业可比公司连城数控、北方华创、京
运通营业收入的算数平均增长率分别为34.58%、45.45%和32.63%，公司同期营业收入增长率为33.98%，与上述同行业可比公司相比不存在重大差异。公司
2018-2020年度的营业收入平均增长率为25.10%，基于谨慎，采用25.00%作为
公司2021年-2023年收入增长率测算依据具有合理性。
（九）前募资金尚剩余较大金额资金未使用的原因及合理性，说明后续使用计划，相关项目延期是否履行了必要的决策程序和信息披露义务。
截至2021年9月30日，公司前次募集资金实际使用情况如下：
单位：万元实际投资项目序承诺投资实际投承诺投资项目（如项目变更的，为变更后号金额资金额
项目）
1 年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒 40103.10 年产 600 万片蓝宝石切磨抛 -
1-31生产项目扩产项目项目（宁夏）
年产30台/套高效晶硅电池装高端装备精密零部件智造项
225038.0818786.49
备项目目
年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒 年产 2500 万 mm 蓝宝石晶
334589.5312009.73
生产项目棒生产项目年产1200万片蓝宝石切磨抛年产1200万片蓝宝石切磨抛
413037.976408.44
项目项目
5补充流动资金16962.32补充流动资金17053.07
合计129731.0054257.73
截至2021年9月30日，本公司前次募集资金已使用54257.73万元，结余
29945.50万元存放于银行账户，结余4000.00万元购买保本理财产品，结余
50000.00万元暂时补充流动资金，尚未实际投入承诺项目的前次募集资金共
83945.50万元。
1、前募资金尚剩余较大金额资金未使用的原因及合理性
公司在使用前次募集资金的过程中对募投项目进行了延迟或者变更，因此前次募集资金尚剩余较大金额资金未使用，具体情况如下：
序时间募投项目调整情况类型号
2018 年 8 “年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”达到预定可使
1调整实施进度
月21日用状态日期调整为2019年12月31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”、“年产 2500万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”、“年产 1200 万
2019年4
2片蓝宝石切磨抛项目”、“年产30台/套高效晶硅电池装调整实施进度月8日备项目”达到预定可使用状态日期调整为2020年12月
31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”、“年产 2500万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”、“年产 1200 万
2021年4
3片蓝宝石切磨抛项目”、“年产30台/套高效晶硅电池装调整实施进度月22日备项目”达到预定可使用状态日期调整为2021年12月
31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”变更
为“年产600万片蓝宝石切磨抛项目（宁夏）”，新项目
2021年8建设期15个月，达到预定可使用状体的日期为2022年
4变更用途
月26日12月31日；将“年产30台/套高效晶硅电池装备项目”
变更为“高端装备精密零部件智造项目”，新项目建设期
2.5年，达到预定可使用状态日期为2024年3月31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”和“年产 1200
2021年10
5万片蓝宝石切磨抛项目”达到预定可使用状态的时间调调整实施进度
月25日整为2022年12月31日
（1）调整蓝宝石相关募投项目实施进度的原因及合理性
1-322018年至2019年，在蓝宝石材料价格下行、制造成本较高以及行业需求增
长缓慢的大背景下，公司放缓了蓝宝石相关项目投资进度，已建设产能根据订单情况逐步投产。与此同时，公司对设备及工艺进行持续的技术研发和创新，不断完善大尺寸蓝宝石晶体的长晶及加工的技术和工艺，建立了从长晶到切磨抛环节的生产能力，形成了行业领先的技术和成本优势，打造了蓝宝石材料领域的核心竞争力。近年来，随着蓝宝石材料成本的不断下降，蓝宝石在消费电子领域的应用不断增加，包括智能手表表镜及后盖、智能手机和平板电脑摄像头保护镜片、指纹识别镜片、保护盖板等零组件，市场呈现出旺盛的需求态势，预计未来市场需求将得到进一步释放。此外，蓝宝石作为优质的 LED 衬底材料，随着应用于Mini/Micro LED 的渗透率提升，蓝宝石材料也有望打开新的市场空间。
公司根据蓝宝石材料技术、业务及行业发展的实际情况，适度调整了“年产
2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”和“年产 1200 万片蓝宝石切磨抛项目”的建设进度，符合公司的战略规划，不会对公司当前经营造成重大影响。
（2）变更部分募集资金用途的原因及合理性
经公司第四届董事会第十五次会议、第四届监事会第十四次会议及2021年
第一次临时股东大会审议通过，将“年产30台/套高效晶硅电池装备项目”变更为
“高端装备精密零部件智造项目”；将“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”变更为“年产600万片蓝宝石切磨抛项目（宁夏）”。
*将“年产30台/套高效晶硅电池装备项目”变更为“高端装备精密零部件智造项目”
公司 PECVD设备在研发完成进行产业化过程中，发现市场上的管式 PECVD设备比公司的平板式 PECVD 设备具有更强的技术优势，公司决定不再推出PECVD 产品。公司根据经营发展的实际情况及市场情况，决定不再继续投入建设“年产30台/套高效晶硅电池装备项目”。
半导体行业遵循一代技术、一代工艺、一代设备的产业规律，半导体设备是延续行业“摩尔定律”的瓶颈和关键，绝大部分关键核心技术需要物化在精密零部件上，或以精密零部件作为载体来实现。半导体设备零部件具有高精密、高洁净、超强耐腐蚀能力、耐击穿电压等特性，生产工艺涉及精密机械制造、工程材料、
1-33表面处理特种工艺、电子电机整合及工程设计等多个领域和学科，是半导体设备
核心技术的直接保障。因此，半导体设备的升级迭代很大程度上有赖于精密零部件的技术突破。半导体精密零部件不仅是半导体设备制造环节中难度较大、技术含量较高的环节之一，也是国内半导体设备企业“卡脖子”的环节之一，其支撑着半导体设备行业，继而支撑半导体芯片制造和整个现代电子信息产业。针对国内半导体装备用精密零部件制造产能和技术能力不足的现状，公司购置了先进机床设备和表面处理装备，聚焦高端装备市场，实现半导体零部件的本土化的产业链供给。公司决定将“年产30台/套高效晶硅电池装备项目”变更为“高端装备精密零部件智造项目”，并将该项目已购入相关机器设备投入新项目使用。通过建设自有核心零部件生产加工产线，强化公司高端半导体和光伏装备制造加工的核心技术优势，增强核心竞争力。
* 将“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”变更为“年产 600 万片蓝宝石切磨抛项目（宁夏）”
经公司第四届董事会第六次会议审议通过，公司以自有资金出资25500万元与蓝思科技股份有限公司合资成立控股子公司宁夏鑫晶盛电子材料有限公司，从事蓝宝石材料的研发、制造及销售。
公司大尺寸蓝宝石晶体生长工艺和技术已达到国际领先水平，目前已成功生长出全球领先的 700Kg 级蓝宝石晶体，建立了规模化生产基地，是掌握核心技术及规模优势的龙头企业。公司通过对设备进行技术研发和创新，目前批量生产的蓝宝石晶体生长设备主要为 250kg 和 300kg，相比规划的 150kg 蓝宝石晶体生长设备，降低了厂房建设及设备购置等固定资产投资，提高了生产效率。预计“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”达产后整体产能可实现年产 5000 万 mm 蓝
宝石晶体（折合2英寸计算）的目标。
因此公司根据蓝宝石材料业务的实际发展情况，出于优化资源配置和提高募集资金使用效率考虑，决定不再继续投资建设“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”，并将该项目原预计投入募集资金40103.10万元用于投资建设“年产600万片蓝宝石切磨抛项目（宁夏）”。
1-34综上，公司在使用前次募集资金的过程中对募投项目的实施情况进行了调整，
因此前募资金尚剩余较大金额资金未使用具有合理性。
2、前募资金后续使用计划
截至2021年9月30日，公司对于前募项目已制定了合理的后续使用计划，具体如下：
单位：万元使用计划序号募投项目拟投入金额投资用途投入时间
年产 2500 万 mm 蓝宝 2021 年 10 月
122579.80购置设备
石晶棒生产项目-2022年12月
4289.13购置设备2022年1月-3月
年产1200万片蓝宝石
2340.40建筑工程及安装费2022年2月-6月
切磨抛项目
2021年12月
2000.00铺底流动资金
-2022年3月
13800.00建筑工程及安装费2022年1月-5月
年产600万片蓝宝石切
323200.00购置设备2022年1月-12月
磨抛项目（宁夏）
2022年10月-12
3103.10铺底流动资金
月高端装备精密零部件智
46251.59购置设备2022年1月-6月
造项目
3、相关项目延期履行了必要的决策程序和信息披露义务
序相关项目延期情况决策程序信息披露时间号
第三届董事会第二
“年产2500万mm蓝宝石晶棒生产项目”达到预 十一次会议及第三 2018年 8月 22定可使用状态日期调整为2019年12月31日届监事会第十五次日会议审议通过
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”、“年
第三届董事会第二产2500万mm蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”、十六次会议及第三2019年4月10
2“年产1200万片蓝宝石切磨抛项目”、“年产30
届监事会第十九次日台/套高效晶硅电池装备项目”达到预定可使用会议审议通过状态日期调整为2020年12月31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”、“年
第四届董事会第十产2500万mm蓝宝石晶棒生产项目扩产项目”、一次会议及第四届2021年4月24
3“年产1200万片蓝宝石切磨抛项目”、“年产30
监事会第十一次会日台/套高效晶硅电池装备项目”达到预定可使用议审议通过状态日期调整为2021年12月31日
“年产 2500 万 mm 蓝宝石晶棒生产项目”和“年 第四届董事会第十
2021年10月
4产1200万片蓝宝石切磨抛项目”达到预定可使七次会议及第四届
26日
用状态的时间调整为2022年12月31日监事会第十六次会
1-35议审议通过另外，公司根据《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》及相关格式指引的规定，编制并公告了半年度及年度募集资金存放与使用情况专项报告，并进行了信息披露。
公司调整部分募集资金投资项目的实施进度，是公司根据募集资金投资项目的实际情况做出的谨慎决定，募投项目的投资总额、建设内容未发生变化，不存在改变或变相改变募集资金投向和其他损害股东利益的情形，已经公司董事会、监事会审议通过，独立董事发表了明确同意的独立意见，履行了必要的决策程序，并履行了信息披露义务。
综上，公司前募资金尚剩余较大金额资金未使用的原因是对募投项目的实施情况进行了调整，调整原因具有合理性，相关项目延期履行了必要的决策程序和信息披露义务，公司对于前募项目已制定了合理的后续使用计划。
二、发行人补充披露
（一）关于（3）相关风险公司已在募集说明书“第六节与本次发行相关的风险因素/三、对本次募投项目的实施过程或实施效果可能产生重大不利影响的因素/（二）募集资金投资项目实施进度不达预期风险”以及扉页“重大事项提示/一、募集资金投资项目实施进度不达预期风险”中补充披露如下：
“募集资金投资项目实施进度不达预期风险公司本次向特定对象发行股票募集资金拟部分投资于年产80台套半导体材
料抛光及减薄设备生产制造项目。半导体大硅片生产所需的减薄、抛光等专用设备对于精密度和加工效率等亦具有高要求。公司经过长时间研发和积累，已取得技术突破，对募投项目制定了合理的周期规划。年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目建设期2年，100%达产后预计年营业收入达到
62300.00万元。但由于项目从设计到投产有一定的建设周期，在项目建设过程
中因工程施工、设备引进、调试运行、技术研发、人才培养储备等都存在不确
1-36定性，若进展不顺利则可能导致公司无法按计划实现规模化量产，存在募集资金投资项目实施进度不达预期风险。”
（二）关于（4）相关风险公司已在募集说明书“第六节与本次发行相关的风险因素/三、对本次募投项目的实施过程或实施效果可能产生重大不利影响的因素/（三）新增产能消化风险”以及扉页“重大事项提示/二、新增产能消化风险”中补充披露如下：
“新增产能消化风险本次募投项目具有较好的市场前景，符合国家产业政策和公司发展规划。
公司募投项目的产能设计综合考虑了公司的发展战略、目前市场需求情况以及
未来的市场预期等因素，但本次募投项目新增的产能仍然受市场供求关系、行业竞争状况和技术发展等多层次因素的影响。本次募投项目中的年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目涉及新增产能，在原有8英寸减薄、抛光设备批量制造的基础上新增8-12英寸减薄机、边缘抛光机、双面抛光机、最
终抛光机的规模化生产，提高高端精密零部件的制造水平，提升8-12英寸减薄和抛光设备产能，建成后将形成年产35台/套减薄设备与45台/套抛光设备的产能。在本次募投项目达产后，若因大批量生产管理经验不足、技术优势不足、下游客户需求不及预期、行业竞争格局或技术路线发生重大不利变化等原因导
致下游客户及市场认可度不够、需求不足，将会导致本次募投项目市场开拓不及预期，进而存在新增产能消化的风险。”
（三）关于（5）相关风险公司已在募集说明书“第六节与本次发行相关的风险因素/三、对本次募投项目的实施过程或实施效果可能产生重大不利影响的因素/（四）募集资金投资项目效益不达预期的风险”以及扉页“重大事项提示/三、募集资金投资项目效益不达预期的风险”中补充披露：
“募集资金投资项目效益不达预期的风险公司本次募集资金投资项目涉及技术研发及新建产能。募投项目经过了充分的可行性研究论证，综合考虑了行业政策、市场环境、技术发展趋势及公司
1-37经营情况等因素，谨慎、合理地测算了项目预计效益。年产80台套半导体材料
抛光及减薄设备生产制造项目100%建设达产后每年可实现新增销售收入为
62300.00万元，年平均利润总额为16535.45万元，项目毛利率为32.23%，
净利率为23.01%。但在项目实施过程中，如果出现宏观政策和市场环境发生不利变动、行业竞争加剧、新技术的产业化进程不及预期等不可预见因素，可能会影响募投项目的毛利率及净利率水平，进而对募投项目的预期效益造成不利影响。”
（四）关于（6）相关风险公司已在募集说明书“第六节与本次发行相关的风险因素/三、对本次募投项目的实施过程或实施效果可能产生重大不利影响的因素/（五）募投项目新增固定资产折旧对公司经营业绩产生影响的风险”中补充披露如下：
“募投项目新增固定资产折旧对公司经营业绩产生影响的风险本次募集资金投资项目实施后，公司的资产规模会随之增加，导致相关固定资产折旧增加。经测算，本次募投项目完全投产后，每年新增折旧金额为
7617.25万元。基于公司2021年度业绩快报的财务数据，假设未来年度业绩保持不变，在募投项目100%达产后公司含募投项目的预计营业收入和净利润分别为658435.95万元和186163.46万元，新增折旧金额占预计营业收入和净利润的比例分别为1.16%和4.09%，募集资金投资项目新增折旧对未来盈利能力不构成重大不利影响。但由于投资金额相对较大，每年的折旧金额相对较高，存在因募投项目新增固定资产折旧金额增加而对公司经营业绩产生不利影响的风险。”
（五）关于（7）相关风险
本次募投项目均已取得相关环评批复、备案文件，且使用公司现有土地建设，不涉及新增用地，因此不存在无法取得环评文件、土地使用权证的障碍。
1-38三、中介机构核查意见
（一）核查方法、过程
1、查阅本次募投项目的可行性分析报告，访谈发行人募投项目相关负责人员，了解本次募投项目具体情况以及与公司现有业务区别及联系，了解本次募投项目市场空间及公司对于新建产能消化的措施。
2、查阅发行人第四届董事会第二十三次会议决议文件，了解关于将碳化硅
衬底晶片生产基地项目调出的内部决策程序；
3、检索半导体材料抛光及减薄设备的市场空间并查阅发行人募投项目相关
产品的在手订单；
4、取得募投项目效益测算表，了解并复核本次募投项目收益的测算依据、测算过程，分析本次募投新增折旧对发行人经营业绩的影响；
5、查阅发行人报告期内的定期报告，了解各期业绩增长情况，查阅同行业
可比公司年度报告，了解同行业公司业绩增长情况，分析收入增长预测的依据的及理性；
6、查阅发行人最新《高新技术企业证书》，了解复审进度；
7、查阅《战略性新兴产业分类（2018）》《产业结构调整指导目录（2019）年本）》等半导体行业相关产业政策；
8、查阅发行人募投项目的立项备案文件、环评批复文件；
9、访谈发行人募投项目负责人，了解募投项目的备案和审批情况；
10、查阅发行人前次募集资金使用情况鉴证报告及相关公告，查阅关于前次
募集资金投资项目延期和变更的董事会、监事会和股东大会相关文件；
11、就前次募投项目进展情况及未来使用计划访谈发行人相关负责人，并取
得计划使用明细。
（二）核查结论经核查，保荐机构认为：
1-391、发行人已用简明扼要的语言说明了募投项目的具体内容、与公司现有业
务的区别，包括且不限于技术特点、软硬件构成、应用领域、下游客户、市场储备等。
2、发行人前募资金尚剩余较大金额资金未使用的原因是对募投项目的实施
情况进行了调整，调整原因具有合理性，相关项目延期履行了必要的决策程序和信息披露义务，发行人对于前募项目已制定了合理的后续使用计划。
3、申报文件中关于前募资金实际使用情况填报准确。
4、发行人已在《募集说明书》“第六节与本次发行相关的风险因素”之“三、对本次募投项目的实施过程或实施效果可能产生重大不利影响的因素”中补充披露相关风险。
经核查，保荐机构及发行人律师认为：
1、发行人本次募投项目符合国家相关产业政策。
2、发行人已取得本次募投项目的环评批复、备案文件，不存在无法取得的障碍。
3、发行人募投项目的相关备案审批程序均已完成，不会影响募投项目的进展。
4、本次募投项目中“12英寸集成电路大硅片设备测试实验线项目”、“年产80台套半导体材料抛光及减薄设备生产制造项目”在发行人现有土地建设，不涉及新增用地，本次募投项目不存在无法取得土地使用权的障碍。
经核查，保荐机构及发行人会计师认为：
1、发行人本次募投项目具有较为广阔的市场空间，发行人在半导体材料装
备领域具备技术优势，抛光及减薄设备已取得订单，发行人具备本次募投项目新增产能的消化能力；
2、发行人基于目前业务的盈利水平、产品价格、现有市场价格、期间费用
占比、税率等对本次募投项目进行预测，具有合理性和谨慎性；
1-403、本次募投项目新增折旧费用占新增营业收入的比例较低，不会对发行人
生产经营业绩造成重大影响，且项目顺利实施后能够有效地消化新增折旧的影响；
4、结合对发行人近三年营业收入增长率、行业发展趋势、同行业可比公司
情况等因素分析，发行人进行收入增长预测具有合理性。
1-41问题3
截至2021年9月30日，公司持有交易性金融资产33600万元，其中29600万元为银行理财产品，4000万元为券商收益凭证；长期股权投资90888.67万元，包括对深圳市霍克视觉科技有限公司、内蒙古亿钶气体有限公司、福州天瑞线锯科技有限公司等的股权投资。
请发行人补充说明：（1）结合被投资企业与发行人主营业务是否密切相关、
投资后新取得的行业资源或新增客户、订单等，说明发行人是否有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到战略整合或拓展主业的目的，或仅为获取稳定的财务性收益；（2）公司持有银行理财产品、券商收益凭证等的具体情况，是否为收益波动大且风险较高的金融产品，最近一期末是否存在持有金额较大的财务性投资（包括类金融业务）情形，自本次发行相关董事会前六个月至今，公司已实施或拟实施的财务性投资的具体情况；（3）发行人及其子公司、参股
公司经营范围是否涉及房地产开发相关业务类型，目前是否从事房地产开发业务，是否具有房地产开发资质等，是否持有住宅用地、商服用地及商业房产，如是，请说明取得上述房产、土地的方式和背景，相关土地的开发、使用计划和安排，是否涉及房地产开发、经营、销售等业务。
请保荐人核查并发表明确意见，请发行人律师核查（3）并发表明确意见。
【回复】：
一、发行人说明
（一）结合被投资企业与发行人主营业务是否密切相关、投资后新取得的
行业资源或新增客户、订单等，说明发行人是否有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到战略整合或拓展主业的目的，或仅为获取稳定的财务性收益；
1、对外投资背景近年来，我国对半导体产业加大政策扶持力度，国内半导体产业的产能规模和制造工艺得到快速进步，逐步实现国产替代已成为国内半导体产业的发展趋势。
半导体设备贯穿产业链，半导体产业的持续发展带动了半导体设备需求的不断增
1-42长，同时也对设备工艺和技术提出更高的要求，在贸易限制的背景下，倒逼半导
体设备国产化进程进一步加快。行业需求和贸易限制使得我国半导体设备企业迎来快速发展的契机。
公司在“打造半导体材料装备领先企业，发展绿色智能高科技制造产业”企业使命的引领下，突出主营强势地位，丰富并不断优化零部件、辅材耗材及关键技术的投资布局。公司始终围绕半导体高端装备制造核心环节进行投资，搭建优势产业平台，强化市场影响力。因此，根据公司战略发展目标，公司拟通过上下游产业链投资，保障产业关键资源供应，推动产业链技术协同，进一步提升公司竞争力。
2、对外投资情况
截至2021年9月30日，投资标的主要集中在半导体及相关领域，投资方向始终围绕公司主业，布局产业链上下游，以保障关键资源供应及加强产业链合作和协同，具体情况如下：
截至2021占最近是否年9月30计入一期末属于序公司名注册资本实缴资本初始投后续投资持股比主要业务日的账面会计归母净财务号称（万元）（万元）资时点时点例价值科目资产比性投（万元）例资中环领半导体硅先半导2019年9长期
材料的技201813.76
1体材料900000.00815500.00月、202110.00%85408.99股权否
术研发、制年3月%有限公年6月投资造和销售司中高密度集成芯片江苏中扇出型封科智芯长期装和高频2019
2集成科18364.3313713.33-4.84%1215.39股权0.20%否
率射频芯年3月技有限投资片封装的公司设计与制造
高真空、超
苏州八低温、超导匹马超磁电技术长期
2019
3导科技应用以及2343.751086.00-10.24%304.12股权0.05%否
年4月有限公产品生产投资司销售和服务
4深圳市为自动化500.00150.002019-10.00%1955.11长期0.32%否
1-43霍克视行业提供年9月股权
觉科技完整的机投资有限公器视觉软司件解决方案内蒙古从事专业长期亿钶气2020
5气体和服2000.001840.00-30.00%675.31股权0.11%否
体有限年4月务投资公司提供光伏福州天行业全套2020长期瑞线锯
6脆硬材料428.57428.57年11-30.00%1329.74股权0.21%否
科技有切割解决月投资限公司方案
合计90888.67
注：截至2021年9月30日，上表中对外投资企业账面价值合计金额与公司合并报表长期股权投资科目账面金额一致。
（1）中环领先半导体材料有限公司
中环领先主要从事半导体硅材料的技术研发、制造和销售，其主要产品涵盖
4-12英寸各类功率器件及集成电路用硅片，是我国大陆地区规模最大、技术最先
进的半导体硅片企业之一。
与公司主营业务相关性及投资目的：公司投资中环领先符合公司“新材料、新装备”的战略规划，依托公司半导体硅材料晶体生长设备和硅片加工设备研发与制造优势，协同合作方建设国际先进的集成电路大硅片研发和生产基地，促进集成电路关键材料、设备的国产化应用，满足我国日益增长的半导体硅片需求，实现合作方互利共赢，强化公司在半导体关键设备领域的核心竞争力。报告期内，公司与中环领先在集成电路用大硅片生产与制造方面进行协同，并向中环领先销售半导体晶体生长设备及智能加工设备合计21473.42万元。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对中环领先的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（2）江苏中科智芯集成科技有限公司
1-44江苏中科智芯集成科技有限公司（以下简称“中科智芯”）是一家集半导体
封测设计与制造为一体的企业，产品定位为中高密度集成芯片扇出型封装和高频率射频芯片封装的设计与制造。
与公司主营业务相关性及投资目的：中科智芯掌握集成电路的先进封装技术。
近年来国内半导体行业蓬勃发展，国内芯片封装厂积极扩产，同时随着国内设备厂商的制造技术逐步提升以及国家政策的大力推动，国内硅片厂、封装厂对于国产化设备的认可程度越来越高。公司投资中科智芯有利于加强公司对集成电路封装端设备的开发。通过与中科智芯公司合作，公司可以寻求封装端设备开发的技术积累，并为公司改善和拓宽半导体设备产品线孵化布局。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对中科智芯的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（3）苏州八匹马超导科技有限公司
苏州八匹马超导科技有限公司（以下简称“苏州八匹马”）是一家致力于将
高真空、超低温、超导磁电技术在半导体装备、医疗仪器、大科学工程和氢能源等领域中应用落地并形成产业化的高科技企业。
与公司主营业务相关性及投资目的：苏州八匹马是国内少数具备磁体设计能
力的高科技企业。公司于2019年投资苏州八匹马，加强了磁体技术在公司设备产品中的应用，有利于推动公司磁体部件的国产化，促进公司业务发展。报告期内，公司向苏州八匹马采购传感器、导电组件等原材料、配件合计278.79万元，用于生产、研发等重要半导体零部件。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对苏州八匹马的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（4）深圳市霍克视觉科技有限公司
1-45深圳市霍克视觉科技有限公司（以下简称“霍克视觉”）是一家致力于为自
动化行业提供完整的机器视觉软件解决方案的高新技术企业。
与公司主营业务相关性及投资目的：公司于2019年投资霍克视觉，有利于完善公司在工业4.0领域的投资布局，为公司本身的设备提供相关视觉和图像技术支持，为公司在工业自动化、智慧工厂等业务带来积极的协同作用。报告期内，公司向霍克视觉采购自动检测系统等设备合计1365.84万元，采购的设备主要用于公司的自动化智能化生产及管理。视觉系统作为半导体设备的重要组成部分，在半导体设备国产化的进程中承担重要角色。投资霍克视觉有利于促进公司半导体设备的布局，公司将通过业务协同探索新产品的研发。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对霍克视觉的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（5）内蒙古亿钶气体有限公司
内蒙古亿钶气体有限公司（以下简称“内蒙古亿钶”）是一家从事专业气体和服务的公司。
与公司主营业务相关性及投资目的：内蒙古亿钶主要提供光伏行业硅片生产
过程中的氩气回收，与公司设备业务具备协同效应，可以共同为公司下游硅片厂商提供产品和服务。报告期内，随着硅片产能扩大，氩气紧缺，公司投资内蒙古亿钶，通过协同为客户提供更优质的服务，共同协助客户降低成本，提高客户行业竞争力，有利于提高客户的粘性。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对内蒙古亿钶的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（6）福州天瑞线锯科技有限公司
1-46福州天瑞线锯科技有限公司（以下简称“福州天瑞”）是一家提供光伏行业
全套脆硬材料切割解决方案的公司。
与公司主营业务相关性及投资目的：福州天瑞掌握金刚石处理、电镀及环线
切割技术，公司通过将自身开方技术与福州天瑞的环线切割技术相结合，开发出更为高效且成本更低的开方机设备。使用了环线切割技术的开方机设备，可以有效降低光伏硅棒加工时的损耗和金刚线的用量。报告期内，公司已向福州天瑞采购合计6736.64万元，用于生产和组建高端加工产线并交付客户。公司有能力通过该投资有效协同行业上下游资源以达到拓展主业的目的。
对福州天瑞的投资符合公司主营业务及战略发展方向，符合“围绕产业链上下游以获取技术、原料或渠道为目的的产业投资”。因此，该项对外投资不属于财务性投资。
（二）公司持有银行理财产品、券商收益凭证等的具体情况，是否为收益
波动大且风险较高的金融产品，最近一期末是否存在持有金额较大的财务性投资（包括类金融业务）情形，自本次发行相关董事会前六个月至今，公司已实施或拟实施的财务性投资的具体情况；
1、公司持有银行理财产品、券商收益凭证等的具体情况
截至2021年9月30日，公司持有的交易性金融资产余额为33600.00万元。
其中29600.00万元系购买的银行理财产品，4000.00万元系购买的券商收益凭证，具体情况如下：
预期年化是否序金额产品类型发行方产品名称起始日到期日收益率到期号（万元）
（%）赎回
交通银行上“蕴通财富”定期
1银行理财产品9600.002021.9.302022.10.111.75-2.75否
虞支行型结构性存款
乾元-恒盈（法人版）建行银川开
2银行理财产品按日开放式净值型10000.002021.4.132022.1.112.92是
发区支行产品浦发银行银对公结构性存款产
3银行理财产品10000.002021.8.312021.11.293.2是
川金凤支行品财慧通556号收益
4券商收益凭证财通证券200.002021.7.302021.10.273.3是
凭证财慧通553号收益
5券商收益凭证财通证券1000.002021.7.232021.10.203.3是
凭证
1-47预期年化是否
序金额产品类型发行方产品名称起始日到期日收益率到期号（万元）
（%）赎回财慧通550号收益
6券商收益凭证财通证券1000.002021.7.162021.10.133.3是
凭证财慧通579号收益
7券商收益凭证财通证券1800.002021.9.232021.11.223.1是
凭证
合计33600.00
公司购买上述产品主要系在正常经营过程中对货币资金进行现金管理，提高资金使用效率。其中银行理财产品主要为结构性存款，投资标的主要为现金类资产、货币市场工具、标准化固定收益类资产等的产品，风险程度较低、收益波动较小；根据收益凭证的认购协议、产品说明书，券商收益凭证为财通证券股份有限公司发行的本金保障型收益凭证。
截至2021年9月30日，公司持有的上述产品均属于低风险、保守型、利率可预期、收益较稳定的产品，不属于“收益波动大且风险较高的金融产品”，不属于财务性投资。
2、最近一期末是否存在持有金额较大的财务性投资（包括类金融业务）情
形
经与公司2021年9月30日合并资产负债表的资产科目逐项对照，截至2021年9月30日，公司可能涉及财务性投资的相关科目具体情况如下：
是否为财务性投占归母账面金额会计科目主要内容财务性资金额净资产（万元）投资（万元）比例
库存现金、银行存款、其他货币
货币资金158690.89否--资金
短期限、低风险、收益稳定的理
交易性金融资产33600.00否--财产品
应收票据28.50应收商业承兑汇票否--
应收款项融资216812.95应收银行承兑汇票否--
其他应收款2239.67押金保证金、应收暂付款等否--
其他流动资产10489.80留抵及预缴税额否--主要为对中环领先等公司的股
长期股权投资90888.67否--权投资
其他非流动资产9977.03预付长期资产购置款否--
上述科目逐项分析如下：
1-48（1）公司最近一期末货币资金的构成情况
截至2021年9月30日，公司货币资金的构成情况具体如下：
单位：万元序号项目金额
1现金20.42
2银行存款146035.12
3其他货币资金12635.35
合计158690.89
公司的其他货币资金主要系用于开具银行承兑汇票、信用证、银行保函的保
证金用途的货币资金，不属于财务性投资。截至2021年9月30日，其他货币资金具体构成如下：
单位：万元序号项目金额
1银行承兑汇票保证金7245.82
2信用证保证金4203.04
3银行保函保证金1186.49
合计12635.35综上，公司货币资金中不存在财务性投资。
（2）公司最近一期末交易性金融资产的构成情况
截至2021年9月30日，公司的交易性金融资产余额为33600.00万元。其中，29600.00万元系购买的银行理财产品，4000.00万元系购买的券商收益凭证，公司购买上述理财产品旨在不影响正常生产经营的前提下提高暂时闲置资金的
使用效率和管理水平，为公司及股东获取更多回报。上述交易性金融资产均为安全性高、流动性好的理财产品，不属于财务性投资。
（3）公司最近一期末应收票据、应收款项融资的构成情况
截至2021年9月30日，公司的应收票据、应收款项融资合计216841.45万元，主要为银行承兑汇票。公司于2019年1月1日起执行新金融工具准则，相关应收票据重分类至应收款项融资。公司的应收票据、应收款项融资系日常经营业务产生，不属于财务性投资。
1-49（4）公司最近一期末其他应收款的构成情况
截至2021年9月30日，公司其他应收款的构成情况具体如下：
单位：万元序号项目金额
1押金保证金1506.84
2应收暂付款1132.72
3备用金274.94
4其他154.80
合计3069.30
减：其他应收款坏账准备829.63
合计2239.67
如上表所示，截至2021年9月30日，其他应收款主要为押金保证金等日常经营产生的资金往来，不存在资金拆借，不属于财务性投资。
（5）公司最近一期末其他流动资产的构成情况
截至2021年9月30日，公司其他流动资产的构成情况具体如下：
单位：万元序号项目金额
1增值税留抵税额9592.92
2预缴的税费896.88
合计10489.80
从上表可见，公司其他流动资产主要为增值税留抵税额、预缴的税费，不涉及财务性投资的情形。
（6）长期股权投资
截至2021年9月30日，公司的长期股权投资具体情况及分析详见本问回复
“（一）2、对外投资情况”。最近一期末的长期股权投资均为非财务性投资。
（7）公司最近一期末其他非流动资产的构成情况
截至2021年9月30日，公司其他非流动资产的构成情况具体如下：
单位：万元序号项目金额
1-501预付长期资产购置款9977.03
合计9977.03
从上表可见，公司其他非流动资产主要为预付长期资产购置款，均与公司经营业务有关，其中不存在拆借资金和委托贷款等财务性投资。
综上，公司最近一期末不存在持有金额较大的财务性投资（包括类金融业务）情形。
3、自本次发行相关董事会前六个月至今，公司已实施或拟实施的财务性投
资的具体情况
本次发行的董事会决议日前六个月至今，公司未实施或拟实施财务性投资或类金融业务，具体如下：
（1）设立或投资产业基金、并购基金
自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在设立或投资产业基金、并购基金的情形。
（2）拆借资金
自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在拆借资金的情形。
（3）委托贷款
自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在委托贷款的情形。
（4）以超过集团持股比例向集团财务公司出资或增资
公司合并范围内不存在财务公司，自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在以超过集团持股比例向集团财务公司出资或增资情形。
（5）购买收益波动大且风险较高的金融产品
本次发行相关董事会决议日（2021年10月25日）前六个月即2021年4月
25日至今，公司存在使用闲置资金购买结构性存款、大额存单或银行理财产品的情形，具体情况如下：
1-51年化2021年9
收益截至2021年月30日序产品类金额发行方产品名称起始日到期日率9月30日未余额计号型（万元）
（%赎回金额入的会）计科目定期存民生银行12个月定期
11920.002020.4.292021.4.291.95已赎回-
款上虞支行存单建行浙江分
结构性建设银行行定制型单1.518
211000.002021.4.72021.5.7已赎回-
存款上虞支行位结构性存-3.95款收益凭财慧通500号
3财通证券1200.002021.3.182021.5.173.2已赎回-
证收益凭证定期存民生银行12个月定期
42100.002020.5.292021.5.291.95已赎回-
款上虞支行存单收益凭财运通186号
5财通证券2000.002020.12.182021.6.153.4已赎回-
证收益凭证收益凭财慧通512号
6财通证券700.002021.4.152021.6.153.2已赎回-
证收益凭证上虞农商定期存6个月定期存
7行汤浦支23000.002020.12.212021.6.201.56已赎回-
款单行结构性建设银行
8结构性存款3700.002020.6.302021.6.303.15已赎回-
存款上虞支行收益凭财慧通513号
9财通证券1000.002021.4.162021.7.143.3已赎回-
证收益凭证建行浙江分
结构性建设银行行定制型单1.518
109000.002021.5.192021.7.19已赎回-
存款上虞支行位结构性存-3.2款收益凭财慧通525号
11财通证券1200.002021.5.202021.7.193.2已赎回-
证收益凭证建行浙江分
结构性建设银行行定制型单1.518
1210000.002021.6.182021.8.18已赎回-
存款上虞支行位结构性存-3.85款建信理财“天建行银川结构性天利”按日开
13开发区支10000.002021.6.32021.8.272.90已赎回-
存款放式理财产行品建行浙江分
结构性建设银行行定制型单1.5-3.
144000.002021.8.52021.9.6已赎回-
存款上虞支行位结构性存2款收益凭财慧通538号
15财通证券1900.002021.6.182021.9.153.3已赎回-
证收益凭证
乾元-恒盈建行银川
结构性（法人版）按
16开发区支10000.002021.4.132021.9.282.92已赎回-
存款日开放式净行值型产品
1-52年化2021年9
收益截至2021年月30日序产品类金额发行方产品名称起始日到期日率9月30日未余额计号型（万元）
（%赎回金额入的会）计科目交易性收益凭财慧通550号
17财通证券1000.002021.7.162021.10.133.31000.00金融资
证收益凭证产交易性收益凭财慧通553号
18财通证券1000.002021.7.232021.10.203.31000.00金融资
证收益凭证产交易性收益凭财慧通556号
19财通证券200.002021.7.302021.10.273.3200.00金融资
证收益凭证产浦发银行结构性
20银川金凤结构性存款10000.002021.10.82021.11.83.2期后购买-
存款支行交易性收益凭财慧通579号
21财通证券1800.002021.9.232021.11.223.11800.00金融资
证收益凭证产浦发银行交易性结构性对公结构性
22银川金凤10000.002021.8.312021.11.293.210000.00金融资
存款存款产品支行产上虞农商定期存6个月定期存货币资
23行汤浦支24000.002021.6.212021.12.211.5624000.00
款单金行收益凭财慧通591号
24财通证券1000.002021.10.282021.12.273.1期后购买-
证收益凭证浦发银行结构性
25银川金凤结构性存款10000.002021.12.82022.1.73.15期后购买-
存款支行
乾元-恒盈建行银川交易性
结构性（法人版）按
26开发区支10000.002021.4.132022.1.112.9210000.00金融资
存款日开放式净行产值型产品收益凭财慧通589号
27财通证券1000.002021.10.222022.1.193.2期后购买-
证收益凭证浦发银行结构性
28银川金凤结构性存款10000.002021.11.92022.2.93.2期后购买-
存款支行
“蕴通财富”
结构性交通银行1.65-
29定期型结构5000.002021.11.12022.2.11期后购买-
存款上虞支行3.17性存款上虞农商定期存6个月定期存
30行汤浦支6000.002021.10.272022.4.271.56期后购买-
款单行
“蕴通财富”交易性
结构性交通银行1.75-
31定期型结构9600.002021.9.302022.10.119600.00金融资
存款上虞支行2.75性存款产
1-53年化2021年9
收益截至2021年月30日序产品类金额发行方产品名称起始日到期日率9月30日未余额计号型（万元）
（%赎回金额入的会）计科目
截至2021年9月30日未赎回金融产品金额合计57600.00
其中：计入会计科目交易性金融资产金额33600.00
其中：计入会计科目货币资金金额24000.00
注：截至2021年9月30日未赎回的交易性金融资产合计金额与公司合并报表的交易性金融资产科目账面金额一致。
公司在董事会决议日前六个月至今的期限内购买的委托理财产品主要系使
用暂时闲置募集资金和自有资金购买的定期存单、结构性存款和券商收益凭证，风险等级较低，旨在满足公司各项资金使用需求的基础上，提高资金的使用管理效率。公司持有的上述产品均属于低风险、保守型、利率可预期、收益较稳定的产品，不属于“收益波动大且风险较高的金融产品”，不属于财务性投资。
（6）非金融企业投资金融业务
自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在投资金融业务的情形。
（7）类金融业务
自本次发行相关董事会决议日前六个月起至今，公司不存在融资租赁、商业保理和小贷业务等类金融业务。
（三）发行人及其子公司、参股公司经营范围是否涉及房地产开发相关业务类型，目前是否从事房地产开发业务，是否具有房地产开发资质等，是否持有住宅用地、商服用地及商业房产，如是，请说明取得上述房产、土地的方式和背景，相关土地的开发、使用计划和安排，是否涉及房地产开发、经营、销售等业务。
1、发行人及其子公司、参股公司经营范围是否涉及房地产开发相关业务类型，目前是否从事房地产开发业务，是否具有房地产开发资质根据《中华人民共和国城市房地产管理法》，第三十条房地产开发企业是以营利为目的，从事房地产开发和经营的企业；《城市房地产开发经营管理条例》，
1-54第二条房地产开发经营，是指房地产开发企业在城市规划区内国有土地上进行
基础设施建设、房屋建设，并转让房地产开发项目或者销售、出租商品房的行为；
《房地产开发企业资质管理规定》，第三条房地产开发企业应当按照本规定申请核定企业资质等级。未取得房地产开发资质等级证书的企业，不得从事房地产开发经营业务。
截至本回复报告签署日，公司共有24家境内子公司，2家境外子公司，6家参股公司，具体情况如下：
（1）一级控股子公司
1-55是否从事房是否具有房
序持股比公司名称经营范围地产开发业地产开发资号例务质绍兴上虞晶
机电设备研制、销售，机电系统控制软件、计算机软件开发销售及技术咨询服
1信机电科技100.00%否否
务有限公司
机械配件加工、制造；机电一体化设备制造、销售；金属表面处理及热处理加
浙江晶鸿精工；机械设备、机械配件、光电子器材研发、制造、销售及维修、组装；电气
2密机械制造100.00%设备安装；工业自动控制系统装置制造；五金产品及电子产品批发；金属表面否否
有限公司处理及处理加工技术、机械设备制造技术、电气设备安装技术及工业自动化控制系统装置制造的技术咨询服务；进出口业务
一般项目：光伏设备及元器件制造；光伏设备及元器件销售；机械电气设备制
浙江科盛智造；电气机械设备销售；普通机械设备安装服务；技术服务、技术开发、技术
3能装备有限100.00%咨询、技术交流、技术转让、技术推广(除依法须经批准的项目外，凭营业执照否否
公司依法自主开展经营活动)。许可项目：货物进出口(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准)制造、加工：机电控制系统、自动化系统、机械设备、机电、液压设备、机电
液压元器件；服务：自动化系统、机电设备、机电元器件、液压设备、液压元
器件的技术开发、技术服务、技术咨询，软件开发、成果转让，承接自动化系杭州慧翔电统，液压工程项目的设计、安装、调试、维护（涉及资质证凭证经营）；批发、
4液技术开发65.00%否否零售：机电控制系统设备，自动化控制系统设备，普通机械，机电设备（除专有限公司控），机电液压元器件；货物进出口、技术进出口（国家法律、行政法规禁止的项目除外，法律、行政法规限制的项目取得许可证后方可经营）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）内蒙古晶环蓝宝石晶体材料生产、加工、销售，技术研发；自动化系统、机电设备、机电
5电子材料有100.00%元器件、液压设备、液压元器件的技术开发、技术服务、技术咨询；软件开发、否否
限公司技术转让；机电设备维修；房屋租赁；售电
浙江晶钰新一般项目：新材料技术研发；非金属矿物制品制造；非金属矿及制品销售；电
6材料有限公68.00%镀加工；新材料技术推广服务(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主否否
司开展经营活动)
1-56是否从事房是否具有房
序持股比公司名称经营范围地产开发业地产开发资号例务质浙江晶瑞电
7子材料有限100.00%人造蓝宝石晶体切割、加工、销售；蓝宝石晶体、晶片的批发及其进出口业务否否
公司
许可项目：技术进出口；货物进出口(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准)。一般项目：工业自动控制系统装置销售；工业自动控制系统装置制造；工业机器人销售；物料搬运装备销售；电工仪器仪表制造；物料搬运装备制造；智能物料搬运装备销售；仪器仪表销售；光通信设备制造；光通信设备销售；半导体器件专用设备销售；半杭州中为光导体器件专用设备制造；光伏设备及元器件制造；光伏设备及元器件销售；机
8电技术有限100.00%否否
械电气设备制造；电气机械设备销售；技术服务、技术开发、技术咨询、技术公司
交流、技术转让、技术推广；光伏发电设备租赁；智能仪器仪表销售；智能基
础制造装备销售；专用设备制造（不含许可类专业设备制造）；工业控制计算机及系统销售；人工智能应用软件开发；智能控制系统集成；智能仓储装备销售；试验机销售（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
杭州晶盛四服务：软件的设计、开发，技术咨询，技术服务，成果转让，计算机软件及系
9维技术有限100.00%统集成；软件售后服务；销售：软件产品、计算机设备和配件；货物及技术进否否公司出口。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）许可项目：货物进出口(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准)。一般项目：工业机器人制造；石墨及碳素制品制造；半导体器件专用设备制造；专用设备制造（不含许可类专业设备浙江晶创自制造）；通用设备制造（不含特种设备制造）；智能基础制造装备制造；金属
10动化设备有100.00%加工机械制造；电子元器件与机电组件设备制造；电子元器件制造；金属表面否否
限公司处理及热处理加工；机械零件、零部件加工；工业机器人安装、维修；电子、
机械设备维护（不含特种设备）；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、
技术转让、技术推广；工业自动控制系统装置销售；计算机软硬件及辅助设备批发；电子元器件批发；电子元器件零售；石墨及碳素制品销售；电子元器件
1-57是否从事房是否具有房
序持股比公司名称经营范围地产开发业地产开发资号例务质与机电组件设备销售；太阳能热利用装备销售；机械设备销售；半导体器件专用设备销售；计算机软硬件及辅助设备零售（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）宁夏鑫晶盛一般项目：电子专用材料制造；电子专用材料销售；电子专用材料研发（除许
11电子材料有51.00%否否可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）限公司
1、机械设备的开发，制造和销售；2、国际贸易出口业务，以及机械设备的代
晶盛机电日理销售；3、机械，设备，器具的设计，制图以及相关的技术顾问业务；4、电
12100.00%否否
本株式会社子材料，零部件的销售；5、太阳能电池板以及太阳能电池板相关零部件的销售；
6、以上各项附带的一切事业
宁夏晶环新一般项目：电子专用材料销售；电子专用材料研发；特种陶瓷制品制造；特种13材料科技有100.00%陶瓷制品销售；电子专用材料制造（除许可业务外，可自主依法经营法律法规否否限公司非禁止或限制的项目）浙江美晶新
石英坩埚产品的开发、制造和销售；石英设备、石英晶体制品的加工、销售；
14材料有限公66.00%否否进出口业务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）司
一般项目：半导体器件专用设备制造；半导体器件专用设备销售；电子专用设浙江求是半备制造；电子元器件与机电组件设备制造；电子元器件与机电组件设备销售；
15导体设备有100.00%电子专用设备销售；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、否否
限公司技术推广；技术进出口；货物进出口(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)。
绍兴上虞晶半导体研磨材料、抛光材料研发、制造、销售；进出口业务。（依法须经批准
16研半导体材71.00%否否的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）料有限公司
宁夏晶创智一般项目：半导体器件专用设备制造；电子专用设备制造；电子元器件与机电
17100.00%否否
能装备有限组件设备制造；专用设备制造（不含许可类专业设备制造）；电力电子元器件
1-58是否从事房是否具有房
序持股比公司名称经营范围地产开发业地产开发资号例务质公司制造；光伏设备及元器件制造；机械电气设备制造；机械设备销售；电气设备销售；智能机器人销售；智能基础制造装备销售；光伏设备及元器件销售；技
术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；机械零件、零部件加工；机械零件、零部件销售；专用设备修理；电子、机械设备维护（不含特种设备）（除许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）许可项目：货物进出口；技术进出口（依法须经批准的项目，经相关部门批准宁夏创盛新后方可开展经营活动）一般经营范围：电子专用材料制造；电子专用材料销售；
18材料科技有100.00%否否电子专用材料研发（除许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的限公司
项目）一般项目：软件开发；园区管理服务；业务培训（不含教育培训、职业技能培浙江晶盛星训等需取得许可的培训）；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术
19河软件有限100.00%否否转让、技术推广；会议及展览服务（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依公司法自主开展经营活动）
（2）二级控股子公司序是否从事房地是否具有房地公司名称持股比例经营范围号产开发业务产开发资质
自动化系统、机电设备及控制系统、机电元器件的技术开
内蒙古盛欧机电通过晶创自动化持股发、技术服务、技术咨询；机械配件加工、制造；自动化
1否否
工程有限公司80.00%系统、机电设备及控制系统的设计、安装、调试、维修、保养
用于半导体生产设备、医疗器械设备、食品生产设备、医普莱美特株式会通过晶盛日本持股
2药品制造以及生产线的气配管零部件的开发，制造，销售否否
社51.00%相关业务；以上各项附带的一切事业
1-59石英坩埚产品的开发、制造和销售；石英设备、石英晶体
内蒙古鑫晶新材通过美晶新材料持股3制品的加工、销售；进出口业务（国家禁止或涉及行政审否否料有限公司100.00%批的货物除外）
一般项目：专用设备修理；机械零件、零部件销售；技术
杭州汉创智能装通过晶创自动化持股服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术
4否否
备有限公司55.00%推广(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)。
一般项目：半导体器件专用设备制造；半导体器件专用设
浙江求是创芯半备销售；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技通过求是半导体持股5导体设备有限公术转让、技术推广；专用设备制造（不含许可类专业设备否否
86.67%司制造）(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)
一般项目：机械零件、零部件加工；机械零件、零部件销售；金属表面处理及热处理加工；光电子器件制造；光电子器件销售；电子元器件批发；电子元器件制造；工业自动控制系统装置制造；光伏设备及元器件制造；光伏设备及元器件销售；电子元器件与机电组件设备销售；阀门和
绍兴普莱美特真晶盛机电间接持股旋塞销售；通用设备制造（不含特种设备制造）；电子专
6否否
空部件有限公司75.99%用设备销售；阀门和旋塞研发；机械设备研发；技术服务、
技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；
普通机械设备安装服务(除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动)。许可项目：技术进出口；货物进出口(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准)一般项目：技术玻璃制品制造；技术玻璃制品销售；电子专用材料研发；电子专用材料制造；电子专用材料销售（除宁夏鑫晶新材料通过美晶新材料持股
7许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项否否
科技有限公司100.00%目）许可项目：货物进出口（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
1-60（3）参股公司
是否从事是否具有序公司名称持股比例经营范围房地产开房地产开号发业务发资质
金刚石线锯、金刚石线锯机、切割设备、研磨抛光设备的生产销售及技术开
福州天瑞线锯科发、技术转让、技术咨询、技术服务；晶体材料、陶瓷材料的加工；自营和
130.00%否否
技有限公司代理各类商品和技术的进出口，但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）气体科学技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务；货物或技术进出口;内蒙古亿钶气体
230.00%机械设备、化学产品（危险化学品除外）、食品添加剂、环保设备的销售；否否
有限公司环保工程；环保设备设计；机械设备租赁；清洁服务。
半导体材料、电子专用材料、半导体器件、半导体器件专用设备的技术研发、
制造和销售；新材料、电子与信息、机电一体化领域内的技术开发、技术转中环领先半导体310.00%让；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限定企业经营或禁止进否否材料有限公司出口的商品和技术除外）；利用自有资金对外投资；半导体生产及检测设备租赁。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）从事超导磁体、超导强电设备、加速器磁电物理设备、低温设备、真空半导
体设备、低温、真空、强磁测量仪器仪表领域内的技术开发、技术转让、技苏州八匹马超导
410.24%术咨询、技术服务；产品设计、生产、销售及服务；自营和代理各类商品及否否
科技有限公司
技术的进出口业务（国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）。
（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）一般经营项目是：从事机器视觉设备、机器人设备、工业自动化设备、电子
设备、计算机软硬件技术领域内的技术开发、技术转让（不含专利）、技术咨询；工业自动化工程（除特种设备），机械设备、电子设备（以上除特种深圳市霍克视觉
510.00%设备）的设计；工业自动化设备、机电设备及配件、电器设备及配件、仪器否否
科技有限公司仪表、计算机软硬件的销售。（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营），许可经营项目是：机械设备、电子设备（以上除特种设备）的安装、维修
1-61集成电路、半导体器件技术研发；半导体分立器件制造；半导体集成电路和
江苏中科智芯集系统集成产品的研发、生产与销售；半导体器件的封装与测试；自营和代理
64.13%否否成科技有限公司各类商品及技术的进出口业务（国家限定经营或禁止进出口的商品和技术除外）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）综上，公司及其下属子公司、参股公司经营范围不涉及房地产开发相关业务类型，目前未从事房地产开发业务，不具有房地产开发资质。
1-622、是否持有住宅用地、商服用地及商业房产，如是，请说明取得上述房产、土地的方式和背景，相关土地的开发、使用计划和安排，是否涉及房地产开发、经营、销售等业务
截至本回复报告签署日，公司及下属子公司未持有住宅用地；所持有的商服用地及商业房产的具体情况如下：
土地使序建筑面土地使用他项权是否自权利人权属证书座落于用权面用途号积（㎡）权期限利用积（㎡）
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
1不动产权第道创智天地中心2幢6.558.75无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084939号604室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
2不动产权第道创智天地中心2幢7.870.27无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084944号605室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
3不动产权第道创智天地中心2幢17.4156.44无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084937号603室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
4不动产权第道创智天地中心2幢15.7140.88无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084867号602室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
5不动产权第道创智天地中心2幢17.8160.03无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084859号601室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
6不动产权第道创智天地中心2幢6.558.75无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081610号504室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
7不动产权第道创智天地中心2幢15.7140.88无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081546号502室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
8不动产权第道创智天地中心2幢17.8160.03无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081582号501室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
9不动产权第道创智天地中心2幢17.4156.44无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081537号503室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
10不动产权第道创智天地中心2幢7.870.27无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081592号505室
晶创自浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街商务金融用至
1127.4245.52无否
动化不动产权第道向往街295号地/非住宅2052.4.12
1-630084679号
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
12不动产权第道创智天地中心2幢15.1135.45无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084820号201室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
13不动产权第道创智天地中心2幢17.4155.49无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081515号1003室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
14不动产权第道创智天地中心2幢7.870.05无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081409号1005室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
15不动产权第道创智天地中心2幢6.759.68无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081418号1004室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
16不动产权第道创智天地中心2幢14.6130.72无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084646号202室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
17不动产权第道创智天地中心2幢17.5157.00无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082498号303室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
18不动产权第道创智天地中心2幢14.6131.00无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082495号301室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
19不动产权第道创智天地中心2幢8.072.16无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084636号205室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
20不动产权第道创智天地中心2幢6.961.48无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084629号204室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
21不动产权第道创智天地中心2幢15.2136.16无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084669号203室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
22不动产权第道创智天地中心2幢6.659.58无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084810号405室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
23不动产权第道创智天地中心2幢7.163.84无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084778号404室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
24不动产权第道创智天地中心2幢17.5157.00无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084784号403室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
25不动产权第道创智天地中心2幢16.0143.11无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084791号402室
1-64浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街
晶创自商务金融用至
26不动产权第道创智天地中心2幢14.6131.00无是
动化地/非住宅2052.4.12
0084792号401室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
27不动产权第道创智天地中心2幢6.659.58无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082491号305室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
28不动产权第道创智天地中心2幢7.163.84无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082499号304室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
29不动产权第道创智天地中心2幢16.0143.11无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082493号302室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
30不动产权第道创智天地中心2幢18.1162.69无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082468号801室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
31不动产权第道创智天地中心2幢16.9151.14无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081438号1002室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
32不动产权第道创智天地中心2幢17.8159.52无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081426号1001室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
33不动产权第道创智天地中心2幢6.961.47无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082489号805室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
34不动产权第道创智天地中心2幢16.9151.14无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082503号902室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
35不动产权第道创智天地中心2幢17.8159.52无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082506号901室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
36不动产权第道创智天地中心2幢7.870.05无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082509号905室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
37不动产权第道创智天地中心2幢17.4155.94无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082502号903室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
38不动产权第道创智天地中心2幢7.769.17无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082486号804室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
39不动产权第道创智天地中心2幢6.759.68无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082507号904室
40晶创自浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街14.8132.36商务金融用至无是
1-65动化不动产权第道创智天地中心2幢地/非住宅2052.4.12
0082485号803室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
41不动产权第道创智天地中心2幢14.4129.25无是
动化地/非住宅2052.4.12
0082482号802室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
42不动产权第道创智天地中心2幢17.8160.01无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081699号701室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
43不动产权第道创智天地中心2幢7.668.03无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081647号704室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
44不动产权第道创智天地中心2幢6.760.46无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081680号705室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
45不动产权第道创智天地中心2幢15.7140.68无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081631号702室
浙（2017）余杭区杭州市余杭区五常街晶创自商务金融用至
46不动产权第道创智天地中心2幢17.4156.01无是
动化地/非住宅2052.4.12
0081690号703室
杭西国用（2014）至
晶盛四第004091号/杭房西湖区西港发展中心3
4718.50159.86综合（办公）2053.12.2无是
维权证西移字第幢801室
8
14648812号
浙（2022）遂昌县
晶盛星遂昌县湖山乡珠村畈7755.0其他商服用至
48不动产权第-无是
河 村 P（2021）14 号地块 0 地 2061.7.13
0000321号
浙（2022）杭州市杭州市临平区塘栖镇
晶盛机商服用地/至
49不动产权第诚明诚品大厦1幢17.70316.07无是
电非住宅2052.8.5
0049126号1706室
浙（2022）杭州市杭州市临平区塘栖镇
晶盛机商服用地/至
50不动产权第诚明诚品大厦1幢24.10429.80无是
电非住宅2052.8.5
0049098号1705室
浙（2022）杭州市杭州市临平区塘栖镇
晶盛机商服用地/至
51不动产权第诚明诚品大厦1幢17.70316.07无是
电非住宅2052.8.5
0049161号1606室
浙（2022）杭州市杭州市临平区塘栖镇
晶盛机商服用地/至
52不动产权第诚明诚品大厦1幢24.10429.80无是
电非住宅2052.8.5
0049040号1605室
（1）晶创自动化
1-66晶创自动化持有46处证载用途为商务金融用地及附着房屋，取得背景如下：
出于日常经营办公需要，晶创自动化向第三方购买了杭州市余杭区五常街道创智天地中心2幢1至10层的房屋，建设单位出于销售便利之目的，对各房屋分别办理了不动产权证。因此，晶创自动化持有上述46处证载用途为商务金融用地土地使用权及地上房屋所有权，其中，晶创自动化将上述清单中第11项的房屋对外出租用于大楼内部及附近餐饮，系出于方便员工工作就餐之目的，同时可提高资产使用效率，并非主要用于获取投资收益，上述行为不属于《城市房地产开发经营管理条例》规定的房地产开发经营，不涉及房地产开发、经营、销售等业务。其余房产均由晶盛机电、晶创自动化及其他子公司日常经营、办公使用使用，亦不涉及房地产开发、经营、销售等业务。公司计划未来继续将第11项房屋用于员工就餐、大楼内部及附近餐饮，将其他房屋用于公司自身日常办公经营，并承诺不会将上表所列房产用于或变相用于房地产开发或房地产投资业务。
（2）晶盛四维
晶盛四维持有1处证载用途为综合（办公）的用地及附着房屋，取得背景如下：2015年4月，公司第二届董事会第十二次会议及2015年第一次临时股东大会通过了《关于变更募集资金项目收购杭州中为光电技术股份有限公司51%股份》的议案，以13770万元收购了中为光电51%的股份，并在2015年6月将其纳入合并报表范围。公司收购中为光电股份时，中为四维（后更名为晶盛四维）系中为光电的全资子公司，且已持有上述土地使用权及房屋所有权。晶盛四维所持房屋系向第三方购买所得，用于自身日常办公经营使用，不涉及房地产开发、经营、销售等业务。公司计划未来继续将上述房屋用于公司自身日常办公经营，并承诺不会将上表所列房产用于或变相用于房地产开发或房地产投资业务。
（3）晶盛星河
晶盛星河持有1处证载用途为其他商服用地的土地使用权，取得背景如下：
2021年5月31日，遂昌县自然资源和规划局发布《遂昌县自然资源和规划局国有建设用地使用权招拍挂出让成交公示》（[2021]050），晶盛星河竞得位于遂昌县湖山乡珠村畈村的国有建设用地使用权，面积为7755.00平方米，用途为其
1-67他商服用地，成交价675.00万元。2021年6月15日，遂昌县自然资源和规划局与晶盛星河签订《国有建设用地使用权出让合同》（电子监管号：3311232021B00615），将前述国有建设用地使用权出让给晶盛星河。该地块位于遂昌县“天工之城”项目所在地，根据《中共遂昌县委办公室遂昌县人民政府办公室印发的通知》（遂委办发[2020]44号）的意见，遂昌县将培育以软件开发、数字服务、生命健康等为核心的战略新兴产业，打造“科创、文创、农创”三创融合发展，“生态、生产、生活”三生融合发展的“天工之城”。根据上述《国有建设用地使用权出让合同》附件之《P（2021）14 号地块特别规定》的要求，“项目不动产建成后整体须由地块竞得人自持，不得分割销售或变相销售……项目正式投入运营5年后，地块竞得人方可对不动产进行整体转让或按栋为单位进行转让；如地块竞得人需对项目部分不动产按栋进行转让的，受让对象必须为企业，地块竞得人需将相关的资料事先报遂昌县两山转化发展中心备案。”该处房产将用于办公自用，后续安排主要系开展软件业务，以及用于研发、研讨会议及员工培训。2021年
12月，晶盛星河出具承诺，该地块及后续地上建筑物将用于软件业务、员工培
训等自用用途，不用于房地产开发经营等涉房业务。
（4）晶盛机电
晶盛机电持有4处证载用途为商服用地的土地及附着房屋，取得背景如下：
2015年6月，公司收购中为光电51%股权，并与张九六等中为光电原管理团队及杭州点诚投资管理有限公司（以下简称“点诚公司”）签署《关于杭州中为光电技术股份有限公司盈利补偿支付协议》，约定若中为光电未实现盈利承诺，张九六、点诚公司等主体应对公司进行补偿。中为光电2015年和2016年均未完成业绩承诺。根据盈利补偿协议的约定，点诚公司及中为光电管理团队合计应补偿给本公司6660.37万元。以前年度本公司已确认补偿5356.07万元，剩余1304.30万元约定以房产和中为光电少数股权补偿。公司已在2017-2020年的年度报告的“十六、其他重要事项/2、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项”中披露了前述事项。
由于中为光电在2015年和2016年均未完成业绩承诺且张九六偿付能力不足，2018年5月，公司与张九六、浙江诚明科技发展有限公司（以下简称“诚1-68明公司”，系张九六与点诚公司共同出资设立的有限公司）签订了相关协议，
约定诚明公司以商业办公户型的抵偿资产进行抵偿，当时该房产尚未建成。2021年9月，公司与张九六、诚明公司签署《还款及房屋认购协议书》，约定诚明公司将其持有的位于杭州市临平区的4处房屋用以抵偿张九六对晶盛机电的债务。2021年9月，公司与诚明公司签署了《交房协议书》，并于2022年3月取得了上述清单中第49至52项的不动产权证。以上房产合计作价1374.27万元，公司已将抵债资产与债权的差额部分退还。公司计划未来将上述房屋用于公司自用办公，不涉及房地产开发、经营、销售等业务，并承诺不会将上述房屋用于或变相用于房地产开发或房地产投资业务。
综上，截至本回复报告签署日，公司及子公司合计持有52处证载用途为商务金融/商服用地/综合（办公）/其他商服用地的土地使用权及地上房屋所有权。
其中，除了晶创自动化将上述清单中第11项的房屋对外出租用于大楼内部及附近餐饮以方便员工工作就餐之外，公司及子公司持有的其余房产均为公司自身日常经营、办公使用，公司及子公司均不涉及房地产开发、经营、销售等业务。
公司及子公司已承诺不会将上表所列房产用于或变相用于房地产开发或房地产投资业务。
二、中介机构核查意见
（一）核查方法、过程
1、查阅监管部门关于财务性投资及类金融业务的相关规定及问答；
2、取得发行人对外投资标的的情况的说明，分析与发行人目前阶段主营业
务的具体协同关系；
3、获取公司购买银行理财产品、券商收益凭证的协议或产品说明，查阅该
金融产品的类别、风险等级及收益率水平情况；
4、访谈发行人财务负责人，了解目前财务性投资及类金融业务等情况；
5、查阅发行人及其子公司、参股公司工商底档、现行有效的公司章程、营业执照，登陆国家企业信用信息公示系统网站（http://www.gsxt.gov.cn/）核查发行人及其子公司、参股公司的经营范围；
1-696、查阅发行人及其子公司所持有的土地使用权、房屋所有权证书，查阅发
行人报告期内审计报告、不动产买卖合同、“三会”文件；
7、取得发行人就持有的商服用地及商业房产取得背景、用途及未来使用安
排的说明；
8、取得了晶盛星河就持有的商服用地未来使用计划的说明。
9、查阅发行人与点诚公司、张九六等主体签署的《关于杭州中为光电技术股份有限公司盈利补偿支付协议》等相关协议；查阅发行人与诚明公司签署的
《还款及房屋认购协议书》等相关协议；
10、查阅发行人2017-2020年年度报告等相关公告。
（二）核查结论经核查，保荐机构认为：
1、发行人对外投资的企业与主营业务密切相关，发行人有能力通过该投资
有效协同行业上下游资源以达到战略整合、拓展主业的目的；
2、发行人不存在购买收益波动较大且风险较高的金融产品的情形；
3、截至2021年9月30日，发行人最近一期末不存在持有金额较大的财务
性投资（包括类金融业务）情形；
4、发行人自本次发行相关董事会决议日前六个月至今不存在已实施或拟实
施的财务性投资及类金融业务；
5、发行人及其子公司、参股公司经营范围不涉及房地产开发相关业务类型，
目前未从事房地产开发业务，不具有房地产开发资质等；
6、发行人及其子公司、参股公司未持有住宅用地；
7、子公司晶创自动化拥有的46处证载用途为商务金融用地的土地使用权及
地上房屋所有权以及子公司晶盛四维持有的1处证载用途为综合（办公）土地使用权及地上房屋所有权均系向第三方购买所得；
1-708、子公司晶盛星河持有的1处证载用途为其他商服用地的土地使用权，位
于遂昌县“天工之城”项目所在地，晶盛星河承诺该地块项目正式投入运营5年内不对外出售项目不动产；
9、除晶创自动化将位于杭州市余杭区五常街道向往街295号的房屋（浙
（2017）余杭区不动产权第0084679号）出租用于大楼内部及附近餐饮外，发行
人及子公司、参股公司所持的商服用地及商业房产，均用于自身日常办公经营使用，不涉及房地产开发、经营、销售等业务。
10、晶盛机电持有的4处证载用途为商业用地的土地使用权及地上房屋所
有权系第三方用以业绩补偿及抵偿债务，公司计划未来将上述房屋用于公司自用办公，不涉及房地产开发、经营、销售等业务。
经核查，发行人律师认为：
截至本补充法律意见书出具日，发行人及其子公司、参股公司经营范围不涉及房地产开发相关业务类型，目前未从事房地产开发业务，不具有房地产开发资质等。发行人及其子公司、参股公司未持有住宅用地，发行人子公司晶创自动化拥有46处证载用途为商务金融用地土地使用权及地上房屋所有权、晶盛四维持
有1处证载用途为综合（办公）土地使用权及地上房屋所有权、星河软件持有1
处证载用途为其他商服用地的土地使用权、发行人拥有4处证载用途为商业用地
土地使用权及地上房屋所有权，均不涉及房地产开发、经营、销售等业务。除上述情形外，发行人及其子公司、参股公司不存在持有其他住宅用地、商服用地及商业房产的情况。
1-71其他问题
请发行人在募集说明书扉页重大事项提示中，重新撰写与本次发行及发行人自身密切相关的重要风险因素，并按对投资者作出价值判断和投资决策所需信息的重要程度进行梳理排序。
【回复】：
发行人已在募集说明书扉页重大事项提示中，重新撰写了与本次发行及发行人自身密切相关的重要风险因素，并按对投资者作出价值判断和投资决策所需信息的重要程度进行梳理排序。
（以下无正文）1-72（本页无正文，为《关于浙江晶盛机电股份有限公司申请向特定对象发行股票审核问询函的回复报告》之签字盖章页）浙江晶盛机电股份有限公司年月日1-73（本页无正文，为《关于浙江晶盛机电股份有限公司申请向特定对象发行股票审核问询函的回复报告》之签字盖章页）
保荐代表人：_________________________金晓锋胡皓兴业证券股份有限公司年月日
1-74声明
本人已认真阅读浙江晶盛机电股份有限公司本次问询函回复报告的全部内容，了解报告涉及问题的核查过程、本公司的内核和风险控制流程，确认本公司按照勤勉尽责原则履行核查程序，问询函回复报告不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对上述文件的真实性、准确性、完整性、及时性承担相应法律责任。
董事长：_______________杨华辉兴业证券股份有限公司年月日