中能电气:中能电气股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换债券募集说明书（申报稿）

股票简称：中能电气股票代码：300062
中能电气股份有限公司
Ceepower Co. Ltd.（福州市仓山区金山工业区金洲北路）创业板向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书（申报稿）
保荐机构（主承销商）（贵州省贵阳市云岩区中华北路216号）
二〇二三年四月中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书声明
中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担证券依法发行后因发行人经营与收益变化或者证券价格变动引致的投资风险。
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重大事项提示
公司特别提醒投资者注意下列重大事项或风险因素，并认真阅读本募集说明书相关章节。
一、关于本次可转换公司债券发行符合发行条件的说明
根据《证券法》《注册管理办法》等相关法律法规规定，公司本次向不特定对象发行可转换公司债券符合法定的发行条件。
二、关于公司本次发行的可转换公司债券的信用评级公司聘请中证鹏元为本次发行的可转换公司债券进行信用评级。2023年4月，中证鹏元出具了《信用评级报告》（中鹏信评【2023】第 Z【530】01 号），评定公司主体信用等级为 A+，评级展望为稳定，本次可转换公司债券信用等级为 A+。
本次发行的可转换公司债券上市后，在债券存续期内，中证鹏元将每年至少进行一次跟踪评级。如果由于外部经营环境、公司自身情况或评级标准变化等因素，导致本次可转换公司债券的信用评级降低，将会增大投资者的投资风险，对投资者的利益产生一定影响。
三、公司本次发行可转换公司债券不提供担保
公司本次发行可转换公司债券未提供担保措施，如果可转债存续期间出现对公司经营管理和偿债能力有重大负面影响的事件，可转换公司债券可能因未提供担保而增加兑付风险。
四、公司的利润分配政策及最近三年利润分配情况
（一）公司现行利润分配政策
在保证公司可持续发展的基础上，公司重视对投资者的投资回报，实行持续稳定的股利分配政策。公司现行有效的《公司章程》对利润分配政策规定如下：
第一百五十六条公司可采取现金、股票或现金与股票相结合的方式分配股利。公司利润分配政策为：
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1、公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报，利润分配政策应保持
连续性和稳定性，利润分配不得损害公司持续经营能力，不得超过累计可分配利润的范围；
2、在公司现金流满足公司正常经营和长期发展的前提下，公司可以采取现
金或者股票方式分配股利，并优先采用现金分红的利润分配方式。公司具备现金分红条件的，应当采用现金分红进行利润分配；采用股票股利进行利润分配的，应当具有公司成长性、每股净资产的摊薄等真实合理因素。公司一般按照年度进行利润分配，也可以进行中期现金分红；
3、在公司当年实现盈利符合利润分配条件时，如无重大投资计划或重大现
金支出等事项发生，公司应当进行现金分红，每年现金分红比例不低于当年实现可供分配利润的10%或连续三年累计现金分红比例不低于该期间实现的年均可
供分配利润的30%。重大投资计划或重大现金支出是指以下情形之一：
（1）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到
或超过公司最近一期经审计净资产的30%，且超过3000万元；
（2）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到
或超过公司最近一期经审计总资产的30%。
上述大投资计划或重大现金支出，应当经董事会审议通过后，报股东大会批准。
4、公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈
利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照本章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：
（1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%；
（2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%；
（3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%；
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公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。
5、公司发放股票股利，应满足以下条件：
（1）公司未分配利润为正且当期可分配利润为正；
（2）公司在经营情况良好，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模
不匹配、发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，可以在满足上述现金分红的条件下，提出股票股利分配预案。
6、公司制定利润分配方案应符合以下决策程序：
（1）在公司当年实现盈利符合利润分配条件时，公司董事会应根据中国证
监会的有关规定和公司的具体经营情况和市场环境，制定利润分配预案，经全体董事过半数通过后报股东大会批准，独立董事应发表独立意见。制定现金分红具体方案时，董事会应当认真研究和论证公司现金分红的时机、条件和最低比例、调整的条件及其决策程序要求等事宜，独立董事应当发表明确意见。
（2）独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议。
（3）股东大会对利润分配预案尤其是现金分红具体方案进行审议前，公司
应当通过多种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，及时答复中小股东关心的问题。
7、公司应当严格执行本章程确定的利润分配政策以及股东大会审议批准的利润分配方案。如遇到战争、自然灾害等不可抗力、或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大影响，或公司自身经营状况发生较大变化时，公司可对利润分配政策进行调整。公司调整利润分配政策应由董事会做出专题论述，详细论证和说明原因。有关调整或者变更利润分配政策的议案，应由独立董事发表意见，经董事会全体董事过半数通过后提交股东大会批准，并应经出席股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过。
8、公司应在定期报告中详细披露利润分配政策的制定及执行情况，董事会
未做出现金利润分配预案的，应当在定期报告中披露未分红的原因、未用于分红的资金留存公司的用途，独立董事应当对此发表独立意见。
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（二）最近三年公司利润分配情况
1、公司2020年度利润分配情况
经公司2020年度股东大会审议通过2020年度利润分配方案，2020年度以总股本308000000股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.20元（含税），不送红股，不以资本公积金转增股本。
2、公司2021年度利润分配情况
经公司2021年度股东大会审议通过2021年度利润分配方案，2021年度以总股本348485829股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.10元（含税），不送红股，以资本公积金向全体股东每10股转增6股。
3、公司2022年度利润分配情况
经公司第六届董事会第四次会议审议通过2022年度利润分配方案，2022年度公司拟以总股本557577326股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.10元（含税），不送红股，不以资本公积金转增股本。上述利润分配方案需经2022年年度股东大会审议通过后实施。
4、最近三年现金分红情况
公司最近三年现金分红情况如下表所示：
单位：万元分红年度合并报表中归占合并报表中归属于上分红年度现金分红金额属于上市公司普通股股市公司普通股股东的净东的净利润利润的比率
2022年度557.584111.4013.56%
2021年度348.492263.0115.40%
2020年度616.001367.8445.03%
最近三年累计现金分红金额1522.07
最近三年实现的年均可分配利润2580.75
比率58.98%
注：公司2022年度利润分配方案已于2023年4月3日经第六届董事会第四次会议审议通过，尚需公司股东大会审议通过后实施。
公司最近三年按照《公司章程》的规定实施了现金分红，公司将持续严格按照《公司章程》的规定实施现金分红。
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五、提请投资者重点关注的风险
公司特别提示投资者对下列重大风险给予充分关注，并仔细阅读本募集说明书中有关风险因素的章节。
（一）应收账款风险
2020年末、2021年末和2022年末，公司应收账款账面价值分别为79479.05
万元、89815.91万元、91567.23万元，占营业收入的比例分别为83.66%、87.24%、
69.78%，占比相对较高。公司电网智能化业务的产品主要应用于电力建设、轨道
交通建设等领域，主要客户为电力系统、铁路公司等行业大客户，对外付款相关的流程较长，导致公司回款周期较长。随着公司销售规模的增长，应收账款不断增加，将可能导致公司资金周转速度和运营效率的降低；同时因应收账款需要计提坏账准备，将对当期损益造成一定影响。
（二）毛利率下降风险
2020年、2021年、2022年，公司的综合毛利率分别为25.76%、22.78%、
21.36%。公司的综合毛利率主要受到收入构成变化及不同业务板块毛利率波动的影响。报告期内，公司的电网智能化产品和电力施工服务收入占营业收入的90%以上，其中：毛利率相对低的电力施工服务收入增长较快，收入占比提升；电网智能化产品的毛利率略有波动，电力施工服务业务整体毛利率下降。若未来公司电力施工服务的收入占比继续提升，或因为市场竞争加剧、原材料或人工成本上升等因素使得电网智能化产品和电力施工服务的毛利率下降，将会导致公司综合毛利率下降的风险。
（三）电力、轨道交通、光伏发电等行业投资规模变动风险
公司目前电网智能化产品销售领域主要为电力、轨道交通等领域；此外，公司的光伏电站 EPC 业务报告期内增长较快，同时也带动了公司电网智能化产品的销售。电力、轨道交通、光伏发电相关领域的投资建设规模变化和宏观经济、国家政策导向、行业技术发展等密切相关，是影响公司业务发展的重要外在因素。
如果国家对电力、轨道交通、光伏发电等行业的投资规模出现较大幅度下降，公司又不能在较短时间内开拓其他市场领域，则可能对公司未来经营业绩带来不利影响。
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（四）募投项目风险
1、募投项目实施风险
本次募集资金投资项目经过公司的审慎论证，符合国家产业政策和行业发展趋势，具有良好的市场前景，有利于公司的经营及发展。虽然投资项目经过了慎重、充分的可行性研究论证，但在项目实施过程中，仍存在因市场环境发生较大变化、行业竞争状况加剧、项目实施过程中某些不可预见因素等导致项目延期
或无法完整实施，或者投资项目不能产生预期收益的可能性。
2、募投项目产能消化的风险
募投项目“新能源储充项目”是公司基于当前的产业政策、市场环境、技
术发展趋势、市场容量以及自身战略目标、销售策略等因素综合做出的计划。虽然公司对本项目进行了行业分析和市场调研，根据市场容量以及销售计划对未来的募投产品产销量进行了预计并据此设计募投项目产能，同时制定了市场开拓措施。但若未来产业政策、市场环境、技术要求等因素发生不利变动，亦或公司自身产品技术更新、市场开拓措施没有得到较好的执行等不利因素，可能会导致本项目产能未能有效消化的风险。
3、募投项目预计效益无法如期实现的风险
募投项目“新能源储充项目”的预期收益是基于谨慎、合理的角度出发选
取参照指标和经济变量进行的估计，但由于在项目实施过程中，建设进度、市场开拓能否顺利进行存在一定的不确定性，若项目建设进度、人员招募情况、市场开拓情况、下游市场环境等因素发生重大不利变化，导致本项目的新增产能无法及时消化、销售收入、盈利水平无法达到预计效益估算的水平，则本项目将面临无法如期达到预计效益的风险。
4、募投项目相关研发不及预期或失败的风险
募投项目“研发中心建设项目”包括新建高压实验室以及升级改造电力电子
实验室、新能源光储充一体化研发展示中心。新能源、电力电子技术、特高压，作为国家“双碳”及“新基建”发展战略实施的重要组成部分，不断获得国家政策支持。依托于电网、发电企业、轨道交通以及工矿企业客户基础及智能电网设备制造的技术积累，公司本次拟研究高压以及电力电子领域中与公司主营业务相
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关的产品及解决方案。研发过程中研发团队的人员素质、研发规划的技术路线选择、下游市场需求的变化均会影响产品研发的最终成果。因此，募投项目相关研发存在不及预期或失败的风险。
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目录
声明....................................................1
重大事项提示................................................2
一、关于本次可转换公司债券发行符合发行条件的说明..............................2
二、关于公司本次发行的可转换公司债券的信用评级...............................2
三、公司本次发行可转换公司债券不提供担保..................................2
四、公司的利润分配政策及最近三年利润分配情况................................2
五、提请投资者重点关注的风险........................................6
目录....................................................9
第一节释义................................................13
第二节本次发行概况............................................16
一、公司基本情况.............................................16
二、本次发行的背景和目的.........................................16
三、本次发行的核准/注册情况.......................................19
四、本次发行基本情况...........................................20
五、资信评级情况.............................................29
六、承销方式及承销期...........................................29
七、发行费用...............................................29
八、发行期主要日程与停复牌安排......................................29
九、本次发行证券的上市流通........................................30
十、受托管理相关事项...........................................30
十一、违约责任及争议解决机制.......................................30
十二、本次发行的有关当事人........................................32
十三、发行人与本次发行有关人员的关系...................................33
第三节风险因素..............................................34
一、与发行人相关的风险..........................................34
二、与行业相关的风险...........................................35
三、其他风险...............................................36
第四节发行人基本情况...........................................40
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一、公司股本情况.............................................40
二、公司组织结构及其他企业的重要权益投资.................................42
三、控股股东和实际控制人基本情况.....................................47
四、相关主体的重要承诺及履行情况.....................................49
五、公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的基本情况..............51
六、公司所处行业的基本情况........................................64
七、发行人主要业务情况..........................................84
八、发行人技术和研发情况.........................................99
九、发行人主要固定资产及无形资产....................................104
十、特许经营权.............................................128
十一、发行人最近三年发生的重大资产重组情况...............................128
十二、发行人境外生产经营情况......................................128
十三、发行人的股利分配情况.......................................129
十四、发行人发行债券情况和资信评级情况.................................129
第五节财务会计信息与管理层分析.....................................131
一、最近三年财务报告的审计情况.....................................131
二、与财务会计信息相关的重要性水平的判断标准..............................131
三、最近三年财务报表..........................................131
四、最近三年主要财务指标及其非经常性损益明细表.............................136
五、合并报表范围的变化情况.......................................138
六、重要会计政策、会计估计变更以及会计差错更正对公司的影响........140
七、财务状况分析............................................142
八、经营成果分析............................................179
九、现金流量分析............................................197
十、资本性支出分析...........................................200
十一、技术创新分析...........................................200
十二、重大担保、仲裁、诉讼、其他或有事项和重大期后事项情况说明202
十三、本次发行对发行人的影响......................................208
第六节合规经营与独立性.........................................209
一、合法经营情况............................................209
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二、报告期内发行人资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借
款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，或者为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况...................................209
三、同业竞争..............................................209
四、关联方及关联交易情况........................................211
第七节本次募集资金运用.........................................223
一、本次募集资金使用计划........................................223
二、本次募集资金投资项目的具体情况...................................223
三、本次募集资金投资项目与现有业务、前次募投项目的区别和联系....265
四、本次募集资金投资项目拓展新业务、新产品的相关说明....................268
五、本次募投项目是否符合板块定位及国家产业政策.............................272
六、本次募集资金运用对财务状况和经营情况的影响.............................273
七、募投项目实施后新增同业竞争或关联交易的情况.............................274
八、募集资金专户存储的相关措施.....................................274
第八节历次募集资金运用.........................................276
一、前次募集资金基本情况........................................276
二、募集资金的管理情况.........................................276
三、前次募集资金的实际使用情况.....................................277
四、募集资金投资项目产生的经济效益情况.................................278
五、闲置募集资金的使用情况.......................................279
六、前次发行涉及以资产认购股份的相关资产运行情况............................280
七、前次募集资金使用的其他情况.....................................280
八、前次募集资金实际使用情况与已公开披露信息对照情况说明............280
九、会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告情况................280
十、本次发行募集资金规模的合理性....................................281
第九节声明...............................................283
一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明..............................283
二、发行人控股股东、实际控制人声明...................................284
三、保荐机构（主承销商）声明......................................285
四、保荐机构（主承销商）董事长及总经理声明...............................286
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五、发行人律师声明...........................................287
六、审计机构声明............................................288
七、资信评级机构声明..........................................289
八、董事会关于本次发行的有关声明及承诺.................................290
第十节备查文件.............................................294
一、备查文件内容............................................294
二、备查文件查询时间及地点.......................................294
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第一节释义
在本募集说明书中，除非另有说明，下列简称具有如下特定含义：
一、普通词汇
中能电气、公司、发指中能电气股份有限公司行人中能电气股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债本次发行指券
募集说明书、本募集中能电气股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公司债指说明书券募集说明书
控股股东 指 陈添旭、陈曼虹（CHEN MANHONG）、吴昊
实际控制人 指 陈添旭、陈曼虹（CHEN MANHONG）、吴昊福建中能指福建中能电气有限公司武昌电控指武汉市武昌电控设备有限公司中能祥瑞指中能祥瑞电力工程有限公司上海熠冠指上海熠冠新能源有限公司康明创中指青岛康明创中能源服务有限公司中能思拓指北京中能思拓科技有限公司
中能国际控股集团有限公司，英文名称为CEEPOWER中能国际指
International Holding Corp.中能能源投资控股有限公司，英文名称为CENERGY英国中能指
INVESTMENT HOLDING CO.LTD.中能电气巴西控股有限公司，英文名称为CEE POWER BRAZIL巴西中能指
HOLDING LTDA铁投发展指山东铁投能源发展有限公司中能发展指福建中能发展有限公司科域电力指福州科域电力技术有限公司
特锐德 指 青岛特锐德电气股份有限公司（SZ.300001）
北京科锐 指 北京科锐配电自动化股份有限公司（SZ.002350）
双杰电气 指 北京双杰电气股份有限公司（SZ.300444）
合纵科技 指 北京合纵科技股份有限公司（SZ.300477）
中国证监会、证监会指中国证券监督管理委员会深交所指深圳证券交易所
保荐机构、主承销指华创证券有限责任公司
商、华创证券
立信中联、会计师、
指立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）发行人会计师
发行人律师、律师指北京盈科（厦门）律师事务所
1-1-13中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
中证鹏元指中证鹏元资信评估股份有限公司《中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券信《信用评级报告》指用评级报告》（中鹏信评【2023】第 Z【530】01 号）
报告期、最近三年指2020年度、2021年度、2022年度
《公司章程》指《中能电气股份有限公司章程》股东大会指中能电气股份有限公司股东大会董事会指中能电气股份有限公司董事会监事会指中能电气股份有限公司监事会
三会指股东大会、董事会、监事会
《公司法》指《中华人民共和国公司法》
《证券法》指《中华人民共和国证券法》
《注册管理办法》、
指《上市公司证券发行注册管理办法》
《管理办法》
《上市规则》指《深圳证券交易所创业板股票上市规则》
《可转债办法》指《可转换公司债券管理办法》
元、万元、亿元指人民币元、人民币万元、人民币亿元
二、专业词汇
主要用于电能的制造、传输、转换、使用的电气设备，如：高一次设备指
压开关柜、柱上开关、环网箱等
主要用于对一次回路中的设备进行保护、测量、控制、计量的二次设备指
电气设备，如 FTU、 DTU、TTU、微机保护测控控制等指配有标准化的高精度的电压、电流传感器的一次设备与配有线损计量模块及标准化的二次设备通过标准化的连接器完成连一二次融合指接融合，二次设备通过一定的逻辑运算关系实现对一次回路中设备的保护、测控、故障隔离
所有一次带电部件都密封在一个充气隔室中的环网柜，全绝缘、C-GIS 环网柜 指全密封，进出线采用预制式电缆附件与电缆连接又称可分离连接器，使电缆与其他设备连接或断开的完全绝缘预制式电缆附件指的终端
又称电缆分接箱，主要由电缆和电缆附件构成的电缆连接设备，电缆分支箱指用于配电系统中电缆线路的汇集和分接，完成电能的分配和馈送
预装的并经过型式试验的成套设备，它包括外壳、高压开关设备和控制设备、低压开关设备和控制设备、高压和低压内部连
箱式变电站、箱变指接线、辅助设备和回路等元件（功能）及部件，又称“高压/低压预装式变电站”
用于电力系统发电、输电、配电及用电环节，在电能转换及传高压开关指输过程中起着通断、控制或保护等作用，电压等级一般在
3.6kV～550kV
开关装置与相关控制、测量、保护、调节设备的组合，以及与开关柜指开关的辅件、外壳和支持件及其内部连接所构成的设备的总称。
又称开关设备和控制设备
能够关合、承载和开断正常回路条件下的电流，并能关合、在断路器指
规定的时间内承载和开断异常回路条件（如短路条件）下的电
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流的机械开关装置。根据不同的电压等级可分成低压断路器、中压断路器和高压断路器
EPC（Engineering-Procurement-Construction），即设计-采购-施工工程总承包，是一种工程建设方式，通常被称为交钥匙工程，EPC 工程总承包 指 是指承包方受业主委托，按照合同约定对工程建设项目的设计、采购、施工等实行全过程或若干阶段的总承包，并对其所承包工程的质量、安全、费用和进度进行负责新能源领域中储能变流器一般代指储能双向变流器（Power储能变流器 指 Conversion System），简称 PCS，是在各类蓄电池的充电和放电过程中，提供电流的整流和逆变两种变换功能的电力电子设备以电化学电池为储能载体，通过储能变流器进行可循环电能存电化学储能系统指储、释放的系统，一般包含电池系统、储能变流器、能量管理系统及相关辅助设施等
通过电化学反应完成电能和化学能之间的相互转换，从而实现电化学储能指电能的存储和释放
kV 指 千伏，电压的单位兆瓦，为功率的单位，M 即是兆，1 兆即 10 的 6 次方，即是MW 指
1000000，1MW 即是 1000 千瓦吉瓦，为功率的单位，G 即是吉，1 吉即 10 的 9 次方，即是GW 指
1000000000，1GW 即是 1000000 千瓦
千瓦时或千瓦小时（符号：kWh；常简称为度），是一个能量量千瓦时指度单位，表示一件功率为一千瓦的电器在使用一小时所消耗的能量
注：本募集说明书中部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上有差异，这些差异是由于四舍五入所造成。
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第二节本次发行概况
一、公司基本情况中文名称中能电气股份有限公司
英文名称 CEEPOWER CO. LTD.股票上市地深圳证券交易所股票简称中能电气股票代码300062法定代表人陈添旭
成立日期2002-12-02
上市日期2010-03-19
注册资本55757.7326万人民币公司住所福建省福州市仓山区金山工业区金洲北路办公地址福建省福州市闽侯上街国宾大道365号
统一社会信用代码 91350000743821715A邮政编码350002
联系电话0591-83856936
传真0591-86550211
电子信箱 ceepower300062@ceepower.com
互联网网址 www.ceepower.com
输配电及控制设备、电线电缆及电工器材的研发、生产加工、批发、
零售、技术咨询、技术维护及设备安装；国内一般贸易、货物及技术
的进出口贸易（不含进口分销）；软件开发与信息系统集成服务；能
经营范围源微电网的建设、经营；机械设备租赁；电力工程和新能源领域的工
程技术、技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务；太阳能、风能、生物质能电站的建设、经营。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
二、本次发行的背景和目的
（一）本次发行的背景
1、“双碳”战略背景下国家为储能及充电桩行业的发展提供政策支持
温室气体排放带来全球气候变化问题，这是目前主流科学界的共识。应对全球气候变化是全人类的责任。2020年9月，习近平主席在第七十五届联合国大会上郑重宣布：中国将提高国家自主贡献力度，采取更加有力的政策和措施，二
1-1-16中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
氧化碳排放力争于2030年前达到峰值，努力争取2060年前实现碳中和。
2021年10月，国务院制定了《2030年前碳达峰行动方案》，明确提出：积
极发展“新能源+储能”、源网荷储一体化和多能互补，支持分布式新能源合理配置储能系统；加快新型储能示范推广应用；到2025年，新型储能装机容量达到3000万千瓦以上；大力推广新能源汽车，逐步降低传统燃油汽车在新车产销和汽车保有量中的占比；有序推进充电桩、配套电网等基础设施建设，提升城市公共交通基础设施水平。2021年7月，国家发改委、国家能源局正式印发《关于加快推动新型储能发展的指导意见》，从国家层面明确和量化了储能产业发展目标，提出到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变，新型储能装机规模达 30GW 以上；到 2030 年，实现新型储能全面市场化发展，新型储能装机规模基本满足新型电力系统相应需求，成为能源领域碳达峰碳中和的关键支撑之一。
发展新能源汽车不仅是我国从汽车大国迈向汽车强国的必由之路，也是应对气候变化和实现碳达标、碳中和的战略举措。充电桩是新能源汽车的“加油站”，充电基础设施的建设直接影响到新能源汽车产业的发展。2022年1月，国家发改委等部门发布《关于进一步提升电动汽车充换电基础设施服务保障能力的实施意见》，提出到“十四五”末，我国电动汽车充电保障能力进一步提升，形成适度超前、布局均衡、智能高效的充电基础设施体系，能够满足超过2000万辆电动汽车充电需求。
2、储能、充电桩产业市场前景广阔，为企业发展提供历史机遇
储能根据应用场景的不同，主要分为发电侧、电网侧和用户侧三类。发电侧对储能的需求场景类型较多，包括可再生能源并网、电力调峰、系统调频等；电网侧储能主要发挥支撑电力保供、提升系统调节能力、支撑新能源高比例外送以
及替代输配电工程投资等作用；用户侧储能主要用于提升电力自发自用水平、峰
谷价差套利、容量电费管理和提高供电可靠性等。
新能源以风电和光伏为代表，新能源发电量在一次能源中的占比不断提高，其间歇性、波动性的特点，对电网的冲击也日益加大。随着新能源发电量占比的进一步提升，新能源配储将成为解决新能源消纳及维持电网稳定性的主流模式。
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2021年以来，多地出台新能源强制加装储能政策，要求针对存量、新增并网的风电、光伏项目配套储能设施建设，大部分比例要求为10-20%之间。“新能源+储能”成为新能源行业重要发展模式。
随着储能成本的下降、安全和技术的提升、商业模式的成熟，推动新型储能发展驶入快车道。2023年3月，电力规划设计总院发布的《中国新型储能发展报告2023》显示：截至2022年底，我国新型储能装机规模约870万千瓦，新增装机同比增长超过110%，对我国能源转型的支撑作用初现。预计“十四五”末，我国新型储能规模有望突破5000万千瓦。
近年来我国新能源汽车市场快速发展，保有量迅速增长，电动汽车充电需求随之大幅增，目前充电桩仍存在一定的缺口，为更好地支撑新能源汽车的发展，加快充电桩等配套基础设施建设已迫在眉睫。根据中国汽车工业协会数据，2022年我国新能源汽车销售量为688.7万辆，同比增长93.40%，新能源汽车的市场占有率达到25.60%，高于上年12.10%。根据国家能源局数据，2022年，我国充电基础设施继续高速增长，充电基础设施年增长数量达到260万台左右，累计数量达到520万台左右，同比增长近100%。若以2025年满足超过2000万辆电动汽车的充电需求，以及车桩比1:1的目标来看，截至2022年我国仅建成约520万台充电桩，仍存在巨大的充电桩缺口。
（二）本次发行的目的
1、实现公司的新能源发展战略，提升公司核心竞争力，推动公司持续稳定
发展智能电网输配电及控制设备制造业务为公司的传统和优势业务。2015年以来，随着智能电网建设需求快速增长及新能源行业的兴起，发行人深耕输配电设备制造主业，在保持主业稳定经营的基础上，积极抓住政策性利好的历史性机遇，进行适合自身发展的战略规划和布局，逐渐向新能源领域发展，业务延伸至地面及分布式光伏发电项目的前期开发、投资建设、EPC 工程总承包、后期运维服务
全生命周期，及新能源电动汽车充电桩的生产销售、充电站投资建设运营，形成“智能电网设备制造+新能源产业运营”双轮驱动业务格局。近年来，公司在储能业务进行了相应的布局，已经具备相关的技术储备和解决方案能力。与此同时，
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在新能源行业发展的历史机遇下，现阶段公司亟需扩大充电桩业务的生产能力，新建储能业务的产能，并提升智能化的生产水平。公司的新能源储充项目的实施，对于公司实现新能源业务的发展战略，提升公司核心竞争力，推动公司持续稳定发展增长具有重要意义。
2、增强研发实力，构建重点产品技术壁垒近年来，输配电设备行业内企业数量增多，随着新的竞争者涌入市场，现有市场竞争者也在转型，市场竞争趋向激烈化。面对新的机遇与挑战，公司适时强化对产品技术改进创新、技术工艺创新和质量层次提高等方面的投入，建立品种差异化优势和技术竞争壁垒十分必要。本次高压实验室、电力电子实验室、新能源光储充一体化研发展示中心建成后，公司将进一步围绕“智能电网设备制造+新能源产业运营”的发展战略开展相关研发工作，力争在丰富公司产品线的同时实现核心智能电网设备、充电及储能等产品的升级，逐步构建重点产品的技术壁垒。例如公司将深化对预制舱式变电站、高压电缆附件、高压开关柜等高附加值产品的研发投入，实现目标细分市场的领先地位，使公司配电设备板块由传统的配用电领域扩展到输变电领域，尤其是大中型集中式新能源升压站建设以及小型分布式新能源升压站和开关站建设，并提供行业内具有竞争力的整体设备解决方案。此外，本次研发中心的建设也为未来新能源储充项目的实施落地奠定扎实的技术基础。
3、满足公司业务拓展所需流动资金，缓解资金压力
随着光伏、充电站、储能等新能源产业迎来快速发展期，预计未来几年内公司仍将处于业务快速扩张阶段，尤其是新能源板块业务，市场开拓、日常经营等环节对流动资金的需求也将进一步扩大。因此，通过本次募集资金补充流动资金的实施，能有效缓解公司快速发展带来的资金压力，有利于增强公司竞争能力，降低经营风险，为公司实现持续健康发展提供切实保障。
三、本次发行的核准/注册情况
本次发行已经公司2023年3月14日召开的第六届董事会第三次会议、2023年4月19日召开的第六届董事会第五次会议，以及2023年4月3日召开的2023
年第一次临时股东大会审议通过。
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本次发行尚需经深圳证券交易所审核通过及中国证监会同意注册。
四、本次发行基本情况
（一）发行证券的种类
本次发行证券的种类为可转换为公司 A 股股票的可转换公司债券。本次发行的可转换公司债券及未来转换的股票将在深交所上市。
（二）发行规模
根据相关法律、法规及规范性文件的有关规定和要求，并结合公司经营状况、财务状况和投资项目的资金需求情况，本次拟发行可转债募集资金总额不超过人民币4.00亿元（含4.00亿元），具体发行规模提请公司股东大会授权董事会（或由董事会转授权的人士）在上述额度范围内确定。
（三）票面金额和发行价格
本次发行的可转债每张面值为100元，按面值发行。
（四）债券期限本次发行的可转债的期限为自发行之日起6年。
（五）债券利率
本次发行的可转债票面利率的确定方式及每一计息年度的最终利率水平，提请公司股东大会授权公司董事会（或由董事会转授权的人士）在发行前根据国家
政策、市场状况和公司具体情况与保荐机构（主承销商）协商确定。
（六）还本付息的期限和方式
本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，到期归还所有未转股的可转债本金和最后一年利息。
1、年利息计算
年利息指可转债持有人按持有的可转债票面总金额自可转债发行首日起每满一年可享受的当期利息。
年利息的计算公式为：I=B×i
1-1-20中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书其中，I 指年利息额，B 指本次发行的可转债持有人在计息年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的本次可转债票面总金额，i 指本次可转债的当年票面利率。
2、付息方式
（1）本次可转债采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为本次可转债发行首日。
（2）付息日：每年的付息日为本次可转债发行首日起每满一年的当日。如
该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日，顺延期间不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
转股年度有关利息和股利的归属等事项，由公司董事会根据相关法律法规及深交所的规定确定。
（3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一个交易日，公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转换成公司股票的可转债，公司不再向其持有人支付本计息年度及以后计息年度利息。
（4）本次可转债持有人所获得利息收入的应付税项由可转债持有人负担。
（七）转股期限本次发行的可转债转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日
起至可转债到期日止。可转债持有人对转股或者不转股有选择权，并于转股的次日成为公司股东。
（八）转股价格的确定及其调整方式
1、初始转股价格的确定
本次发行的可转债初始转股价格不低于可转债募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价（若在该二十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形，则对调整前交易日的交易均价按经过相应除权、除息调整后的价格计算）和前一个交易日公司股票交易均价，具体初始转股价格提请公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权人士）在发行前根据市场和公司具体情况与保
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荐机构（主承销商）协商确定。同时，初始转股价格不得低于公司最近一期经审计的每股净资产值和股票面值。
前二十个交易日公司股票交易均价=前二十个交易日公司股票交易总额/该
二十个交易日公司股票交易总量；前一个交易日公司股票交易均价=前一个交易
日公司股票交易总额/该日公司股票交易总量。
2、转股价格的调整方式及计算公式在本次发行之后，若公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）、配股以及派发现金股利等情况，将按下述公式进行转股价格的调整（保留小数点后两位，最后一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本： P1=P0/ (1+n)；
增发新股或配股： P1= (P0+A×k) / (1+k)；
上述两项同时进行： P1= (P0+A×k) / (1+n+k)；
派送现金股利： P1=P0-D；
上述三项同时进行： P1= (P0-D+A×k) / (1+n+k)。
其中：P1 为调整后转股价，P0 为调整前转股价，n 为派送股票股利或转增股本率，k 为增发新股或配股率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现金股利。
当公司出现上述股份和/或股东权益变化的情况时，将依次进行转股价格调整，并在深交所网站和中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上刊登公告，并于公告中载明转股价格调整日、调整办法及暂停转股时期（如需）。当转股价格调整日为本次发行的可转债持有人转股申请日或之后，转换股份登记日之前，则该持有人的转股申请按公司调整后的转股价格执行。
当公司可能发生股份回购、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数
量和/或股东权益发生变化从而可能影响本次发行的可转债持有人的债权利益或
转股衍生权益时，公司将视具体情况按照公平、公正、公允的原则以及充分保护本次可转债持有人权益的原则调整转股价格。有关转股价格调整内容及操作办法将依据届时国家有关法律法规及证券监管部门的相关规定来制订。
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（九）转股股数确定方式以及转股时不足一股金额的处理办法
本次发行的可转债持有人在转股期内申请转股时，转股数量的计算方式为：
Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。
其中：Q 指可转债持有人申请转股的数量，V 指可转债持有人申请转股的可转债票面总金额；P 指申请转股当日有效的转股价格。
本次可转债持有人申请转换成的股份须为整数股。转股时不足转换为一股的可转债余额，公司将按照中国证监会、深圳证券交易所等部门的有关规定，在可转债持有人转股当日后的五个交易日内以现金兑付该不足转换为一股的本次可转债余额以及该余额对应的当期应计利息。
（十）转股价格向下修正条款
1、修正权限与修正幅度
在本次发行的可转债存续期间，当公司股票在任何连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决。
上述方案须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股东大会进行表决时，持有公司本次发行的可转债的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于本次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交
易日公司股票交易均价。同时，修正后的转股价格不得低于公司最近一期经审计的每股净资产值和股票面值。
若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在转股价格调整日前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在转股价格调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
2、修正程序
如公司股东大会审议通过向下修正转股价格，公司将在中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上刊登股东大会决议公告，公告修正幅度、股权登记日及暂停转股期间（如需）等。从股权登记日后的第一个交易日（即转股价格修正日）起，开始恢复转股申请并执行修正后的转股价格。若转股价格修正日为转股申请
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日或之后，转换股份登记日之前，该类转股申请应按修正后的转股价格执行。
（十一）赎回条款
1、到期赎回条款
在本次发行的可转债期满后五个交易日内，公司将向可转债持有人赎回全部未转股的可转债，具体赎回价格由股东大会授权董事会（或由董事会授权人士）根据发行时市场情况与保荐机构（主承销商）协商确定。
2、有条件赎回条款
在本次发行的可转债转股期内，当下述两种情形的任意一种出现时，公司有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可转债：
（1）在本次发行的可转债转股期内，当公司股票在任何连续三十个交易日
中至少有十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）；
（2）本次发行的可转债未转股余额不足3000万元时。
当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365
其中：IA指当期应计利息；B 指本次发行的可转债持有人持有的将赎回的可
转债票面总金额；i 指可转债当年票面利率；t 指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天数（算头不算尾）。
若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
（十二）回售条款
1、有条件回售条款
在本次发行的可转债最后两个计息年度，如果公司股票在任何连续三十个交易日的收盘价格低于当期转股价格的70%时，可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息的价格回售给公司。
若在上述交易日内发生过转股价格因发生派送股票股利、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）、配股以及派发现金股利等
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情况而调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在调整日及之后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。如果出现转股价格向下修正的情况，则上述连续三十个交易日须从转股价格调整之后的第一个交易日起重新计算。
本次发行的可转债最后两个计息年度，可转债持有人在每年回售条件首次满足后可按上述约定条件行使回售权一次，若在首次满足回售条件而可转债持有人未在公司届时公告的回售申报期内申报并实施回售的，该计息年度不应再行使回售权，可转债持有人不能多次行使部分回售权。
2、附加回售条款
若公司本次发行的可转债募集资金投资项目的实施情况与公司在可转债募
集说明书中的承诺情况相比出现重大变化，且根据中国证监会或深交所的相关规定被视作改变募集资金用途，或被中国证监会或深交所认定为改变募集资金用途的，可转债持有人享有一次回售的权利。可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息价格回售给公司。可转债持有人在附加回售条件满足后，可以在公司公告后的附加回售申报期内进行回售，该次附加回售申报期内不实施回售的，不能再行使附加回售权。
公司将在回售条件满足后披露回售公告，明确回售的期间、程序、价格等内容，并在回售期结束后披露回售结果公告。
（十三）转股年度有关股利的归属
因本次发行的可转债转股而增加的公司股票享有与原股票同等的权益，在股利发放的股权登记日当日登记在册的所有普通股股东（含因本次可转债转股形成的股东）均参与当期股利分配，享有同等权益。
（十四）发行方式及发行对象本次可转债的具体发行方式由公司股东大会授权董事会（或由董事会授权人士）与保荐机构（主承销商）协商确定。本次可转债的发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符
合法律规定的其他投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。
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（十五）向原股东配售的安排
本次发行的可转债向公司原股东实行优先配售，原股东有权放弃配售权。向原股东优先配售的具体比例提请股东大会授权董事会（或由董事会转授权的人士）
根据发行时具体情况与保荐机构（主承销商）协商确定，并在本次可转债的发行公告中予以披露。
原股东优先配售之外的余额和原股东放弃优先配售后的部分采用网下对机
构投资者发售及/或通过深交所交易系统网上定价发行相结合的方式进行，余额由主承销商包销。
（十六）债券持有人会议相关事项
1、债券持有人的权利和义务
（1）债券持有人的权利
*依照其所持有的可转债数额享有可转债募集说明书约定利息；
*根据可转债募集说明书约定条件将所持有的本次可转债转为公司股票；
*根据可转债募集说明书约定的条件行使回售权；
*依照法律、行政法规及《公司章程》的规定转让、赠与或质押其所持有的本次可转债；
*依照法律、《公司章程》的规定获得有关信息；
*按可转债募集说明书约定的期限和方式要求公司偿付本次可转债本息；
*依照法律、行政法规及债券持有人会议规则等相关规定参与或委托代理人参与债券持有人会议并行使表决权；
*法律、行政法规及《公司章程》所赋予的其作为公司债权人的其他权利。
（2）债券持有人的义务
*遵守公司发行本次可转债条款的相关规定；
*依其所认购的本次可转债数额缴纳认购资金；
*遵守债券持有人会议形成的有效决议；
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*除相关法律、法规规定、《公司章程》及可转债募集说明书约定之外，不得要求公司提前偿付本次可转债的本金和利息；
*相关法律、行政法规及《公司章程》规定应当由可转债持有人承担的其他义务。
2、债券持有人会议的召开情形
（1）在本次可转债存续期间内，当出现以下情形之一时，应当召开债券持
有人会议：
*公司拟变更可转债募集说明书的约定；
*公司拟修改债券持有人会议规则；
*公司拟变更、解聘债券受托管理人或变更受托管理协议的主要内容；
*公司已经或预计不能按期支付本期债券的本金或者利息；
*增信主体、增信措施或者其他偿债保障措施（如有）发生重大不利变化的；
*公司发生减资（因员工持股计划、股权激励或公司为维护公司价值及股东权益所必须回购股份导致的减资除外）、合并、分立、被责令停产停业、被暂
扣或者吊销许可证、被托管、解散、申请破产或者依法进入破产程序的；
*公司管理层不能正常履行职责，导致公司偿债能力面临严重不确定性的；
*公司董事会、债券受托管理人、单独或合计持有本期债券总额10%以上的债券持有人书面提议召开；
*公司提出债务重组方案的；
*其他对本次可转债持有人权益有重大影响的事项；
*根据法律、行政法规、中国证监会、深交所及债券持有人会议规则的规定，应当由债券持有人会议审议并决定的其他事项。
（2）下列机构或人士可以书面提议召开债券持有人会议：
*公司董事会；
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*单独或合计持有本次可转债未偿还债券面值总额10%以上的债券持有人；
*债券受托管理人；
*法律、法规、中国证监会、深交所规定的其他机构或人士。
（十七）本次募集资金用途
本次向不特定对象发行可转换公司债券拟募集资金总额（含发行费用）不超
过4.00亿元（含4.00亿元），扣除相关发行费用后的募集资金净额，拟用于以下项目的投资：
单位：万元序号项目名称项目总投资拟投入募集资金
1新能源储充项目32411.4820000.00
2研发中心建设项目12211.028000.00
3补充流动资金12000.0012000.00
合计56622.5040000.00
本次向不特定对象发行可转债的募集资金到位后，公司将按照项目的实际需求将募集资金投入上述项目；项目总投资金额高于本次募集资金使用金额的部分由公司自筹解决；若本次发行扣除发行费用后的实际募集资金低于拟投资项目的
实际资金需求总量，不足部分由公司自筹解决。
在本次向不特定对象发行可转债的募集资金到位之前，公司将根据项目需要以银行借款以及自有资金等方式进行先期投入，并在募集资金到位之后，依照相关法律法规的要求和程序对先期投入资金予以置换。
（十八）募集资金专项存储
公司已经制定了《募集资金管理办法》，本次发行可转债的募集资金将存放于公司董事会决定的募集资金专项账户中，具体开户事宜在发行前由公司董事会（或由董事会授权人士）确定。
（十九）担保事项本次发行的可转债不提供担保。
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（二十）评级事项公司已聘请资信评级机构为本次发行的可转换公司债券出具资信评级报告。
（二十一）本次发行可转债方案的有效期
公司本次向不特定对象发行可转债方案的有效期为十二个月，自发行方案经股东大会审议通过之日起计算。
五、资信评级情况
公司聘请中证鹏元为本次发行的可转债进行信用评级，公司主体信用等级为A+，本次可转债信用等级为 A+，评级展望为稳定。在本可转债存续期限内，中证鹏元将每年至少进行一次跟踪评级。
六、承销方式及承销期
本次发行由主承销商以余额包销方式承销。本次发行的承销期为【】年【】月【】日至【】年【】月【】日。
七、发行费用
单位：万元项目金额
承销及保荐费用【】
律师费用【】
审计及验资费用【】
资信评级费用【】
发行手续费用【】
登记费用【】
信息披露以及路演推介宣传等其他费用【】
合计【】
八、发行期主要日程与停复牌安排
本次发行期间的主要日程示意性安排如下（如遇不可抗力则顺延）：
日期交易日发行安排停牌安排
刊登《募集说明书》及其摘要、《发行公告》、
【】 T-2 日 正常交易
《网上路演公告》
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日期交易日发行安排停牌安排
【】 T-1 日 网上路演；原股东优先配售股权登记日 正常交易
刊登《发行提示性公告》；原股东优先配售认购
【】 T 日 日（缴付足额资金）；网上申购日（无需缴付申 正常交易购资金）；确定网上中签率刊登《网上发行中签率及网下发行配售结果公【】 T+1 日 正常交易告》；根据中签率进行网上申购的摇号抽签
刊登《网上中签结果公告》；网上投资者根据中签号码确认认购数量并缴纳认购款（投资者确保【】 T+2 日 资金账户在 T+2 日日终有足额的可转债认购资 正常交易金）；网下申购投资者根据配售金额缴款（如申购保证金低于配售金额）
保荐机构（主承销商）根据网上资金到账情况确
【】 T+3 日 正常交易定最终配售结果和包销金额
【】 T+4 日 刊登《发行结果公告》 正常交易上述日期为交易日。如相关监管部门要求对上述日程安排进行调整或遇重大突发事件影响发行，公司将与保荐机构（主承销商）协商后修改发行日程并及时公告。
九、本次发行证券的上市流通
本次发行的证券无持有期限制。发行结束后，公司将尽快申请本次发行的可转债在深圳证券交易所上市，具体上市时间将另行公告。
十、受托管理相关事项
公司聘请本次公开发行可转换公司债券主承销商为受托管理人，并与受托管理人就受托管理相关事宜签订受托管理协议。
投资者认购或持有本期公司债券视作同意债券受托管理协议、债券持有人会
议规则及债券募集说明书中其他有关发行人、债券持有人权利义务的相关约定。
十一、违约责任及争议解决机制
（一）构成本次可转债违约的情形
以下事件构成发行人在《债券受托管理协议》和本次债券项下的违约事件：
1、在本期债券到期、加速清偿或回购（如适用）时，发行人未能按时偿付
到期应付本金；
2、发行人未能偿付本期债券的到期利息；
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3、发行人在其资产、财产或股份上设定抵押或质押权利以致对发行人对本
期债券的还本付息能力产生实质的重大的不利影响，或出售其重大资产以致对发行人对本期债券的还本付息能力产生实质的重大的不利影响；
4、在债券存续期间内，发行人发生解散、注销、被吊销营业执照、停业、清算、丧失清偿能力、被法院指定接管人或已开始相关的诉讼程序；
5、任何适用的现行或将来的法律法规、规则、规章、判决，或政府、监管、立法或司法机构或权力部门的指令、法令或命令，或上述规定的解释的变更导致发行人在本协议或本期债券项下义务的履行变得不合法或不合规；
6、其他对本期债券的按期兑付产生重大不利影响的情形。
（二）违约责任及其承担方式发行人承诺按照本次发行债券募集说明书约定的还本付息安排向债券持有
人支付本次发行债券利息及兑付本次发行债券本金，若发行人不能按时支付本次发行债券利息或本次发行债券到期不能兑付本金，对于逾期未付的利息或本金，发行人将根据逾期天数按债券票面利率向债券持有人支付逾期利息，按照该未付利息对应本次发行债券的票面利率另计利息（单利）；偿还本金发生逾期的，逾期未付的本金金额自本金支付日起，按照该未付本金对应本次发行债券的票面利率计算利息（单利）。
当发行人未按时支付本次发行债券的本金、利息和/或逾期利息，或发生其他违约情况时，债券持有人有权直接依法向发行人进行追索。债券受托管理人将依据《债券受托管理协议》在必要时根据债券持有人会议的授权，参与整顿、和解、重组或者破产的法律程序。如果债券受托管理人未按《债券受托管理协议》履行其职责，债券持有人有权追究债券受托管理人的违约责任。
（三）争议解决机制
本次可转债债券发行和存续期间发生的任何争议，首先应在争议各方之间协商解决，如果协商不能解决，争议各方有权按照《受托管理协议》《债券持有人会议规则》向有管辖权的人民法院提起诉讼。
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十二、本次发行的有关当事人
（一）发行人
名称：中能电气股份有限公司
法定代表人：陈添旭
住所：福建省福州市仓山区金山工业区金洲北路
电话：0591-83856936
传真：0591-86550211联系人于春江
（二）保荐机构（主承销商）
名称：华创证券有限责任公司
法定代表人：陶永泽
住所：贵州省贵阳市云岩区中华北路216号
电话：0755-88309300
传真：0755-21516715
保荐代表人：刘海、谢涛
项目协办人：王霖
项目组其他成员：刘紫昌、宋刚、童东、郭晓勋、陈昊、林家新
（三）律师事务所
名称：北京盈科（厦门）律师事务所
负责人：李玉林
住所：福建省厦门市思明区鹭江道2号厦门第一广场18-19层
电话：0592-2936688
传真：0592-2525625
经办律师：刘孙斌、梁俊宇
（四）会计师事务所
名称：立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）
负责人：李金才
住所： 天津市南开区宾水西道 333 号万豪大厦 C 区 10 层
电话：022-23733333
传真：022-23718888
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经办注册会计师：林凤、翁凌静
（五）资信评级机构
名称：中证鹏元资信评估股份有限公司
法定代表人：张剑文
住所：深圳市福田区深南大道7008号阳光高尔夫大厦三楼
电话：0755-82872897
传真：0755-82872090
经办评级人员：汪永乐任思博
（六）申请上市的证券交易所
名称：深圳证券交易所
住所：广东省深圳市福田区深南大道2012号
电话：0755-88668888
传真：0755-82083295
（七）证券登记机构
名称：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
住所：广东省深圳市福田区深南大道2012号深圳证券交易所广场22-28楼
电话：0755-21899999
传真：0755-21899000
（八）收款银行收款银行中国农业银行股份有限公司贵阳金穗支行户名华创证券有限责任公司账号23259001040003648
十三、发行人与本次发行有关人员的关系
公司与本次发行有关的中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在任何直接或间接的股权关系或其他权益关系。
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第三节风险因素
一、与发行人相关的风险
（一）应收账款风险
2020年末、2021年末和2022年末，公司应收账款账面价值分别为79479.05
万元、89815.91万元、91567.23万元，占营业收入的比例分别为83.66%、87.24%、
69.78%，占比相对较高。公司电网智能化业务的产品主要应用于电力建设、轨道
交通建设等领域，主要客户为电力系统、铁路公司等行业大客户，对外付款相关的流程较长，导致公司回款周期较长。随着公司销售规模的增长，应收账款不断增加，将可能导致公司资金周转速度和运营效率的降低；同时因应收账款需要计提坏账准备，将对当期损益造成一定影响。
（二）毛利率下降风险
2020年、2021年、2022年，公司的综合毛利率分别为25.76%、22.78%、
21.36%。公司的综合毛利率主要受到收入构成变化及不同业务板块毛利率波动的影响。报告期内，公司的电网智能化产品和电力施工服务收入占营业收入的90%以上，其中：毛利率相对低的电力施工服务收入增长较快，收入占比提升；电网智能化产品的毛利率略有波动，电力施工服务业务整体毛利率下降。若未来公司电力施工服务的收入占比继续提升，或因为市场竞争加剧、原材料或人工成本上升等因素使得电网智能化产品和电力施工服务的毛利率下降，将会导致公司综合毛利率下降的风险。
（三）非经常性损益占比较高风险
2020年、2021年和2022年，发行人归属于公司普通股股东的非经常性损益
净额分别为246.72万元、418.38万元和411.03万元，占当期归属于公司普通股股东的净利润的比重分别为18.04%、18.49%和10.00%。报告期内，计入当期损益的政府补助为公司的非经常性损益主要部分。未来公司是否能够获得政府补助与各级政府的补助政策紧密相关，未来公司能否持续获得较多的政府补助也存在一定的不确定性。
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（四）管理风险
随着公司的发展，公司资产规模和业务规模进一步扩大，子公司及项目公司数量逐步增加，这对公司管理层的管理与协调能力、经营决策、组织管理和风险控制能力提出更高的要求。若公司各方面管理无法满足公司发展对管理水平、产品技术监督、人力资源配置等方面的要求，可能引发相应的管理风险，并影响公司的运行效率，从而对公司的市场竞争力、未来经营发展带来一定的影响。
（五）保持持续创新能力的风险
输配电及控制设备制造业产品技术要求较高、专业性强。公司通过长期的发展，在智能环网柜系列、电缆附件系列形成了自主创新能力、进口替代能力并拥有自主知识产权的核心技术。核心技术、技术团队是公司核心竞争力的重要体现，若公司未来无法及时开发出市场需要的新技术、新产品，丰富技术储备并进行产品的升级更新，或公司核心技术泄露，将使公司持续创新能力受到影响。
（六）核心技术人员流失风险
高素质专业人才是公司的核心竞争要素。公司经过多年的经营，虽然已初步建立了行业内具有较强竞争力和丰富经验的管理和技术团队，核心技术人员较为稳定，并且公司已经实施了多种绩效激励制度，但由于行业发展迅速，对专业人才需求不断增加，不排除发生核心人员流失或人才短缺的情况，这将给公司经营带来不利影响。
二、与行业相关的风险
（一）电力、轨道交通、光伏发电等行业投资规模变动风险
公司目前电网智能化产品销售领域主要为电力、轨道交通等领域；此外，公司的光伏电站 EPC 业务报告期内增长较快，同时也带动了公司电网智能化产品的销售。电力、轨道交通、光伏发电相关领域的投资建设规模变化和宏观经济、国家政策导向、行业技术发展等密切相关，是影响公司业务发展的重要外在因素。
如果国家对电力、轨道交通、光伏发电等行业的投资规模出现较大幅度下降，公司又不能在较短时间内开拓其他市场领域，则可能对公司未来经营业绩带来不利影响。
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（二）市场竞争风险近年来，随着我国经济的迅速发展和电力产业的快速进步，输配电设备需求和更新速度增长迅速，行业内企业数量增加较快；同时国外输配电设备制造企业也纷纷在国内投资设厂，从而导致国内输配电设备产品的供给迅速增加，市场竞争加剧。如果公司在产品创新、规模扩张、销售网络构建、营销管理等方面不能适应市场的变化状况，公司面临的市场竞争风险将会加大，导致公司产品市场占有率下降。
三、其他风险
（一）募投项目风险
1、募投项目实施风险
本次募集资金投资项目经过公司的审慎论证，符合国家产业政策和行业发展趋势，具有良好的市场前景，有利于公司的经营及发展。虽然投资项目经过了慎重、充分的可行性研究论证，但在项目实施过程中，仍存在因市场环境发生较大变化、行业竞争状况加剧、项目实施过程中某些不可预见因素等导致项目延期
或无法完整实施，或者投资项目不能产生预期收益的可能性。
2、募投项目产能消化的风险
募投项目“新能源储充项目”是公司基于当前的产业政策、市场环境、技
术发展趋势、市场容量以及自身战略目标、销售策略等因素综合做出的计划。虽然公司对本项目进行了行业分析和市场调研，根据市场容量以及销售计划对未来的募投产品产销量进行了预计并据此设计募投项目产能，同时制定了市场开拓措施。但若未来产业政策、市场环境、技术要求等因素发生不利变动，亦或公司自身产品技术更新、市场开拓措施没有得到较好的执行等不利因素，可能会导致本项目产能未能有效消化的风险。
3、募投项目预计效益无法如期实现的风险
募投项目“新能源储充项目”的预期收益是基于谨慎、合理的角度出发选
取参照指标和经济变量进行的估计，但由于在项目实施过程中，建设进度、市场开拓能否顺利进行存在一定的不确定性，若项目建设进度、人员招募情况、市场
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开拓情况、下游市场环境等因素发生重大不利变化，导致本项目的新增产能无法及时消化、销售收入、盈利水平无法达到预计效益估算的水平，则本项目将面临无法如期达到预计效益的风险。
4、募投项目相关研发不及预期或失败的风险
募投项目“研发中心建设项目”包括新建高压实验室以及升级改造电力电子
实验室、新能源光储充一体化研发展示中心。新能源、电力电子技术、特高压，作为国家“双碳”及“新基建”发展战略实施的重要组成部分，不断获得国家政策支持。依托于电网、发电企业、轨道交通以及工矿企业客户基础及智能电网设备制造的技术积累，公司本次拟研究高压以及电力电子领域中与公司主营业务相关的产品及解决方案。研发过程中研发团队的人员素质、研发规划的技术路线选择、下游市场需求的变化均会影响产品研发的最终成果。因此，募投项目相关研发存在不及预期或失败的风险。
（二）与本次可转换公司债券发行相关的主要风险
1、本息兑付风险
在可转换公司债券的存续期限内，公司需按可转换公司债券的发行条款就可转换公司债券未转股的部分支付利息及到期兑付本金，并承兑投资者可能提出的回售要求。受国家政策、法规、行业和市场等不可控因素的影响，公司的经营活动可能无法带来预期的回报，进而使公司不能从预期的还款来源获得足够的资金，可能影响公司对可转换公司债券本息的按时足额兑付，以及对投资者回售要求的承兑能力。
此外，本次发行的可转换公司债券不设担保。提请投资者注意本次可转换公司债券可能因未设定担保而存在兑付风险。
2、可转换公司债券到期未能转股的风险
尽管在本次发行的可转换公司债券存续期间，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决。修正后的转股价格应不低于本次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日均价。如果公司股票在可转换公司债券发行后价格持续下跌，则存在公司未能及时
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向下修正转股价格或即使公司持续向下修正转股价格，但公司股票价格仍低于转股价格，导致本次发行的可转换公司债券转股价值发生重大不利变化，并进而可能导致出现可转换公司债券在转股期内回售或持有到期不能转股的风险。
3、可转换公司债券转股后每股收益、净资产收益率摊薄风险
本次发行募集资金投资项目将在可转债存续期内逐渐为公司带来经济效益。
本次发行后，投资者持有的可转债部分或全部转股后，公司总股本将会有一定幅度的增加，对公司原股东持股比例和每股收益、净资产收益率产生一定的摊薄作用。另外，本次发行设有转股价格向下修正条款，在该条款被触发时，公司可能申请向下修正转股价格，导致可转债的转股数量增加，从而扩大本次可转债转股对公司原股东的摊薄作用。因此，公司在转股期内存在每股收益和净资产收益率被摊薄的风险。
4、信用评级变化的风险
中证鹏元对公司向不特定对象发行可转换公司债券进行了评级，主体信用等级为 A+，债项信用等级为 A+。在本期债券存续期限内，中证鹏元将持续关注公司经营环境的变化、经营或财务状况的重大事项等因素，出具跟踪评级报告。如果由于公司外部经营环境、自身或评级标准的影响，导致本期债券信用级别有所变化，则可能会增大投资者的风险，对投资人的利益产生一定影响。
5、可转换公司债券存续期内转股价格向下修正条款不实施及修正幅度存在
不确定性的风险
本次发行设置了公司转股价格向下修正条款，假如在满足可转换公司债券转股价格向下修正条件时，发行人董事会基于公司的实际情况、股价走势、市场因素等多重考虑，不提出转股价格向下调整方案，或董事会虽提出转股价格向下调整方案但方案未能通过股东大会表决，则可转换公司债券持有人可能面临转股价格向下修正条款不实施的风险。另外，即使公司决议向下修正转股价格，修正幅度亦存在不确定性，股价仍可能会低于转股价格，可转换公司债券持有人的利益可能受到重大不利影响，因此，转股价格修正幅度存在不确定性的风险。
6、可转换公司债券提前赎回的风险
本次可转换公司债券设置了有条件赎回条款：在本次发行的可转债转股期内，
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当公司股票在任何连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格不低于
当期转股价格的130%（含130%）或本次发行的可转债未转股余额不足3000万元时，公司董事会有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可转换公司债券。可转换公司债券的存续期内，在相关条件满足的情况下，如果公司行使了上述有条件赎回条款，可能促使本次可转债的投资者提前转股，从而导致投资者面临投资期限缩短、丧失未来预期利息收入的风险。
7、可转换公司债券价格及股票价格波动风险
本次发行的可转换公司债券可以转换成公司普通股，所以其价值受公司股价波动的影响较大。股票市场投资收益与风险并存。股票价格的波动不仅受公司盈利水平和发展前景的影响，而且受国家宏观经济政策调整、金融政策的调控、股票市场的投机行为、投资者的心理预期等诸多因素的影响。因此，在发行期间，如果公司股价持续下行，可转换公司债券可能存在一定发行风险；在上市交易后，不论是持有本次发行的可转换公司债券或在转股期内将所持可转换公司债券转
换为公司股票，均可能由于股票市场价格波动而给投资者带来一定的风险。
8、审批风险
本次向不特定对象发行可转换公司债券方案尚需经深圳证券交易所审核以
及中国证监会注册，能否取得深圳证券交易所的审核通过以及中国证监会的注册以及最终取得注册的时间存在不确定性。审批的不确定性对本次向不特定对象发行可转换公司债券产生较大影响。
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第四节发行人基本情况
一、公司股本情况
（一）本次发行前公司的股本结构
截至2022年12月31日，公司总股本为557577326股，其中有限售条件股份（高管锁定股）178764720股，无限售条件流通股份378812606股。
股权性质股份数量（股）股份比例
一、有限售条件股/非流通股178764720.0032.06%
高管锁定股178764720.0032.06%
首发后限售股--
二、无限售条件股378812606.0067.94%
其中：人民币普通股378812606.0067.94%
境内上市的外资股--
境外上市的外资股--
其他--
三、股份总数557577326.00100.00%
（二）本次发行前公司前十大股东持股情况
截至2022年12月31日，公司前十名股东及其持股情况如下：
持有有限售条件
股东名称股东性质持股比例持股数量（股）
的股份数量（股）
CHEN MANHONG 境外自然人 17.81% 99328000 74496000
陈添旭境内自然人17.10%9536352071522640吴昊（注）境外自然人7.77%4334064032505480
何丽华境内自然人0.21%11633800
姜子超境内自然人0.21%11500000
杨云苏境内自然人0.19%10512600
林会浮境内自然人0.18%9937000
陈立国境内自然人0.16%8808000
华夏基金－光大银行
－华夏基金阳光增盈1其他0.15%8596620号集合资产管理计划
何慧芳境内自然人0.15%8300000
1-1-40中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书注：公司于2022年12月10日在巨潮资讯网披露《关于控股股东减持股份计划的预披露公告》（公告编号：2022-063），公司控股股东、董事、副董事长吴昊先生计划在上述减持计划公告披露之日起15个交易日后的90个自然日内以集中竞价交易方式减持公司股份不超过5575773股（占公司总股本的1%）。2023年1月12日，公司收到吴昊先生出具的《关于减持公司股份计划实施完成的告知函》，吴昊先生于2023年1月6日至2023年1月11日期间以集中竞价交易方式累计减持公司股份230000股，占公司总股本的0.0412%，吴昊先生本次减持计划已实施完毕。
（三）公司最近三年股本变化情况
2020年1月1日公司总股本30800万股
股本变动数量变动后总股本序号变动时间变动原因
（股）（股）
2022年1月21日股份预登
向特定对象发
1记完成40485829348485829
行股票
2022年2月7日股票上市
2022年6月7日权益分配
股权登记日资本公积转增
2209091497557577326
2022年6月8日除权除息股本
日
1、向特定对象发行股票
经中国证券监督管理委员会“证监许可[2021]1347号”文核准，公司向特定对象发行人民币普通股40485829股，发行价格为每股人民币9.88元，募集资金总额为399999990.52元。上述向特定对象发行的股份已于2022年2月7日在深圳证券交易所上市。
2023年2月13日，公司完成了向特定对象发行股票的工商变更登记。
2、2022年资本公积金转增股本2022年5月20日，公司召开2021年度股东大会，审议通过了《关于公司
2021年度利润分配及资本公积金转增股本方案的议案》等议案。2021年度利润
分配及资本公积金转增股本方案为：公司2021年度以总股本348485829股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.10元（含税），现金分红总额3484858.29元，不送红股，同时以资本公积金向全体股东每10股转增6股，转增股份总额
209091497股。
2023年2月13日，公司完成了资本公积转增股本的工商变更登记。
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二、公司组织结构及其他企业的重要权益投资
（一）公司组织结构
公司按照《公司法》的规定，建立了股东大会、董事会与监事会，分别履行决策、管理和监督职能。董事会下设战略与投资决策委员会、薪酬与考核委员会、提名委员会、审计委员会，并对董事会直接负责。公司明确董事会、监事会和经理层的职责权限、任职条件、议事规则和工作程序，确保决策、执行和监督相互分离，形成制衡。按照公司经营发展、内部控制需要和业务特点设置各部门，并明确规定了各部门的主要职责。
截至本募集说明书签署之日，公司组织结构如下：
（二）重要权益投资情况
截至本募集说明书签署之日，发行人重要权益投资情况如下：
持股比例注册资本编号层级单位名称成立日期
直接间接（万元）一级子
1福建中能电气有限公司100%220002011-1-30
公司二级子
1.1福建中能绿色供应链有限公司100%10002022-1-5
公司二级子
1.2福建洁电电气有限公司100%20002022-8-1
公司二级子
1.3福建中能思拓科技有限公司100%10002023-4-6
公司一级子
2中能汉斯智能科技有限公司100%60002005-11-17
公司一级子
3武汉市武昌电控设备有限公司100%101201996-11-4
公司
1-1-42中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
持股比例注册资本编号层级单位名称成立日期
直接间接（万元）二级子
3.1武汉源码电气制造有限公司100%5002010-8-25
公司一级子
4上海熠冠新能源有限公司100%100002015-8-11
公司二级子
4.1萧县熠冠新能源有限公司100%3002015-8-31
公司二级子
4.2江阴瑞光微欣电力有限公司100%20002014-8-1
公司二级子
4.3上海昊程能源科技有限公司100%10002015-7-2
公司二级子
4.4江苏滨江能源科技有限公司100%25002016-4-29
公司二级子
4.5江苏熠冠能源科技有限公司100%20002016-6-22
公司三级子
4.5.1常州坤源能源科技有限公司100%5002017-8-25
公司三级子
4.5.2无锡熠冠新能源有限公司100%60002017-3-2
公司三级子
4.5.3郎溪华科光伏电力有限公司100%1002017-11-7
公司二级子
4.6萧县熠冠农业开发有限公司100%5002016-5-6
公司二级子
4.7江苏昶禾新能源科技有限公司100%10082016-1-19
公司二级子
4.8广东熠冠新能源有限公司100%25002016-8-18
公司三级子
4.8.1广州市熠慧新能源有限公司100%6002016-12-8
公司三级子
4.8.2茂名市熠冠新能源有限公司100%3002017-3-30
公司三级子
4.8.3中山熠慧新能源有限公司100%3002017-6-30
公司二级子
4.9丹阳熠冠新能源有限公司100%5002017-6-22
公司二级子
4.10孝感熠冠新能源有限公司100%20002017-7-11
公司二级子
4.11洛阳市浩昱新能源科技有限公司100%20002017-6-7
公司一级子
5云谷能源管理（深圳）有限公司51%49%50002015-8-11
公司二级子
5.1宁夏能谷新能源科技有限公司51%30002017-11-29
公司一级子5000
6中能国际控股集团有限公司100%2015-7-21
公司万美元二级子
6.1中能能源投资控股有限公司100%-2015-10-14
公司
1-1-43中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
持股比例注册资本编号层级单位名称成立日期
直接间接（万元）一级子
7中能祥瑞电力工程有限公司100%105002002-3-20
公司二级子
7.1福建中能祥瑞电力科技有限公司100%30002018-9-29
公司一级子
8中能绿慧新能源有限公司100%100002019-6-25
公司二级子
8.1湖北中能绿慧新能源有限公司100%30002019-8-2
公司二级子苏州中能绿慧新能源科技有限公
8.2100%30002019-8-1
公司司二级子
8.3浙江中能绿慧新能源有限公司100%30002019-7-10
公司二级子
8.4福建中能绿慧新能源有限公司100%30002019-3-29
公司
二级子中能智瑞新材料（福建）有限公
8.590%30002023-02-14
公司司二级子
8.6上海中能绿慧新能源有限公司100%10002021-10-14
公司二级子
8.7北京中能绿慧新能源有限公司100%10002021-09-14
公司三级子
8.7.1福州明太新能源有限公司100%10002022-05-06
公司一级子
9湖北熠慧能源有限公司100%20002017-12-15
公司一级子
10青岛康明创中能源服务有限公司70%10002022-4-14
公司一级子
11北京中能思拓科技有限公司100%50002022-5-25
公司一级子
12北京中能聪聪科技有限公司100%20002022-6-14
公司参股公
13山东铁投能源发展有限公司30%50002020-12-03
司参股公
14苏州中佳新能源科技有限公司48.78%10002022-09-23
司
截至本募集说明书签署之日，公司重要子公司情况如下：
1、福建中能电气有限公司
成立时间2011年1月30日注册资本22000万元实收资本22000万元
发行人持有的权益比例100%
主要业务输配电设备的研发、生产及销售
1-1-44中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
主要生产经营地福建省福清市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
137102.5249299.1054816.081452.00
2、武汉市武昌电控设备有限公司
成立时间1996年11月04日注册资本10120万元实收资本5000万元发行人持有的权益比
100%
例
主要业务输配电设备的研发、生产及销售主要生产经营地湖北省武汉市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
41884.2711163.1231988.872543.54
3、上海熠冠新能源有限公司
成立时间2015年8月11日注册资本10000万元实收资本10000万元发行人持有的权益比
100%
例
新兴能源技术研发、发电技术服务、光伏发电设备租赁、太阳能发主要业务电技术服务主要生产经营地上海市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
31990.3316201.555580.981835.13
4、中能祥瑞电力工程有限公司
成立时间2002年3月20日注册资本10500万元
1-1-45中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
实收资本10500万元发行人持有的权益比
100%
例主要业务电力工程及新能源施工主要生产经营地福建省福州市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
48317.8614053.0347663.451132.79
5、北京中能思拓科技有限公司
成立时间2022年5月25日注册资本5000万元实收资本1000万元发行人持有的权益比
100%
例
主要业务储能产品的研发、生产及销售主要生产经营地北京市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
420.45294.482.55-160.52
6、北京中能聪聪科技有限公司
成立时间2022年6月14日注册资本2000万元实收资本2000万元发行人持有的权益比
100%
例
主要业务电力电子产品、移动充电产品的研发、生产及销售主要生产经营地北京市
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
212.17158.43--51.57
1-1-46中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
三、控股股东和实际控制人基本情况
（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍
截至本募集说明书签署日，CHEN MANHONG、陈添旭、吴昊分别直接持有中能电气99328000股、95363520股、43110640股，持股比例分别为17.81%、
17.10%、7.73%。陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊三人合计持有中能电气
237802160股，占中能电气42.65%的股权比例，为中能电气控股股东兼共同实际控制人。实际控制人之间的关系为：CHEN MANHONG 系陈添旭的妹妹，CHENMANHONG 系吴昊的配偶。控股股东及实际控制人简历如下：
陈添旭：男，1962年出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于澳大利亚南澳大学，研究生学历。1983年至1992年就职于机械工业部武汉材料保护研究所，1992年至1995年就职于福州恒达经济技术有限公司，1995年至1999年就职于福州恒业金属表面处理有限公司，1999年至2006年就职于福州中能电力设备有限公司，2002年至今在公司工作。现任公司董事长。
CHEN MANHONG：女，1967 年出生，加拿大籍，毕业于武汉水利电力学院，本科学历。1988年至1993年就职于福建省计算机公司，1993年至1995年就职于福州银达电脑公司，1995年至1999年就职于福州恒业金属表面处理有限公司，1999年至2006年就职于福州中能电力设备有限公司，2002年至2013年
4月在公司工作，2018年8月至今任中能电气股份有限公司总经理。现任公司董事、总经理。
吴昊：男，1966年出生，中国国籍，加拿大永久居留权，毕业于武汉水利电力学院，本科学历。1988年至1990年就职于华东送变电工程公司，1990年至
1992年就职于福州科理高技术有限公司，1992年至1995年就职于福州恒达经济
技术有限公司，1995年至1999年就职于福州恒业金属表面处理有限公司，1999年至2006年就职于福州中能电力设备有限公司。现任公司副董事长。
（二）公司报告期内控股股东、实际控制人变化情况
报告期内，公司原控股股东为陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊、科域电力，原实际控制人为陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊、周玉成。
周玉成系陈添旭及 CHEN MANHONG 舅舅，原通过科域电力持有中能电气
1-1-47中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
5.26%的股权。
2020年1月22日，科域电力与姜宗贤先生签署了《股份转让协议》，科域
电力将持有的中能电气无限售流通股合计16188000股（占公司总股本的5.26%）协议转让给姜宗贤先生。
2020年5月26日，上述股权转让已变更完毕，科域电力也不再是公司控股股东，周玉成不再是公司实际控制人。
截至本募集说明书签署之日，公司控股股东和实际控制人为陈添旭、CHENMANHONG 和吴昊。
（三）控股股东及实际控制人投资的其他主要企业情况
截至本募集说明书签署之日，除持有发行人股份外，控股股东、实际控制人投资的企业情况如下：
1、陈添旭
公司成立法定代注册资本股权序号营业范围主要经营地
名称日期表人（万元）比例对制造业的投资；应用福建中软件开发；投资咨询服
CHEN能发展2016-1务（不含证券、期货、福建省福州
1 MANH 35000.00 50.00%有限公1-17保险）；网上商务咨询；市
ONG司自有商业房屋租赁服务等福建中电气设备批发；建材批
能电气2017-0发；对房地产业的投资；福建省福州
2陈添旭5500.0072.73%
实业有4-11网上商务咨询；五金产市限公司品批发等
2、CHEN MANHONG
截至本募集说明书签署日，CHEN MANHONG 不存在其他投资企业的情况。
3、吴昊
法定注册资本股权主要经序号公司名称成立日期营业范围
代表人（万元）比例营地对制造业的投资；
应用软件开发；投
CHEN福建中能发资咨询服务（不含福建省
1 2016-11-17 MANHO 35000.00 50.00%展有限公司证券、期货、保险）；福州市
NG网上商务咨询；自有商业房屋租赁服
1-1-48中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
法定注册资本股权主要经序号公司名称成立日期营业范围
代表人（万元）比例营地务等其他科技推广服务业；引进新技术、新品种，开展技术福建美丽宝交流和咨询服务；
福建省
2科技有限公2018-10-19刘得为1000.0020.00%供销合作社的统
福州市
司购、统销、代购、代销服务；日用杂货批发；日用家电批发等健康产品技术开
发、技术推广、技
术转让、技术咨询、福州米力奇技术服务；电子产福建省
3健康科技有2017-03-17刘得为200.0020.00%
品、日用品、装饰福州市限公司
装修材料、初级农
产品的批发、代购代销等
技术开发、技术转
让、技术咨询、技
术服务、技术培训；
环球汇能销售机械设备、仪
4（北京）科2014-06-20王英姿200.0026.00%器仪表、建筑材料、北京市
技有限公司五金交电、电子产
品、计算机、软件
及辅助设备、化工产品等以自有资金从事投福州欣芯向资活动（除依法须荣投资合伙福建省
52021-07-30廖明富1100.009.09%经批准的项目外，
企业（有限福州市凭营业执照依法自
合伙）主开展经营活动）
（四）控股股东及实际控制人所持发行人股份的质押情况根据中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司提供的《证券质押及司法冻结明细表》，截至2022年12月31日，控股股东和实际控制人持有发行人的股票不存在质押、冻结、有争议或其他权利受限的情形。
四、相关主体的重要承诺及履行情况
（一）报告期内发行人及相关人员作出的重要承诺及履行情况本次发行前已作出的重要承诺及其履行情况参见公司于2023年4月5日在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《中能电气股份有限公司 2022 年
1-1-49中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书年度报告》之“第六节重要事项”之“一、承诺事项履行情况”。
截至本募集说明书签署之日，上述重要承诺及其履行情况未发生变化。
（二）本次发行相关的承诺事项
1、关于本次可转换公司债券发行摊薄即期回报填补措施的承诺
公司控股股东、实际控制人对本次可转换公司债券发行摊薄即期回报填补措
施出具的相关承诺如下：
“（1）承诺不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益，切实履行对公司填补摊薄即期回报的相关措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺。
（2）本承诺出具后至本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，如中国证监会、深交所等证券监管机构就填补回报措施及其承诺作出其他新的监
管规定的，且上述承诺不能满足该等规定时，本人承诺届时将按照最新规定出具补充承诺。
（3）作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履
行上述承诺，本人同意按照中国证监会和深交所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关管理措施。若违反上述承诺并给公司或者投资者造成损失的，愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。”公司董事、高级管理人员对公司填补即期回报措施能够得到切实履行做出如
下承诺：
“（1）本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不得采用其他方式损害公司利益。
（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束。
（3）本人承诺不得动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动。
（4）本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。
1-1-50中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（5）公司未来如有制定股权激励计划的，本人承诺将促使公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。
（6）本承诺出具日至本次发行实施完毕前，如中国证监会、深交所等证券
监管机构就填补回报措施及其承诺作出其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足该等规定时，本人承诺届时将按照监管部门的最新规定出具补充承诺。
（7）作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履
行上述承诺，本人同意按照中国证监会和深交所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关管理措施。若违反上述承诺并给公司或者投资者造成损失的，愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。”
2、关于未来均视情况参与本次可转债发行认购，不触及短线交易相关事项
的承诺
公司控股股东、实际控制人、5%以上股东、董事、监事、高级管理人员就
未来均视情况参与本次可转债发行认购，不触及短线交易相关事项出具的承诺：
“承诺人将视情况参与公司本次可转债的发行认购。承诺人承诺，若出现如下情形，则不参与本次可转债的认购：
1、承诺人包括董事、监事、高级管理人员及自然人股东之配偶、父母、子女，本次可转债发行日前六个月内存在减持公司股份或其他具有股权性质的证券的情形。
2、参与本次可转债认购将导致其他违反相关法律法规对短线交易要求的情形。
若承诺人参与认购本次可转债且认购成功的，承诺人将继续严格遵守相关法律法规对短线交易的规定。若承诺人未能履行上述承诺，由此所得的收益归公司所有，并依法承担相应法律责任。”五、公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的基本情况
（一）董事、监事及高级管理人员及其他核心人员任职情况
截至本募集说明书签署之日，发行人董事、监事、高级管理人员任职情况如
1-1-51中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
下：
姓名职务性别年龄任期起始日期任期终止日期
陈添旭董事长男61岁2007-12-052025-12-23
CHEN
董事女56岁2007-12-052025-12-23
MANHONG
CHEN
总经理女56岁2018-08-292025-12-23
MANHONG
吴昊副董事长男57岁2007-12-052025-12-23
陈熙董事女35岁2022-12-232025-12-23
冯玲独立董事女60岁2022-12-232025-12-23
缪希仁独立董事男58岁2022-12-232025-12-23
房桃峻独立董事男56岁2019-12-092025-12-23
余淑英监事会主席女44岁2019-09-262025-12-23
陈伟监事男31岁2020-05-192025-12-23
方建勇职工监事男59岁2007-12-052025-12-23
刘明强副总经理男52岁2019-08-292025-12-23
李华蓉财务总监女50岁2019-04-232025-12-23
于春江董事会秘书男40岁2017-07-142025-12-23
于春江副总经理男40岁2022-12-232025-12-23
郑晓辉投融资总监男48岁2022-12-232025-12-23
截至本募集说明书签署之日，公司除以上董事、监事及高级管理人员外，无其他核心人员。
（二）董事、监事、高级管理人员领取薪酬情况
报告期内，公司现任董事、监事、高级管理人员从公司领取薪酬或津贴情况如下：
单位：万元
2022年从公司获2021年从公司获2020年从公司获
姓名职务得的报酬总额得的报酬总额得的报酬总额
陈添旭董事长71.3051.2048.73
CHEN
董事、总经理40.0240.0361.67
MANHONG
吴昊副董事长60.0236.0036.00注
陈熙1董事---注
冯玲2独立董事---注
缪希仁3独立董事---
1-1-52中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2022年从公司获2021年从公司获2020年从公司获
姓名职务得的报酬总额得的报酬总额得的报酬总额
房桃峻独立董事9.609.609.60
余淑英监事会主席11.239.9410.41
陈伟监事22.4817.1812.31
方建勇职工监事16.3014.7513.94
刘明强副总经理62.7062.3467.98
李华蓉财务总监51.0650.1552.5
董事会秘书、副
于春江52.3851.6845.83总经理注
郑晓辉4投融资总监---
注1：陈熙女士于2022年12月23日被选举为公司董事会董事，报告期内尚未就此职务从公司获得报酬；
注2：冯玲女士于2022年12月23日被选举为公司董事会独立董事，报告期内尚未就此职务从公司获得报酬；
注3：缪希仁先生于2022年12月23日被选举为公司董事会独立董事，报告期内尚未就此职务从公司获得报酬；
注4：公司于2022年12月23日聘任郑晓辉先生担任公司投融资总监，报告期内尚未就此职务从公司获得报酬。
在公司任职领薪的董事、监事、高级管理人员按照国家规定享受社会保险保障，除此以外，上述人员未在公司享受其他待遇和退休金计划等。
（三）董事、监事、高级管理人员简介
1、董事简介陈添旭先生，现任公司董事长，简历参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“三、（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍”。
CHEN MANHONG 女士，现任公司董事、总经理，简历参见本募集说明书
之“第四节发行人基本情况”之“三、（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍”。
吴昊先生，现任公司副董事长，简历参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“三、（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍”。
陈熙女士，1988年出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于美国纽约大学，研究生学历。曾任美国 ECA 咨询公司高级分析师，2015 年起入职中能电气股份有限公司，曾任电缆附件事业部外贸经理，现任公司董事。
1-1-53中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
冯玲女士，1963年出生，中国国籍，无境外永久居留权。厦门大学金融系博士研究生学历，经济学（金融学）博士学位。1992年9月至今，历任福州大学经济与管理学院讲师、副教授、教授，现任福州大学经济与管理学院教授，博士生导师，金融工程研究所所长，公司独立董事，腾景科技股份有限公司独立董事，温州民商银行股份有限公司独立董事，安徽晟捷新能源科技股份有限公司独立董事。
缪希仁先生，1965年出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于福州大学电机与电器专业，博士学位。兼任中国电工技术学会低压电器专委会副主任委员、中国电工技术学会电器智能化及应用专委会委员、中国电机工程学会智能电
力设备与系统专委会委员。2005年至今在福州大学从事教学工作，现任福州大学电气工程与自动化学院教授、公司独立董事。
房桃峻先生，1967年出生，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于福州大学会计学专业，硕士学位。1991年至今在福州大学管理学院（后合并更名为福州大学经济与管理学院）从事教学工作，现任福州大学经济与管理学院会计系副教授、公司独立董事、福建坤彩材料科技股份有限公司独立董事。
2、监事简介
余淑英女士，1979年出生，中国国籍，无境外永久居留权，大专学历。2000年至今在公司工作。现任公司监事。
方建勇先生，1964年出生，中国国籍，无境外永久居留权，中专学历。1987年至2000年就职于建瓯市供销社工业品公司，2000年至2006年就职于福州中能电力设备有限公司，2006年至今在公司工作。现任公司职工代表监事。
陈伟先生，1992年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2015年至今任职于福建中能电气有限公司。现任公司监事。
3、高级管理人员简介
CHEN MANHONG 女士，现任公司董事、总经理，简历参见本募集说明书
之“第四节发行人基本情况”之“三、（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍”。
1-1-54中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
刘明强先生，1971年出生，中国国籍，无永久境外居留权，中共党员。毕业于中共中央党校，研究生学历，高级工程师。曾任职于中国铁路济南局集团有限公司，从事技术、管理工作，历任技术员、工程师、高级工程师、科长、供电处副处长等职务。现任公司副总经理，公司全资子公司武汉市武昌电控设备有限公司总经理，公司参股公司山东铁投能源发展有限公司董事。
李华蓉女士，1973年出生，中国国籍，无境外永久居留权，1995年毕业于厦门大学会计系审计学专业，全日制本科学历，获学士学位；2001年9月至2003年12月进修香港公开大学工商管理专业，获硕士学位。曾先后就职于福建省弘审会计师事务所、冠城大通股份有限公司，2018年11月至今就职于公司，现任公司财务总监。
于春江先生，1983年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。先后就职于湖北兴发化工集团股份有限公司、皇明太阳能股份有限公司、贵人鸟股
份有限公司等公司，2016年10月加入公司，现任公司副总经理、董事会秘书。
郑晓辉先生，1975年出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于福州大学管理学院贸易经济专业，本科学历，经济师。1997年至2001年，任职于福建华兴财政证券公司；2001年至2015年，任职于福建中诚信信用评级咨询有限公司；2015年至今，历任公司投资运营部经理、公共关系部总监、总裁办主任。
现任公司投融资总监。
（四）董事、监事、高级管理人员胜任能力和勤勉尽责
1、董事
公司董事均按照《公司法》、《证券法》和《公司章程》的规定履行勤勉尽责义务，积极、准时出席董事会会议，认真审核议案、执行议案。
公司独立董事均按照《公司法》、《证券法》、《上市公司独立董事规则》等法
律法规及《公司章程》的规定，认真履行职责，积极、准时出席董事会会议，对重要审议事项均在进行必要的核实后作出独立、客观、公正的判断，切实维护了公司和股东、特别是中小股东的利益。
1-1-55中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2、监事
公司监事均按照《公司法》、《证券法》和《公司章程》的规定履行勤勉尽责义务，积极、准时出席监事会会议，认真履行监事会的监督义务，切实维护公司和股东的利益。
3、高级管理人员
公司高级管理人员具有丰富的行业经营管理知识，熟悉行业发展和公司经营情况，对公司竞争优劣势认识充分。在董事会确定的发展战略下，高级管理人员制定了明确且切实可行的公司发展规划。
公司高级管理人员具有良好的领导和管理能力，把主要精力放在公司的业务发展上，能够保证有足够的时间和精力勤勉尽责地管理公司。在公司战略目标指引下，高级管理人员之间思想统一、各尽其职，合作意识良好，不存在重大分歧和矛盾。
（五）董事、监事、高管人员及兼职情况
截至2022年12月31日，公司现任董事、监事、高级管理人员在发行人及其附属公司之外其他单位的兼职情况如下表所示：
姓名公司任职兼职单位兼任职务陈添旭董事长福建中能电气实业有限公司执行董事兼总经理
CHEN
董事、总经理福建中能发展有限公司执行董事
MANHONG
环球汇能（北京）科技有限公司副董事长、经理吴昊副董事长福建中能发展有限公司监事
陈熙董事君熙（福州）新能源有限公司执行董事、副总经理福州大学经济与管理学院教授腾景科技股份有限公司独立董事冯玲独立董事温州民商银行股份有限公司独立董事安徽晟捷新能源科技股份有限公司独立董事福州大学经济与管理学院副教授房桃峻独立董事福建坤彩材料科技股份有限公司独立董事缪希仁独立董事福州大学电气工程与自动化学院教授
刘明强副总经理山东铁投能源发展有限公司董事、总经理
1-1-56中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
福建金色年代文化传播有限公司执行董事兼总经理郑晓辉投融资总监北京东方泓文化发展有限公司监事
（六）董事、监事、高级管理人员的亲属关系
CHEN MANHONG 系陈添旭的妹妹，CHEN MANHONG 系吴昊的配偶，陈熙系陈添旭的女儿。除此之外，公司其他董事、监事及高级管理人员之间不存在亲属关系。
（七）董事、监事、高级管理人员、核心人员持有公司股份情况
截至2022年12月31日，发行人的董事、监事及高级管理人员持有公司股份的情况：
序号姓名职务持股数量（股）
1 CHEN MANHONG 董事、总经理 99328000
2陈添旭董事长95363520
3吴昊副董事长43340640
4刘明强副总经理320000
除上述人员以外，公司其他董事、监事、高级管理人员不存在直接或间接持有公司股份的情况。
截至2022年12月31日，根据中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司的《证券质押及司法冻结明细表》，公司董事、监事、高级管理人员持有的公司股份不存在质押或冻结的情况。
（八）董事、监事、高级管理人员最近三年的变动情况
1、公司董事变动情况
期间董事会成员变动原因
陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊、周世
2020-01-01至2022-12-23-
勇、吴飞美、刘毅、房桃峻
陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊、陈熙、
2022-12-23至今董事会换届
房桃峻、缪希仁、冯玲
公司于2022年12月23日召开了2022年第一次临时股东大会，审议通过了关于董事换届选举的有关议案，同意选举陈添旭、CHEN MANHONG 、吴昊、陈熙为第六届董事会非独立董事；选举房桃峻、缪希仁、冯玲为第六届董事会独
1-1-57中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书立董事。任期自2022年第一次临时股东大会审议通过之日起三年。
公司董事的上述变动均履行了必要的法律程序，符合相关法律、法规和《公司章程》的规定，最近三年董事的变化不构成重大不利变化，对公司的生产经营未造成不利影响。
2、公司监事变动情况
期间监事会成员变动原因
2020-01-01至2020-05-19郑道江、余淑英、方建勇-
2020-05-19至2022-12-23陈伟、余淑英、方建勇郑道江离职
2022-12-23至今陈伟、余淑英、方建勇监事会换届
公司于2020年5月19日召开了2019年度股东大会，审议通过了关于选举
第五届监事会非职工代表监事的议案，陈伟先生当选为公司第五届监事会非职工
代表监事，任期自公司2019年度股东大会审议通过之日起至第五届监事会届满之日止。
公司于2022年12月23日召开了2022年第一次临时股东大会，审议通过了关于监事换届选举的议案，同意选举陈伟先生、余淑英女士为公司第六届监事会非职工代表监事，同公司职工代表大会选举产生的职工代表监事方建勇共同组成
公司第六届监事会。任期自2022年第一次临时股东大会审议通过之日起三年。
公司监事的上述变动均履行了必要的法律程序，符合相关法律、法规和《公司章程》的规定，最近三年监事的变化不构成重大不利变化，对公司的生产经营未造成不利影响。
3、公司高级管理人员变动情况
期间高级管理人员变动原因
2020-01-01 至 CHEN MANHONG、禚宏星、刘明强、于春江、-
2021-01-22李华蓉
2021-01-22至
CHEN MANHONG、刘明强、于春江、李华蓉 禚宏星离职
2022-12-23
CHEN MANHONG、刘明强、于春江、李华蓉、 高级管理人员的换
2022-12-23至今
郑晓辉届
公司于2021年1月23日收到禚宏星的书面辞职报告，禚宏星因个人原因辞去公司副总经理职务，辞职后不再担任公司任何职务。
1-1-58中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书公司于2022年12月23日召开了第六届董事会第一次会议，审议通过了《关于聘任公司总经理的议案》、《关于聘任公司董事会秘书的议案》、《关于聘任公司副总经理的议案》、《关于聘任公司财务总监的议案》以及《关于聘任公司投融资总监的议案》等，公司董事会同意聘任 CHEN MANHONG 女士为公司总经理，聘任刘明强先生和于春江先生为公司副总经理，聘任李华蓉女士为公司财务总监，聘任于春江先生为公司董事会秘书，聘任郑晓辉先生为公司投融资总监，任期自本次董事会通过之日起至第六届董事会届满止。
公司高级管理人员的上述变动履行了必要的法律程序，符合相关法律、法规和《公司章程》的规定，最近三年高级管理人员的变化不构成重大不利变化对公司的生产经营未造成不利影响。
（九）报告期内公司实施的股权激励方案
1、股票期权激励计划的批准情况及决策程序
2016年8月2日，公司召开了第三届董事会第二十六次会议，审议通过了
《关于及摘要》等议案。公司于2016年8月22召开的2016年第三次临时股东大会审议通过上述议案。
2016年9月1日，公司召开了第三届董事会第二十八次会议和第三届监事
会第二十一次会议，审议通过了《关于向激励对象授予股票期权》的议案。独立董事对于本次授予事项发表了同意的独立意见。
2、股票期权激励计划的主要内容
（1）标的股票种类：股票期权
（2）标的股票来源：股票期权激励计划的股票来源为公司向激励对象定向
发行公司 A 股普通股
（3）激励对象：股票期权激励计划向14名激励对象进行授予均为公司中
高层管理人员和核心技术（业务）人员。
（4）授予价格：股票期权激励计划授予价格为23.42元
（5）股票期权的行权条件：
1-1-59中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
1）按照《考核办法》分年进行考核，激励对象上一年度个人绩效考核达标。
2）本计划首次授予的股票期权，分3个年度进行绩效考核并行权（预留股票期权也分三期行权），以达到绩效考核目标作为激励对象的行权条件。各年度绩效考核目标如下：
行权期考核年度业绩考核目标
以2015年净利润为基数，2016年相对于
第一个行权期2016年
2015年的净利润增长率不低于30%
第二个行权期以2016年净利润为基数，2017年相对于2016
2017年（预留部分第一个行权期）年的净利润增长率不低于20%
第三个行权期以2017年净利润为基数，2018年相对于2017
2018年（预留部分第二个行权期）年的净利润增长率不低于20%
第四个行权期以2018年净利润为基数，2019年相对于2018
2019年（预留部分第三个行权期）年的净利润增长率不低于20%
（6）对股票期权的行权安排：
1）本激励计划的有效期自首次股票期权授权之日起计算，最长不超过5年。
每份股票期权自相应的授权日起4年内有效。本计划首次授予的股票期权自本期激励计划授予日起满12个月后，激励对象应在未来36个月内分三期行权。首次授予期权行权期及各期行权时间安排如下表所示：
行权期间行权时间可行权比例自授予日起12个月后的首个交易日起至授予日
第一个行权期40%起24个月内的最后一个交易日止自授予日起24个月后的首个交易日起至授予日
第二个行权期30%起36个月内的最后一个交易日止自授予日起36个月后的首个交易日起至授予日
第三个行权期30%起48个月内的最后一个交易日止
预留部分的股票期权自相应的授权日起满12个月后，激励对象应在未来36个月内分三期行权，行权时间如下表所示：
行权期间行权时间可行权比例自预留部分期权授予日起12个月后的首个交易日
第一个行权期40%起至授予日起24个月内的最后一个交易日止自预留部分期权授予日起24个月后的首个交易日
第二个行权期30%起至授予日起36个月内的最后一个交易日止自预留部分期权授予日起36个月后的首个交易日
第三个行权期30%起至授予日起48个月内的最后一个交易日止
2）激励对象必须在激励计划的有效期内行权完毕，在激励计划的有效期内
未行权的股票期权将注销。
1-1-60中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
3、后续预留期权授予及注销情况
（1）第一次注销部分股票期权及调整行权价格
2017年7月14日，公司召开了第四届监事会第九次会议、第四届董事会第十次会议，审议通过《关于调整2016年股票期权激励计划及注销部分股票期权》的议案。因3名激励对象离职，不再具备成为激励对象的条件，同时，因公司已于2017年5月10日实施完成2016年度权益分派方案，）据此对公司股票期权激励计划激励对象、期权数量和行权价格进行调整。本次股票期权激励计划的期权总数量由1460万份调整为2440万份，其中，首次授予的股票期权数量由
1170万份调整为1860万份，行权价格由23.42元/股调整为11.66元/股，激励
对象人数由14人调整为11人。独立董事对上述调整事项已发表明确的同意意见。
根据公司2016年第三次临时股东大会的授权，本次调整由公司董事会通过即可，无需提交股东大会审议。
（2）第二次注销部分股票期权
因公司2017年度业绩未达考核目标。按照公司期权激励计划草案的规定，公司股票期权激励计划首次授予第二个行权期对应的222万份股票期权及预留
授予第一个行权期的176万份股票期权不能行权，共计398万份，公司需对该部
分股票期权予以注销。本次注销后，公司2016年股权激励计划股票期权数量由
2440万份调整为1230万份，其中，首次授予的股票期权数量由1860万份调整
为966万份，预留股票期权数量由580万份调整为264万份。
（3）第三次注销部分股票期权2018年9月17日，公司召开第四届董事会第十九次会议，审议通过《关于注销公司2016年股票期权激励计划首次授予期权第一个行权期已到期未行权及离职激励对象已获授未行权的股票期权的议案》，首次授予期权第一个行权期于
2018年8月30日结束，已到期未行权股票期权数量为744万份，同时部分激励
对象因个人原因已从公司离职，已不再具备成为激励对象的条件，公司注销首次授予期权804万份，注销预留授予期权120万份。注销首次授予股票期权1698万份及预留授予股票期权436万份，注销后，公司2016年股票期权激励计划首次授予期权数量调整为162万份，预留授予期权调整为144万份。
1-1-61中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（4）第四次注销部分股票期权
因公司2018年业绩未达考核目标，公司注销首次授予期权162万份及预留授予期权72万份。经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审核确认，公司已完成上述股票期权注销事宜。本次共注销股票期权234万份，其中注销首次授予股票期权162万份，注销预留授予股票期权72万份。本次注销后，公司2016年股权激励计划股票期权总数为72万份，其中首次授予股票期权数量为0万份，预留授予股票期权数量为72万份。
（5）注销剩余股票期权，股票期权激励计划结束
2020年4月27日召开第五届董事会第二次会议及第五届监事会第二次会议，审议通过了《关于注销2016年股票期权激励计划部分已授予未行权的预留股票期权的议案》，因激励对象离职及激励对象考核绩效未达标准，同意公司根据《2016年股票期权激励计划（草案）》等相关规定注销预留授予股票期权72万份，涉及激励对象2名。本次注销后，公司2016年股权激励计划预留股票期权数量由72万份调整为0，股票期权总数量由72万份调整为0。
经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审核确认，公司已完成上述股票期权注销事宜。本次共注销预留授予股票期权72万份。注销后，公司2016年股权激励计划预留授予股票期权数量为0，股票期权总数量为0，公司2016年股票期权激励计划结束。
（十）近五年被监管机构采取监管措施或处罚的情况
1、近五年被监管机构处罚的情况
最近五年，公司及公司现任董事、监事、高级管理人员不存在被证券监管部门和交易所处罚的情况。
2、最近五年被证券监管部门和交易所采取监管措施及整改的情况
（1）2018年被监管机构采取监管措施及整改情况公司分别于2018年1月30日、2018年2月26日在巨潮资讯网披露《2017年度业绩预告》及《2017年度业绩快报》，因未计提商誉减值准备、少计提所得税费用等因素，导致公司预计的财务数据与2017年经审计的财务数据存在较大
1-1-62中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书差异，2017年业绩由预计的盈利转为亏损。上述事项违反了证监会《上市公司信息披露管理办法》（证监会令第40号）第二条第一款的规定。
2018年6月，福建证监局分别出具《关于对中能电气股份有限公司采取出具警示函措施的决定》（[2018]16号）、《关于对陈刚采取出具警示函措施的决定》（[2018]13号），对公司、原财务总监陈刚采取出具警示函的监督管理措施。
2018年8月，深圳证券交易所出具《关于对中能电气股份有限公司及相关当事人的监管函》（创业板监管函[2018]第94号），对公司、董事长陈添旭、原财务总监陈刚出具了监管函。
公司根据规定开展了内部问责，督促有关人员勤勉尽责。公司切实加强董事、监事、高级管理人员及相关人员的业务培训工作，加强上述人员对《证券法》、《信息披露管理办法》、《企业会计准则》等证券法律法规的学习；同时加强公司
内部控制，规范会计核算，提高财务信息披露质量，提升公司规范运作水平，切实维护好投资者利益。公司严格按照福建证监局的要求，汲取教训，认真学习《信息披露管理办法》等相关证券法律法规，认真履行法定职责，提高业绩预告和快报的准确性，杜绝类似情况的发生。
（2）2023年3月被监管机构采取监管措施及整改情况
郑晓辉在担任公司投融资总监期间，郑晓辉配偶陈香梅名下证券账户于2023年2月6日买入中能电气股票2200股，于2023年2月28日卖出中能电气股票
2200股。该行为违反了《中华人民共和国证券法》第四十四条的规定，构成短线交易。
2023年3月，福建证监局出具《关于对郑晓辉采取出具警示函措施的决定》（行政监管措施决定书〔2023〕9号），对郑晓辉采取出具警示函的行政监管措施。
公司相关责任人收到上述行政监管措施决定书后，高度重视警示函中指出的问题。公司将加强持有5%以上股份的股东、董事、监事、高级管理人员及其他相关人员对《公司法》、《证券法》、《上市公司信息披露管理办法》、《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》、《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律、法规和规范性文件的学习，强化
1-1-63中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
规范运作意识，积极配合公司做好信息披露工作，避免此类事件再次发生。
六、公司所处行业的基本情况
（一）行业监管体制及最近三年监管政策的变化
1、发行人所处行业
发行人的业务包含“智能电网设备制造”与“新能源产业运营”两大板块。
其中“智能电网设备制造”为公司的传统和优势业务。报告期各期，发行人智能电网设备制造类业务的收入占比均超过50%。发行人智能电网设备制造业务的主要产品属于配电开关控制设备范畴，根据国家统计局《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），发行人所属行业为电气机械和器材制造业（C38），细分行业为输配
电及控制设备制造（C382）。
发行人在以智能电网设备制造为主营业务的基础上，于2015年开始布局新能源领域，涵盖地面及分布式光伏发电项目的前期开发、投资建设、EPC 工程总承包、后期运维服务全生命周期，及新能源电动汽车充电桩的生产销售、充电站的投资建设运营，形成了“新能源产业运营”业务板块，其中和光伏业务相关的收入，即光伏发电项目的持有运营和光伏电站的EPC业务为该板块的主要收入。
2、行业主管部门及监管体系
公司所处行业的主管部门为国家发展和改革委员会、国家工业和信息化部，行业技术监管部门为国家市场监督管理总局，行业自律组织有中国电器工业协会、中国光伏行业协会。
国家发改委主要负责组织拟订综合性产业指导政策，负责协调产业发展的重大问题并衔接平衡相关发展规划和重大政策，做好与国民经济和社会发展规划、计划的衔接平衡，推进产业结构战略性调整和优化升级，对行业的发展进行宏观调控。地方发展和改革委员会作为行业的直接管理部门，对行业发展提出具体的指导意见，对具体项目进行综合评估和审批。
国家发改委管理的国家能源局负责拟订并组织实施能源发展战略、规划和政策，推进能源体制改革；组织推进能源重大设备研发及其相关重大科研项目；负责能源行业节能和资源综合利用；监管电力市场运行，规范电力市场秩序等。此
1-1-64中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书外，国家能源局也负责电力工程质量监督工作。
国家工业和信息化部主要职责为提出新型工业化发展战略和政策，制定并组织实施工业行业规划、计划和产业政策，起草相关法律法规草案，制定规章，拟订行业技术规范和标准并组织实施，指导行业质量管理工作。
国家市场监督管理总局负责产品质量安全监督管理，管理产品质量安全风险监控、国家监督抽查工作，负责统一管理、监督和综合协调全国认证认可工作，建立并组织实施国家统一的认证认可和合格评定监督管理制度等。
输配电及控制设备制造行业的自律组织为中国电器工业协会，协会主要职能为代表和维护全行业的共同利益及会员的合法权益，在政府业务部门指导下，努力为会员服务，为企业和政府双向服务，在政府和会员之间发挥“纽带”和“桥梁”作用。新能源（光伏）行业自律组织为中国光伏行业协会，协会主要职能为贯彻落实政府有关的政策、法规，向政府业务主管部门及相关部门提出本行业发展的咨询意见和建议，参与制定光伏行业的政策、国家或国际标准，推动产品认证、质量检测等体系的建立和完善。
此外，国家电网公司、中国南方电网公司和中国国家铁路集团有限公司分别负责制定我国电网、铁路建设的中长期规划及年度计划并组织实施，对输配电及控制设备制造行业有重要影响。
3、行业主要监管政策及变化情况
（1）行业主要法律法规
我国输配电及控制设备制造行业及新能源（光伏）行业的相关法律法规体系
已较为完善，形成了以《中华人民共和国电力法》为基础，《电力供应与使用条例》、《电力设施保护条例》相关配套行政规章和地方性法规为补充的法律框架。
其中，《中华人民共和国电力法》对我国的电力建设、电力生产与电网管理、电力供应与使用等做出了原则性的规定。此外，《中华人民共和国可再生能源法》对包括太阳能在内的可再生能源的监管做出了原则性规定。
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（2）行业主要产业政策政策法规名称颁布单位发布时间相关内容
国家鼓励相关重点领域包括：推进新能源和《中国制造国务院2015年可再生能源装备、先进储能装置、智能电网
2025》
用输变电及用户端设备发展。
国家发改《中国制造将智能变电站成套装备、智能配电网成套设委、工信
2025—能源装备2016年备、用户端智能化成套装备、推进智能电网
部、国家能实施方案》设备智能制造与智能运维进行技术攻关。
源局国家发改
到2025年，铁路网规模达到17.5万公里左右，《长期铁路网规委、交通运
2016年其中高速铁路3.8万公里左右，网络覆盖进一划》输部、中国步扩大，路网结构更加优化。
铁路
鼓励社会资本有序投资、运营增量配电网，促进配电网建设发展，提高配电网运营效率。
积极推动“互联网+”智慧能源发展。加快推进能源全领域、全环节智慧化发展，实施能《有序放开配电国家发改源生产和利用设施智能化改造，推进能源监网业务管理办委、国家能2016年测、能量计量、调度运行和管理智能化体系法》源局建设。加快智能电网发展，积极推进智能变电站、智能调度系统建设，扩大智能电表等智能计量设施、智能信息系统、智能用能设施应用范围等。
《关于加快建立明确指出促进能源清洁发展，加大对分布式绿色生产和消费国家发改能源、智能电网、储能技术、多能互补的政
2020年
法规政策体系的委、司法部策支持力度。2021年完成新能源发展的标准意见》规范和支持政策的研究制定。
以收定支，合理确定新增补贴项目规模；充《关于促进非水国家财政分保障政策延续性和存量项目合理收益；全可再生能源发电部、国家发面推行绿色电力证书交易；持续推动陆上风
2020年
健康发展的若干改委、国家电、光伏电站、工商业分布式光伏价格退坡；
意见》能源局积极支持户用分布式光伏发展；通过竞争性方式配置新增项目；优化补贴兑付流程。
《新能源汽车产提升产业基础能力，构建新兴产业生态，完业发展规划善基础设施体系，优化产业发展环境，推动工信部2020年（2021-2035我国新能源产业高质量发展，加快汽车强国年）》建设。
自2021年起，对新备案集中式光伏电站、工《国家发改委关商业分布式光伏项目和新核准陆上风电项于2021年新能目，中央财政不再补贴，实行平价上网；2021国家发改
源上网电价政策2021年年新建项目上网电价，按当地燃煤发电基准委
有关事项的通价执行，并可自愿通过参与市场化交易形成知》上网电价；鼓励各地出台针对性扶持政策，支持光伏发电等新能源产业持续健康发展。
《关于加快建立提升可再生能源利用比例，大力推动风电、健全绿色低碳循
国务院2021年光伏发电发展，因地制宜发展水能、地热能、环发展经济体系
海洋能、氢能、生物质能、光热发电。
的指导意见》
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加快发展非化石能源，坚持集中式和分布式《第十四个五年并举，大力提升风电、光伏发电规模，加快国家发改规划和2035年2021年发展东中部分布式能源；建设一批多能互补委远景目标纲要》的清洁能源基地，非化石能源占能源消费总量比重提高到20%左右。
《“十四五”节全面提高建筑节能标准，加快发展超低能耗能减排综合工作国务院2022年建筑，积极推进既有建筑节能改造、建筑光方案》伏一体化建设。
有序推进风电和光伏发电集中式开发，加快推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型《“十四五”现国家发改风电光伏基地项目建设；加快配电网改造升
代能源体系规委、国家能2022年级，推动智能配电网、主动配电网建设，提划》源局高配电网接纳新能源和多元化负荷的承载力和灵活性。
《“十四五”可国家发改到2025年，可再生能源年发电量达到3.3万再生能源发展规委等九部2022年亿千瓦时左右，风电和太阳能发电量实现翻划》委倍。
鼓励建设工业绿色微电网。推动交通领域光工信部、住伏电站及充电桩示范建设。在有条件的城镇《智能光伏产业建部、交通和农村地区，统筹推进居民屋面智能光伏系创新发展行动计运输部、农统。推动有条件地区在农业设施棚顶安装太
2022年
划（2021-2025业农村部、阳能组件发电。支持智能光伏在信息通信领年）》国家能源域的示范应用。拓展多种形式的“光伏+”综局合应用，在各领域推动“碳达峰、碳中和”进程。
将电能替代范围向其他领域拓展，包括：全《关于进一步推国家发改工业领域，全动力热力环节；交通领域，陆进电能替代的指2022年委等上交通全面电气化、水上交通示范推广；建导意见》
筑领域；全农业农村领域、养殖等各方面。
创新新能源开发利用模式；加快构建新能源《关于促进新时国家发改占比逐渐提高的新型电力系统；深化新能源代新能源高质量
委、国家能2022年领域“放管服”改革；支持引导新能源产业发展的实施方源局健康有序发展发挥新能源的生态环境保护效案》益；完善支持新能源发展的财政金融政策。
（二）行业在新技术、新产业、新业态、新模式方面的发展情况和未来发展趋势
1、发行人所属行业概况
（1）输配电及控制设备制造行业概况
输配电及控制设备主要应用于电力系统，作用是接受、分配、控制电能，保障用电设备和输电线的正常工作，并将电能输送到用户。电力系统是由发电、输电、配电、售电和用电等环节组成的电能生产与消费系统。发电厂把各种类型一次能源通过对应的发电设备转换成电能，再经由输电及配电网络把电能输送到最
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终用户处，向最终用户提供不同电压等级和不同可靠性标准的电能。
输配电及控制设备制造行业包括变压器、整流器和电感器制造，电容器及其配套设备制造，配电开关控制设备制造，电力电子元器件制造，光伏设备及元器件制造和其他输配电及控制设备制造等细分行业。输配电设备按设备作用主要可以分为一次设备和二次设备，其中一次设备主要用于电能的制造、传输、转换、使用；二次设备主要用于对电力设备的保护测量控制。
发行人所处的输配电及控制设备制造行业是与电力行业密切相关的行业，受国民经济影响较大，也是国民经济发展重要的装备工业，担负着为国民经济、国防事业以及人民生活电气化提供所需的电气设备的重任。
目前我国输配电行业企业已超过10000家，超高压及特高压产品由于企业投资规模较大、技术含量较高，市场相对集中。而中低压产品市场集中度则相对较低，产品销售增速逐渐趋于平缓。数据显示，2019年全国规模以上输配电设备制造企业数量达到13180家，2020年大约有13560家，2021年接近1.4万家的规模。
资料来源：中国电力企业联合会近年来，我国智能电网的建设拉动了输配电及控制设备制造行业销售收入的增长。2020年，我国输配电设备行业销售收入达到47400亿元。
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资料来源：中国电力企业联合会
（2）新能源（光伏）行业
光伏发电是根据光生伏特效应原理，利用太阳能电池将太阳光能直接转化为电能。光伏产业链自上而下由光伏硅料、光伏硅片、光伏电池、光伏组件、光伏辅材、光伏逆变器、光伏发电系统构成。
早年受技术限制，光伏发电成本过高，不具备广泛利用的条件。伴随着光伏发电技术的快速迭代与产业升级，过去十年光伏发电成本已下降了超过90%。随着我国能源转型工作不断推进，光伏等新能源行业得到了蓬勃发展，特别是“2030年前实现碳达峰，2060年前实现碳中和”的双碳目标制定后，发展光伏等新能源正式升级为国家战略，光伏将从补充能源转向替代能源。在多国“碳达峰、碳中和”目标、清洁能源转型及光伏“平价上网”等有利因素的推动下，光伏发电将加速取代传统化石能源，未来发展潜力巨大，具有广阔的市场空间。2022年，中国光伏发电量达3708亿千瓦时，预计2023年将达4206亿千瓦时。
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资料来源：国家能源局、中商产业研究院
2022年光伏产业总体实现高速增长，装机持续快速增长。产业链主要环节
保持强劲发展势头。2022 年我国光伏发电新增装机 87.4GW，同比增长 59.3%，其中分布式新增装机 51.1GW，集中式新增装机 36.3GW。分布式光伏中，户用新增装机 25.25GW，工商业新增 25.9GW，工商业分布式逐步成为分布式装机主力。全国主要发电企业电源工程完成投资7208亿元，同比增长22.08%，其中太阳能发电投资占比近30%。
资料来源：中国产业研究院
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2、近三年在新技术、新产业、新业态、新模式方面的发展情况和未来发展
趋势
（1）输配电及控制设备制造行业
输配电及控制设备制造业是一个多学科交叉融合的专业领域，该行业的传统配电网正向更先进的智能配电网转变，从传统放射型转变为多段互联网络，向多层、多环、多态复杂网络方向发展，并以配电自动化技术为基础，应用先进的测量和传感技术、计算机和控制技术、信息通信等技术，利用智能化的开关设备和配电终端设备，在电网架构、双向通信物理网正常运行状态下进行优化、检测、保护、控制。该行业的设备制造工艺较多，但关键的技术工艺主要有：金属材料及热处理、表面处理工艺、高电压绝缘技术、高端传感器技术、互联网云技术应用等等。对于一次设备，其产品突破主要依赖材料的升级，如固体绝缘材料、环保气体绝缘材料等新材料促使一次设备升级更新；对于二次设备，保护和测控为其关键功能，对产品的稳定性和可靠性提出更高要求。近年来，随着行业技术的不断创新以及新材料、新工艺的不断应用，输配电及控制设备企业不断提高产品的适用性、稳定性、可靠性、环境适应性、安全性，同时降低产品损耗、噪声，并向小型化、紧凑型、少（免）维护型、智能型、节能环保等方向发展，以实现高效满足项目运行需要、提高设备运行质量、节省运行成本、提高经济效益的目的。
随着近年来国家大力推行智能电网建设，配电网建设改造行动计划，大量智能化设备得到应用，为智能输配电及控制设备行业提供更大的市场空间。智能化设备需求不断增长，使得作为其关键支撑的一二次设备融合发展成为大势所趋。
国家电网于2016年提出《配电设备一二次融合技术方案》，并分为“一二次成套阶段”和“一二次融合阶段”两个阶段推进。自2017年底开始采用一二次融合成套方案招标以来，一二次融合成套设备的需求占比迅速提升。2021年国家电网配网设备协议库存招标的环网箱中，环网箱招标4667台，同比增加
937.11%；一二次融合成套环网箱（由一次设备环网箱和二次设备站所终端组成）招标22584套，同比增加128.98%。一二次融合成套柱上负荷开关（由一次设备柱上负荷开关和二次设备馈线终端组成）招标5434套，同比增加245.24%。一二次融合成套柱上断路器（由一次设备柱上断路器和二次设备馈线终端组成）招
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标139068套，同比增加153.11%；柱上断路器招标31127台，同比增加169.36%。
国家电网对一二次融合设备的招标数量已显著增加，未来对一二次融合设备的需求还有较大的空间。
（2）新能源（光伏）行业
光伏产业在历史上因发展时间较短、技术水平还不够完善，导致发电成本对补贴的依赖程度较高，并成为造成行业政策性波动和制约行业大规模发展的重要因素。近年来，从高纯晶硅、太阳能电池、组件到系统的不断优化创新，使得高效光伏组件不断推广，光伏产业链各环节的技术水平均有较大提升，推动光伏发电成本开始逐步向常规能源发电成本靠拢。过去十多年来，全球光伏发电成本下降了 90%以上，最低中标电价纪录被不断刷新。据国际可再生能源机构（IRENA）《2020年可再生能源发电成本报告》，全球光伏发电加权平均成本已由2010年度38.1美分/度下降至2020年的5.7美分/度，年均降幅17%，并且未来仍有较大下降空间。
光伏发电作为对传统燃煤机组发电的替代，随着发电成本的降低，平价上网是光伏发电行业的必然趋势。2018年“531光伏新政”全面缩减补贴范围、降低补贴力度，给我国光伏发电行业带来了巨大冲击。2019-2021年，我国光伏“竞价”政策的推出以及首批平价项目的推出为产业链上下游企业加快技术创新、降本增效提供巨大驱动力。
2021年6月7日，国家发改委发布的《关于2021年新能源上网电价政策有关事项的通知》明确：自2021年起，对新备案集中式光伏电站、工商业分布式光伏项目和新核准陆上风电项目，中央财政不再补贴，实行平价上网；2021年新建项目上网电价，按当地燃煤发电基准价执行，并可自愿通过参与市场化交易形成上网电价；鼓励各地出台针对性扶持政策，支持光伏发电等新能源产业持续健康发展。上述政策的出台代表了我国光伏发电行业正式进入平价上网阶段。
目前，我国的光伏行业由政策驱动发展阶段正式转入大规模“平价上网”阶段，光伏发电即将真正成为具有成本竞争力的、可靠的和可持续性的电力来源，从而在市场因素的驱动下迈入新的发展阶段，并开启更大市场空间。
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（三）行业整体竞争格局及市场集中情况，发行人产品或服务的市场地位、主要竞争对手、行业技术壁垒或主要进入障碍
1、行业整体竞争格局及市场集中情况
（1）输配电及控制设备制造行业
输配电及控制设备制造行业已经形成市场化的竞争格局，公司所面对的电力系统、铁路系统在进行设备采购和接受服务时普遍采用招投标制度，并对投标者进行资格审查，在投标阶段各厂商均面临其他厂商的直接竞争。
输配电设备 110kV 以上电压等级的高压市场容量较小，市场份额相对集中，竞争平缓，主要以 ABB、西门子及国内超大型生产企业所占据；110kV 及以下中低压市场容量相对较大，市场份额相对分散，竞争更为激烈。
（2）新能源（光伏）行业
自2001年我国开展“光明工程”计划至今，光伏发电产业链各环节成本不断降低，行业持续健康发展，市场参与者数量及类型不断增多，形成了健康的行业竞争格局。据国家能源局统计，2022 年我国光伏新增装机容量 87.4GW，同比增加 59.3%，呈现高速增长趋势；累计光伏并网装机容量达到 392.04GW，新增和累计装机容量均为全球第一。当前政策坚定不移推进光伏发电行业补贴退坡，我国光伏发电行业已步入平价上网时代。在此背景下，未来整个行业市场化程度将持续提升。
光伏行业为资金密集型行业，投资建设需要大量的资金，且投资回收期较长，因此投资方一般为实力较强的国有企业，以国家能源集团、中国华电、中国华能、国家电投等大型国有能源集团为代表。光伏电站 EPC 业务系为光伏电站的建设提供工程总承包服务，企业在项目实施过程中需要先期支付大量资金，该业务特性限制了单个企业同时可承担的项目量，因此光伏电站 EPC 业务市场分散度较高，单个企业市场占有率较低。
2、发行人产品或服务的市场地位
公司长期专注于配电设备制造行业，经过多年的研发投入和市场培育，积累了丰富的配电设备的研发和生产经验以及人才队伍。同时公司坚持引进消化与自
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主创新战略，不断打造产品硬件研发平台、软件开发平台、先进制造平台、运维服务平台；上市以来，公司在稳步扩大现有业务的规模，提升现有业务盈利能力的同时，积极把握住行业大发展的契机，拓展服务领域、扩张销售渠道，完善产业链，优化业务结构，在保持配电设备制造主营业务可持续发展的基础上继续创新、转型、升级。
国内输配电行业的参与企业主要分为三类：*国外知名企业：此类企业多为
外资及其在华设立的合资公司，其进入市场较早，产品线分布广泛，产品质量较高，目前仍占据高端市场主导地位；*国内规模企业：此类企业多拥有自主技术和产品，研发和制造水平不断提高，成本优势较为明显，在部分产品类别竞争力较强，已经逐步缩小与国外企业的差距；*国内小型厂家：此类公司规模小，企业家数多，技术与制造装备落后，以制造通用产品或仿制市场主流产品为主，主要面向低端市场。发行人在输配电设备业务方面属于国内规模企业，报告期内输配电设备相关的收入保持稳步增长，但和行业龙头相比仍然有一定差距。
近年来，公司在以智能电网设备为主营业务的基础上，逐渐向新能源领域进军，业务延伸至地面及分布式光伏发电项目的前期开发、投资建设、EPC 工程总承包、后期运维服务全生命周期，及新能源电动汽车充电桩的生产销售、充电站投资建设运营，形成“智能电网设备制造+新能源产业运营”双轮驱动业务格局，产业链完善，形成板块相互借力、协同发展的闭环业务，增强了整体抗风险能力。
光伏业务方面，公司的业务模式包括持有运营光伏电站和光伏电站 EPC。其中子公司上海熠冠为持有的运营光伏电站主体，通过设立项目公司，在江苏、上海、安徽、湖北、广东等光照资源较好及经济发达的地区开拓项目。目前上海熠冠持有运营集中式地面光伏电站20兆瓦，分布式光伏电站40多兆瓦。子公司中能祥瑞为光伏发电项目的开发、建设的经营主体。2022年，中能祥瑞在光伏电站 EPC 项目实现大幅增长，中标的主要项目包括内蒙古包头市 25MW 分布式光伏发电项目EPC总承包、康辉新材料科技有限公司屋顶分布式光伏发电项目EPC
总承包、福建长城华兴玻璃有限公司屋顶分布式光伏发电项目 EPC 总承包、山
东菏泽中铂物流 12MW 屋顶分布式光伏发电项目 EPC 总承包等。总体而言，由于光伏行业的市场大、发展快，发行人的相关业务规模占比较小。
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3、发行人国内主要竞争对手情况
（1）特锐德
特锐德（股票代码：300001）成立于2004年3月16日，注册资本10.41亿元。特锐德自成立以来一直专注户外箱式电力设备的研发与制造，目前已经成为中国最大的户外箱式电力产品系统集成商、中国最大的箱变研发生产企业。特锐德输配电设备主要产品包括箱式变电站、箱式开关站、户内开关柜。基于在户外箱式电力设备的技术积累和创新延伸，特锐德开拓了新能源汽车充电网业务。截至2021年末，特锐德运营充电桩25.23万台，市场份额为32.24%，排名全国第一。
（2）北京科锐
北京科锐（股票代码：002350）成立于1993年7月17日，注册资本5.42亿元。北京科锐从配电设备研发制造和配电网故障检测技术起步，目前已经形成了配电设备研发与制造、新能源投资与建设、智慧能源管理三大业务体系。北京科锐的配电设备研发与制造基本涵盖了配电系统的一次设备，也涵盖了部分二次设备，以及光伏发电等系列产品。北京科锐新能源业务重点开拓以新能源投资、工程总承包（EPC）、设备带入、资产交易和新能源电站智能运维为主的技术服务市场，开发、投资、建设、运营、交易工商业分布式光伏电站、集中式地面电站、光储充氢项目及综合能源服务等项目。北京科锐智慧能源管理业务可为城市、园区、公共建筑、商业综合体、集团客户、机场及数据中心行业用户提供智慧综
合能源服务、智能电力服务、能效管理、配售电、高低压成套设备及机电工程总包等服务。
（3）双杰电气
双杰电气（股票代码：300444）成立于2002年12月13日，注册资本7.25亿元。双杰电气主要经营配电及控制设备的研发、生产、销售以及综合能源业务。
输配电业务主要产品包括 40.5kV 及以下环网柜、箱式变电站、柱上开关、高低
压成套开关柜、110kV 及以下各类变压器、配网自动化监控系统及其它配电自动化产品，适用于电力、铁路、石化、地铁、市政建设、军工、钢铁、煤炭等行业。
综合能源业务主要包括光伏电站及相关项目的设计、采购、施工、运维一体化总
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承包业务，充换电业务，储能业务，发电售电业务等。
（4）合纵科技
合纵科技（股票代码：300477）成立于1997年4月15日，注册资本10.72亿元。合纵科技主要经营配电及控制设备制造和相关技术服务、锂电池正极材料前驱体的研发、制造和销售。其中配电设备业务聚焦于生产和销售户外中高压
（12-40.5kV）配电和控制设备，主要产品包括环网柜、柱上开关、箱式变电站、变压器、其他开关类、电缆附件。
4、行业壁垒或主要进入障碍
（1）输配电及控制设备制造行业
1）技术壁垒
输配电及控制设备属于技术密集型行业，产品的研发、制造及工艺改进均需要投入大量的技术。随着智能电网建设大力推进，围绕电力系统各环节，充分应用移动互联、先进通信技术，实现电力系统各环节万物互联、人机交互，具有状态全面感知、信息高效处理、应用便捷灵活特征的智慧服务系统，对企业技术储备的深度与广度提出了更高的要求，对行业进入者提出了较高的技术壁垒要求。
2）资金壁垒
输配电及控制设备是资金密集型行业，生产过程中企业需要大量的资金进行原材料采，同时，由于下游多为大型电力集团、铁路客户，业务的结算和付款周期相对较长，导致行业内企业应收账款和经营性资金占用普遍较高。因此，输配电及控制设备行业对参与者的资金实力要求较高，具有明显的资金壁垒。
3）准入壁垒
电力行业对电力系统运行的安全性、可靠性要求高，我国对电力设备实行强制性的试验检测和产品认证，产品制造必须符合国家标准和行业标准，有关产品必须由经国家质量监督检验检疫总局授权的国家级试验机构严格认证，出具合格型式试验报告才可投入市场、参与投标。终端客户多为国家电网、南方电网等大型国家电力集团，对于产品质量要求较高，其供应商通常需要经过客户较长的考察周期和严格的审查认证。
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4）人才壁垒
输配电及控制设备行业也要求了专业知识储备和行业实践积累，行业的技术竞争对研发人员的创新性也有较高要求，管理团队和技术团队是保持公司技术创新能力的核心资源。公司需要能够将技术与实际生产相结合的专业性人才，更好地提升公司的技术水平、研发能力和生产管理能力，在产品质量、生产效率、产品成本等方面保持一定的稳定性。
（2）新能源（光伏）行业
1）技术壁垒
光伏电站 EPC 业务涉及可行性研究、合同洽谈、方案设计、原材料采购、
设备安装、工程施工、并网发电等一系列流程。光伏电站的安装施工水平直接影响到发电效率和后期维护成本，从而影响电站业主的投资回报率。光伏电站投资运营业务相较于光伏电站 EPC 业务还涉及到前期项目开发工作及后续电站运维管理工作。因此，技术储备及研发能力较弱的新进入企业在激烈的市场竞争中较难生存，行业存在一定的技术壁垒。
2）客户和品牌壁垒
目前国内光伏电站投资方主要为大中型的光伏发电能源企业，该类客户通常建立了完善的供应商认证体系，主要包括注册资本、生产规模、信用情况、品质体系、技术水平、项目经验等指标，只有综合实力强、声誉好的企业才可能入选合格供应商名单。因此，新进入企业与行业内已有企业争夺优质客户资源的难度较大。
3）资质壁垒
从事光伏电站 EPC 业务需要取得住建部等部门颁发的相应资质证书，方可在资质许可的范围内从事相应业务。相关资质证书的取得要求企业必须满足一定的技术、资金、人力等条件，未取得相关资质的企业，存在一定的市场准入障碍。
4）资金壁垒
光伏电站投资属于资金密集型行业。企业从事光伏电站 EPC 业务需要先期支付大量资金采购光伏组件、支架等设备和材料，在项目招标过程中，发包方会
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着重考察投标单位的资金能力。因此，投资运营光伏电站及光伏电站 EPC 业务需要大量的资金，行业存在较高的资金壁垒。
5、公司的竞争优势
（1）产品技术开发优势
公司专注于输配电设备制造行业二十多年，经过长期的沉淀，已具备卓越的创新研发能力及完善的研发管理体系，拥有专利和著作权100余项。被评为“福建省级技术中心、福建省级创新型企业、福建省技术创新工程创新型试点企业、福建省知识产权示范企业”，拥有实力雄厚的产品研发中心，配置现代化的软、硬件，拥有专业的科研队伍，不断创新，持续研发出更加智能、品质卓越、满足电网发展的新产品。
公司自主研发 C-GIS 环网柜并在国内率先推出，在国内首先成功开发电气化铁路单芯电缆专用组合式电缆护层保护器，积极推动中压电缆附件国产化进程。
除此之外，发行人还研发了多种技术先进的新产品，如 40.5kVSF6 环网柜、12kV永磁操作机构的 SF6 环网柜及 12kV 干燥空气绝缘环网柜等。其中，40.5kVSF6环网柜具有体积小、技术参数高等优点，适合于风电场电力设备的控制；12kV永磁机构环网柜具有技术参数高、分闸时间≤15ms 等特点，进一步提高了供电可靠性；12kV 干燥空气绝缘环网柜具备无温室气体排放、零表压下满足全部电气
性能、断口可视化等特点。
（2）高效的生产能力
发行人在福建福清设有大型生产基地，拥有现代化的高标准厂房及技术精良的专业队伍，拥有高效、快捷的精益制造系统，建有多条先进的自动化生产流水线，配套有较为齐全的国内外先进生产检测仪器设备，拥有高效的生产制造能力。
（3）轨道交通领域竞争优势突出发行人在轨道交通领域竞争优势突出。发行人全资子公司武昌电控持续致力于轨道交通系列产品的生产、销售和技术服务，先行进入铁路市场，有多年的产品技术和经验积累，和全国各大铁路和城市轨道交通设计院有良好的沟通渠道，拥有一支了解客户需求的技术及服务队伍，显著提升发行人在轨道交通领域的竞争力。
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（4）优秀的经营策略及团队
发行人拥有积极的营销策略及优秀的团队公司。管理团队、核心人员长期从事输配电及控制设备的研发、生产和销售，拥有资深的电力行业输配电领域研究经验，新引进的新能源团队具备专业的能源行业从业经验，熟悉创新的商业模式，了解行业最新发展动态。经过不断的优化，公司已组建了一支富有能力和敬业精神的高素质团队，长期专注于电力系统内的销售工作，深刻理解用户的需求，并积累了丰富的资源、销售渠道及从业经验。
（5）传统与新能源业务协同优势
发行人深耕输配电设备二十多年，在电网、发电企业、轨道交通以及工矿企业有着扎实的客户基础，其中不乏新能源赛道的主力军。随着新能源 EPC 项目的持续落地，公司适用于新能源项目的电缆附件、预制舱式变电站、开关柜等产品销售被进一步带动。公司依托新能源实际投资、建设施工、应用场景，深度挖掘输配电设备升级转型需求。公司强化产业链协同，发挥核心技术及先进制造能力，形成板块相互借力、协同发展的闭环业务，增强整体抗风险能力，提高公司综合竞争力。
（四）发行人所处行业与上、下游行业之间的关联性及上下游行业发展状况
1、输配电及控制设备制造行业
输配电及控制设备行业的上游是化工、钢铁、有色金属、电子元器件、绝缘
制品等行业，是输配电及控制设备行业主要的成本来源。上游原材料的生产及供应均已实现市场化且供应充分，对本行业的影响主要来自于其市场价格的波动和性能的可靠性。
输配电及控制设备行业的下游行业主要为电力行业。输配电设备制造企业所面对的市场大体上可以划分为电力系统内市场和电力系统外市场。电力系统内客户主要是主营电网的国家电网、南方电网和主营电源的国家电投、中国华能、中
国大唐、中国华电、国家能源等大型央企发电集团。与电力系统内市场相对应的是电力系统外市场，也就是用电企业，包括工业企业、轨道交通、基础设施、商业地产及居民住宅等行业。下游行业的景气度与输配电及控制设备行业的发展情
1-1-79中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书况息息相关。
（1）与上游行业的关联性及其影响对发行人所处输配电及控制设备行业造成较大影响的上游主要是提供原材
料的有色金属及钢铁等行业，原材料价格影响主要来自钢材、铜材、硅钢片等材料。有色金属行业（如铜）上游价格波动明显，不同时期价格往往差异巨大，给行业成本毛利等造成较大影响；硅钢材料价格也存在一定程度的波动，会对产品成本、毛利造成一定影响。输配电及控制设备行业所需生产设备的更新速度不快，所以上游设备行业相关产品的价格变动对输配电及控制设备行业的影响较小。
（2）与下游行业的关联性及其影响
电力行业是国家经济发展战略中的重点和先行产业，是关系国计民生的基础行业，电力供应和安全事关国家安全战略，事关经济社会发展全局。电力投资与国民经济发展基本保持着相近的增长速度。随着电力需求的增长及智能电网建设的推进，配电、变电、用电环节投资比重将加大，对智能电网配电、变电、用电设备等输配电及控制设备的需求量将大幅提高。最近几年，随着新能源行业的快速发展，也带动了输配电及控制设备的需求。此外，发行人输配电及控制设备的主要客户包括国铁集团，铁路建设投资规模的增长和铁路电气化率的提高也推动了发行人相关收入的增长。
1）电力行业
根据国家统计局数据，2022年，我国国内生产总值达到121.02万亿元，较
2021年增长5.31%。近年来，我国电力供需总体保持平衡。中国电力企业联合会
数据显示，2022年，我国全国用电总量为86372亿千瓦时，较2021年增长5.17%。
2022年，我国全国发电总量为84000亿千瓦时，较2021年增长0.27%。近年来，
我国发电装机容量也在不断增加，由2012年的114676万千瓦增长至2022年的
256000万千瓦，平均年复合增长率为8.36%。用电量的不断增长反映出我国经
济总体平稳运行的同时，也体现了我国经济高质量发展取得了积极进展。由于输配电网是电力传输和使用过程中不可缺少的环节，电力需求的增长直接带动输配电网的建设，进而拉动对输配电及控制设备的需求。
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单位：亿千瓦时，%资料来源：中国电力企业联合会
单位：万千瓦时
资料来源：中国电力企业联合会
2）轨道交通领域
轨道交通是我国国民经济的高质量发展的重要保障，也是新型基础设施建设高度相关的领域。随着我国铁路、城市轨道建设规模的不断扩大，以及轨道交通行业对电力自动化要求的持续提升，有利于推动发行人轨道交通领域的远动箱式变电站、无功补偿装置、电缆接头测温装置等主要产品的市场需求的进一步增加。
随着铁路投融资体制改革的不断深化以及支持铁路建设投资的政策相继出台，我国铁路建设规模增长趋势明显，特别是高铁建设实现了快速发展。我国铁
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路营业里程2022年已达到15.5万公里，电气化里程为11.44万公里，电气化率由2016年的64.5%提升至73.80%。国家发改委、交通运输部和中国铁路总公司印发的《中长期铁路网规划》明确提出，到2025年，我国铁路网规模预计将达到17.5万公里左右，其中高速铁路约3.8万公里。
资料来源：国家统计局，中国铁路总公司城市轨道交通是建设现代化经济体系的先行领域，也是建设交通强国和智慧城市的重要组成部分。近年来，我国城市轨道交通经历了高速增长，2016-2022年我国城轨交通运营线路总长度由4152.8公里增长至10287.45公里，复合增长率为16.33%。
资料来源：中国城市轨道交通协会、iFind 数据
1-1-82中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书为统筹推进交通强国建设，2019年9月，国务院发布了《交通强国建设纲要》，明确提出要构建便捷顺畅的城市（群）交通网，建设城市群一体化交通网，推进干线铁路、城际铁路、市域（郊）铁路、城市轨道交通融合发展，完善城市群快速公路网络，推进城市公共交通设施建设，强化城市轨道交通与其他交通方式衔接并提高城市群内轨道交通通勤化水平。在国家顶层设计的支持下，我国城市轨道交通建设的持续推进对相关电力自动化设备的需求也将不断加大。
2、新能源（光伏）行业
公司目前光伏业务主要从事光伏电站 EPC 和电站运营业务，上游行业主要为硅料、组件、逆变器及电缆等设备材料供应厂商，下游行业主要为电网企业或工商业企业等电力直接需求方及各电力能源投资公司。
（1）与上游行业的关联性及其影响
光伏发电行业发展至今，产业链各环节技术持续推陈出新，如金刚线切割技术、PERC 电池转换效率持续提升等不断促进光伏发电效率的提高，降低光伏发电成本。根据 CPIA 统计，2021 年 PERC 单晶电池、多晶电池平均转换效率分别达到23.1%和21.10%，较2017年的21.3%和20.0%大幅提高。自2007年以来，我国光伏发电度电成本累计下降超过90%，光伏上网电价不断逼近平价。目前，我国的光伏行业已经转入大规模“平价上网”阶段，光伏发电即将真正成为具有成本竞争力的、可靠的和可持续性的电力来源，从而在市场因素的驱动下迈入新的发展阶段，并开启更大市场空间。
（2）与下游行业的关联性及其影响光伏电站发电业务下游主要为电网企业或工商业企业等电力直接需求方。当前我国正处于能源结构转型的关键时期，国家大力推动光伏发电行业持续健康发展，光伏发电将成为各电力需求方的优先选择之一，预计市场需求量将不断提升。
光伏电站 EPC 业务的下游主要为各电力能源投资公司，业务的发展主要受下游客户对光伏电站装机容量需求的影响。根据国家能源局统计，2022年我国光伏新增装机容量 87.4GW，同比增加 59.3%，呈现高速增长趋势；累计光伏并网装机容量达到 392.04GW，新增和累计装机容量均为全球第一。
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2013-2022 年全国光伏发电累计装机容量（单位：GW）
数据来源：国家能源局
七、发行人主要业务情况
（一）发行人主营业务及主要产品和服务
1、发行人主营业务目前，发行人已构建“智能电网设备制造+新能源产业运营”双轮驱动业务格局。设备制造板块，公司是专业从事输配电设备的研发、生产、销售的科技型企业，服务客户主要面向国家电网、南方电网、国铁集团、城市轨道交通、工矿企业等；新能源产业板块，涵盖地面及分布式光伏发电项目的前期开发、投资建设、EPC 工程总承包、后期运维服务全生命周期，及新能源电动汽车充电桩的生产销售、充电站投资建设运营，服务主要客户为国内大型能源企业、工商业高耗能企业等。
2、发行人主要产品和服务
（1）智能电网设备制造业务
智能电网设备制造是公司长期专注的主营业务、发展根基，经过二十多年的发展，公司已拥有成熟的产品研发、生产、销售、售后服务与技术支持完整的制造产业链，业务规模稳步扩大。
智能电网设备制造业务产品主要覆盖智能电网和轨道交通两大应用领域，包
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括中压配电柜、预制式电缆附件、高低压成套设备、箱式变电站等一次设备，一二次融合成套柱上开关、一二次融合成套环网箱等一二次融合产品及预制舱式模
块化智能变电站，广泛应用于城市及农村配电系统、铁路电力系统、发电厂及工矿企业配电系统、社会基础设施、医院高校及高端楼宇等下游。
发行人的智能电网设备主要产品介绍及用途如下：
1）智能电网领域
产品产品图片产品介绍产品用途名称
包括 SF6 户内外环网开关
设备、固体绝缘开关设备、是配电系统中的重要组成部分，中压配环保气体开关设备、铠装根据需要可以实现中压配电线路
电柜移开式金属封闭开关设备的开断、关合、分段等功能，应等多种产品，产品电压涵用广泛。
盖 12—40.5kV 电压等级。
把高压开关设备配电变压器、低
高低压包括预装式变电站、电缆压开关设备、电能计量设备和无
成套分支箱、高低压开关柜等功补偿装置等按一定的接线方案设备系列产品。组合在一个或几个箱体内的紧凑型成套配电装置。
主要应用领域为设备型终在电缆化的输配电系统中，要达端，专业术语称为“可分到绝缘全封闭、智能免维护、环离连接器”，又可俗称保小型化的目标，电力电缆与相“电缆接头”。中高压电 应配电设备（如 C-GIS 环网柜、中高压缆附件主要应用在输配电紧凑型箱式变压器、电缆分支箱电缆系统，是随着电力电缆大等）之间必须使用中高压电缆附附件 量应用而发展起来，在输 件进行连接来实现。6-35kV 中压配电系统中起到电缆与电电缆附件主要运用于城市输配电
缆、设备与电缆、设备与和光伏风电等新能源发电厂，设备之间电气连接的作 110-220kV 高压电缆附件主要运用。用于区域枢纽变电站中。
一二次融合柱上断路器是针对架
空线路将柱上断路器、FTU、电
包括一二次融合柱上断路子式互感器、电表、线损模块等一二次
器、一二次融合环网柜、集成一体；
融合
CESM-60 系列无线测温装 一二次融合环网柜是针对电缆线设备置。 路将环网柜、DTU、电子式互感器、电表、线损模块集成一体，不仅使产品维护更方便、可靠性
1-1-85中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
产品产品图片产品介绍产品用途名称
大幅提高，还可以检测所有故障、采集所有数据、对电网运行评估、管理决策提供依据；
CESM-60 系列无线测温装置由带无线测温功能的绝缘塞和无线
温度采集器两部分构成，专门用于在线检测各种环网柜、开关柜
的电缆头温度，便于准确评估其工作状态、提前预知故障隐患；
当温度超限时可发出报警提示，大幅提高了电缆头运行可靠性，对降低配电系统故障率具有重要意义。
2）轨道交通领域
产品产品图片产品介绍产品用途名称铁路电力远动箱式变电站属于特种行业的箱式变电站，是针对铁路自动闭塞和电力贯通线路供电特点而专门设计的高新技术产品。它是将高压环网开关柜、信号变压器、低压开关柜、双电源监测装置和电力线路故障自动切除系统以及低压开
远动箱关控制部分等组合在一起，具有结构紧凑、占地主要应用于式变面积小、安全可靠、不易受干扰、功能扩展方、国内高速及
电站检修容易、切除简单等特点。设计充分考虑到满动车铁路。
足高速铁路电源系统高可靠、免维护的需要，高压环网开关采用SF6全绝缘、全密封的充气式GIS开关柜，选用干式变压器，配置高端网络机柜，使用合资品牌断路器，开关均为电动操作，将信号上传远动系统，实现三遥。
装置主要用于电力电缆贯通线路对感性无功的需求以及解决大功率牵引机车和动车双组重联行车主要应用于
的冲击负荷、非线性负荷，电源发生畸变、电压客运专线电
幅值闪变、三相不平衡、无功功率降低、网络损力贯通线及
耗增加、供电质量变差等问题。解决长距离重载铁路牵引变
线路限制过电压和无功补偿的矛盾，在最大程度无功补电站、城市
上保持系统电压的稳定性，减少系统网损，提高偿装置二级变电电网输送能力。该装置与电容器组合可以提供正站、太阳能
负可调的无功功率，可以更精确地控制系统电压电站及其它
和无功功率，减少了由于电容器、电抗器分组投重工业负
切带来的冲击和涌流，可以大大提高设备的使用荷。寿命。可直挂高压、超高压电网，是现有无功补偿装置的升级换代产品。
1-1-86中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
产品产品图片产品介绍产品用途名称及时发现电力系统中关键和薄弱部位的故障隐
电缆接通过对电缆头温度进行测量和监视，可以全面了患，以便及头测温解其绝缘老化情况，准确评估其工作状态，及时时排除隐装置发现其故障隐患。
患，提高供电可靠性，减少停电损失。
为工厂预
由高压环网柜部分、变压器部分、低压开关柜部装，安装在户内一 分（含电源装置和 RTU）等设备通过电缆、航空地面预制的
体化变插座链接组装而成。根据电压等级及使用功能，基础上，同电站分成独立的三部分，每个部分再布局上独立分开，时也可以安
分别称为：高压单元、变压器单元和低压单元。
装在隧道内
（2）新能源产业运营
随着国家《能源发展战略行动计划》的发布及“双碳”目标的提出，公司将业务由传统的设备生产制造扩展到新能源领域，布局光伏发电、光伏电站 EPC、电动汽车充电桩的生产销售及充电站的投资、运营。在报告期内公司进一步将新能源业务拓展到发电侧及用电侧储能方案设计与配套产品、光储充一体化系统解
决方案服务等储能相关业务的研发与市场开拓，不断满足客户多元化能源需求，全面参与能源互联网领域的商业模式创新、技术创新和产品创新，紧抓能源互联网带来的商机。
1）光伏发电领域
公司从事的光伏业务处于光伏产业链下游—光伏发电系统，涉及的光伏发电业务主要为光伏电站持有运营、光伏电站 EPC 业务。作为主业同时涉足输配电设备和新能源光伏产业的企业，公司在终端具有资源整合的独特优势。
*光伏电站持有运营业务
该业务包括集中式地面光伏电站与分布式光伏电站的投资、建设、运营，为用户提供绿色电力，提供先进、高效的能效管理解决方案，助力企业降本增效。
该业务以子公司上海熠冠为主体，通过设立项目公司，在江苏、上海、安徽、湖北、广东等光照资源较好及经济发达的地区与工商业大型企业、园区管委会、高校合作，以合同能源管理方式，建设运营光伏项目。目前上海熠冠自持集中式地
1-1-87中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书面光伏电站20兆瓦，分布式光伏电站40多兆瓦。集中式地面光伏电站以“全额上网”的方式运行，分布式光伏电站主要以“自发自用、余额上网”的方式运行。
* 光伏电站 EPC 业务该业务以子公司中能祥瑞为运营主体。中能祥瑞拥有完整的实施光伏电站EPC 业务系列资质，持有电力工程施工总承包三级、机电工程施工总承包三级、通信工程施工总承包三级、建筑机电安装工程专业承包三级、输变电工程专业承
包三级等建筑企业资质，电力行业（送电工程、变电工程）专业设计丙级、电力行业（新能源）专业设计乙级资质、承装（修、试）电力设施许可三级等资质，资质覆盖电力行业设计及电力、通信、新能源等多行业工程施工建设。中能祥瑞主营电网工程施工、电力设备运行维护等业务，拥有雄厚的项目管理、工程设计施工及电力设备维护能力。随着光伏等新能源产业的蓬勃发展，中能祥瑞将业务由原来的电网工程施工业务扩展到光伏电站 EPC 总承包业务，涉及光伏电站的可行性研究、合同洽谈、方案设计、物资采购、设备安装、工程施工、并网发电、
运维等系列环节，为业主提供满意的交钥匙工程服务。报告期内，中能祥瑞不断加大人力资源投入力度，积极引进新能源行业专业人才，大力培育专业技术团队，全面开拓光伏电站 EPC 项目业务。中能祥瑞依托在设计、采购、工程建设和项目管理方面的能力和优势，以及公司在电力行业二十多年的从业经验，通过与国内大型能源企业共同进行光伏业务的合作，2022 年在光伏电站 EPC 业务上取得了快速增长。中能祥瑞在推进 EPC 业务的同时也有效带动公司智能电网产品箱式变电站、环网柜、开关柜等配套电力设备的销售，实现业务的协同联动。
2）新能源汽车充电桩领域
新能源汽车充电领域，公司业务涉及充电桩的生产、销售及充电站的投资运营。
充电桩的生产销售：公司依托在电气设计、装配以及检测等方面工艺及技术优势，已研发、生产多种不同型号的直流、交流充电桩产品，并广泛应用在不同充电场景。目前公司交、直充电桩产品规格型号有：60kW 直流充电桩、80kW直流充电桩、120kW 直流充电桩、160kW 直流充电桩，160kW 分体式直流充电桩，240kW 直流充电桩，480kW 直流充电桩和 7kW 交流充电桩等，应用领域遍
1-1-88中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
布社区小型车充电、公交、大巴充电等，可实现从慢速、中速、快速、超快速的充电需求。产品应用于北京、淄博、石家庄、邯郸、长沙、苏州、福清、深圳等多个重要城市的充电站，运行稳定，获得用户广泛的好评。
充电站的投资运营：公司主要采取直营、战略合作的模式开展新能源汽车充
电站投建运营业务，为用户提供不同场景下的充电服务：（1）直营：公司依托自身输配电设备制造基础、已沉淀的充电桩技术及智能电网业务在全国各地营销网
络资源的优势，秉持“切合需求、合理超前”的原则，综合考量当地新能源汽车的用户基数、充电需求、周边交通及区域配电能力，合理选址，独立自主投资、建设、运营新能源汽车充电站，为用户提供充电服务，收取充电服务费。目前已在福州、苏州、杭州地区独立建有标志性充电站。（2）战略合作：鉴于新能源公交车稳定的充电需求，公司积极拓展优质公交公司客户，与河北邯郸公交公司形成战略合作关系，在其管辖的站点进行充电场站的投资建设，公司享有充电站的运营权，获得充电服务费。
（二）发行人经营模式
1、智能电网设备制造业务
公司智能电网设备制造业务的经营主体为全资子公司福建中能与武昌电控，按照“研发—设计—生产—销售—服务”的经营模式，以销定产，根据客户订单需求，进行技术方案的设计、生产计划的制定。公司已拥有独立完整的研发、设计、生产和销售体系，根据市场需求及自身情况独立进行生产经营活动。
（1）采购模式
输配电设备的主要原材料为各类化工原材料、电气元件、有色金属、黑色金属等。为进一步优化运作成本，实现信息流、物流、资金流的有效互动，公司设置供应链中心，统筹采购总体安排及供应商开发、管理工作。在供应商选择方面，公司通过对供应商的产品价格、产品质量、企业实力进行综合评审，从而选定一般产品的合作供应商。公司年初和供应商签订年度框架协议，在具体采购时再次签订合同。目前，公司已形成较为稳定的原材料供货渠道，与主要供应商建立了良好的长期合作关系。
（2）生产模式
1-1-89中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
公司输配电设备制造业务主要客户为国家电网、南方电网、国铁集团、城市
轨道交通、工矿企业等行业大客户，因客户所在地的输电量、用户情况、配电方案、智能化等方面需求不同，公司配电产品主要采取“以单定产”的生产模式，即根据所获得的订单由公司组织生产，但对部分通用的原材料或半成品，公司也会按照审慎研究制定的生产计划，辅以“计划生产”。
（3）销售模式
销售模式上，主要通过直销方式完成，通过投标方式获取订单。公司成立至今，已形成专业化的研发、设计、生产组织体系及以客户为中心的营销服务体系。
2、新能源产业运营业务
（1）光伏发电业务
*持有运营光伏电站
报告期内，发行人光伏电站主要包括集中式地面光伏电站与分布式光伏电站。
其中，集中式地面光伏电站以“全额上网”的方式运行，项目收入由上网部分电价及补贴收入构成；分布式光伏电站主要以“自发自用、余额上网”的方式运行，发行人持有运营的分布式光伏电站于2018年前均已实现并网，该部分项目收入由上网部分电价、业主自用部分电价及补贴电价构成。
* 光伏电站 EPC 业务
A 采购模式
公司光伏电站 EPC 业务采购主要包括设备、材料采购及施工作业采购。
设备、材料采购：中能祥瑞光伏电站 EPC 业务采购的设备及材料主要包括
光伏组件、逆变器、箱变、光伏支架、电缆、升压站设备等。中能祥瑞设计部门提交的设计方案经客户评审通过后，设计部门与该项目负责人员根据设计图纸及合同要求确定合同中所需设备及材料采购种类与规格，并提交采购申请至采购部。
采购部综合数量、规格、到货时间、价格等要素，通过询价、邀标等方式确定最终供货商。
施工作业采购：中能祥瑞结合光伏电站 EPC 项目内容和实施计划，根据资质、过往业绩、资金实力及质量、工期和安全管控能力等方面从合格供应商名录
1-1-90中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
中确定入围供应商，继而通过询价、邀标等方式确定最终采购单位。公司已建立了较为完善的施工全过程安全、质量和进度控制与管理机制，保证工程建设过程符合法律法规及客户要求。
B 生产模式
合同签订后，中能祥瑞组织各专业人员成立项目团队。项目经理召集各专职人员编制工程施工组织计划，对工程项目管理的组织、技术和经济进行全面策划。
项目实施过程中，设计人员结合项目经理现场需求对施工图纸及技术标书进行二次优化，同时协同工程管理人员根据施工图纸、合同约定等制定具体施工计划。
工程管理人员严格按照工程技术规程和具体施工计划对项目现场施工进度、材料
耗用、设备、劳务使用进行管理；实时跟进项目实施进度，分析实时进度与计划进度差异原因，及时对施工计划进行调整；对项目进行例行检查并配合公司进行定期检查及随机抽查工作，运用科学的管理手段来控制和提高工程质量。项目现场配备各专业专工，项目专工负责各专业技术规范及标准的制定与调整，为施工过程中各部分工作提供专业指导、管理、检查及验收工作。
C 销售模式
公司光伏电站 EPC 业务一方面通过招投标方式取得，业务承接流程包括项目信息搜集、项目评估、标书制作、技术和商务投标、合同签订等环节；另一方
面通过战略合作模式，即和国家、地方大型能源集团合作，强强联手，优势互补，开发项目资源，以资源促进光伏电站 EPC 业务。
（2）新能源汽车充电桩业务发行人的新能源汽车充电桩业务主要包括充电桩生产销售业务和充电站的投资运营业务。发行人的充电桩生产销售业务主要通过向客户销售电动汽车充电桩等产品获得收入；充电站的投资运营业务主要通过为用户提供服务获取充电服务费及其他增值服务费。
（三）主要产品的产销情况
1、主营业务构成情况
（1）主营业务收入按业务板块划分构成情况
1-1-91中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，发行人主营业务收入分业务板块情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
业务类别金额占比金额占比金额占比
电网智能化产品79088.9460.70%73917.6672.62%69895.0074.12%
电力施工服务41113.2231.55%18585.3318.26%17359.4618.41%
光伏发电业务5580.984.28%5065.864.98%5227.795.54%
新能源充电服务1352.011.04%1207.821.19%567.580.60%
其他3162.712.42%3007.232.95%1243.611.32%
主营业务收入合计130297.86100.00%101783.89100.00%94293.43100.00%
（2）主营业务收入按地区划分构成情况
报告期内，发行人按地区划分的主营业务收入具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
区域金额比例金额比例金额比例
国内125690.6596.46%100903.8699.14%94014.3299.70%
其中：华东66382.0850.95%63963.8762.84%59746.9263.36%
华中12434.609.54%11869.9811.66%7301.587.74%
华北18036.4913.84%7599.317.47%9079.499.63%
华南8869.336.81%8069.667.93%5294.725.62%
西南4100.763.15%5918.565.81%6740.967.15%
西北7777.595.97%1432.111.41%2235.412.37%
东北8089.816.21%2050.372.01%3615.253.83%
国外4607.203.54%880.030.86%279.110.30%主营业务收
130297.86100.00%101783.89100.00%94293.43100.00%
入合计
2、主要产品的产销量情况
报告期内，发行人主要产品的产能、产量、销量情况如下所示：
（1）输配电设备项目单位2022年度2021年度2020年度
中压配电产能台/套400040004000
1-1-92中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目单位2022年度2021年度2020年度
柜及其配销售量台/套265236343100件
生产量台/套281634293203
产能利用率-70.40%85.73%80.08%
产能台/套185000185000185000
电缆附件销售量台/套178998177134169534及其成套
件生产量台/套177271150086161536
产能利用率-95.82%81.13%87.32%
产能台/套410004100041000箱式变电
站及高低销售量台/套383183593235508
压成套设生产量台/套388722895238163置
产能利用率-94.81%70.61%93.08%
（2）光伏发电
序号 年份 装机容量（MW） 发电量（千瓦时） 售电量（千瓦时）
12022年度61.40963232795.9063232795.90
22021年度61.40958912056.9558912056.95
32020年度61.40960519960.0060519960.00
3、主要客户情况
报告期内，发行人对前五名客户的销售金额及占比如下：
单位：万元序号客户名称销售金额占营业收入比例
2022年度
1中电（营口）新能源有限公司7613.865.80%
2 MEMF Electrical Industries Co. 4393.01 3.35%
3江苏能楹新能源科技发展有限公司4073.963.10%
4青岛特锐德电气股份有限公司3337.602.54%
5福建亿力集团有限公司3111.402.37%
合计22529.8417.17%
2021年度
1福建亿力集团有限公司6159.505.98%
中铁电气化局集团有限公司上海电气化工
22780.562.70%
程分公司
1-1-93中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序号客户名称销售金额占营业收入比例
3怀邵衡铁路有限责任公司2566.482.49%
4国网湖北省电力有限公司武汉供电公司2148.902.09%
5宁德新能源科技有限公司2138.862.08%
合计15794.2915.34%
2020年度
1福建亿力集团有限公司8995.279.47%
2大西铁路客运专线有限责任公司4750.885.00%
中铁电气化局集团有限公司上海电气化工
32447.812.58%
程分公司
4哈牡铁路客运专线有限责任公司2273.042.39%
5滇西铁路有限责任公司2202.012.32%
合计20669.0221.76%
截至2022年12月31日，发行人的董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、主要关联方以及持有发行人5%以上股份的股东，没有在上述客户中持有任何权益。
4、新增前五大客户的情况
公司报告期新增的前五大客户具体情况如下：
序号客户名称首次合作首次合作背景中电（营口）新能源公司承接中电（营口）新能源有限公司光
12022年12月
有限公司 伏电站 EPC 业务江苏能楹新能源科公司承接江苏能楹新能源科技发展有限公
22022年1月
技发展有限公司 司光伏电站 EPC 业务宁德新能源科技有公司向宁德新能源科技有限公司销售高低
32021年5月
限公司压配电柜等产品大西铁路客运专线公司向大西铁路客运专线有限责任公司销
42020年3月
有限责任公司售高压开关柜等产品
滇西铁路有限责任通过投标，公司向滇西铁路有限责任公司
52020年5月
公司销售箱式变电站等产品
（四）原材料和能源供应情况
1、主要原材料及能源供应情况
（1）原材料
公司智能电网设备制造产品的原材料为电器件、钢材、铜材、化工材料等。
公司光伏电站 EPC 业务主要采购光伏组件、电器件等产品。
1-1-94中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，公司的主要材料采购情况如下：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
电器类32091.8929199.5621875.86
钢材类7918.597533.705454.20
铜材料8237.237621.785263.77
化工材料类1408.70672.41434.54
外协成品9521.999562.9910536.12
光伏组件7730.65--
主要材料采购合计66909.0554590.4443564.49
（2）能源
公司主要能源为电、水，该等能源供应持续、稳定。报告期各期，发行人主要能源采购情况如下：
报告期能源单位数量金额（万元）
水吨61247.0023.86
2022年电度4395360.00376.80
小计--400.66
水吨53195.0020.23
2021年电度4043726.00323.77
小计-344.00
水吨67650.0025.25
2020年电度4612380.00358.29
小计--383.54
2、公司前五名供应商情况
报告期内，公司对前五名供应商的采购金额及占比如下：
单位：万元占总采购金额序号公司名称采购金额比例
2022年度
1宁波金田电材有限公司3727.314.60%
2江河机电装备工程有限公司2870.013.54%
3西门子中压开关技术（无锡）有限公司2268.272.80%
1-1-95中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
占总采购金额序号公司名称采购金额比例
4福州众业达电器有限公司2125.622.62%
5安徽百旺新能源有限公司1911.972.36%
合计12903.1815.93%
2021年度
1宁波金田电材有限公司3432.234.40%
2环欧电气有限公司3266.054.18%
3福州众业达电器有限公司2452.283.14%
4西门子中压开关技术（无锡）有限公司1862.852.39%
5福建省鑫旭达不锈钢制品有限公司1835.952.35%
合计12849.3716.46%
2020年度
1福州众业达电器有限公司2752.264.52%
2西门子中压开关技术（无锡）有限公司2133.703.51%
3环欧电气有限公司1610.312.65%
4浙江广天电力设备股份有限公司1408.302.32%
5青岛特锐德电气股份有限公司1263.102.08%
合计9167.6715.08%
截至2022年12月31日，发行人的董事、监事、高级管理人员、主要关联方以及持有发行人5%以上股份的股东，没有在上述供应商中持有任何权益。
3、新增前五大供应商的情况
公司报告期新增的前五大供应商具体情况如下：
序号供应商名称首次合作首次合作背景
因光伏电站 EPC 业务需要，公司
1安徽百旺新能源有限公司2022年10月
向其采购光伏组件
因光伏电站 EPC 业务需要，公司
2江河机电装备工程有限公司2022年11月
向其采购光伏组件
（五）境内外采购、销售情况
报告期内，发行人不存在境外采购情形。
报告期各期，发行人境外销售金额分别为279.11万元、880.03万元、4607.20万元，占主营业务收入比重分别为0.30%、0.86%、3.54%，占比较低。报告期内，
1-1-96中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
发行人境外销售区域主要为亚洲、美洲、大洋洲、欧洲，主要销往沙特阿拉伯、意大利、墨西哥、哥伦比亚、印度尼西亚等国家和地区。
根据《对外投资合作国别（地区）指南》，截至本募集说明书签署之日，中国与沙特阿拉伯、印度尼西亚等亚洲国家，哥伦比亚、墨西哥等美洲国家，意大利等欧洲国家的贸易政策均较为稳定。
根据中华人民共和国商务部网站，截至本募集说明书签署之日，未见权威机构发布的对于发行人出口产品相关的负面清单，上述国家及地区公布的贸易政策也并未就发行人出口相关产品做出负面约束，发行人产品出口相关贸易政策未发生重大不利变化。
（六）安全生产及环保情况
1、安全生产
发行人所属行业为“电气机械及器材制造业—其他输配电及控制设备制造”，生产过程主要系中压配电柜及其配件、电缆附件及其成套件、箱式变电站及高低
压成套设置等电力行业配电设备的生产制造，主要工序及环节均无高危情况，发行人制定了安全管理规范、各车间生产过程管理规范，对生产经营活动中的职业健康、作业安全、安全生产检查、应急救援、事故报告及处理等进行了详细的规定，对产品领料、生产、入库全生产过程管理控制，对生产过程中可能产生的危险源、环境影响和健康损害、产品质量实施控制措施。同时，发行人在职工岗前培训中对员工进行安全生产教育，有效保障了安全生产。发行人设立了安全管理委员会，由总经理作为安全生产的主要负责人，全面负责公司安全管理工作。
报告期内，发行人未发生过重大安全生产事故，亦不存在因违反有关安全经营、管理方面的法律法规而受到行政处罚的情形。
2、环境保护
根据《企业环境信用评价办法（试行）》、《上市公司环境信息披露指南》（征求意见稿）等相关法律法规及其他规范性文件的规定，发行人所处的行业不属于重污染行业，发行人及合并范围内子公司不属于国家公布的重点污染企业，公司生产经营活动产生少量的废水、废气、固体废弃物和噪声，以上污染物均严格按照国家标准处理，未对周边环境产生不利影响。
1-1-97中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，发行人不存在环保方面的重大违法违规，不存在环保方面的重大纠纷或潜在纠纷。
（七）现有业务发展安排及未来发展战略
1、现有业务发展安排近年来，随着智能电网建设需求快速增长及新能源行业的兴起，发行人深耕输配电设备制造主业，扎实制造主业的同时积极把握新能源历史性发展机遇，大力开拓光伏 EPC、储能等新能源业务，不断满足客户多元化能源需求，致力于成为先进的能源互联网系统解决方案提供商，构建“智能电网设备制造+新能源产业运营”双轮驱动业务格局。针对公司现有的业务，公司拟推动和实施下列各项发展计划：
（1）提升新产品研发能力，丰富公司产品类型
公司自设立以来一直致力于输配电设备产品的研发、生产和销售，拥有二十多年的技术沉淀。持续创新是企业发展的核心动力，公司将继续加大对高电压等级产品及智能输配电设备、储能、移动充电相关产品的研发投入，深化研发流程并加强项目的落地执行，深入推进技术标准化工作，不断丰富公司产品类型，提升公司产品核心竞争力。
（2）坚持质量为先，提高生产效率
制造业生命在于质量，质量基于生产，必须把提高产品和服务质量作为制造业转型升级的重点。公司将继续推行精益化生产、精益化管理。持续完善工艺水平，优化生产作业流程，增强灵活性，提高库房容积率、周转率，有效提升生产效率，提升产品交付能力。
（3）加大布局新能源产业，提升整体盈利能力
未来公司将继续加大布局新能源产业，大力开拓光伏 EPC、新能源储充等新能源业务，致力于成为“能源互联网系统解决方案提供商”，为客户提供从方案设计、设备提供、工程实施、项目运维完整服务，满足客户多元化需求。同时，进一步加强各板块业务协同优势，倡导以项目带动设备销售，形成业务发展资源、资源带动业务的协同整合模式。在公司运营项目、EPC 总包业务中输出公司设备，
1-1-98中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
利用中能电气品牌优势，避开低价竞争市场，实现项目和设备双向收益，提升整体盈利能力。
2、未来发展战略
公司致力于成为国内领先的“能源互联网系统解决方案提供商”。未来，公司持续根据行业发展趋势，以市场需求为导向，遵循“智能电网设备制造+新能源产业运营”的双轮驱动发展格局，继续聚焦主营业务，加强高电压等级产品及智能输配电设备、储能、移动充电等电力行业需求产品的研发力度，丰富公司产品类型，全面满足客户的需求。同时，积极根据行业发展趋势，积极布局光伏、充电桩等新能源产业。
八、发行人技术和研发情况
（一）研发投入情况
报告期内，公司研发投入及占营业收入比例情况如下：
项目2022年度2021年度2020年度
研发投入（万元）3687.073280.613321.86
营业收入（万元）131216.33102956.6494997.45
研发投入占营业收入比例2.81%3.19%3.50%
（二）报告期内研发形成的重要专利及其应用情况
报告期内，公司研发形成的重要专利及其应用情况具体如下：
序专利取得名称专利号应用情况号类型方式一种用于预制舱的吊顶结实用原始运用于预制舱模块化变
1 ZL202221666814.5
构及预制舱新型取得电站实用原始
2 一种环网柜气箱及环网柜 ZL202123385506.3 运用于环网柜产品
新型取得一种用于永磁式断路器充实用原始
3 ZL202120706388.2 运用于环网柜产品
气柜外部操作装置新型取得一种用于开关柜气箱的可实用原始
4 ZL202120472988.7 运用于开关柜产品
视化模块及开关柜新型取得一种具有测温功能的中间实用原始
5 ZL202123071296.0 运用于电缆中间接头
接头新型取得一种便携拆卸对插式中间实用原始
6 ZL202121002992.3 运用于电缆中间接头
接头新型取得实用原始
7 一种预制中间接头 ZL202123073814.2 运用于电缆中间接头
新型取得
1-1-99中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序专利取得名称专利号应用情况号类型方式一种便携拆卸对插式中间原始
8 ZL202110513186.0 发明 运用于电缆中间接头
接头及其使用方法取得
一种用于环网柜的局部放 实用 原始 运用于 GIS 开关柜测温
9 ZL202221323279.3
电与温度测量装置及系统新型取得系统
用于环网柜的融合局放与 实用 原始 运用于 GIS 开关柜测温
10 ZL202221320224.7
温湿度的监测装置及系统新型取得系统
实用原始应用于电力、铁路供电
11 一种固定分隔式配电柜 ZL202121009767.2
新型取得系统实用原始应用于特殊情况下电能
12 超级电容储能电源设备 ZL202121009776.1
新型取得的存储
主要应用于改善电力、实用原始
13 动态无功补偿及滤波装置 ZL202121010755.1 铁路供电系统中的电能
新型取得质量
实用原始主要应用于电力、铁路
14 一种智能型高压开关柜 ZL202121010769.3
新型取得供电系统
一种防水除湿的户外配电实用原始主要应用于电力、铁路
15 ZL202220861569.7
柜新型取得供电系统一种盐雾环境下的铁路智实用原始主要应用于沿海环境下
16 ZL202220865918.2
能箱变新型取得的铁路电力远动箱变
实用原始主要应用于电力、铁路
17 一种智能型多功能配电箱 ZL202220865921.4
新型取得供电系统主要应用于安装条件受实用原始
18 一种户内一体化变电站 ZL202220874300.2 限情况下的电力、铁路
新型取得供电系统一种一二次融合智能高压实用原始主要应用于电力供电系
19 ZL202220876338.3
柜新型取得统
（三）公司核心技术及其来源
1、公司核心技术及其应用情况
公司经过多年的研发及创新，围绕智能电网设备制造业务以及新能源产业运营业务累计了多项核心技术，具体核心技术内容以及应用情况如下：
（1）智能电网设备制造业务核心技术及其应用情况
公司自成立以来就专注于输配电设备制造行业，积累了丰富的输配电设备的研发和生产经验，掌握了输配电设备的相关核心技术。公司设立有专门的研究院，同时在福建中能、武昌电控等子公司也分别设有技术中心。公司拥有一支专业经验丰富的专家队伍和一批高素质的研发人员，专业从事先进输配电设备生产技术原创研究、技术引进消化吸收、新产品试制及产品应用推广。公司建立了理化试验室，是福建省内电力设备企业中少有的拥有 900kV 雷电冲击试验装置、260kV工频试验装置、6000A 大电流温升试验装置和局部放电测量装置等高压试验仪
1-1-100中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
器的企业，且 X 光探伤仪和氦质谱检漏仪等检测仪器配置居国内、外同行业先进水平。
公司先后研发出 12kV 环网柜、40.5kV 双气箱充气柜、12kV 真空断路器柜、
KYN28A-12(Z)/T4000-40 高海拔地区用铠装移开式户内交流金属封闭开关设备、
110KV 预制舱变电站、110kV 电缆附件等系列输配电设备，额定电流覆盖 630A、1250A和2500A，绝缘介质覆盖SF6气体、固体绝缘及环保气体等三种设计方案，
操动机构覆盖弹簧操作机构和永磁操作机构。公司不断加强对隔离开关和断路器分开重启安装技术、开关设备绝缘介质研究、气箱内导电件及绝缘件电场优化、
断路器永磁机构设计、环网柜结构设计、110kV 电缆附件结构优化设计等为主的
核心技术的研发。公司通过优化隔离开关结构，优化设计断路器内部开关结构，达到大电流充气柜的安全可靠，能够提高配电系统的稳定性。
为进一步扩充公司输配电产品品类，公司自2015年开始组建专业团队负责二次设备的研发，先后自主研发出配电自动化终端（DTU、FTU）、智能融合终端（TTU）等边缘计算智能终端系列产品以及无线测温、局放在线监测、避雷器在线监测等智能传感器产品。公司在传统的一次设备基础上融合二次智能控制终端以及智能传感器，融合为更为集成化的智能单元，增强一次设备与二次设备的互动性和关联性，实现集成化、成套化定制、设备智能化，形成真正意义上的“二次设备即插即用的一二次融合产品”。公司通过不断对产品内部构造、一二次设备的配置、软硬件一体化平台的研究、故障录波功能、智能感知和智能控制、感
应取电等核心技术的研发，实现了设备集成化、成套化定制，有效解决了目前配网设备项目存在的一次、二次设备接口匹配性、兼容性、扩展性、互动性问题；
并且支撑线路线损计算，解决一次设备凝露现象；同时方便现场施工，提高工作效率，降低建设和运维成本。
（2）新能源产业运营核心技术及其应用情况
1）光伏发电业务
公司自2015年开始涉及光伏发电业务，子公司上海熠冠拥有多年的光伏投资经营及运维经验，子公司中能祥瑞拥有电力行业（新能源）专业设计乙级资质。
公司在光伏电站系统设计领域主要着重电站配电系统优化设计技术、组件倾斜角
1-1-101中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
设计技术、容量配比技术、硬件选型设计、储能技术方案匹配等核心技术的研发。
结合多年来在光伏电站系统运维、设计、施工领域的经验，公司可根据当地太阳日照条件、电源设施及用电负载的特性，制定有针对性的光伏发电设计方案，达到节约电站占地面积、提高系统效率、增加电站运营经济效益的效果。
基于公司在输配电设备领域内丰富的研发制造经验以及对电网多年的深刻理解，公司可根据电网公司的要求及其设计规程规范，进行配电并网、升压系统电气一次设备、电气二次设备、通信、保护等方面的专业设计工作，满足业主、电网公司、第三方检测机构等各方复杂多变的技术要求。基于公司在预制舱变电站、储能的研发及制造经验，可以为用户提供变电站、预制舱变电站、储能等多种方案以及相关系统研发、设备选型、技术应用和系统集成提等综合服务，并通过变电站、储能模块化设计等方案降低用户投资成本，缩短建设周期，为用户提供最佳建设方案。
2）充电桩业务
公司自2015年开始涉入充电桩行业，公司在电气设计、装配以及检测方面积累的经验和方法能够为充电桩研发提供强有力的支撑。在传统的交流、直流充电桩基础上，公司正在研发储能式充电堆、移动式智能充电系统等一系列新产品，开发大功率直流输出技术、智能柔性充电、热分析散热处理、智能控制系统等核心技术，公司研发的充电桩产品具有适应性强、输出功率范围宽、经济指标高等优势；在硬件开发基础上，公司还开发出充电站运维管理平台、移动式智能充电机器人管理平台等一系列软件产品，能够为用户提供全方位解决方案。
3）储能业务
公司深耕输配电设备领域20多年，具备深厚的电力电子技术基础；子公司中能祥瑞拥有电力行业（送电工程、变电工程）专业设计丙级、电力行业（新能源）专业设计乙级资质，有着丰富的电网工程、新能源工程项目的设计经验。报告期内，公司通过整合中能研究院及各下属储能相关业务子公司的技术能力，加快了面向发电侧的储能系统、面向用户侧的工商业储能柜、便携式储能电源及户
用储能等产品的设计、研发工作。目前公司已经具备发电侧储能系统的设计能力，完成了用户侧的储能产品的样机制造。
1-1-102中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
在储能系统方案设计方面，公司具备电化学储能电站设计能力，在分布式储能系统实现大型储能电站的解决方案方面具有创新性的核心技术。
在储能产品系统集成方面，公司已经掌握了电池系统应用设计、储能变流器系统（PCS）应用设计、电池管理系统（BMS）应用设计、能量管理系统（EMS）
应用设计、消防系统应用设计、热管理系统应用设计、结构设计等行业通用技术，并在吸收通用技术的基础上，在储能 PACK 新型风冷结构设计、电池模组的浸没式精准灭火系统设计、不同电芯之间的主动均衡控制技术等方面具有创新性的核心技术。
在储能产品的核心部件方面，目前公司已经掌握风冷式电芯模组设计技术并具有创新性的设计方案，同时对适用于工商业储能产品的 EMS 系统进行了创新设计。
2、目前研发情况
截至2022年12月31日，公司主要在研项目情况如下：
序项目名称研发类型研发进展号
1便于安装的真空开关装置自主研发样品制造阶段
2环网柜开关装置应用技术自主研发样机制造阶段
3三工位一体开关的动触头结构装置应用自主研发样品完成测试
4 无线测温系统（CESM-60 系列） 自主研发 小批量试生产阶段
5 避雷器监测系统（CEMS-10 系列） 自主研发 小批量试生产阶段
6抗冲击三工位开关装置应用技术自主研发样品制造阶段
7“聪聪充电”移动式智能充电系统自主研发样机自测试阶段
8便携式储能电源自主研发样机自测试阶段
9换电柜控制系统及配套电源自主研发样机制造阶段
产品开发与设计阶段、样
10储能产品自主研发
机制造阶段
（四）研发人员情况
报告期内，公司的研发人员人数具体如下：
项目2022年度2021年度2020年度
研发人员数量（人）158158168
1-1-103中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022年度2021年度2020年度
研发人员数量占比13.74%16.92%17.37%
截至2022年12月31日，公司拥有研发人员158人，占员工总数的13.74%。
公司现有核心技术人员6名，报告期内未出现核心技术人员离职的情况。
九、发行人主要固定资产及无形资产
（一）固定资产概况
发行人主要固定资产包括房屋及建筑物、光伏电站、机器设备等。截至2022年12月31日，发行人固定资产概况如下：
单位：万元
2022.12.31
项目账面原值累计折旧减值准备账面价值成新率
房屋及建筑物14976.304815.12-10161.1767.85%
机器设备8047.165979.73-2067.4225.69%
运输设备1381.95806.68-575.2741.63%
光伏电站35808.969863.11-25945.8472.46%
其他设备6122.613260.75-2861.8746.74%
合计66336.9724725.40-41611.5762.73%
（二）主要生产设备情况
1、机器设备
截至2022年12月31日，发行人及其子公司账面原值在50万以上的机器设备情况如下：
单位：万元所属公司设备名称原值净值成新率
柔性生产线1635.18163.5210.00%
充气柜生产线386.3238.6310.00%
水电设备299.7329.9710.00%
福建中能激光切割机277.7827.7810.00%
折弯机324.7832.4810.00%
APG 混料系统 143.59 18.67 13.00%
前箱板焊接机器人140.1714.0210.00%
1-1-104中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
所属公司设备名称原值净值成新率
后箱板焊接机器人131.6213.1610.00%
真空检漏仪102.5610.2610.00%
充气柜箱体检漏回收充气系统97.449.7410.00%
注胶机178.6429.9216.75%
激光金属切割机76.9244.6258.01%
亚威数控转塔冲床73.507.3510.00%
数控冲床73.5019.4826.50%
金方圆数控转塔冲床73.087.3110.00%
数控转塔冲床63.9838.0759.50%
焊接机器人63.259.1714.50%
机械手58.005.8010.00%
充气柜流水线56.415.6410.00%
40.5kv 滚筒线 52.99 37.09 69.99%
数控转塔冲床52.8816.3930.99%
合计4362.32579.07-
2、光伏电站
报告期内，发行人子公司上海熠冠通过设立项目公司运营光伏电站业务。截至2022年12月31日，发行人账面原值在500万以上的光伏电站情况如下：
单位：万元序号电站名称资产原值账面价值成新率
1萧县熠冠-萧县电站13237.849326.3270.45%
2江阴瑞光-兴澄特钢4355.502972.6468.25%
3洛阳浩昱-通达电缆电站3085.872376.5677.01%
4常州坤源-瑞悦电站2444.671859.0176.04%
5湖北孝感-孝棉电站2074.311585.5576.44%
6江苏昶禾-康淮电站1237.80905.0873.12%
7上海昊程-捷普电站1109.43753.7267.94%
8江苏滨江-凯翔电站949.76698.9373.59%
9 上海熠冠-3M 电站 931.15 653.30 70.16%
10上海熠冠-联合制罐电站891.95658.2273.80%
11郎溪华科-华菱电站567.63479.6684.50%
12江苏滨江-凯旺电站512.51364.8571.19%
1-1-105中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序号电站名称资产原值账面价值成新率
13江苏滨江-博源电站505.38359.9471.22%
合计31903.8022993.78-
（三）房屋建筑物
截至本募集说明书签署日，发行人及其子公司名下的自有物业的具体情况如下：
序所有
权证号坐落面积（㎡）用途他项权利号权人
辽（2019）大连市内土地面积中能中山区友好路101
1四区不动产权第9800/建筑面住宅-
电气号北塔13层2号
00252984号积117.54
辽（2019）大连市内土地面积中能中山区友好路101
2四区不动产权第9800/建筑面住宅-
电气号13层3号
00252983号积112.52
宗地面积
福建闽（2020）福清市不
3宏路街道周店村92348.5/建筑工业已抵押
中能动产权第0004953号
面积50370.42宗地面积
福建闽（2020）福清市不
4宏路街道周店村55269.4/建筑工业已抵押
中能动产权第0004954号
面积39915.81宗地面积
福建闽（2017）福清市不30748.94/使
5宏路街道周店村工业已抵押
中能动产权第0013572号用权面积
30748.94
武汉源东湖新技术开发宗地面积
武新国用（2011）第
码电气区光谷二路221号17376.80/建工业/
6003号/武房权证湖已抵押
制造有组装车间2号厂房筑面积厂房
字第2015003040号
限公司栋1-3层/室9669.62武汉源东湖新技术开发宗地面积
武新国用（2011）第
码电气区光谷二路221号17376.80/建工业/
7003号/武房权证湖已抵押
制造有组装车间1号厂房筑面积厂房
字第2015003041号
限公司栋1-4层/室5182.48
（四）租赁房产和土地情况
截至本募集说明书出具之日，发行人及其子公司承租的土地、房屋情况如下：
1、租赁土地
序号出租方承租方地址租赁期限面积（亩）
萧县新庄镇候李萧县熠冠新能安徽省宿州市萧县新2015.10.01-
119.70
单村村民委员会源有限公司庄镇候李单村2041.06.30安徽省宿州市萧县新
萧县新庄镇小集萧县熠冠新能2015.10.01-
2庄镇小集子村梁庄自16.00
子村村民委员会源有限公司2041.06.30然村
1-1-106中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序号出租方承租方地址租赁期限面积（亩）
萧县新庄镇小集萧县熠冠新能安徽省宿州市萧县新2015.10.01-
368.80
子村村民委员会源有限公司庄镇小集子村2041.06.30
萧县新庄镇新庄萧县熠冠新能安徽省宿州市萧县新2015.10.01-
4464.82
居民委员会源有限公司庄镇2041.06.30
2、租赁房产
面积序号出租方承租方地址租赁期限
（㎡）
福建中能电气实2022.01.01-
1中能股份福州市闽侯县红峰村38号3200
业有限公司2023.04.30福州市仓山区金达路136
福建悦孚智能科2022.05.01-
2 中能股份 号 A 楼三层 A301、A302 102
技有限公司2023.07.31单元福建洁电
汉江区香江花园14栋2层2023.01.01-
3吴恙电气有限113.59
4室2023.12.31
公司江西省南昌市高新开发区
2023.01.01-
4徐国珍福建中能高新七路888号鸿海溪院116
2023.12.31
4#1单元2203室
广州市番禺区东环街番禺
广州市远拓租赁大道北537号番禺节能科2022.09.23-
5福建中能48.26
服务有限公司技园内番山创业中心3号2023.12.31
楼 1 区 301B 号
福建中能电气实2022.01.01-
6中能祥瑞福州市闽侯县红峰村38号2748
业有限公司2023.04.30宁德市蕉城区焦北国道路
福建省第四地质2020.08.03-
7中能祥瑞113号（原66号）福建省540.8
大队2025.08.02
第四地质大队院内13#楼
福州市闽侯县上街镇联心2020.07.01-
8张铁中能祥瑞-
村56号2023.06.30北京市丰台区南四环西路
北京世纪星空影2022.08.15-
9北京思拓186号四区4号楼9层21-23341.71
业投资有限公司2023.10.14室黑龙江省哈尔滨市南岗区
2022.06.01-
10王博闻北京思拓文君街71号1单元8层803106.38
2023.05.31
号武昌区积玉桥街和平大道
湖北白云边置业2022.06.10-
11武昌电控219号白云边集团大楼内8120
投资有限公司2024.06.09层06号
珠海市斗门区珠峰大道2022.09.01-
12李金凤云谷能源93.21
1399号11栋302房2023.08.31
邯郸市复兴区铁西公交园
邯郸市公共交通2023.01.01-
13云谷能源区四楼办公房屋西头南数100
集团有限公司2023.12.31
第1间苏州中能苏州工业园区八达街118
苏州新文置业发绿慧新能2022.06.11-
14号苏州新闻大厦1号楼410.12
展有限公司源科技有2024.07.10
1310、1311室
限公司
1-1-107中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
面积序号出租方承租方地址租赁期限
（㎡）北京中能北京市文化创新北京市西城区白纸坊东街2
绿慧新能2021.10.25-
15 工场文金资产管 号经济日报社 A 座综合楼 243
源有限公2023.11.13理有限公司903室司
3、租赁屋顶
面积序号出租方承租方地址租赁期限
（㎡）
上海昊程能捷普科技（上海）
捷普科技（上海）20年，到期自动续
1源科技有限有限公司生产区、2.1万
有限公司期5年公司仓库屋顶
3个屋顶10年，4
上海熠冠新个屋顶5年。
湖北孝棉实业集孝感市孝汉大道
2能源有限公租赁期满后如屋顶13万
团有限公司中段建筑物屋顶
司未拆除，继续执行至租赁总年限满20年
（五）主要无形资产情况
1、注册商标
截至本募集说明书签署日，公司及其子公司拥有的商标情况如下：
序注册商标名称商标图案注册号核定类别号有效期持有人
2003.05.14-
1 CE 第 3087178 号 第 9 类 中能电气
2023.05.13
2010.08.14-
2 CE 第 6942063 号 第 9 类 中能电气
2030.08.13
2019.06.21-
3 CE 第 33570076 号 第 37 类 中能电气
2029.06.20.
2019.06.21-
4 CE 第 33560007 号 第 39 类 中能电气
2029.06.20
CEEPOWER 2010.08.14-
5第6942064号第9类中能电气
SYSTEM 2030.08.13
2010.08.14-
6中能第6942066号第9类中能电气
2030.08.13
中能电气
第 14990240A 2015.10.21-
7 CE 第 9 类 中能电气
号2025.10.20
CEEPOWER
CEEnergy 2018.05.28-
8第24504365号第39类中能电气
Cube 2028.05.27
CEEnergy 2018.05.28-
9第24498285号第42类中能电气
Cube 2028.05.27
1-1-108中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序注册商标名称商标图案注册号核定类别号有效期持有人
2018.05.28-
10图形第24498962号第39类中能电气
2028.05.27
2018.05.28-
11图形第24500302号第42类中能电气
2028.05.29
2020.01.28-
12祥瑞第33554832号第9类中能电气
2030.01.27
2019.10.28-
13祥瑞第33566380号第39类中能电气
2029.10.27
2019.06.21-
14中能祥瑞第33560823号第9类中能电气
2029.06.20
2019.09.28-
15中能祥瑞第33560278号第37类中能电气
2029.09.27
2019.10.28-
16中能祥瑞第33554349号第39类中能电气
2029.10.27
中能祥瑞
CEE 2019.09.28-
17第33566285号第9类中能电气
XIANGRUI 2029.09.27
CE中能祥瑞
CEE 2019.09.28-
18第33560269号第37类中能电气
XIANGRUI 2029.09.27
CE中能祥瑞
2019.10.28-
19 CEEXIANG 第 33555010 号 第 39 类 中能电气
2029.10.27
RUI CE
H&C 2022.07.14-
20第61888706号第9类中能电气
ELECTRIC 2032.07.13
H&CPOWER 2022.07.14-
21第61881734号第9类中能电气
SYSTEM 2032.07.13
2022.08.21-
22中能绿慧第61685330号第9类中能电气
2032.08.20
2022.08.21-
23中能绿慧第61688150号第37类中能电气
2032.08.20
2022.09.14-
24中能绿慧第61661253号第39类中能电气
2032.09.13
中能能源魔2018.09.21-
25第24498270号第42类中能电气
方2028.09.20
1-1-109中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序注册商标名称商标图案注册号核定类别号有效期持有人中能能源魔
方2018.09.21-
26第24495585号第42类中能电气
CEENERGY 2028.09.20
CUBE
2017.04.20-
27 WD 第 284141 号 第 9 类 武昌电控
2027.04.19
2022.10.14-
28 H&C ELE 第 61856611 号 第 9 类 中能电气
2032.10.13
2019.05.14-
29 HC 第 5315748 号 第 9 类 中能电气
2029.05.13
2023.01.14-
30岚电第66411139号第9类中能思拓
2033.01.13
2023.01.14-
31岚电第66404171号第35类中能思拓
2033.01.13
2023.01.21-
32岚电第66391477号第42类中能思拓
2033.01.20
2023.01.14-
33箐电第66405676号第9类中能思拓
2033.01.13
2023.01.14-
34 STORCUBE 第 66391486 号 第 42 类 中能思拓
2033.01.13
2、注册专利
截至本募集说明书签署日，公司及其子公司拥有的专利情况如下：
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期一种用于负荷开关
1 ZL 201410275377.8 发明 2014.06.19 20 年 中能电气
的夹板式操作机构一种电缆连接用穿实用
2 ZL 202123385619.3 2021.12.30 10 年 中能电气
墙套管新型实用
3 一种触头盒 ZL 201920389142.X 2019.03.26 10 年 中能电气
新型实用
4 一种绝缘子 ZL 201920389569.X 2019.03.26 10 年 中能电气
新型一种绝缘堵塞及电实用
5 ZL 201920389527.6 2019.03.26 10 年 中能电气
缆附件新型一种用于延长的电实用
6 ZL 202123073911.1 2021.12.08 10 年 中能电气
缆连接结构新型一种便于防尘的电实用
7 ZL 202122992942.0 2021.12.01 10 年 中能电气
气开关柜气箱新型一种便于防水的电实用
8 ZL 202122993052.1 2021.12.01 10 年 中能电气
气开关柜气箱新型一种便于维修的电实用
9 ZL 202122992616.X 2021.12.01 10 年 中能电气
气开关柜气箱新型
1-1-110中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期实用
10 一种预制中间接头 ZL 202123073814.2 2021.12.08 10 年 中能电气
新型一种具有测温功能实用
11 ZL 202123071296.0 2021.12.08 10 年 中能电气
的中间接头新型一种隔离开关电动实用
12 ZL 202123108375.4 2021.12.10 10 年 中能电气
操作机构的箱体新型一种紧凑型可触摸实用
13 ZL 202123125807.2 2021.12.13 10 年 中能电气
前接头新型一种紧凑型可触摸实用
14 ZL 202123125676.8 2021.12.13 10 年 中能电气
后接头新型实用
15 一种肘型电缆接头 ZL 202123125434.9 2021.12.13 10 年 中能电气
新型一种自检测防火智实用
16 ZL 202123210610.9 2021.12.20 10 年 中能电气
能输配电控制柜新型实用
17 一种动触头步装 ZL 202123257389.2 2021.12.22 10 年 中能电气
新型一种可调节合闸限实用
18 ZL 202123321495.2 2021.12.27 10 年 中能电气
位装置新型一种装配式真空开实用
19 ZL 202123316206.X 2021.12.27 10 年 中能电气
关新型一种组装真空灭弧实用
20 ZL 202123325315.8 2021.12.27 10 年 中能电气
室新型
21 一种地埋式环网柜 ZL 201010247959.7 发明 2010.08.06 20 年 福建中能
一种用于三工位真
22 空灭弧室的双向双 ZL 201210057778.7 发明 2012.03.06 20 年 福建中能
超程操动机构一种用于固体绝缘
23 开关设备的固封极 ZL201210079984.8 发明 2012.03.23 20 年 福建中能
柱单元
24 一种固体绝缘开关 ZL 201210411934.5 发明 2012.10.23 20 年 福建中能
25 三工位操作机构 ZL 201310001321.9 发明 2013.01.04 20 年 福建中能
一种嵌入式具有温实用
26 度和电流在线监测 ZL 201420539284.7 2014.09.19 10 年 福建中能
新型功能的电缆附件一种带无线测温传实用
27 ZL 201420538169.8 2014.09.19 10 年 福建中能
感器的触头盒新型一种新型压气式负实用
28 ZL 201420327965.7 2014.06.19 10 年 福建中能
荷开关新型一种用于高压气体
29 绝缘环网柜的压气 ZL 201610013703.7 发明 2016.01.08 20 年 福建中能
式负荷开关一种压气式负荷开实用
30 ZL 201620019283.9 2016.01.08 10 年 福建中能
关的均压结构新型一种全绝缘全密封实用
31 ZL 201620019435.5 2016.01.08 10 年 福建中能
侧面扩展充气柜新型
32 一种三工位开关机 ZL 201620135654.X 实用 2016.02.23 10 年 福建中能
1-1-111中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期构的离合装置新型一种用于三工位开实用
33 ZL 201620135907.3 2016.02.23 10 年 福建中能
关机构的限位装置新型一种套管母线连接
34 ZL 201610905002.4 发明 2016.10.17 20 年 福建中能
装置一种气体绝缘开关
35 ZL 201611073055.0 发明 2016.11.29 20 年 福建中能
套件及开关箱一种组合电器脱扣
36 ZL 201611263801.2 发明 2016.12.30 20 年 福建中能
装置一种三工位开关联
37 ZL 201611261502.5 发明 2016.12.30 20 年 福建中能
锁机构一种肘型电缆接头实用
38 ZL 201720132791.2 2017.02.14 10 年 福建中能
锁紧机构新型一种可拆卸的电缆实用
39 ZL 201720132788.0 2017.02.14 10 年 福建中能
中间接头新型一种电气软连接结实用
40 ZL 201720132789.5 2017.02.14 10 年 福建中能
构新型实用
41 一种熔丝筒堵头 ZL 201720131659.X 2017.02.14 10 年 福建中能
新型实用
42 一种顶针套筒 ZL 201720131446.7 2017.02.14 10 年 福建中能
新型一种带拧断式螺栓实用
43 的电缆导体连接金 ZL 201720132792.7 2017.02.14 10 年 福建中能
新型具实用
44 一种数冲模具柜 ZL 201720132508.6 2017.02.14 10 年 福建中能
新型一种电缆中间接头实用
45 ZL 201720132786.1 2017.02.14 10 年 福建中能
试验机构新型外观
46 环网柜 ZL 201630507222.2 2016.10.17 15 年 福建中能
设计外观
47 电缆分支箱 ZL 201630660863.1 2016.12.30 15 年 福建中能
设计一种合分闸控制机实用
48 ZL 201621482734.9 2016.12.30 10 年 福建中能
构新型实用
49 一种脱扣装置 ZL 201621482713.7 2016.12.30 10 年 福建中能
新型真空断路器灭弧室实用
50 ZL 201721861387.5 2017.12.27 10 年 福建中能
固定结构新型真空断路器用绝缘实用
51 ZL 201721861423.8 2017.12.27 10 年 福建中能
筒新型真空断路器检测工实用
52 ZL 201721862960.4 2017.12.27 10 年 福建中能
装新型实用
53 一种电源防雷电路 ZL 201721917658.4 2017.12.28 10 年 福建中能
新型一种动密封装置及实用
54 ZL 201820459106.1 2018.03.30 10 年 福建中能
气体绝缘开关设备新型
55 一种断路器分闸闭 ZL 201820465259.7 实用 2018.03.30 10 年 福建中能
1-1-112中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期锁装置新型实用
56 一种新型接地开关 ZL 201820637670.8 2018.04.28 10 年 福建中能
新型一种大电流导电结实用
57 ZL 201820638269.6 2018.04.28 10 年 福建中能
构新型一种功能手车用紧实用
58 ZL 201820636022.0 2018.04.28 10 年 福建中能
急解锁装置新型一种用于机构与开实用
59 ZL 201820781425.4 2018.05.24 10 年 福建中能
关的连接装置新型一种用于指示三工实用
60 位开关位置状态的 ZL 201820781459.3 2018.05.24 10 年 福建中能
新型装置开关设备（气体绝
61 ZL 201830246506.X 外观 2018.05.24 10 年 福建中能缘金属封闭）
62 工位开关 ZL 201830246572.7 外观 2018.05.24 10 年 福建中能
实用
63 一种后接插头 ZL 201820830911.0 2018.05.25 10 年 福建中能
新型永磁断路器的联锁实用
64 ZL 201820800559.6 2018.05.28 10 年 福建中能
机构新型一种用于三工位机实用
65 构与断路器机构的 ZL 201820827617.4 2018.05.30 10 年 福建中能
新型联锁装置一种用于判断三工实用
66 位开关位置状态的 ZL 201820875875.X 2018.06.07 10 年 福建中能
新型装置一种用于充气柜的实用
67 ZL 201822077346.8 2018.12.11 10 年 福建中能
新型气箱焊接结构新型一种用于充气柜的实用
68 ZL 201822077382.4 2018.12.11 10 年 福建中能
新型气箱装配结构新型一种用于充气柜的实用
69 ZL 201822077425.9 2018.12.11 10 年 福建中能
动刀片触头机构新型一种用于充气柜的实用
70 新型夹板式断路器 ZL 201822077155.1 2018.12.11 10 年 福建中能
新型机构一种用于充气柜的实用
71 新型三工位开关结 ZL 201822077326.0 2018.12.11 10 年 福建中能
新型构一种用于充气柜的实用
72 ZL 201822097511.6 2018.12.13 10 年 福建中能
防护装置新型一种用于充气柜新实用
73 型开关设备的外壳 ZL 201822096896.4 2018.12.13 10 年 福建中能
新型结构一种气体绝缘环网实用
74 ZL 201920383207.X 2019.03.25 10 年 福建中能
柜的结构新型一种操作机构用合实用
75 ZL 201920388579.1 2019.03.26 10 年 福建中能
闸闭锁装置新型
1-1-113中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期一种真空断路器用实用
76 ZL 201920388560.7 2019.03.26 10 年 福建中能
绝缘筒新型一种过压保护式高实用
77 ZL 202021528855.9 2020.07.29 10 年 福建中能
压开关柜新型一种电气柜门联锁实用
78 ZL 202021530499.4 2020.07.29 10 年 福建中能
装置新型一种用于环网柜的实用
79 ZL 202120431397.5 2021.02.26 10 年 福建中能
支架及环网柜新型一种用于开关柜气实用
80 箱的可视化模块及 ZL 202120472988.7 2021.03.04 10 年 福建中能
新型开关柜实用
81 一种气箱照明装置 ZL 202120484473.9 2021.03.05 10 年 福建中能
新型实用
82 一种改进型观察窗 ZL 202120484540.7 2021.03.05 10 年 福建中能
新型一种环网柜的隔断实用
83 ZL 202120484391.4 2021.03.05 10 年 福建中能
联锁结构新型一种上隔离下断路实用
84 器环网柜的门联锁 ZL 202120500200.9 2021.03.09 10 年 福建中能
新型及环网柜一种环网柜挂门装实用
85 ZL 202120500847.1 2021.03.09 10 年 福建中能
置新型一种用于环网柜的实用
86 熔断器撞击装置及 ZL 202120646721.5 2021.03.30 10 年 福建中能
新型环网柜一种用于环网柜的实用
87 熔断器脱钩联锁装 ZL 202120646728.7 2021.03.30 10 年 福建中能
新型置及环网柜一种用于永磁式断实用
88 路器充气柜外部操 ZL 202120706388.2 2021.04.07 10 年 福建中能
新型作装置一种侧扩套管结构实用
89 及其侧扩套管防护 ZL 202120783680.4 2021.04.16 10 年 福建中能
新型盖一种便携拆卸对插
90 式中间接头及其使 ZL 202110513186.0 发明 2021.05.11 20 年 福建中能
用方法一种便携拆卸对插实用
91 ZL 202121002992.3 2021.05.11 10 年 福建中能
式中间接头新型一种中压气体绝缘实用
92 开关柜侧方位母线 ZL 202121607013.7 2021.07.15 10 年 福建中能
新型连接结构一种中压气体绝缘实用
93 开关柜顶部母线连 ZL 202121607309.9 2021.07.15 10 年 福建中能
新型接结构一种大电流充气柜实用
94 ZL 202121875311.4 2021.08.11 10 年 福建中能
气箱新型
1-1-114中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期一种低压用开关柜实用
95 ZL 202122977394.4 2021.11.30 10 年 福建中能
母线连接结构新型一种三工位一体开实用
96 ZL 202122976197.0 2021.11.30 10 年 福建中能
关的动触头结构新型一种新型冷缩电缆实用
97 ZL 202123007694.6 2021.12.02 10 年 福建中能
终端头新型实用
98 一种冷缩中间接头 ZL 202123008129.1 2021.12.02 10 年 福建中能
新型一种高低压开关柜实用
99 ZL 202123215542.5 2021.12.20 10 年 福建中能
用的抗干扰装置新型实用
100 一种绝缘环网柜 ZL 202123250792.2 2021.12.22 10 年 福建中能
新型一种便于安装的真实用
101 ZL 202123257196.7 2021.12.22 10 年 福建中能
空开关新型一种环保柜中线接实用
102 ZL 202123242846.0 2021.12.22 10 年 福建中能
头防锈防护装置新型一种环网柜下母线实用
103 与进出线套管的柔 ZL 202123245493.X 2021.12.22 10 年 福建中能
新型性连接件一种带有自动断路实用
104 ZL 202123262714.4 2021.12.23 10 年 福建中能
器的真空开关新型一种抗冲击的三工实用
105 ZL 202123262716.3 2021.12.23 10 年 福建中能
位开关新型一种直通式电缆接实用
106 ZL 202123346829.1 2021.12.28 10 年 福建中能
头新型一种潮湿环境用组实用
107 ZL 202123385617.4 2021.12.30 10 年 福建中能
合式肘型电缆接头新型福建中一种环网柜气箱及实用
108 ZL 202123386323.3 2021.12.30 10 年 能、中能
环网柜新型电气福建中一种环网柜气箱及实用
109 ZL 202123385506.3 2021.12.30 10 年 能、中能
环网柜新型电气福建中一种环网柜气箱及实用
110 ZL 202123386566.7 2021.12.30 10 年 能、中能
环网柜新型电气福建中一种环网柜开关装实用
111 ZL 202123385546.8 2021.12.30 10 年 能、中能
置及环网柜新型电气一种侧扩母线套管实用
112 ZL 202123433955.0 2021.12.31 10 年 福建中能
座新型福建中一种电缆护层保护实用
113 ZL 202220882024.4 2022.04.15 10 年 能、中能
器、装置及设备新型电气福建中一种顶部扩展连接实用
114 ZL 202220881324.0 2022.04.15 10 年 能、中能
件及连接装置新型电气
1-1-115中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期福建中一种顶部扩展连接实用
115 ZL 202220882190.4 2022.04.15 10 年 能、中能
装置及电气柜新型电气一种用于环网柜的福建中实用
116 局部放电与温度测 ZL 202221323279.3 2022.05.30 10 年 能、中能
新型量装置及系统电气用于环网柜的融合福建中实用
117 局放与温湿度的监 ZL 202221320224.7 2022.05.30 10 年 能、中能
新型测装置及系统电气福建中一种用于预制舱的实用
118 ZL 202221666814.5 2022.06.29 10 年 能、中能
吊顶结构及预制舱新型电气福建中一种用于预制舱的实用
119 ZL 202221667502.6 2022.06.29 10 年 能、中能
防水结构及预制舱新型电气一种多层电气预制福建中实用
120 舱的防水结构及预 ZL 202221667479.0 2022.06.29 10 年 能、中能
新型制舱电气福建中一种预制舱墙板的实用
121 ZL 202221662016.5 2022.06.29 10 年 能、中能
安装模块及预制舱新型电气一种上下层拼接预福建中实用
122 制舱用安装组件及 ZL 202221663765.X 2022.06.29 10 年 能、中能
新型预制舱电气福建中一种分体式空调外实用
123 ZL 202221714475.3 2022.06.29 10 年 能、中能
机预制舱及变电站新型电气福建中一种用于预制舱的实用
124 ZL 202221668625.1 2022.06.29 10 年 能、中能
排水结构及预制舱新型电气一种上隔离下断路福建中实用
125 器环保柜的断隔联 ZL 202222102564.9 2022.08.10 10 年 能、中能
新型锁装置及环保柜电气一种上隔离下断路福建中实用
126 器环保柜的门联锁 ZL 202222101937.0 2022.08.10 10 年 能、中能
新型装置及环保柜电气带控制单元的户外实用
127 ZL 201320703881.4 2013.11.08 10 年 武昌电控
铁路电源箱新型框架结构的高压开实用
128 ZL 201320714718.8 2013.11.14 10 年 武昌电控
关柜新型框架结构的高压开外观
129 ZL 201330543685.0 2013.11.14 10 年 武昌电控
关柜设计带呼吸器的铁路电实用
130 力贯通线智能供电 ZL 201420871583.0 2014.12.31 10 年 武昌电控
新型密封舱带热管散热器的铁实用
131 路电力贯通线智能 ZL 201420869423.2 2014.12.31 10 年 武昌电控
新型供电密封舱
1-1-116中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期一种铁路电力贯通实用
132 ZL 201420871483.8 2014.12.31 10 年 武昌电控
线智能供电密封舱新型铁路供电一体化智实用
133 ZL 201420871484.2 2014.12.31 10 年 武昌电控
能变电站房新型带热管散热器和呼吸器的铁路电力贯
134 ZL 201410855075.8 发明 2014.12.31 20 年 武昌电控
通线智能供电密封舱双向动态无功补偿实用
135 ZL 201521083994.4 2015.12.23 10 年 武昌电控
装置新型实用
136 真空断路器 ZL 201521099339.8 2015.12.23 10 年 武昌电控
新型用于整流箱变的变实用
137 ZL 201721775182.5 2017.12.18 10 年 武昌电控
压器室新型一种高压无功补偿实用
138 ZL 201721798317.X 2017.12.18 10 年 武昌电控
装置新型一种可浸泡在水中实用
139 ZL 201721775183.X 2017.12.18 10 年 武昌电控
的低压配电装置新型一种开关一体化中武昌电
140 压电子式电压互感 ZL 201810277042.8 发明 2018.03.30 20 年 控、华中
器科技大学实用
141 一种充气式环网柜 ZL 201822181293.4 2018.12.21 10 年 武昌电控
新型一种电力计量柜铅实用
142 ZL 201822181275.6 2018.12.21 10 年 武昌电控
封门锁新型用于充气式环网柜实用
143 的零序电流互感器 ZL 201822179578.4 2018.12.21 10 年 武昌电控
新型安装支架用于电能质量综合实用
144 补偿装置的 IGBT ZL 201822179541.1 2018.12.21 10 年 武昌电控
新型散热结构一种电力施工防潮实用
145 ZL 201921719692.X 2019.10.14 10 年 武昌电控
开关柜新型一种防护性能好的实用
146 ZL 201921719664.8 2019.10.14 10 年 武昌电控
高压手车柜新型一种用于铁路箱变实用
147 ZL 201921716355.5 2019.10.14 10 年 武昌电控
的 RTU 柜 新型一种具备对内部隔实用
148 板进行调节的配电 ZL 202021328122.0 2020.07.08 10 年 武昌电控
新型柜一种内置散热风机实用
149 ZL 202021335762.4 2020.07.08 10 年 武昌电控
的配电柜新型一种带防撞结构的实用
150 ZL 202021342194.0 2020.07.08 10 年 武昌电控
配电柜新型一种防积水效果好实用
151 ZL 202021346361.9 2020.07.08 10 年 武昌电控
的配电柜新型一种安装便捷的配实用
152 ZL 202021346809.7 2020.07.08 10 年 武昌电控
电柜用线路限位结新型
1-1-117中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
专利保护序号名称专利号专利申请日专利权人类型期构一种固定分隔式配实用
153 ZL 202121009767.2 2021.05.12 10 年 武昌电控
电柜新型超级电容储能电源实用
154 ZL 202121009776.1 2021.05.12 10 年 武昌电控
设备新型动态无功补偿及滤实用
155 ZL 202121010755.1 2021.05.12 10 年 武昌电控
波装置新型一种带风冷结构的实用
156 ZL 202121010763.6 2021.05.12 10 年 武昌电控
干式变压器新型一种智能型高压开实用
157 ZL 202121010769.3 2021.05.12 10 年 武昌电控
关柜新型一种防水除湿的户实用
158 ZL 202220861569.7 2022.04.14 10 年 武昌电控
外配电柜新型一种吸气式防潮开实用
159 ZL 202220865912.5 2022.04.14 10 年 武昌电控
关柜新型一种盐雾环境下的实用
160 ZL 202220865918.2 2022.04.14 10 年 武昌电控
铁路智能箱变新型一种智能型多功能实用
161 ZL 202220865921.4 2022.04.14 10 年 武昌电控
配电箱新型一种户内一体化变实用
162 ZL 202220874300.2 2022.04.15 10 年 武昌电控
电站新型一种一二次融合智实用
163 ZL 202220876338.3 2022.04.15 10 年 武昌电控
能高压柜新型外观
164 便携式储能电源 ZL 202230731984.6 2022.11.03 15 年 中能思拓
设计
3、计算机软件著作权
截至本募集说明书签署日，公司及其子公司拥计算机软件著作权如下：
序名称登记号著作证书号登记日期著作权人号电动汽车充电运营软著登字第
1 2017SR567452 2018.03.16 云谷能源
管理平台软件 V1.0 2152736 号小谷充电软件软著登字第
2 [简称：小谷充电] 2018SR180244 2018.03.19 云谷能源
2509339号
V1.0云谷能源交流充电软著登字第
3 2018SR272050 2018.04.23 云谷能源
桩软件 V1.0 2601145 号
小谷充电 APP 软件
[简称：小谷充电软著登字第
4 2018SR271970 2018.04.23 云谷能源
APP] 2601065 号
V1.0充电设施运营监控软著登字第
5 2017SR681211 2017.12.12 福建中能
管理平台 V1.2 2266495 号中能电气配电自动软著登字第
6 2018SR228145 2018.04.03 福建中能
化终端软件 V1.0 2557240 号
1-1-118中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序名称登记号著作证书号登记日期著作权人号
CEMS-90 融合监测软著登字第
7 装置通讯模块软件 2022SR0903598 2022.07.07 福建中能
9867797号
V1.0
CEMS-90 局部放电无线测温综合显示软著登字第
8 2022SR0903599 2022.07.07 福建中能
终端嵌入式软件9857798号
V1.0视频程控调度管理软著登字第
9 2020SR0432047 2020.05.11 中能汉斯
平台 V1.0 5310743 号中能智能配电室站软著登字第
10 2020SR0430540 2020.05.11 中能汉斯
端监控系统 V1.0 5309236 号中能云能效管理平软著登字第
11 2020SR0430628 2020.05.11 中能汉斯
台 V1.0 5309324 号
基于 VPN 的智能配软著登字第
12 电室主站管理系统 2020SR0430631 2020.05.11 中能汉斯
5309327号
V1.0软著登字第
13 中能组态软件 V1.0 2020SR0430624 2020.05.11 中能汉斯
5309320号
中能充电桩运维管软著登字第
14 2020SR0434692 2020.05.11 中能汉斯
理平台 V1.0 5313658 号配电网电力应急视软著登字第
15 频指挥调度平台 2020SR0434825 2020.05.11 中能汉斯
5313521号
V1.0分布式智能综合管软著登字第
16 廊监控管理平台 2020SR0434831 2020.05.11 中能汉斯
5313527号
V1.0
URCP 通讯服务调 软著登字第
17 2020SR0434813 2020.05.11 中能汉斯
度服务平台 V1.0 5313509 号
JSON配置化 IEC高软著登字第
18 效协议通讯服务平 2020SR0434819 2020.05.11 中能汉斯
5313515号
台 V1.0云能效管理系统软著登字第
19 2019SR0810194 2019.08.05 中能祥瑞
V1.0 4230951 号配电房云监控管理软著登字第
20 2019SR0810166 2019.08.05 中能祥瑞
系统 V1.0 4230923 号泛物联网充电桩运软著登字第
21 2019SR0810201 2019.08.05 中能祥瑞
维系统 V1.0 4230958 号中能祥瑞光伏运维软著登字第
22 2022SR0867146 2022.06.29 中能祥瑞
管理系统 V1.0 9821345 号中能祥瑞综合能源软著登字第
23 2022SR0867503 2022.06.29 中能祥瑞
管理系统 V1.0 9821702 号中能祥瑞电力设备软著登字第
24 2022SR0867513 2022.06.29 中能祥瑞
运维管理系统 V1.0 9821712 号中能祥瑞充电桩运软著登字第
25 2022SR0876258 2022.06.30 中能祥瑞
维管理系统 V1.0 9830457 号中能祥瑞配电房监软著登字第
26 2022SR0886502 2022.07.04 中能祥瑞
控管理系统 V1.0 9840701 号
27 中能祥瑞售电管理 2022SR0923986 软著登字第 2022.07.13 中能祥瑞
1-1-119中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序名称登记号著作证书号登记日期著作权人号
系统 V1.0 9878185 号智能充换电软件管软著登字第
28 2023SR0429685 2023.04.03 中能思拓
理系统 V1.0 11016856 号
BMS 动态监测管理 软著登字第
29 2023SR0429686 2023.04.03 中能思拓
系统 V1.0 11016857 号开关整流器控制软软著登字第
30 2023SR0429687 2023.04.03 中能思拓
件 V1.0 11016858 号
中能充电 App 软件 软著登字第
31 2021SR0190532 2021.02.03 中能绿慧
V1.0 6914849 号
4、业务资质、许可、备案情况
截至本募集说明书签署日，公司及其子公司拥有的业务资质、许可、备案情况如下：
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国国家强制性产品中国质量2022.12.29-中能
12022000301010987
认证证书认证中心2032.12.28电气
中国国家强制性产品中国质量2022.12.28-中能
22022000301010957
认证证书认证中心2032.12.27电气
中国国家强制性产品中国质量2022.12.28-中能
32022000301010958
认证证书认证中心2032.12.27电气
中国国家强制性产品中国质量2022.12.28-中能
42022000301010959
认证证书认证中心2032.12.27电气
中国国家强制性产品中国质量2022.12.28-中能
52022000301010960
认证证书认证中心2032.12.27电气
中国国家强制性产品中国质量2021.09.28-中能
62021960301001260
认证证书认证中心2031.09.27电气
中国国家强制性产品中国质量2021.09.28-中能
72021960301001261
认证证书认证中心2031.09.27电气
中国国家强制性产品中国质量2020.11.19-中能
82020980301060065
认证证书认证中心2023.11.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.11.19-中能
92020980301060066
认证证书认证中心2023.11.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.11.19-中能
102020980301060067
认证证书认证中心2023.11.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.26-中能
112020000301005858
认证证书认证中心2030.10.25电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.26-中能
122020000301005859
认证证书认证中心2030.10.25电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.26-中能
132020000301005860
认证证书认证中心2030.10.25电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
142020980301045945
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
152020980301045695
认证证书认证中心2030.10.18电气
1-1-120中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
162020980301045704
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
172020980301045755
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
182020980301045765
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
192020980301045770
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
202020980301045791
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
212020980301045801
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
222020980301045814
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
232020980301045827
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
242020980301045839
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
252020980301045856
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
262020980301045862
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
272020980301045869
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
282020980301045882
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
292020980301045897
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.19-中能
302020980301045911
认证证书认证中心2030.10.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
312020980301045028
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
322020980301044668
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
332020980301044761
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
342020980301044825
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
352020980301044859
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
362020980301044890
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
372020980301044906
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
382020980301044927
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
392020980301044960
认证证书认证中心2030.10.15电气
1-1-121中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
402020980301044994
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
412020980301044999
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
422020980301045005
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
432020980301045013
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
442020980301045018
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
452020980301045021
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.10.16-中能
462020980301045026
认证证书认证中心2030.10.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.09.08-中能
472020000301004760
认证证书认证中心2030.09.07电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
482020970301015831
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
492020970301015833
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
502020970301015839
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
512020970301015847
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
522020970301015851
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
532020970301015852
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
542020970301015870
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
552020970301015874
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
562020970301015716
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
572020970301015718
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
582020970301015719
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
592020970301015722
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
602020970301015723
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
612020970301015724
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
622020970301015731
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
632020970301015732
认证证书认证中心2030.06.15电气
1-1-122中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
642020970301015813
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
652020970301015815
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
662020970301015818
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.16-中能
672020970301015829
认证证书认证中心2030.06.15电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.15-中能
682020970301015693
认证证书认证中心2030.06.14电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.15-中能
692020970301015681
认证证书认证中心2030.06.14电气
中国国家强制性产品中国质量2020.06.15-中能
702020970301015686
认证证书认证中心2030.06.14电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
712020970301010289
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
722020980301001447
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
732020980301001452
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
742020980301001453
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
752020970301010254
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
762020970301010259
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
772020970301010260
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
782020970301010280
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国国家强制性产品中国质量2020.05.19-中能
792020970301010285
认证证书认证中心2030.05.18电气
中国质量2020.03.23-中能
80 产品认证证书 CQC18020209782
认证中心2024.12.31电气
中国质量2020.03.23-中能
81 产品认证证书 CQC18020209783
认证中心2024.12.31电气
中国质量2020.04.03-中能
82 产品认证证书 CQC18020209780
认证中心2025.04.03电气
中国质量2020.04.03-中能
83 产品认证证书 CQC18020209781
认证中心2025.04.03电气
中国质量2020.10.09-中能
84 产品认证证书 CQC20020266381
认证中心2025.10.09电气
中国质量2020.10.09-中能
85 产品认证证书 CQC20020266400
认证中心2025.10.09电气
中国质量2020.10.09-中能
86 产品认证证书 CQC20020266328
认证中心2025.10.09电气
中国质量2020.10.09-中能
87 产品认证证书 CQC20020266395
认证中心2025.10.09电气
1-1-123中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国质量2020.10.09-中能
88 产品认证证书 CQC20020266324
认证中心2025.10.09电气
中国质量2020.10.09-中能
89 产品认证证书 CQC20020266329
认证中心2025.10.09电气
中国质量2021.03.01-中能
90 产品认证证书 CQC2013010301627676
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
91 产品认证证书 CQC2016010301841260
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
92 产品认证证书 CQC2008010301262291
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
93 产品认证证书 CQC2010010301415034
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
94 产品认证证书 CQC2008010301262292
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
95 产品认证证书 CQC2011010301518303
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
96 产品认证证书 CQC2009010301350016
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.03.01-中能
97 产品认证证书 CQC2013010301656400
认证中心2031.02.24电气
中国质量2021.05.26-中能
98 产品认证证书 CQC2016010301887005
认证中心2031.05.26电气
中国质量2021.05.26-中能
99 产品认证证书 CQC2016010301887006
认证中心2031.05.26电气
中国质量2021.09.06-中能
100 产品认证证书 CQC2017010301956782
认证中心2024.09.29电气
中国质量2021.09.06-中能
101 产品认证证书 CQC2009010301323536
认证中心2024.09.18电气
中国质量2021.09.06-中能
102 产品认证证书 CQC2009010301375617
认证中心2024.09.18电气
中国质量2021.09.06-中能
103 产品认证证书 CQC2012010301580116
认证中心2024.09.19电气
中国质量2021.09.06-中能
104 产品认证证书 CQC2012010301587121
认证中心2024.09.18电气
中国质量2021.09.06-中能
105 产品认证证书 CQC20020271059
认证中心2025.11.04电气
中国质量2021.09.06-中能
106 产品认证证书 CQC2019010301190829
认证中心2024.05.30电气
中国质量2021.09.06-中能
107 产品认证证书 CQC20020243659
认证中心2025.04.20电气
中国质量2021.09.06-中能
108 产品认证证书 CQC2019010301173385
认证中心2024.04.15电气
中国质量2021.09.06-中能
109 产品认证证书 CQC2019010301173383
认证中心2024.04.15电气
中国质量2021.09.06-中能
110 产品认证证书 CQC2019010301186817
认证中心2024.05.21电气
中国质量2021.09.06-中能
111 产品认证证书 CQC2019010301223726
认证中心2024.08.30电气
1-1-124中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位
中国质量2021.09.06-中能
112 产品认证证书 CQC2019010301223181
认证中心2024.08.30电气
中国质量2021.09.06-中能
113 产品认证证书 CQC2019010301173757
认证中心2024.04.12电气
中国质量2021.09.06-中能
114 产品认证证书 CQC2019010301173758
认证中心2024.04.12电气
中国质量2021.09.06-中能
115 产品认证证书 CQC20020271056
认证中心2025.11.04电气
中国质量2021.09.06-中能
116 产品认证证书 CQC20020243661
认证中心2031.09.06电气
中国质量2021.09.06-中能
117 产品认证证书 CQC20020243660
认证中心2025.04.20电气
中国质量2021.09.22-中能
118 产品认证证书 CQC2016010301914514
认证中心2031.09.22电气
中国质量2021.12.01-中能
119 产品认证证书 CQC20020271058
认证中心2031.12.01电气
中国质量2021.12.07-中能
120 产品认证证书 CQC2017010301933737
认证中心2031.12.07电气
中国质量2022.02.23-中能
121 产品认证证书 CQC2012010301582912
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
122 产品认证证书 CQC2010010301419300
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
123 产品认证证书 CQC20020265415
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
124 产品认证证书 CQC2016010301841258
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
125 产品认证证书 CQC2016010301841259
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
126 产品认证证书 CQC2010010301418526
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
127 产品认证证书 CQC2013010301652724
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.02.23-中能
128 产品认证证书 CQC2010010301419301
认证中心2032.02.22电气
中国质量2022.07.28-中能
129 产品认证证书 CQC2013010301615866
认证中心2032.07.27电气
中国质量2022.08.16-中能
130 产品认证证书 CQC2013010301615867
认证中心2032.08.15电气
中国质量2022.08.31-中能
131 产品认证证书 CQC22107356908
认证中心2032.08.30电气
中国质量2022.08.31-中能
132 产品认证证书 CQC2013010301619099
认证中心2032.08.30电气中质协质
职业健康安全管理体2022.09.07-中能
133 00622S30841R4M 量保证中
系认证证书2025.10.27电气心中质协质
环境管理体系认证证2022.09.07-中能
134 00622E30858R5M 量保证中
书2025.10.27电气心
1-1-125中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位中质协质
质量管理体系认证证2022.09.07-中能
135 00622Q31129R6M 量保证中
书2025.10.27电气心
（闽）JZ 安许证字〔2020〕 福州市城 2020.08.12- 福 建
136安全生产许可证
FZ0905 乡建设局 2023.08.11 中能福建省科
学技术厅、福建省财
2020.12.01-福建
137 高新技术企业证书 GR202035001421 政厅、国家
2023.11.30中能
税务总局福建省税务局福州市福
9135018156926381760012020.05.29-福建
138固定污染源排污登记清生态环
Y 2025.05.28 中能境局中质协质
职业健康安全管理体2020.09.27-福建
139 00620S30809R2M 量保证中
系认证证书2023.11.08中能心中质协质
环境管理体系认证证2020.09.27-福建
140 00620E30843R2M 量保证中
书2023.11.08中能心中质协质
质量管理体系认证证2020.09.27-福建
141 00620Q31266R2M 量保证中
书2023.11.08中能心
（闽）JZ 安许证字〔2019〕 福州市城 2022.11.11- 中 能
142安全生产许可证
FZ1392 乡建设局 2025.11.10 祥瑞
福州市城2022.08.22-中能
143 建筑业企业资质证书 D335010419
乡建设局2023.12.31祥瑞福建省住
2022.08.22-中能
144 建筑业企业资质证书 D235010412 房和城乡
2026.05.12祥瑞
建设厅国家能源承装（修、试）电力2006.09.11-中能
1454-5-00017-2006局福建监
设施许可证2024.12.24祥瑞管办公室福建省住
2021.10.14-中能
146 工程设计资质证书 A235030112 房和城乡
2023.12.31祥瑞
建设厅福建省科
学技术厅、福建省财
2020.12.01-武昌
147 高新技术企业证书 GR202042004001 政厅、国家
2023.11.30电控
税务总局福建省税务局
AQBIIIDHX（鄂） 武汉市应 2020.09.21- 武 昌
148安全生产标准化证书
20200069急管理局2023.09.20电控
中国市场2022.10-武昌
149企业信用等级证书202217411100239
学会信用2025.10电控
1-1-126中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
获得
序号资质名称证书编码/批准文号发证单位有效期单位工作委员
会、中国管理科学研究院诚信评价研究中心中质协质
质量管理体系认证证2021.03.10-武昌
150 00621Q30265R7M 量保证中
书2024.01.27电控心北京宏信
环境管理体系认证证2022.12.27-中能
151 HXLC22E10434R0S 联诚认证
书2025.12.26思拓有限公司北京宏信
职业健康安全管理体2022.12.27-中能
152 HXLC22S10413R0S 联诚认证
系认证证书2025.12.26思拓有限公司北京宏信
质量管理体系认证证2022.12.27-中能
153 HXLC22Q10648R0S 联诚认证
书2025.12.26思拓有限公司
5、域名
截至本募集说明书签署之日，发行人及其子公司拥有域名情况如下：
是否限序号单位名称网站备案号域名审核通过日期制接入
闽 ICP 备
1 中能电气 ceepower.com 2020.12.11 否
2020022225号-1
闽 ICP 备
2 中能电气 ceepower.cn 2021.01.13 否
2020022225号-2
闽 ICP 备
3福建中能121.204.79.1892019.02.22否
18025128号
鄂 ICP 备
4 武昌电控 wcdk.cn 2016.07.22 否
16013666号
闽 ICP 备
5 中能绿慧 ceegne.cn 2022.09.01 否
19016067号
京 ICP 备 congcongchongdian.
6中能聪聪2023.02.20否
2022034043 号 com
京 ICP 备
7 中能思拓 storcube.cn 2023.01.12 否
2023000851号-1
京 ICP 备
8 中能思拓 ceestor.com 2023.02.14 否
2023000851号-2
6、充电桩运营权
截至本募集说明书签署之日，发行人及其子公司拥有的充电桩运营权系签订合作协议、经营权转让协议项下约定享有的运营权，发行人及其子公司正在履行的合作协议情况如下：
1-1-127中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
合同序号合同相对方合同内容经营期限签署时间主体云谷能源负责对8个新能源
云谷邯郸市公共交通汽车充电站及配套设施进行2020.07.01-
12020.06.08
能源总公司改造，同时获得该等充电站的2030.06.30运营权。
珠海广通企业有
云谷限公司邯郸分公云谷能源受让3个充电站的2017.07.10-
22017.07.10
能源司、邯郸市公共运营权。2025.06.25交通总公司
十、特许经营权
截至2022年12月31日，发行人不存在特许经营权。
十一、发行人最近三年发生的重大资产重组情况
最近三年，公司未发生重大资产重组。
十二、发行人境外生产经营情况
截至本募集说明书签署日，公司拥有境外的一级子公司中能国际、二级子公司英国中能。具体如下：
1、中能国际
成立时间2015-7-21注册资本5000万美元
实收资本123.70万美元
发行人持有的权益比例100%主要业务实业投资主要生产经营地开曼
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
1304.411232.88-103.71
2、英国中能
成立时间2015-10-14注册资本1英镑
实收资本-
1-1-128中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
发行人持有的权益比例间接持有100%主要业务实业投资主要生产经营地英国
2022年12月31日/2022年主要财务数据（单位：万元）
以下数据是经立信中联审计总资产净资产营业收入净利润
1202.58274.31-95.04
十三、发行人的股利分配情况
（一）公司的股利分配政策
参见本募集说明书之“重大事项提示”之“四、公司的利润分配政策及最近三年利润分配情况”。
（二）公司最近三年现金分红情况
参见本募集说明书之“重大事项提示”之“四、公司的利润分配政策及最近三年利润分配情况”。
十四、发行人发行债券情况和资信评级情况
（一）最近三年公司发行债券情况
最近三年，公司未发行债券。截至2022年12月31日，公司存续债券余额为0元。
（二）最近三年公司的偿付能力指标情况
最近三年公司未向不特定对象发行公司债券，公司其他债务不存在违约或者延迟支付本息的情形。
2020年度、2021年度以及2022年度，公司归属于母公司所有者的净利润分
别为1367.84万元、2263.01万元和4111.40万元，最近三年平均可分配利润为
2580.75万元。本次可转换债券拟募集资金40000万元，参考近期债券市场的发
行利率水平并经合理估计，公司最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息。
1-1-129中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（三）最近三年公司的资信评级情况公司本次发行可转换公司债券聘请中证鹏元担任信用评级机构。根据中证鹏元出具的《信用评级报告》，公司主体信用等级为 A+，评级展望为稳定，本次可转换公司债券信用等级为 A+。
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第五节财务会计信息与管理层分析
本节对公司财务会计信息和管理层分析进行了列示，公司董事会提请投资者注意阅读公司财务报告及审计报告全文。
一、最近三年财务报告的审计情况
立信中联对公司2020年度、2021年度和2022年度的财务报告进行了审计，并出具了立信中联审字[2021]D-0459 号、立信中联审字[2022]D-0403 号和立信中
联审字[2023]D-0383 号标准无保留意见的审计报告。
二、与财务会计信息相关的重要性水平的判断标准
公司根据自身业务特点和所处行业，从业务性质及金额大小两方面判断与财务信息相关的重大事项和重要性水平。在判断业务性质重要性时，公司会评估业务是否属于经常性业务，是否显著影响公司财务状况、经营成果和现金流量等因素。在判断金额大小的重要性时，公司综合考虑其占总资产、净资产、营业收入、净利润等项目金额的比重情况。发行人在本节披露的财务会计信息相关重大事项标准为当年利润总额5%，或金额虽未达到当年利润总额的5%但公司认为重要的相关事项。公司特别提醒投资者阅读财务报告及审计报告全文。
三、最近三年财务报表
（一）合并资产负债表
单位：元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
流动资产：
货币资金536774562.18281037410.42269287963.58
应收账款915672321.82898159133.22794790505.24
应收款项融资27432709.7818071782.3439750981.88
预付款项74468126.3233912718.3232016209.82
其他应收款26663814.3219282347.6124643980.25
存货77647157.9948553434.3283141347.52
合同资产162700160.6171913509.8238896805.44一年内到期的非流动
360000.014365000.001800000.00
资产
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项目2022.12.312021.12.312020.12.31
其他流动资产15951758.6714572947.2516188405.73
流动资产合计1837670611.701389868283.301300516199.46
非流动资产：
长期应收款954000.001314000.005445000.00
长期股权投资5231681.173740241.98-
投资性房地产25671281.30--
固定资产416115720.26456352753.95487342162.32
在建工程115694803.1830318769.151805167.86
使用权资产8527956.656728089.08-
无形资产68001790.6073033654.8275742002.92
开发支出11288831.635927930.99-
商誉23542712.2623542712.2623542712.26
长期待摊费用3409376.085270720.711414650.06
递延所得税资产50639338.0742666474.8446942634.98
其他非流动资产2929673.1812657396.6116502475.53
非流动资产合计732007164.38661552744.39658736805.93
资产总计2569677776.082051421027.691959253005.39
流动负债：
短期借款356732590.73446492712.87394763409.27
应付票据149300003.13153681234.60173205220.11
应付账款582964327.98402543178.50343984836.49
预收款项-305953.26297042.00
合同负债12055556.7713393003.747762581.27
应付职工薪酬10477138.908085993.0913482689.60
应交税费35017568.2821984822.6227574197.95
其他应付款13107422.807921399.4416422174.48一年内到期的非流动
62478045.1175727255.7748973914.25
负债
其他流动负债1398114.641714438.12913256.23
流动负债合计1223530768.341131849992.011027379321.65
非流动负债：
长期借款59736000.0032750000.0054850000.00
租赁负债4527738.544629125.75-
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项目2022.12.312021.12.312020.12.31
长期应付款12733179.6363521400.7269089432.31
递延收益24893637.086386894.947155190.68
非流动负债合计101890555.25107287421.41131094622.99
负债合计1325421323.591239137413.421158473944.64
所有者权益：
股本557577326.00308000000.00308000000.00
资本公积366819713.39223828659.48225801292.90
其他综合收益56609.96-246505.63-228511.43
盈余公积35042643.4034699123.5031978411.90
未分配利润282538690.06245253102.33231503680.27归属于母公司股东权
1242034982.81811534379.68797054873.64
益合计
少数股东权益2221469.68749234.593724187.11
股东权益合计1244256452.49812283614.27800779060.75
负债和股东权益总计2569677776.082051421027.691959253005.39
（二）合并利润表
单位：元项目2022年度2021年度2020年度
一、营业收入1312163263.601029566414.22949974459.86
其中：营业收入1312163263.601029566414.22949974459.86
二、营业总成本1248641987.59991410940.42923811516.16
其中：营业成本1031837902.73795028365.70705297429.98
税金及附加6969479.316269748.137295217.47
销售费用88225039.5972818054.3471186331.00
管理费用72032509.2861898310.9067885963.30
研发费用31509771.3826878123.2533218624.69
财务费用18067285.3028518338.1038927949.72
其中：利息费用21786432.0528299877.1333797582.08
利息收入3355546.402858260.365595789.13
加：其他收益5782725.748152163.8311945652.82
投资收益4164520.4969377.23929838.01
其中：对联营企业和合营企
1491439.19740241.98-
业的投资收益
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项目2022年度2021年度2020年度以摊余成本计量的金融资产
--545364.10终止确认收益信用减值损失（损失以“-”-18814966.61-10392056.33-2601246.96号填列）资产减值损失（损失以“-”-5732891.52-298788.21-1552107.17号填列）资产处置收益（损失以“-”
28464.62-854684.59-3771059.04号填列）
三、营业利润48949128.7334831485.7331114021.36
加：营业外收入144638.73254991.11622512.39
减：营业外支出1631571.762489326.775285754.74
四、利润总额47462195.7032597150.0726450779.01
减：所得税费用6373085.249957602.3512646089.10
五、净利润41089110.4622639547.7213804689.91
（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以
41089110.4622639547.7213804689.91“-”号填列）2.终止经营净利润（净亏损以---“-”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利
41113965.9222630133.6613678429.68润（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以-24855.469414.06126260.23“-”号填列）
六、其他综合收益的税后净
303115.59-17994.20-1438150.86
额归属于母公司股东的其他综
303115.59-17994.20-1438150.86
合收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的
---其他综合收益
（二）将重分类进损益的其
303115.59-17994.20-1438150.86
他综合收益
其中：外币财务报表折算差
303115.59-17994.20-1438150.86
额归属于少数股东的其他综合
---收益的税后净额
七、综合收益总额41392226.0522621553.5212366539.05归属于母公司股东的综合收
41417081.5122612139.4612240278.82
益总额归属于少数股东的综合收益
-24855.469414.06126260.23总额
八、每股收益
（一）基本每股收益0.070.050.03
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项目2022年度2021年度2020年度
（二）稀释每股收益0.070.050.03
（三）合并现金流量表
单位：元项目2022年度2021年度2020年度
一、经营活动产生的现金流
量：
销售商品、提供劳务收到的
1191683086.67844562147.48810415925.46
现金
收到的税费返还15534862.232584869.81837555.49收到其他与经营活动有关
136849995.7970365437.69221828358.28
的现金
经营活动现金流入小计1344067944.69917512454.981033081839.23
购买商品、接受劳务支付的
822375914.68566719717.15529317892.82
现金支付给职工以及为职工支
152433814.28101494889.84107490694.50
付的现金
支付的各项税费39157390.7242873607.5738750474.92支付其他与经营活动有关
219874499.01155057121.25223233989.84
的现金
经营活动现金流出小计1233841618.69866145335.81898793052.08经营活动产生的现金流量
110226326.0051367119.17134288787.15
净额
二、投资活动产生的现金流
量：
收回投资收到的现金--227000000.00
取得投资收益收到的现金3564606.33-1969947.34
处置固定资产、无形资产和
其他长期资产收回的现金2258973.335275391.703161158.32净额处置子公司及其他营业单
92925.46-184203.60
位收到的现金净额
投资活动现金流入小计5916505.125275391.70232315309.26
购建固定资产、无形资产和
110222018.0244012495.0038706906.18
其他长期资产支付的现金
投资支付的现金-3000000.00157000000.00
投资活动现金流出小计110222018.0247012495.00195706906.18投资活动产生的现金流量
-104305512.90-41737103.3036608403.08净额
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金396257532.52--
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项目2022年度2021年度2020年度
其中：子公司吸收少数股东
1497542.00--
权益性投资收到的现金
取得借款收到的现金547640513.37652709940.27597300000.00收到其他与筹资活动有关
24300000.002000000.0055723075.00
的现金
筹资活动现金流入小计968198045.89654709940.27653023075.00
偿还债务支付的现金671511054.53610356695.63800169793.40
分配股利、利润或偿付利息
24212927.6039279440.7540717881.12
支付的现金
其中：子公司支付给少数股
-616748.20-
东的股利、利润支付其他与筹资活动有关
4124557.687574227.801711666.00
的现金
筹资活动现金流出小计699848539.81657210364.18842599340.52筹资活动产生的现金流量
268349506.08-2500423.91-189576265.52
净额
四、汇率变动对现金及现金
2329755.31-589176.18-12303868.58
等价物的影响
五、现金及现金等价物净增
276600074.496540415.78-30982943.87
加额
加：期初现金及现金等价物
155541279.59149000863.81179983807.68
余额
六、期末现金及现金等价物
432141354.08155541279.59149000863.81
余额
（四）合并财务报表的编制基础公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业
会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》的披露规定编制财务报表。
四、最近三年主要财务指标及其非经常性损益明细表
（一）主要财务指标
财务指标2022/12/312021/12/312020/12/31
流动比率（倍）1.501.231.27
速动比率（倍）1.441.191.18
资产负债率（合并）（%）51.5860.4059.13
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资产负债率（母公司）（%）45.8951.2648.69归属于母公司所有者每股净资
2.232.632.59产（元）财务指标2022年度2021年度2020年度
应收账款周转率（次）1.451.221.32
存货周转率（次）16.3512.076.54
利息保障倍数3.182.151.78
每股经营活动净现金流量（元）0.200.170.44
每股净现金流量（元）0.500.02-0.10
注：上表各指标的具体计算公式如下：
1、流动比率=流动资产/流动负债
2、速动比率=（流动资产-存货）/流动负债
3、资产负债率=负债总额/资产总额
4、归属于母公司所有者每股净资产=归属于母公司所有者权益合计/期末普通股股份数
5、应收账款周转率=营业收入/应收账款平均余额
6、存货周转率=营业成本/存货平均余额
7、利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用
8、每股经营活动现金流量=经营活动产生的现金流量净额/期末普通股股份总数
9、每股净现金流量=现金及现金等价物净增加额/期末普通股股份总数
（二）净资产收益率及每股收益公司按照中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露（2010年修订）》（中国证券监督管理委员会公告[2010]2号）、《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》（中国证券监督管理委员会公告[2008]43号）计算的报告期内净资产收
益率和每股收益如下表所示：
加权平均净资产每股收益（元）报告期利润期间收益率基本每股收益稀释每股收益
2022年度3.45%0.070.07
归属于公司普通股股
2021年度2.80%0.050.05
东的净利润
2020年度1.71%0.030.03
2022年度3.10%0.070.07
扣除非经常性损益后
归属于公司普通股股2021年度2.28%0.040.04东的净利润
2020年度1.41%0.020.02
注：根据《企业会计准则第34号-每股收益》的规定，按调整后的股数对各列报期间的每股收益进行了重新计算。
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（三）非经常性损益明细
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
非流动资产处置损益38.98-119.78-690.21计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的578.27815.221194.57政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出-145.36-189.13-153.22
非经常性损益总额471.89506.31351.14
减：非经常性损益的所得税影响数60.8687.92111.48
非经常性损益净额411.03418.39239.66
减：归属于少数股东的非经常性损益净额-0.01-7.06归属于公司普通股股东的非经常性损益净
411.03418.38246.72
额归属于公司普通股股东扣除非经常性损益
3700.361844.631121.13
后的净利润
2020年、2021年和2022年，归属于母公司所有者的非经常性损益净额分别
为246.72万元、418.38万元和411.03万元。扣除非经常性损益后，2020年、2021年和2022年，归属于母公司所有者的净利润分别为1121.13万元、1844.63万元和3700.36万元。报告期内，公司的非经常性损益主要是计入当期损益的政府补助和非流动资产处置损益。
五、合并报表范围的变化情况发行人将拥有实际控制权的子公司纳入合并报表范围。
（一）发行人控股子公司
截至2022年12月31日，发行人纳入合并范围的一级子公司具体情况如下表所示：
单位：万元主要持股比例子公司注册地业务性质取得方式经营地直接间接福建中能电气有限电力
福清市福清市100%-投资设立公司设备制造上海熠冠新能源有
上海市上海市光伏发电100%-投资设立限公司云谷能源管理（深深圳市深圳市能源管理51%49%投资设立
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主要持股比例子公司注册地业务性质取得方式经营地直接间接
圳）有限公司中能国际控股集团
开曼开曼实业投资100%-投资设立有限公司中能汉斯智能科技电力同一控制
福州市福州市100%-有限公司设备制造下合并武汉市武昌电控设电力非同一控
武汉市武汉市100%-备有限公司设备制造制下合并中能祥瑞电力工程电力非同一控
福州市福州市100%-有限公司工程施工制下合并中能绿慧新能源有
福州市福州市能源管理100%-投资设立限公司湖北熠慧能源有限
安陆市安陆市光伏发电100%-投资设立公司青岛康明创中能源
青岛市青岛市能源管理70%-投资设立服务有限公司科技推广北京中能思拓科技
北京市北京市和应用服100%-投资设立有限公司务业科学研究北京中能聪聪科技
北京市北京市和技术服100%-投资设立有限公司务业
注：除上述公司外，中能电气还有通过上述公司间接控制的子公司，参见本募集说明书
之“第四节发行人基本情况”之“二、（二）重要权益投资情况”。
（二）报告期内发行人合并报表范围发生变化的情况
1、合并范围增加
公司名称股权取得方式股权取得时点持股比例
北京中能绿慧新能源有限公司设立2021年9月100%
上海中能绿慧新能源有限公司设立2021年10月100%
福建中能绿色供应链有限公司设立2022年1月100%
青岛康明创中能源服务有限公司设立2022年4月70%
福州明太新能源有限公司设立2022年5月100%
北京中能思拓科技有限公司设立2022年5月100%
北京中能聪聪科技有限公司设立2022年6月100%
福建洁电电气有限公司设立2022年8月100%
2、合并范围减少
公司名称股权处置方式股权处置时点股权处置比例
无锡熠慧新能源有限公司注销2020年5月100%
1-1-139中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
公司名称股权处置方式股权处置时点股权处置比例
丹阳熠汇能源科技有限公司注销2020年8月100%
扬州熠冠新能源有限公司注销2020年12月100%
邯郸市中能汽车充电服务有限公司注销2021年1月100%
CEE POWER BRAZIL HOLDING
转让2022年7月100%
LTDA
报告期内，除上述变化外，发行人合并财务报表范围未发生其他变化。
六、重要会计政策、会计估计变更以及会计差错更正对公司的影响
（一）报告期内会计政策变更情况
报告期内，公司的会计政策变更均为因企业会计准则及其他法律法规修订引起的会计政策变更，具体情况如下：
1、财政部于2017年7月5日颁布了《企业会计准则第14号—收入》（财会[2017]22号）（以下简称“新收入准则”），要求境内上市企业，自2020年1月
1日起施行新收入准则。公司自2020年1月1日起执行新收入准则。根据新旧
准则转换的衔接规定，公司无需重述前期可比数，但对首次执行该准则的累积影响数调整期初留存收益及财务报表其他相关项目金额。该准则的实施不影响公司
2019年度相关财务指标，对公司财务状况、经营状况和现金流量不存在实质性影响。
新收入准则对期初合并财务报表及母公司财务报表的影响汇总如下：
（1）合并财务报表
单位：元报表项目2019年12月31日重分类金额2020年1月1日
资产：
应收账款685736153.33-36401078.70649335074.63
存货133319550.33-798130.90132521419.43
合同资产-37199209.6037199209.60
负债：
预收账款20742483.19-20742483.19
合同负债-18365080.4518365080.45
1-1-140中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报表项目2019年12月31日重分类金额2020年1月1日
其他流动负债-2377402.742377402.74
（2）母公司财务报表：
单位：元报表项目2019年12月31日重分类金额2020年1月1日
负债：
预收账款10843776.89-10843776.89
合同负债-9609342.159609342.15
其他流动负债-1234434.741234434.74上述会计政策变更已经公司董事会审议通过。
2、财政部于2018年12月7日颁布了《关于修订印发〈企业会计准则第21号—租赁〉的通知》（财会[2018]35号）（以下简称“新租赁准则”），要求在境内上市企业，自2021年1月1日起施行新租赁准则。公司自2021年1月1日起执行新租赁准则，对所有租入资产按照未来应付的最低租赁付款额现值（选择简化处理的短期租赁和低价值资产租赁除外）确认使用权资产及租赁负债，并分别确认折旧及未确认融资费用。根据新旧准则转换的衔接规定，公司无需重述前期可比数，但对首次执行该准则的累积影响数调整期初留存收益及财务报表其他相关项目金额。该准则的实施不影响公司2020年度相关财务指标，对公司财务状况、经营状况和现金流量不存在实质性影响。
新租赁准则对期初合并财务报表项目的影响汇总如下：
单位：元报表项目2020年12月31日影响金额2021年1月1日
资产：
使用权资产-3576102.373576102.37
负债：
一年内到期的非流动负债48973914.25876620.1649850534.41
租赁负债-2699482.212699482.21上述会计政策变更已经公司董事会审议通过。
（二）报告期内的会计估计变更
报告期内，发行人未发生会计估计变更的情形。
1-1-141中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（三）报告期内的重大会计差错更正
报告期内，发行人未发生重大会计差错更正的情形。
（四）对公司的影响
报告期内，发行人发生的会计政策变更符合企业会计准则的要求及发行人的实际经营情况，发行人未发生会计估计变更或重大前期差错更正的情形。发行人所执行的会计政策和作出的会计估计符合相关法律法规的规定。
七、财务状况分析
（一）资产状况分析
报告期各期末，公司的资产结构情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
流动资产183767.0671.51%138986.8367.75%130051.6266.38%
非流动资产73200.7228.49%66155.2732.25%65873.6833.62%
资产总计256967.78100.00%205142.10100.00%195925.30100.00%
报告期各期末，公司资产总额分别为195925.30万元、205142.10万元和256967.78万元，资产结构稳定，符合行业特性。随着公司经营规模的不断扩大，
公司资产总额呈逐年上升趋势，2022年末总资产规模增长主要系取得前次向特定对象发行股票募集资金所致。
1、流动资产主要项目分析
报告期各期末，公司流动资产构成情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
货币资金53677.4629.21%28103.7420.22%26928.8020.71%
应收账款91567.2349.83%89815.9164.62%79479.0561.11%
应收款项融资2743.271.49%1807.181.30%3975.103.06%
预付款项7446.814.05%3391.272.44%3201.622.46%
其他应收款2666.381.45%1928.231.39%2464.401.89%
1-1-142中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
存货7764.724.23%4855.343.49%8314.136.39%
合同资产16270.028.85%7191.355.17%3889.682.99%一年内到期的非流动资
36.000.02%436.500.31%180.000.14%
产
其他流动资产1595.180.87%1457.291.05%1618.841.24%
流动资产合计183767.06100.00%138986.83100.00%130051.62100.00%
报告期各期末，公司流动资产金额分别为130051.62万元、138986.83万元和183767.06万元。报告期各期末，公司流动资产总体呈增长趋势，主要系公司核心业务经营规模持续增长，各期末应收账款、合同资产随当期营业收入保持同步增长，且公司主要客户为电力系统、轨道交通领域的客户，该类客户回款周期较长，故应收账款金额增大。此外，因公司2022年收到了向特定对象发行股票募集资金的款项货币资金大幅增加。从资产结构来看，公司流动资产主要由货币资金、应收账款、存货、合同资产等构成，上述资产合计占公司流动资产的比例分别为91.20%、93.51%和92.12%。主要流动资产项目的分析如下：
（1）货币资金
报告期各期末，公司的货币资金明细如下表所示：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
银行存款43213.2380.51%15553.2455.34%14889.6855.29%
其他货币资金10458.2419.48%12216.5143.47%11767.9143.70%
定期存款应收利息5.990.01%333.991.19%271.211.01%
合计53677.46100.00%28103.74100.00%26928.80100.00%
其中：存放在境外
101.810.19%631.432.25%1199.094.45%
的款项总额
公司货币资金主要由银行存款和其他货币资金构成，其他货币资金主要为银行承兑汇票保证金、保函保证金、信用证保证金及定期存款。公司存放境外的款项为境外子公司中能国际和巴西中能的货币资金。
报告期各期末，公司货币资金余额分别为26928.80万元、28103.74万元和
53677.46万元，占流动资产的比例分别为20.71%、20.22%和29.21%，2022年
1-1-143中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
末较2021年末大幅增长主要系收到了向特定对象发行股票募集资金的款项。
（2）应收账款
*应收账款坏账准备计提情况
报告期内，公司应收账款坏账准备计提的具体情况如下表所示：
单位：万元账面坏账计提类别占比净额余额准备比例按单项计提坏账准备的应收账款
其中：国家光伏补
3470.343.37%347.0310.00%3123.30
贴单项金额虽不重大
但单项计提坏账准733.530.71%733.53100.00%-备的应收账款
单项小计4203.864.08%1080.5625.70%3123.30按组合计提坏账准备
2022.12.31的应收账款
其中：组合1：国
18185.3717.65%1856.0110.21%16329.36
家电网、南方电网
组合2：其他央企、
52925.8751.38%5063.879.57%47862.01
国企、事业单位
组合3：上市公司9641.519.36%796.548.26%8844.97
组合4：其他客户18055.1817.53%2647.5914.66%15407.59
组合小计98807.9395.92%10364.0010.49%88443.93
合计103011.79100.00%11444.5511.11%91567.23按单项计提坏账准备的应收账款
其中：国家光伏补
6608.696.65%660.8710.00%5947.82
贴单项金额虽不重大
但单项计提坏账准771.980.78%771.98100.00%备的应收账款
单项小计7380.677.43%1432.8519.41%5947.82
2021.12.31按组合计提坏账准备
的应收账款
其中：组合1：国
20131.0720.26%1362.336.77%18768.74
家电网、南方电网
组合2：其他央企、
44783.9745.06%3354.267.49%41429.72
国企、事业单位
组合3：上市公司6235.206.27%487.287.82%5747.92
组合4：其他客户20851.3220.98%2929.6014.05%17921.72
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账面坏账计提类别占比净额余额准备比例
组合小计92001.5792.57%8133.488.84%83868.09
合计99382.24100.00%9566.339.63%89815.91按单项计提坏账准备的应收账款
其中：国家光伏补
5734.516.46%573.4510.00%5161.06
贴单项金额虽不重大
但单项计提坏账准850.400.96%850.40100.00%备的应收账款
单项小计6584.917.42%1423.8521.62%5161.06按组合计提坏账准备
2020.12.31的应收账款
其中：组合1：国
18506.6220.84%839.814.54%17666.81
家电网、南方电网
组合2：其他央企、
41942.1247.24%3038.117.24%38904.00
国企、事业单位
组合3：上市公司4682.645.27%776.1916.58%3906.45
组合4：其他客户17066.5519.22%3225.8218.90%13840.73
组合小计82197.9292.58%7879.939.59%74317.99
合计88782.83100.00%9303.7810.48%79479.05
报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为79479.05万元、89815.91万元和91567.23万元，占流动资产的比例分别为61.11%、64.62%和49.83%。报告期内，公司应收账款整体呈上升的趋势，主要系公司核心业务经营规模持续增长，应收账款随当期营业收入保持同步增长，且公司主要客户为电力系统、轨道交通领域的客户，该类客户回款周期较长，应收账款金额增大，但资信状况较好。
公司依据企业会计准则、根据自身应收账款的特征制定了谨慎的坏账准备计提政策，每年根据公司坏账准备政策计提坏账准备。
对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收款项，单独进行减值测试，确认预期信用损失，计提单项减值准备。
对于不存在减值客观证据的应收款项或当单项应收款项无法以合理成本评
估预期信用损失的信息时，公司参考历史信用损失经验，依据信用风险特征将应收款项划分若干组合，分别计算预期信用损失。公司主要客户为电力系统、轨道交通领域的央企国企事业单位、民营上市公司大客户、中小终端用户等，不同的客户类型发生损失的情况存在较为明显的差异。例如，资信良好、实力雄厚的国
1-1-145中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
有电力公司通常按合同约定执行，有较高的回收保障和信用状况；其他央企、国企如轨道交通企业，公司承接的电力设备采购订单通常是国家轨道交通建设的一个组成部分，项目建设周期较长，回款进度受项目总体及配套的建设进度、验收安排以及付款审批链条较长等多方面因素综合影响，回款周期较长，但形成坏账损失的风险较小；其他上市公司相对于中小客户群体而言，运作较为规范，资信状况相对较好，还款能力较中小客户强，期后回款情况总体良好。
报告期各期末，公司应收账款坏账准备金额分别为9303.78万元、9566.33万元、11444.55万元，计提的坏账金额占应收账款余额的比重分别为10.48%、
9.63%和11.11%，坏账准备计提充分。
报告期内，公司应收账款按组合计提坏账准备情况如下：
单位：万元
2022年12月31日
账龄金额占比坏账准备计提比例净额
1年以内59952.9660.68%2240.253.74%57712.70
1至2年23288.7323.57%2576.5411.06%20712.19
2至3年10784.9110.91%2343.3421.73%8441.57
3至4年2944.772.98%1539.0652.26%1405.71
4至5年841.390.85%719.3885.50%122.00
5年以上995.171.01%945.4195.00%49.76
合计98807.93100.00%10364.0010.49%88443.93
2021年12月31日
账龄金额占比坏账准备计提比例净额
1年以内63742.6669.28%2363.983.71%61378.68
1至2年20858.3222.67%2258.6610.83%18599.66
2至3年4053.654.41%1110.8727.40%2942.78
3至4年1588.641.73%822.7851.79%765.86
4至5年981.031.07%838.7885.50%142.25
5年以上777.270.84%738.4095.00%38.86
合计92001.57100.00%8133.488.84%83868.09
2020年12月31日
账龄金额占比坏账准备计提比例净额
1年以内58738.7171.46%2114.873.60%56623.84
1-1-146中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
1至2年13343.4016.23%1517.1011.37%11826.30
2至3年7142.548.69%2103.6629.45%5038.87
3至4年1649.662.01%947.6057.44%702.05
4至5年639.390.78%546.6885.50%92.71
5年以上684.230.83%650.0295.00%34.21
合计82197.92100.00%7879.939.59%74317.99
注：以上按账龄组合计披露的应收账款余额为按信用险特征组合计计提坏账准备的应收账款，不含单独计提坏账准备的应收账款。
公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款组合账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
报告期各期末，应收账款按组合计提的坏账准备余额分别为7879.93万元、
8133.48万元、10364.00万元，各报告期末按组合计提的坏账准备计提充分。
*应收账款账龄情况
报告期内，公司应收账款按账龄披露情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
账龄金额占比金额占比金额占比
1年以内62579.6260.75%65279.2165.68%60393.2868.02%
1至2年23803.1123.11%22478.9222.62%15074.7316.98%
2至3年11127.5210.80%5724.325.76%8737.109.84%
3年以上5501.545.34%5899.795.94%4577.725.16%
3至4年2994.402.91%3334.863.36%2519.912.84%
4至5年993.370.96%1280.911.29%996.451.12%
5年以上1513.771.47%1284.021.29%1061.361.20%
合计103011.79100.00%99382.24100.00%88782.83100.00%
报告期各期末，公司应收账款账龄主要集中在1年以内及1至2年，账龄在
1年以内及1至2年的应收账款余额合计分别75468.01万元、87758.13万元和
86382.73万元，占报告期各期末应收账款余额的比例分别为85.00%、88.30%和
83.86%。
虽然公司应收账款绝对值整体呈上升的趋势，但1年以内及1至2年的账龄占比较为稳定。公司承接的输配电设备采购订单通常是电力建设或轨道交通建设
1-1-147中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目的一个组成部分，回款进度受项目相关的建设进度、逐项和总体验收安排、付款审批链条较长等多方面因素影响，故存在部分账龄较长的应收账款*应收账款期后回款情况
截至2023年3月31日，2020年末的应收账款期后回款率82.05%、2021年末的应收账款期后回款率63.19%、2022年末的应收账款期后回款率17.51%。近三年受宏观经济波动的影响，客户的施工周期、付款周期和验收周期延长，制约了公司应收账款回款。
*坏账准备计提与转回对经营业绩的影响
报告期各期，应收账款坏账准备的计提和转回具体情况如下：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
坏账准备计提金额1925.421211.82127.46
坏账准备转回金额0.27-0.82
利润总额4746.223259.722645.08
计提金额/利润总额40.57%37.18%4.82%
报告期内，公司应收账款坏账准备转回金额极少，公司应收账款坏账准备计提金额分别为127.46万元、1211.82万元和1925.42万元，占当期利润总额的比例分别为4.82%、37.18%和40.57%，2021年和2022年占比较高主要系受宏观政策波动影响，导致2021年和2022年应收账款增长、账龄变长，相应计提的坏账准备增加。
*应收账款基本情况及变动分析
报告期各期末，公司应收账款变动情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
应收账款余额103011.7999382.2488782.83
坏账准备11444.559566.339303.78
应收账款账面价值91567.2389815.9179479.05
营业收入131216.33102956.6494997.45
应收账款账面价值/营业收入69.78%87.24%83.66%
1-1-148中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为79479.05万元、89815.91万元和91567.23万元，占同期营业收入比重分别为83.66%、87.24%和69.78%。
报告期内，公司营业收入持续增长，且公司主要客户为电力系统、轨道交通领域的客户，该类客户回款周期较长，故应收账款金额增大。应收账款账面价值占同期营业收入比重在下降，公司管理应收账款的能力有所提升。
*应收账款坏账计提方法及比例与同行业可比上市公司对比情况
应收账款坏账计提方法与同行业可比上市公司对比情况如下：
公司坏账计提方法
对于由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的不含重大融资
成分的应收款项，采用简化方法，即始终按整个存续期预期信用损失计量损失准备。
根据金融工具的性质，以单项金融资产或金融资产组合为基础评估信用风险北京科锐是否显著增加。根据信用风险特征将应收账款划分为若干组合，在组合基础
（002350）上计算预期信用损失。
对于划分为组合的应收账款，参考历史信用损失经验，结合当前状况及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
对于因销售商品、提供劳务等日常经营活动形成的应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收账款单独进行减值测试，确认预期信用损失，计提单项减值准备。对于不存在减值客特锐德观证据的应收账款或当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的
（300001）信息时，依据信用风险特征将应收账款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。
对于划分为账龄组合的应收账款，参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
以预期信用损失为基础，对各项目按照其适用的预期信用损失计量方法（一般方法或简化方法）计提减值准备并确认信用减值损失。
对于不含重大融资成分的应收款项，按照相当于整个存续期内的预期信用损双杰电气
失金额计量损失准备。对于包含重大融资成分的应收款项，选择始终按照相
（300444）当于存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。
除了单项评估信用风险的应收账款外，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合，在组合基础上计算预期信用损失。
以预期信用损失为基础进行金融工具减值会计处理并确认损失准备。对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，本公司均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
当单项应收账款无法以合理成本取得评估预期信用损失的信息时，本公司依合纵科技
据信用风险特征，将应收账款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用
（300477）损失。
对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
1-1-149中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
公司坏账计提方法
对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，本公司均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收款项，单独进行减值测试，确认预期信用损失，计提单项减值准备。
中能电气对于不存在减值客观证据的应收款项或当单项应收款项无法以合理成本评
（300062）估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征将应收款项划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。
对于划分为组合的应收账款、合同资产，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款、合同资产组合账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。
公司应收账款按组合计提坏账准备的计提政策与同行业可比公司对比情况
如下：
单位：%公司名称类型1年以内1至2年2至3年3至4年4至5年5年以上
北京科锐账龄组合5.0010.0030.0050.0080.00100.00
特锐德账龄组合5.0010.0030.0050.0070.00100.00
双杰电气账龄组合5.0010.0020.0030.0050.00100.00
合纵科技账龄组合5.0010.0020.0050.0080.00100.00
国家电网南方电网2.638.7519.4555.5885.5095.00其他央企国企事业
3.6210.3518.8147.0385.5095.00
单位
上市公司3.5911.9734.2068.4085.5095.00
中能电气其他公司4.9216.4241.0468.4085.5095.00
2020年3.6011.3729.4557.4485.5095.00
综合2021年3.7110.8327.4051.7985.5095.00
2022年3.7411.0621.7352.2685.5095.00
公司根据自身应收账款的历史经验数据、各类型客户群体的资信背景，并结合当前状况和前瞻性信息，编制应收账款组合账龄与整个存续期预期信用损失率对照表。资信良好、实力雄厚的国有电力公司、轨道交通企业及上市公司，历史回款情况良好，故1年以内的应收账款综合计提比例较同行业可比公司的低。在
1年以上的账龄方面，应收账款的综合计提比例高于同行业可比公司，更为稳健。
整体而言，公司在应收账款信用损失政策的选择上，较同行业可比公司不存在重大差异。
报告期各期末，公司应收账款坏账准备计提比例与同行业可比公司对比如下：
1-1-150中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
北京科锐12.39%11.53%11.24%
特锐德12.34%11.66%11.00%
双杰电气12.21%14.73%13.56%
合纵科技13.00%12.66%12.87%
平均值12.49%12.65%12.17%
中能电气11.11%9.63%10.48%
注：同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年坏账准备计提比例根据2022年6月30日数据计算。
报告期各期末，公司应收账款坏账准备综合计提比例略低于同行业可比公司，主要由于公司长账龄的应收账款占比低于同行业可比上市公司所致。
*主要客户的信用政策
报告期内，公司对主要客户的信用政策无重大变动，不存在放宽信用政策突击确认收入的情形。
*应收账款前五名客户情况
报告期各期末，公司应收账款前五名客户情况如下表所示：
单位：万元期末余日期单位名称金额坏账准备与公司关系额占比福建省南平闽延电力建设有限
3557.213.45%195.46无关联关系
公司电气设备分公司
青岛特锐德电气股份有限公司3284.913.19%152.49无关联关系中铁电气化局集团有限公司上
2638.172.56%251.21无关联关系
2022.12.31海电气化工程分公司
国网安徽省电力公司宿州供电
2531.862.46%248.34无关联关系
公司
福州亿力电力工程有限公司2488.682.42%502.82无关联关系
合计14500.8214.08%1350.33国网安徽省电力公司宿州供电
5602.885.64%555.36无关联关系
公司中铁电气化局集团有限公司上
3665.173.69%167.89无关联关系
海电气化工程分公司
2021.12.31滇西铁路有限责任公司2050.492.06%212.13无关联关系
福州亿力电力工程有限公司1698.461.71%241.61无关联关系国网湖北省电力有限公司武汉
1696.581.71%44.55无关联关系
供电公司
1-1-151中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
期末余日期单位名称金额坏账准备与公司关系额占比
合计14713.5914.81%1221.54国网安徽省电力公司宿州供电
4972.165.60%492.77无关联关系
公司大西铁路客运专线有限责任公
3335.803.76%120.79无关联关系
司中铁电气化局集团有限公司上
2668.943.01%96.64无关联关系
2020.12.31海电气化工程分公司
哈牡铁路客运专线有限责任公
2568.542.89%93.00无关联关系
司
滇西铁路有限责任公司2488.282.80%90.10无关联关系
合计16033.7118.06%893.30
（3）应收款项融资
报告期各期末，公司的应收款项融资明细如下表所示：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
银行承兑汇票1243.3745.32%1264.1469.95%2454.1261.74%
商业承兑汇票1499.9054.68%543.0330.05%1520.9838.26%
合计2743.27100.00%1807.18100.00%3975.10100.00%
报告期各期末，公司应收款项融资余额分别为3975.10万元、1807.18万元和2743.27万元，占流动资产的比例分别为3.06%、1.30%和1.49%，占比较小。
公司的应收款项融资为应收票据，因公司应收票据主要用于背书转让及贴现，故分类为应收款项融资。
截至报告期末，公司已背书或贴现但尚未到期的应收票据情况如下：
单位：万元种类期末终止确认金额期末未终止确认金额
银行承兑汇票11107.90-
商业承兑汇票2799.58-
合计13907.48-
注：公司用于背书或贴现的银行承兑汇票和商业承兑汇票是由信用等级较高的银行或国
家电网、中国铁建等国有企业承兑，未发生过承兑风险，信用风险和延期付款风险很小，可以判断票据所有权上的主要风险和报酬已经转移，故终止确认。
（4）预付款项
1-1-152中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，公司预付款项按账龄分类情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
1年以内7083.9895.13%3248.1295.78%2801.9487.52%
1-2年301.464.05%67.912.00%359.8111.24%
2-3年13.700.18%45.731.35%28.950.90%
3年以上47.670.64%29.510.87%10.930.34%
合计7446.81100.00%3391.27100.00%3201.62100.00%
报告期各期末，公司预付款项金额分别为3201.62万元、3391.27万元和
7446.81万元，占流动资产的比例分别为2.46%、2.44%和4.05%，占比较小，主
要为公司预付供应商的货款，均为生产经营所需的必要款项，大部分账龄为1年以内，坏账风险较小。2022 年末预付账款增长较多主要系公司光伏电站 EPC 业务增长使得相关的设备、劳务采购所致，期后正常结转。
报告期各期末，公司预付款项前五名供应商情况如下表所示：
单位：万元与公司期末余日期单位名称金额未结算原因关系额占比
安徽百旺新能源有限公司无关联关系1344.1018.05%未达结算条件
广西华涌科技有限公司无关联关系1211.1016.26%未达结算条件
广西泰麟电气技术有限公司无关联关系1196.1116.06%未达结算条件
2022.12.31
浙江青禾新能源有限公司无关联关系500.006.71%未达结算条件
江西德诺劳务服务有限公司无关联关系488.986.57%未达结算条件
合计4740.2963.66%
广西华涌科技有限公司无关联关系1095.7732.31%未达结算条件
广西泰麟电气技术有限公司无关联关系393.8011.61%未达结算条件福建南平太阳电缆股份有限
无关联关系133.393.93%未达结算条件公司
2021.12.31
河北众邦电缆有限公司无关联关系58.051.71%未达结算条件武夷山万闽建筑工程劳务有
无关联关系56.241.66%未达结算条件限公司
合计1737.2651.22%
广西华涌科技有限公司无关联关系593.5118.54%未达结算条件
2020.12.31
南京泽慧能源科技有限公司无关联关系374.5311.70%未达结算条件
1-1-153中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
与公司期末余日期单位名称金额未结算原因关系额占比
南昌洪都海航实业有限公司无关联关系336.1810.50%未达结算条件四川锦力思远电力工程有限
无关联关系138.854.34%未达结算条件公司
施耐德电气（厦门）开关设
无关联关系128.574.02%未达结算条件备有限公司
合计1571.6449.10%
（5）其他应收款
报告期各期末，公司其他应收款按款项性质分类情况如下表所示：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
款项性质期末余额期末余额期末余额金额金额金额占比占比占比押金、保证金（不
540.7017.78%344.8515.00%405.0413.36%含投标保证金）
投标保证金1515.4649.83%972.4742.31%1108.1636.55%
员工备用金364.8712.00%71.313.10%112.643.72%
其他往来款620.5120.40%909.9739.59%1405.7946.37%
加：坏账准备-375.16--370.38--567.23-
合计2666.3887.67%1928.2383.89%2464.4081.29%
报告期各期末，公司其他应收款账面价值分别为2464.40万元、1928.23万元和2666.38万元，占流动资产的比例分别为1.89%、1.39%和1.45%，占比较小，主要为押金、保证金和其他往来款。2022年末其他应收款增加较多主要系投标及履约保证金增加所致。
报告期各期末，公司其他应收款前五名情况如下表所示：
单位：万元期末余坏账日期单位名称性质或内容金额账龄额占比准备
投标保证金、
1年以内、福建省亿力建设安全保证金、
156.671-2年、2-35.15%1.11
工程有限公司履约保证金、
年、4-5年往来款
2022.12.31宁夏新恒通电力
建筑工程有限公投标保证金155.255年以上5.10%155.25司河北筑能工程技
投标保证金140.001年以内4.60%-术有限公司
1-1-154中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
期末余坏账日期单位名称性质或内容金额账龄额占比准备安徽金御科技发
投标保证金90.001年以内2.96%-展有限公司国家能源集团国
际工程咨询有限投标保证金80.001年以内2.63%-公司
合计621.9220.45%156.36湖北安陆土地安陆市全盛粮食使用权及地上
180.001-2年7.83%18.00
机械有限公司在建厂房转让款尾款宁夏新恒通电力
建筑工程有限公投标保证金155.254-5年6.75%155.25司国信招标集团股
2021.12.31投标保证金127.001年以内5.53%-份有限公司
1年以内、福建省亿力建设安全保证金、
121.121-2年、3-45.27%5.55
工程有限公司履约保证金年中铁建电气化局
集团科技有限公投标保证金113.751年以内4.95%-司
合计697.1230.33%178.80湖北安陆土地安陆市全盛粮食使用权及地上
665.001年以内21.94%33.25
机械有限公司在建厂房转让款尾款宁夏新恒通电力
建筑工程有限公投标保证金155.253-4年5.12%147.49司
2020.12.31中铁电气化局集1年以内、团物资贸易有限投标保证金130.304.30%15.20
1-2年
公司福建环闽工程造
投标保证金112.701年以内3.72%-价咨询有限公司武汉天虹工程管
投标保证金85.001年以内2.80%-理咨询有限公司
合计1148.2537.88%195.94
（6）存货
*存货基本情况
报告期各期末，公司存货构成具体情况如下表所示：
1-1-155中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目账面账面账面占比占比占比价值价值价值
原材料4297.6655.35%4111.2684.68%4822.4358.00%
在产品1127.3414.52%325.046.69%1134.3013.64%
库存商品2152.4327.72%356.597.34%1969.9823.69%
合同履约成本111.981.44%-0.00%-0.00%
发出商品75.310.97%62.451.29%117.731.42%
委托加工物资-0.00%-0.00%27.540.33%
在途物资-0.00%-0.00%242.152.91%
合计7764.72100.00%4855.34100.00%8314.13100.00%
公司存货主要由原材料、在产品和库存商品构成。报告期各期末，公司存货账面价值分别为8314.13万元、4855.34万元和7764.72万元，占流动资产的比例分别为6.39%、3.49%和4.23%，占比较小。公司核心产品主要为定制化产品，采取以销定产、适当备货的生产模式，根据客户订单需求进行采购和制定生产计划。2021年末存货金额较低，主要系客户订单交付时点的原因，导致该时点的在产品和库存商品较低。
*存货库龄情况
报告期各期末，公司存货账龄情况如下表所示：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
库龄账面余额占比账面余额占比账面余额占比
1年以内6919.0988.64%4399.0989.33%7530.2888.28%
1年以上886.8711.36%525.4110.67%999.3311.72%
合计7805.96100.00%4924.50100.00%8529.61100.00%
报告期各期末，公司存货库龄主要在1年以内，库龄在1年以内的存货账面余额分别为7530.28万元、4399.09万元和6919.09万元，占各期末存货账面余额的比例分别为88.28%、89.33%和88.64%。报告期内，公司库龄较长的存货不存在残次品。
*存货跌价准备计提情况
1-1-156中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期各期末，公司存货跌价准备的计提情况如下表所示：
单位：万元日期存货种类账面余额计提比例存货跌价准备账面价值
原材料4338.900.95%41.254297.66
在产品1127.34--1127.34
库存商品2152.43--2152.43
合同履约成本111.98--111.98
2022.12.31
发出商品75.31--75.31
委托加工物资----
在途物资----
合计7805.960.53%41.257764.72
原材料4180.021.64%68.754111.26
在产品325.04--325.04
库存商品356.990.11%0.41356.59
合同履约成本----
2021.12.31
发出商品62.45--62.45
委托加工物资----
在途物资----
合计4924.501.40%69.164855.34
原材料5022.273.98%199.844822.43
在产品1134.30--1134.30
库存商品1985.610.79%15.631969.98
合同履约成本----
2020.12.31
发出商品117.73--117.73
委托加工物资27.54--27.54
在途物资242.15--242.15
合计8529.612.53%215.478314.13
报告期各期末，存货可变现净值是按存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿证据为基础，同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。资产负债表日，存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备。
公司通常按照单个存货项目计提存货跌价准备，但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备。资产负债表日，以前减记存货价值的影响
1-1-157中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
因素已经消失的，存货跌价准备在原已计提的金额内转回。
公司主要采取以销定产的生产模式，根据客户订单需求，进行技术方案的设计、生产计划的制定。但对部分通用的原材料，公司也会按照审慎研究制定的生产计划，辅以“计划生产”。公司的产品通常是非标准定制化产品，按在手订单排产、备货，在产品及库存商品有对应的客户订单，通常不会产生减值。报告期内，公司存货周转较快，不存在残次品，不存在大量滞销、销售退回或换货的情况，存货跌价风险较低，公司存货跌价准备计提充分。
*发出商品情况
报告期各期末，公司发出商品账面余额分别为117.73万元、62.45万元和
75.31万元，占存货账面余额比例分别为1.38%、1.27%和0.96%，金额及占比较小。发出商品主要为公司已经发出但客户尚未签收的在途商品，期后均已结转至营业成本。
*在手订单情况
公司电网智能化产品在生产上采用以销定产，适当备货的生产模式。公司营销支持部根据确定的订单，通知生产部门制定排产计划、制订采购需求、组织生产并适当备货。2022年末，公司持有待履约的电网智能化产品在手订单充足。
（7）合同资产
报告期各期末，公司合同资产的具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
账面余额17168.777524.774214.63
减值准备898.75333.42324.95
账面价值16270.027191.353889.68
报告期各期末，公司合同资产账面价值分别为3889.68万元、7191.35万元和16270.02万元，占流动资产的比例分别为2.99%、5.17%和8.85%，主要为子公司中能祥瑞根据工程履约进度确认电力工程施工服务收入形成。2022年末合同资产增长较多主要系 2022 年中能祥瑞光伏电站 EPC 业务大幅增长所致。
（8）其他流动资产
1-1-158中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期各期末，公司其他流动资产的具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
待认证进项税额415.5648.11297.61
待抵扣进项税1015.401306.721165.33
预缴或多缴的增值税额143.2364.74131.08
预缴或多缴的所得税20.9831.5321.37
预缴或多缴的其他税费-1.303.45
合同取得成本-4.88-
合计1595.181457.291618.84
报告期各期末，公司的其他流动资产金额分别为1618.84万元、1457.29万元和1595.18万元，占流动资产的比例分别为1.24%、1.05%和0.87%，占比较小。公司的其他流动资产主要是待认证和待抵扣的进项税、预缴或多缴的增值税、所得税等。
2、非流动资产主要项目分析
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
长期应收款95.400.13%131.400.20%544.500.83%
长期股权投资523.170.71%374.020.57%--
投资性房地产2567.133.51%----
固定资产41611.5756.85%45635.2868.98%48734.2273.98%
在建工程11569.4815.81%3031.884.58%180.520.27%
使用权资产852.801.17%672.811.02%--
无形资产6800.189.29%7303.3711.04%7574.2011.50%
开发支出1128.881.54%592.790.90%--
商誉2354.273.22%2354.273.56%2354.273.57%
长期待摊费用340.940.47%527.070.80%141.470.21%
递延所得税资产5063.936.92%4266.656.45%4694.267.13%
其他非流动资产292.970.40%1265.741.91%1650.252.51%
非流动资产合计73200.72100.00%66155.27100.00%65873.68100.00%
报告期各期末，公司非流动资产金额分别为65873.68万元、66155.27万元
1-1-159中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
和73200.72万元，总体呈增加趋势。2022年末公司非流动资产增长较大的原因主要系向特定对象发行股票募集资金投资项目的厂房及配套设施工程投入，在建工程增加所致。从资产结构来看，公司非流动资产主要由固定资产、在建工程、无形资产和递延所得税资产等构成，上述资产合计占公司非流动资产的比例分别为92.88%、91.05%和88.86%。主要非流动资产项目的分析如下：
（1）投资性房地产
报告期各期末，公司投资性房地产账面价值分别为0万元、0万元和2567.13万元，占非流动资产的比例分别为0%、0%和3.51%，占比较小。公司2022年投资性房地产的增加，系公司为提高资产使用效率，公司将位于湖北省武汉市东湖新技术开发区光谷二路221号的土地使用权及地上建筑物（厂房）出租，故从固定资产、无形资产转入投资性房地产。
期末投资性房地产不存在减值情形，无需计提减值准备。
（2）固定资产
*固定资产基本情况
报告期各期末，公司固定资产分类的具体情况如下表所示：
单位：万元
2022.12.31
项目账面原值累计折旧减值准备账面价值成新率
房屋及建筑物14976.304815.1210161.1767.85%
机器设备8047.165979.732067.4225.69%
运输设备1381.95806.68575.2741.63%
光伏电站35808.969863.1125945.8472.46%
其他设备6122.613260.752861.8746.74%
合计66336.9724725.4041611.5762.73%
2021.12.31
项目账面原值累计折旧减值准备账面价值成新率
房屋及建筑物17838.324900.8912937.4372.53%
机器设备8030.215572.842457.3730.60%
运输设备1294.07703.49590.5845.64%
光伏电站35791.038157.2227633.8177.21%
1-1-160中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
其他设备4859.902843.822016.0841.48%
合计67813.5222178.2445635.2867.30%
2020.12.31
项目账面原值累计折旧减值准备账面价值成新率
房屋及建筑物17816.424253.3213563.1076.13%
机器设备7360.915176.312184.6029.68%
运输设备1316.76690.11626.6547.59%
光伏电站36768.236587.8430180.3982.08%
其他设备4601.212421.742179.4847.37%
合计67863.5419129.3248734.2271.81%
报告期各期末，公司固定资产账面价值分别为48734.22万元、45635.28万元和41611.57万元，占非流动资产的比例分别为73.98%、68.98%和56.85%。
报告期内，公司固定资产账面价值随折旧计提逐渐下降，此外，2022年公司将位于湖北省武汉市东湖新技术开发区光谷二路221号的地上建筑物（厂房）出租，按账面净值2345.72万元从固定资产科目转入投资性房地产科目核算。
公司固定资产以房屋及建筑物、机器设备和光伏电站为主，其固定资产构成符合行业的特征，能够满足现阶段公司生产经营的需要。报告期末，公司固定资产成新率为62.73%，整体状况良好，不存在减值的情形。
截至2022年12月31日，公司用于借款抵押及售后回租抵押的固定资产情况如下表所示：
单位：万元项目账面价值
房屋及建筑物、光伏电站12767.08
合计12767.08
*固定资产折旧年限与同行业公司对比
公司固定资产折旧年限与同行业可比公司对比情况如下：
固定资产类别北京科锐特锐德双杰电气合纵科技中能电气
房屋及建筑物20-50年15-30年20-50年20-50年10-30年机器设备5-15年5-25年5-20年5-10年10年运输设备5-10年5-10年5年8年5-6年
1-1-161中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
固定资产类别北京科锐特锐德双杰电气合纵科技中能电气
光伏电站----20年其他设备3-5年5-10年3-8年3-10年5-10年公司与同行业可比上市公司的固定资产折旧方法均为年限平均法，除了同行业可比上市公司未单独列示光伏电站的折旧年限外，公司固定资产折旧年限、折旧方法与同行业可比上市公司不存在重大差异。
（3）在建工程
报告期各期末，公司在建工程具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
车间生产线更新改造--47.79
罗源县体育馆充电站--26.54
罗源环卫所充电站--3.07
充电运营管理系统--66.37
苏南花卉市场充电站23.9431.6931.69
苏州阳山老年公寓充电站--5.06
明硕防伪税控接口系统-1.98-
苏州苏纶场停车场充电站78.3754.64-
江星广场充电站-14.59-
苏州启迪智能产业园充电站-11.04-
苏州阳光智寓充电站-8.96-
苏州丰隆充电站-13.27-
吴江青商大厦充电站-10.95-
百尚商务广场充电站-17.96-
平江天地商业广场充电站38.4526.07-
苏州渭塘商业街停车场充电站-31.68-福建中能6号车间及配套设施
11040.682444.82-
建设工程项目江阴兴澄特钢电站发电量提升
153.43146.79-
项目
邯郸丰泽街公交枢纽充电站-217.44-
办公楼及宿舍装修工程31.89--
宁德 5G 基站铁塔 202.72 - -
1-1-162中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
合计11569.483031.88180.52
报告期各期末，公司在建工程账面价值分别为180.52万元、3031.88万元、和11569.48万元，占非流动资产的比例分别为0.27%、4.58%和15.81%。2021年末在建工程较2020年末大幅增加主要系公司新增了6号车间及配套设施建设
工程项目，以及加大布局新能源业务，建设多个充电站。2022年在建工程较2021年末大幅增加主要系6号车间及配套设施建设工程项目持续投入建设所致。6号车间及配套设施建设工程项目系一二次融合智能配电项目生产车间及相关配套辅助设施的建设。
报告期末，公司主要在建工程的具体情况如下：
单位：万元转固后预预计达到可是否存累计已投资金投计对经营在建项目建设期预算金额使用状态的在减值入金额入进度业绩的影时点迹象响办公楼及宿舍2022年5月
2000.0031.892023年9月1.59%否无
装修工程-2023年9月提升生产
福建中能6号车能力，将对
2021年10月
间及配套设施21677.2811040.682023年6月50.93%否公司未来
-2023年6月建设工程项目业绩产生积极影响
宁德 5G 基站铁 2022 年 3 月 增 加 营 业
230.00202.722023年5月88.14%否
塔-2023年5月收入江阴兴澄特钢
2021年5月增加营业
电站发电量提300.00153.432023年4月51.14%否
-2023年4月收入升项目
合计24207.2811428.72
公司在建工程项目资金投入进度符合工程建设进度，转固后将提升公司生产能力，对公司未来业绩产生积极影响。报告期内，公司在建工程不存在明显减值迹象，故未计提减值准备，无用于借款抵押的在建工程。
（4）使用权资产
报告期各期末，公司使用权资产金额分别为0万元、672.81万元和852.8万元，占非流动资产的比例分别为0%、1.02%和1.17%，金额及占比较小，主要为公司租赁的房屋建筑物和土地。
1-1-163中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书2018年，财政部修订发布了《企业会计准则第21号——租赁》（以下简称“新租赁准则”），对短期租赁和低价值资产租赁以外的其他所有租赁均确认使用权资产和租赁负债，并分别计提折旧和利息费用。
公司自2021年1月1日开始按照新租赁准则内容进行会计处理。上述调整使得2021年末和2022年末新增使用权资产672.81万元和852.80万元。
（5）无形资产
*无形资产基本情况
报告期各期末，公司无形资产具体情况如下表所示：
单位：万元
2022.12.31
项目账面原值累计摊销减值准备账面价值
土地使用权4692.28993.29-3698.99
软件使用权1064.31510.87-553.45
充电桩运营权4501.471384.20608.562508.71
非专利技术53.2314.19-39.03
合计10311.282902.55608.566800.18
2021.12.31
项目账面原值累计摊销减值准备账面价值
土地使用权5101.57986.15-4115.42
软件使用权692.11399.84-292.26
充电桩运营权4501.471041.59608.562851.32
非专利技术53.238.87-44.35
合计10348.372436.45608.567303.37
2020.12.31
项目账面原值累计摊销减值准备账面价值
土地使用权4993.72881.34-4112.38
软件使用权880.03661.82-218.21
充电桩运营权4501.47698.98608.563193.93
非专利技术53.233.55-49.68
合计10428.442245.68608.567574.20
报告期各期末，公司的无形资产账面价值分别为7574.20万元、7303.37万
1-1-164中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
元和6800.18万元，占非流动资产的比例分别为11.50%、11.04%和9.29%。公司主要无形资产为土地使用权和充电桩运营权，充电桩运营权为邯郸市公共交通集团有限公司（原名：邯郸市公共交通总公司）授权公司的公交新能源充电场站运营权，无形资产权属清晰。
根据企业会计准则第8号-资产减值以及相关规定，企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值迹象。2018年末，公司对充电桩运营权的可回收金额进行测算，对充电桩运营权计提减值准备608.56万元，公司对无形资产已充分计提了减值准备。2019年至今，公司未发现上述资产存在继续减值的迹象。
截至2022年12月31日，公司用于抵押或担保的无形资产情况如下表所示：
单位：万元项目账面价值
土地使用权3552.98
*无形资产摊销年限与同行业公司对比
公司无形资产摊销年限与同行业可比公司对比情况如下：
无形资产类别合纵科技中能电气土地使用权土地使用权证规定年限按使用寿命
充电桩运营权-按使用寿命合同规定年限或受益年限（未软件10年规定的按5年）非专利技术10年按使用寿命专有技术使用权10年10年公司与同行业可比上市公司的无形资产摊销方法均为直线法，同行业可比上市公司仅有合纵科技披露无形资产摊销年限，公司无形资产摊销年限、摊销方法与同行业可比上市公司不存在重大差异。
（6）开发支出
报告期各期末，公司开发支出的余额分别为0万元、592.79万元和1128.88万元，占非流动资产的比例分别为0%、0.90%和1.54%，占比较小。公司2021年末开发支出系内部自行研发的电网智能化项目，2022年末公司开发支出主要
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系内部自行研发的电网智能化项目和便携式储能能源等项目。截至报告期各期末，开发支出未出现减值迹象，无需计提减值准备。
（7）商誉
报告期各期末，公司商誉构成情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
中能祥瑞电力工程有限公司1909.261909.261909.26
武汉市武昌电控设备有限公司445.01445.01445.01
合计2354.272354.272354.27
报告期各期末，公司商誉账面价值分别为2354.27万元、、2354.27万元和
2354.27万元，占非流动资产的比例分别为3.57%、3.56%和3.22%，系公司从外
部收购中能祥瑞和武昌电控时产生的商誉。
报告期各期末，公司采用预计未来现金流现值的方法计算资产组的可收回金额，对上述商誉进行减值测试，同时聘请了评估机构对包含商誉的资产组可收回金额进行评估，经减值测试，未发现商誉需要计提减值的情况。
（8）长期待摊费用
报告期各期末，公司长期待摊费用具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
装修费192.20314.88141.47
设计资质使用费17.4283.90-
充电站改造费86.1397.62-
融资租赁手续费11.6729.17-
云服务租赁费31.93--
保险费1.581.51-
合计340.94527.07141.47
报告期各期末，公司长期待摊费用的余额分别为141.47万元、527.07万元和340.94万元，占非流动资产的比例分别为0.21%、0.80%和0.47%，金额及占比较小。公司长期待摊费用主要为装修费、设计资质使用费和充电站改造费。
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（9）递延所得税资产
报告期各期末，公司递延所得税资产具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
可抵扣亏损2183.092259.452598.77
资产减值准备2389.811804.561827.01
递延收益364.0697.90113.61
内部销售未实现毛利126.97104.73154.87
合计5063.934266.654694.26
报告期各期末，公司递延所得税资产账面价值分别为4694.26万元、4266.65万元和5063.93万元，占非流动资产的比例分别为7.13%、6.45%和6.92%，主要由可抵扣亏损、计提的各项资产减值准备、递延收益和内部销售未实现毛利构成。
（10）其他非流动资产
报告期各期末，公司其他非流动资产具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
预付信息系统实施项目款164.15427.33194.81
预付设备款128.8276.3585.21
待抵扣进项税-762.071370.23
合计292.971265.741650.25
报告期各期末，公司其他非流动资产金额分别为1650.25万元、1265.74万元和292.97万元，占非流动资产的比例分别为2.51%、1.91%和0.40%，占比较小，主要为预付信息系统实施项目款、预付设备款和预计抵扣期限超过一年的待抵扣进项税。2022年末其他非流动资产下降主要系增值税留抵退税所致。
（二）负债状况分析
报告期各期末，公司负债结构情况如下：
1-1-167中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
流动负债122353.0892.31%113185.0091.34%102737.9388.68%
非流动负债10189.067.69%10728.748.66%13109.4611.32%
负债合计132542.13100.00%123913.74100.00%115847.39100.00%
报告期各期末，公司负债总额分别为115847.39万元、123913.74万元和
132542.13万元，呈逐步增加趋势，主要由流动负债增加所致。报告期内，公司
的负债结构总体保持稳定。
1、流动负债主要项目分析
报告期各期末，公司流动负债构成情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
短期借款35673.2629.16%44649.2739.45%39476.3438.42%
应付票据14930.0012.20%15368.1213.58%17320.5216.86%
应付账款58296.4347.65%40254.3235.57%34398.4833.48%
预收款项--30.600.03%29.700.03%
合同负债1205.560.99%1339.301.18%776.260.76%
应付职工薪酬1047.710.86%808.600.71%1348.271.31%
应交税费3501.762.86%2198.481.94%2757.422.68%
其他应付款1310.741.07%792.140.70%1642.221.60%一年内到期的非流
6247.805.11%7572.736.69%4897.394.77%
动负债
其他流动负债139.810.11%171.440.15%91.330.09%
流动负债合计122353.08100.00%113185.00100.00%102737.93100.00%
报告期各期末，公司流动负债金额分别为102737.93万元、113185.00万元和122353.08万元，公司流动负债逐步增大，主要系应付账款随着经营规模的扩大，生产成本增加，采购货款及应付工程款的增加所致。公司流动负债主要由短期借款、应付票据和应付账款等构成，上述负债合计占公司流动负债的比例分别为88.77%、88.59%和89.00%。主要流动负债项目的分析如下：
1-1-168中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（1）短期借款
报告期各期末，公司短期借款的构成情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
质押借款600.002000.00-
保证借款17160.0031360.0025470.00
质押加保证借款7062.00-500.00
抵押加保证借款10834.4911256.2613474.70
短期借款未到期利息16.7733.0231.64
合计35673.2644649.2739476.34
报告期各期末，公司短期借款余额分别为39476.34万元、44649.27万元和
35673.26万元，占流动负债的比例分别为38.42%、39.45%和29.16%，短期借款
变动原因是公司根据经营需要相应增加或减少短期借款所致。公司商业信誉良好，银行授信规模较大，故短期借款中的保证借款占比较大。报告期内，银行借款本金及利息未出现过逾期情况。
（2）应付票据
报告期各期末，公司应付票据的具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
银行承兑汇票14930.0015368.1217320.52
合计14930.0015368.1217320.52
报告期各期末，公司应付票据余额分别为17320.52万元、15368.12万元、
14930.00万元，占流动负债的比例分别为16.86%、13.58%、12.20%，公司应
付票据期末余额的变化主要系公司根据实际情况增加或减少票据方式结算所致。
公司应付票据主要为在银行授信额度内的银行承兑汇票，报告期内未出现逾期支付现象。
（3）应付账款
报告期各期末，公司应付账款构成的具体情况如下表所示：
1-1-169中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
采购货款47536.6231564.5027859.65
工程及设备款10581.478635.316535.94
其他178.3554.512.89
合计58296.4340254.3234398.48
报告期各期末，公司应付账款余额分别34398.48万元、40254.32万元和
58296.43万元，占流动负债的比例分别为33.48%、35.57%和47.65%，主要为采
购货款、工程及设备款等。公司应付账款增幅较大主要原因系随着经营规模的扩大，生产成本增加，采购货款及应付工程款的增加所致。其中，子公司中能祥瑞
2022 年光伏电站 EPC 业务规模大幅增加，应付账款相应大幅增加。
报告期各期末，公司应付账款前五名明细情况如下表所示：
单位：万元日期债权人名称金额占比与公司关系
江河机电装备工程有限公司3243.115.56%无关联关系
浙江广天电力设备股份有限公司2150.683.69%无关联关系
浙江巨瑞电气科技有限公司977.791.68%无关联关系
2022.12.31
福州众业达电器有限公司737.841.27%无关联关系
珠海拓普智能电气股份有限公司673.581.16%无关联关系
合计7783.0013.35%
浙江广天电力设备股份有限公司2219.785.51%无关联关系
福州众业达电器有限公司1200.152.98%无关联关系
环欧电气有限公司1016.832.53%无关联关系
2021.12.31
浙江巨瑞电气科技有限公司552.671.37%无关联关系
广州白云电器设备股份有限公司520.031.29%无关联关系
合计5509.4613.69%
浙江广天电力设备股份有限公司2065.786.01%无关联关系
环欧电气有限公司979.192.85%无关联关系
福州众业达电器有限公司772.092.24%无关联关系
2020.12.31
山东安澜电力科技有限公司667.101.94%无关联关系
江苏江扬电缆有限公司473.481.38%无关联关系
合计4957.6414.41%
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（4）一年内到期的非流动负债
报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债的具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
一年内到期的长期借款3361.401610.00390.00
一年内到期的长期应付款2503.975798.544498.01
一年内到期的租赁负债370.98156.34-
一年内到期的非流动负债应付利息11.467.849.38
合计6247.807572.734897.39
报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债分别4897.39万元、7572.73万元和6247.80万元，占流动负债的比例分别为4.77%、6.69%和5.11%，主要为一年内到期的长期借款及长期应付款，其金额变动主要受长期借款及长期应付款的到期时间及金额影响。
2、非流动负债主要项目分析
报告期各期末，公司非流动负债构成情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目金额占比金额占比金额占比
长期借款5973.6058.63%3275.0030.53%5485.0041.84%
租赁负债452.774.44%462.914.31%--
长期应付款1273.3212.50%6352.1459.21%6908.9452.70%
递延收益2489.3624.43%638.695.95%715.525.46%
非流动负债合计10189.06100.00%10728.74100.00%13109.46100.00%
报告期各期末，公司非流动负债金额分别为13109.46万元、10728.74万元和10189.06万元，总体占比较小，公司非流动负债主要为长期借款、长期应付款和递延收益，上述负债合计占公司非流动负债的比例分别为100.00%、95.69%和95.56%。主要非流动负债项目的分析如下：
（1）长期借款
报告期各期末，公司长期借款的具体情况如下表所示：
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单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
保证借款4935.003525.002375.00
抵押加保证借款4400.001360.003500.00
减：一年内到期的长期借款3361.401610.00390.00
合计5973.603275.005485.00
报告期各期末，公司长期借款分别为5485.00万元、3275.00万元和5973.60万元，占非流动负债的比例分别为41.84%、30.53%和58.63%，主要用于新增固定资产投资等资本性支出和日常生产经营周转，公司长期借款金额的变动主要系根据资本性投入和流动资金需要相应增加或减少长期借款所致。
（2）长期应付款
报告期各期末，公司长期应付款的具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
应付融资租赁款3777.2812150.6811406.95
减：一年内到期长期
2503.975798.544498.01
应付款
合计1273.326352.146908.94
报告期各期末，公司长期应付款分别为6908.94万元、6352.14万元和
1273.32万元，占非流动负债的比例分别为52.70%、59.21%和12.50%，主要系
应付融资租赁款，主要用于光伏发电项目中长期资金需求。2022年末长期应付款降幅较大主要系公司根据资金情况提前偿还了部分应付融资租赁款项。
（3）递延收益
报告期各期末，公司递延收益余额及具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
政府补助2489.36638.69715.52
合计2489.36638.69715.52
报告期各期末，公司递延收益余额分别为715.52万元、638.69万元和2489.36万元，占非流动负债的比例分别为5.46%、5.95%和24.43%。公司递延收益为与资产相关的政府补助，主要为土地出让款补偿金及租赁住房试点补贴。2022年
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末递延收益增幅较大主要系公司收到了工业（产业）园区租赁住房申请中央财政
支持住房租赁市场发展奖补试点项目的补贴金额1859.40万元。递延收益的变动受各期实际收取的政府补助及摊销金额影响，具体情况如下表所示：
单位：万元
项目2022.12.312021.12.312020.12.31
福建中能土地出让款补偿金513.37526.78540.18中压预制式电缆附件及其组合设备等项目
28.7656.30109.93
经费福清经贸局拨付2014年度市级工业企业技
--5.83改补助
省级切块两化融合专项补助0.464.9610.15
2019年福清市工业企业技术改造补助资金0.577.4314.29
2020年节能循环经济项目奖励资金0.422.083.75
杭州市充换电设备项目财政补贴资金15.6923.5431.38
2018年智能化免维护型环网设备技改项目
2.805.60-
补助
2019年智能化免维护型环网设备技改项目
8.0012.00-
补助工业（产业）园区租赁住房申请中央财政支
1820.61--
持住房租赁市场发展奖补试点项目
2021年苏州市新能源汽车推广应用财政补
98.68--
助资金-建设补贴
合计2489.36638.69715.52
（三）偿债能力分析
1、主要偿债能力指标
报告期内，公司主要偿债指标如下：
财务指标2022.12.312021.12.312020.12.31
流动比率（倍）1.501.231.27
速动比率（倍）1.441.191.18
资产负债率（合并）（%）51.5860.4059.13
资产负债率（母公司）（%）45.8951.2648.69财务指标2022年度2021年度2020年度
利息保障倍数（倍）3.182.151.78
注：上述主要财务指标计算方法如下：
1、流动比率=流动资产/流动负债
2、速动比率=（流动资产-存货）/流动负债
3、资产负债率=（负债总额/资产总额）×100%
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4、利息保障倍数=（利润总额+利息费用）/利息费用
报告期内，公司流动比率分别为1.27、1.23和1.50，速动比率分别为1.18、1.19和1.44。公司流动比率、速动比率均大于1，显示公司流动资产质量良好，
变现能力较强，具有较强的短期偿债能力。
报告期内，公司合并资产负债率分别为59.13%、60.40%和51.58%，公司资产负债率水平有所下降，处于正常水平。公司利息保障倍数分别为1.78、2.15和
3.18，逐年增长，利息偿还风险较低，长期偿债能力较强。
2、与同行业可比公司相关指标比较
报告期各期末，公司与同行业可比上市公司的偿债能力指标对比情况如下：
资产负债率
日期证券简称流动比率（倍）速动比率（倍）（合并）
北京科锐1.421.0443.81%
特锐德1.181.0767.09%
双杰电气1.290.9666.68%
2022.12.31
合纵科技1.371.0950.42%
平均值1.321.0457.00%
中能电气1.501.4451.58%
北京科锐1.531.2339.50%
特锐德1.201.0965.51%
双杰电气1.270.9564.40%
2021.12.31
合纵科技1.100.8554.25%
平均值1.281.0355.92%
中能电气1.231.1960.40%
北京科锐1.701.3537.66%
特锐德1.050.9369.16%
双杰电气1.160.9571.95%
2020.12.31
合纵科技0.760.5470.06%
平均值1.170.9462.21%
中能电气1.271.1859.13%
注：同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年相关指标根据2022年9月30日数据计算。
报告期内，公司流动比率、速动比率、资产负债率与可比上市公司相比处于
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合理范围内，不存在明显差异。
3、公司具有合理的资产负债结构和正常的现金流量
报告期内，公司利息保障倍数较高，且保持逐年增长，公司主要偿债指标整体情况较好，截至2022年12月31日，发行人合并口径净资产为124425.65万元，累计债券余额为0.00元。本次发行完成后，发行人累计债券余额不超过
40000.00万元，占2022年12月31日合并口径净资产的比例不超过32.15%，未
超过最近一期末净资产的50%，公司具有合理的资产负债结构。2020年度、2021年度及2022年度，公司经营活动产生的现金流量净额分别为13428.88万元、
5136.71万元和11022.63万元，公司具有正常的现金流量，公司能满足偿还未
来到期的有息负债的资金要求。
公司在银行等金融机构的资信情况良好，融资渠道较为畅通，公司债务风险较小，拥有较强的偿债能力。
（四）营运能力分析
报告期内，公司的主要运营能力指标如下表所示：
财务指标2022年度2021年度2020年度
存货周转率（次）16.3512.076.54
应收账款周转率（次）1.451.221.32
1、存货周转能力分析
报告期内，公司存货周转率分别为6.54、12.07和16.35，整体较高且呈现逐年上升的趋势，主要系公司加强原材料库存管理，优化订单排产计划，产成品周转加快，提升批量出库效率，降低产成品和原材料库存量。
报告期内，公司与同行业可比上市公司的存货周转率对比情况如下：
单位：次/年证券简称2022年度2021年度2020年度
北京科锐3.414.453.71
特锐德6.815.824.76
双杰电气3.102.502.88
合纵科技3.093.171.99
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证券简称2022年度2021年度2020年度
平均值4.103.993.34
中能电气16.3512.076.54
注：1、存货周转率=营业成本/存货平均账面价值
2、同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年存货周转率根据2022年1-9月数据计算，且均已年化。
报告期内，公司存货周转率明显高于同行业上市公司，存在差异主要原因系公司与同行业可比上市公司的主要产品结构和业务类型存在一定的差异，报告期内公司光伏发电业务、电力施工服务和运维服务等业务收入占比分别为24.50%、
25.08%和37.86%，占比较高，而相关业务基本无需备货，故存货较少。此外，
由于报告期内公司主要原材料钢材、铜材等价格波动较大，为防止原材料价格下降导致损失，公司加强原材料库存管理，优化订单排产计划，产成品周转加快，提升批量出库效率，降低产成品和原材料库存量。
2、应收账款周转能力分析
报告期内，公司应收账款周转率分别为1.32、1.22和1.45，整体保持稳定，
2022年略有提升，公司对应收账款的管理较好。
报告期内，公司与同行业可比上市公司的应收账款周转率对比如下表所示：
单位：次/年证券简称2022年度2021年度2020年度
北京科锐2.342.412.13
特锐德1.931.921.68
双杰电气2.191.421.30
合纵科技2.622.541.25
平均值2.272.071.59
中能电气1.451.221.32
注：1、应收账款周转率=营业收入/应收账款平均账面价值
2、同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年应收账款周转率根据
2022年1-9月数据计算，且均已年化。
报告期内，公司应收账款周转率与同行业可比上市公司相比，处于合理范围。
总体上略低于同行业可比上市公司的原因系公司与同行业可比上市公司的主要
产品结构和业务类型存在一定的差异，公司的主要客户为电力系统、轨道交通领域的客户，该类客户回款周期相对较长。公司总体业务类型与双杰电气最为接近，
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应收账款周转率与其基本一致，不存在明显差异。
（五）财务性投资情况
1、财务性投资及类金融业务的认定标准根据中国证监会《第九条、第十条、第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法律适用意见第18号》：
“（1）财务性投资包括但不限于：投资类金融业务；非金融企业投资金融业务（不包括投资前后持股比例未增加的对集团财务公司的投资）；与公司主营业
务无关的股权投资；投资产业基金、并购基金；拆借资金；委托贷款；购买收益波动大且风险较高的金融产品等。
（2）围绕产业链上下游以获取技术、原料或者渠道为目的的产业投资，以
收购或者整合为目的的并购投资，以拓展客户、渠道为目的的拆借资金、委托贷款，如符合公司主营业务及战略发展方向，不界定为财务性投资。
（3）上市公司及其子公司参股类金融公司的，适用本条要求；经营类金融
业务的不适用本条，经营类金融业务是指将类金融业务收入纳入合并报表。
（4）基于历史原因，通过发起设立、政策性重组等形成且短期难以清退的
财务性投资，不纳入财务性投资计算口径。
（5）金额较大是指，公司已持有和拟持有的财务性投资金额超过公司合并报表归属于母公司净资产的百分之三十（不包括对合并报表范围内的类金融业务的投资金额）。
（6）本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入和拟投入的财务
性投资金额应当从本次募集资金总额中扣除。投入是指支付投资资金、披露投资意向或者签订投资协议等。”自本次可转债发行董事会决议日前6个月至本次发行前，公司不存在投资类金融业务；非金融企业投资金融业务（不包括投资前后持股比例未增加的对集团财务公司的投资）；与公司主营业务无关的股权投资；投资产业基金、并购基金；
拆借资金；委托贷款；购买收益波动大且风险较高的金融产品等财务性投资的情
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2、公司最近一期末不存在持有金额较大的财务性投资情形截至2022年12月31日，公司不存在金额较大的财务性投资（含类金融业务），主要资产科目的具体情况如下：
单位：万元序号项目账面价值是否属于财务性投资
1交易性金融资产--
2其他应收款2666.38否
3其他流动资产1595.18否
4一年内到期的非流动资产36.00否
5长期应收款95.40否
6长期股权投资523.17否
7其他非流动资产292.97否
合计5209.10-
（1）交易性金融资产
截至2022年12月31日，公司不存在交易性金融资产。
（2）其他应收款
截至2022年12月31日，公司其他应收款账面价值为2666.38万元，主要系押金、保证金和往来款，不属于财务性投资。
（3）其他流动资产
截至2022年12月31日，公司其他流动资产金额为1595.18万元，主要系待抵扣和待认证增值税进项税额和预缴的各种税费，不属于财务性投资。
（4）一年内到期的非流动资产及长期应收款
截至2022年12月31日，公司一年内到期的非流动资产及长期应收款账面价值分别为36.00万元和95.40万元，主要系融资租赁保证金，不属于财务性投资。
（5）长期股权投资
截至2022年12月31日，公司长期股权投资金额为523.17万元，为公司对
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铁投发展的投资。铁投发展于2020年12月成立，公司的子公司康明创中持股
30%。铁投发展主要从事铁路系统设备智能运维及能源管控和节能技术推广应用
等综合能源服务。公司对铁投发展的投资属于围绕产业链上下游以获取技术、原料或者渠道为目的的产业投资，符合公司主营业务及战略发展方向，不属于财务性投资。
（6）其他非流动资产
截至2022年12月31日，公司其他非流动资产金额为292.97万元，主要系预付信息系统实施项目款、预付设备款，不属于财务性投资。
综上所述，截至最近一期末公司不存在持有金额较大的财务性投资（包括类金融业务）的情形。
八、经营成果分析
报告期内，公司整体的经营业绩情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
营业收入131216.33102956.6494997.45
营业成本103183.7979502.8470529.74
销售费用8822.507281.817118.63
管理费用7203.256189.836788.60
研发费用3150.982687.813321.86
财务费用1806.732851.833892.79
营业利润4894.913483.153111.40
利润总额4746.223259.722645.08
净利润4108.912263.951380.47
归属于上市公司股东的净利润4111.402263.011367.84扣除非经常性损益后归属于
3700.361844.631121.13
上市公司股东的净利润
报告期内，公司实现营业收入94997.45万元、102956.64和131216.33万元，实现归属于母公司股东的净利润1367.84万元、2263.01万元和4111.40万元。报告期内，公司营业收入规模持续增长，经营管理水平不断提高，总体盈利情况持续向好。公司主营业务突出，利润主要来源于营业利润。
1-1-179中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
公司2021年营业收入较2020年增加了7959.19万元，增幅为8.38%，净利润增加了883.48万元，增幅64.00%，超过营业收入增长幅度，主要原因系2020年受巴西货币雷亚尔出现较大幅度下跌的影响，导致子公司巴西中能持有的现金类资产汇率贬值约763.72万元，对公司2020年年度业绩产生较大的负面影响。
2021年，公司全面聚焦主营业务，加强内部精细化管理，在营业收入规模增长的同时，公司注重成本费用管控，挖掘降本增效的潜力，相关固定成本费用占比下降，另一方面，经营性资金状况良好、有息负债降低，财务费用大幅减少。
2022年，公司不仅聚焦智能配电设备，传统配电设备收入稳定持续增长；
同时大力开拓新能源业务，光伏电站 EPC 业务取得快速发展。公司 2022 年营业收入较2021年增加了28259.69万元，增幅为27.45%，受规模效益影响，固定成本费用占比未大幅增加，同时受益于不断优化债务结构，财务费用继续下降，因此净利润增加了1844.96万元，增幅为81.49%。
报告期营业收入与净利润的变动一致，同向增幅差异较大具有合理性。
（一）营业收入分析
1、营业收入构成及其变化
报告期内，公司营业收入构成的具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
主营业务收入130297.8699.30%101783.8998.86%94293.4399.26%
其他业务收入918.470.70%1172.751.14%704.010.74%
合计131216.33100.00%102956.64100.00%94997.45100.00%
报告期内，公司营业收入分别为94997.45万元、102956.64万元和131216.33万元，公司营业收入持续增长。报告期内，公司主营业务收入占营业收入比例分别99.26%、98.86%和99.30%，主营业务突出。报告期内，公司其他业务收入金额较小，占营业收入的比例较低，对财务状况和经营成果影响较小。
2、主营业务收入构成及其变化
报告期内，公司主营业务收入按业务类别划分的具体情况如下表所示：
1-1-180中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
业务类别金额占比金额占比金额占比
电网智能化产品79088.9460.70%73917.6672.62%69895.0074.12%
电力施工服务41113.2231.55%18585.3318.26%17359.4618.41%
光伏发电业务5580.984.28%5065.864.98%5227.795.54%
新能源充电服务1352.011.04%1207.821.19%567.580.60%
其他3162.712.42%3007.232.95%1243.611.32%
合计130297.86100.00%101783.89100.00%94293.43100.00%
报告期内，公司主营业务收入分别为94293.43万元、101783.89万元和
130297.86万元。报告期内，公司的主营业务收入主要来自于电网智能化产品和
电力施工服务，合计占主营业务收入的90%以上。
2022年主营业务收入较2021年增加了28513.97万元，增长了28.01%，主
要系电力施工服务收入大幅增加，增加了22527.89万元，增长了121.21%。公司电力施工业务经营主体为子公司中能祥瑞。随着整个光伏行业需求大幅增长，自2021年开始，公司的子公司中能祥瑞积极引进新能源行业专业人才，大力培育专业技术团队，立足于电网工程施工业务，布局光伏电站 EPC 业务。2022 年，中能祥瑞在光伏电站 EPC 业务方面实现大幅增长，主要项目包括内蒙古包头市
25MW 分布式光伏发电项目 EPC 总承包、康辉新材料科技有限公司屋顶分布式
光伏发电项目 EPC 总承包、福建长城华兴玻璃有限公司屋顶分布式光伏发电项
目 EPC 总承包、山东菏泽中铂物流 12MW 屋顶分布式光伏发电项目 EPC 总承包等。
3、主营业务收入按区域构成分析
报告期内，公司主营业务收入按销售区域划分的具体情况如下：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
区域金额比例金额比例金额比例
国内125690.6596.46%100903.8699.14%94014.3299.70%
其中：华东66382.0850.95%63963.8762.84%59746.9263.36%
华中12434.609.54%11869.9811.66%7301.587.74%
华北18036.4913.84%7599.317.47%9079.499.63%
1-1-181中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2022年度2021年度2020年度
区域金额比例金额比例金额比例
华南8869.336.81%8069.667.93%5294.725.62%
西南4100.763.15%5918.565.81%6740.967.15%
西北7777.595.97%1432.111.41%2235.412.37%
东北8089.816.21%2050.372.01%3615.253.83%
国外4607.203.54%880.030.86%279.110.30%
合计130297.86100.00%101783.89100.00%94293.43100.00%
报告期内，公司产品以国内销售为主，国内销售占比均在95%以上，其中以华东地区为主，占比50%以上。2022年国外销售金额有所增长，但占比仍然不高。公司国外销售产品主要为电缆附件，产品主要销往沙特阿拉伯、意大利、墨西哥、哥伦比亚、印度尼西亚等国家和地区。2022年国外销售增长主要来源于沙特阿拉伯客户 MEMF Electrical Industries Co.，增长的原因系沙特阿拉伯电力设备升级需求增加。
4、营业收入按季度构成分析
报告期内，公司营业收入按季度划分的具体情况如下：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
季度金额比例金额比例金额比例
第一季度26941.7820.53%18101.2417.58%7281.447.66%
第二季度28511.7421.73%26073.5425.32%28336.3129.83%
第三季度31655.0524.12%25217.3624.49%29340.3630.89%
第四季度44107.7633.61%33564.4932.60%30039.3431.62%
合计131216.33100.00%102956.64100.00%94997.45100.00%
报告期内，从公司营业收入的季度数据来看，除公司因受春节放假等因素影响导致销售收入一季度占比略低、四季度占比略高，二三季度销售波动基本稳定。
2020年一季度销售收入占比明显偏低，主要是因为宏观经济波动影响，对公司
产品生产以及下游客户交货冲击较大。
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（二）营业成本分析
1、营业成本构成及其变化
报告期内，公司营业成本构成的具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
主营业务成本102893.8999.72%79381.9599.85%70318.8999.70%
其他业务成本289.900.28%120.880.15%210.860.30%
合计103183.79100.00%79502.84100.00%70529.74100.00%
报告期内，公司营业成本结构基本稳定，主营业务成本占比在99%以上，与主营业务收入具有匹配性，其他业务成本金额及占比较小。
2、主营业务成本的构成及其变化
报告期内，公司主营业务成本按业务类别划分的具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
产品类别金额占比金额占比金额占比
电网智能化产品59918.8658.23%56901.5771.68%51987.1173.93%
电力施工服务36248.6735.23%16546.9920.84%14642.6620.82%
光伏发电业务2416.242.35%2234.412.81%2133.123.03%
新能源充电服务1574.851.53%1075.261.35%519.080.74%
其他2735.272.66%2623.733.30%1036.921.47%
合计102893.89100.00%79381.95100.00%70318.89100.00%
报告期内，公司电网智能化产品和电力施工服务的成本占主营业务成本的比例较高，合计占比均为90%以上，公司主营业务成本与主营业务收入结构及变动趋势基本匹配。电网智能化产品所需的直接材料主要包括电气元器件、钢材、铜材、化工原材料等。
（三）毛利和毛利率分析
报告期内，公司按业务类别的毛利和毛利率情况如下表所示：
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单位：万元产品2022年度2021年度2020年度类别毛利毛利率毛利毛利率毛利毛利率电网智能化产
19170.0724.24%17016.0923.02%17907.8925.62%
品
电力施工服务4864.5511.83%2038.3410.97%2716.8015.65%
光伏发电业务3164.7456.71%2831.4555.89%3094.6859.20%新能源充电服
-222.83-16.48%132.5610.97%48.498.54%务
其他427.4413.52%383.4912.75%206.6916.62%
主营业务27403.9721.03%22401.9422.01%23974.5525.43%
其他业务628.5768.44%1051.8789.69%493.1670.05%
合计28032.5421.36%23453.8022.78%24467.7025.76%
1、毛利分析
报告期内，公司的毛利主要来源于主营业务，主营业务毛利占同期毛利总额的比重分别为97.98%、95.52%和97.76%。报告期内，电网智能化产品、光伏发电业务和电力施工服务毛利合计占公司主营业务毛利的比重分别为98.94%、
97.70%和99.25%，是主营业务毛利的重要构成部分。2022年毛利增长较多主要
系电网智能化产品收入和电力施工服务收入增长。2022年新能源充电服务营业毛利为负数主要系受宏观经济波动影响，充电桩充电率大幅下降而导致充电服务收入大幅减少，由于充电服务的成本构成中主要是折旧、摊销及车位租赁费等固定成本，故造成新能源充电服务营业毛利为负。
2、毛利率分析
（1）综合毛利率分析
报告期内，公司的综合毛利率分别为25.76%、22.78%和21.36%。2021年公司综合毛利率较2020年下降2.98%，主要系公司电网智能化产品、光伏发电业务和电力施工服务等主要业务的毛利率整体呈下滑趋势。2022年综合毛利率较
2021年下降1.42%，主要系公司电力施工服务收入占比增加了13.29%，而电力
施工服务毛利率较设备类产品毛利率低，故公司2022年综合毛利率有所下降。
（2）电网智能化产品毛利率分析
报告期内，电网智能化产品毛利率分别为25.62%、23.02%和24.24%，综合
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毛利率波动幅度较小。公司电网智能化产品包括中低压配电柜及其配件、电缆附件及其成套件（电缆分支箱）和箱式变电站及高低压成套设置，每一大类细分为种类繁多的具体子型号产品，不同子型号产品主要根据客户订单的具体技术要求进行研发、设计、生产，毛利率因不同客户对原材料选用、结构设计和技术要求的不同而有所不同。
（3）光伏发电业务毛利率分析
报告期内，光伏发电业务毛利率分别为59.20%、55.89%和56.71%，毛利率波动整体较小，2021年毛利率较2020年下降了3.31%，主要系天气异常造成，其中江苏江阴电站因大风导致屋顶光伏设施损坏，维修更换工程期停止发电导致发电收入减少，且随着公司的光伏发电站持续运营，相关的运营维护成本上升，故毛利率下降。
（4）电力施工服务毛利率分析
报告期内，电力施工服务毛利率分别为15.65%、10.97%和11.83%。近两年毛利率较2020年下降较多，主要系公司电力施工服务中不同项目因施工方案、技术难度、地质环境、天气条件等因素的影响，毛利率存在一定差异，公司承接的项目不同会造成电力施工业务整体毛利率的差异。公司2020年毛利率较高，主要系当年中标了毛利率较高的工程项目。此外，由于宏观经济波动对项目施工进度的影响，整体施工成本有所上升，故毛利率有所下降。
3、毛利率与同行业上市公司的比较分析
报告期内，公司及同行业可比上市公司的综合毛利率情况如下表所示：
证券简称2022年度2021年度2020年度
北京科锐16.50%20.96%21.87%
特锐德22.13%21.49%22.52%
双杰电气14.06%16.86%24.94%
合纵科技27.23%21.32%4.82%
平均值19.98%20.16%18.54%
中能电气21.36%22.78%25.76%
注：同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年综合毛利率根据2022年1-9月数据计算。
1-1-185中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，公司的综合毛利率总体略高于同行业可比上市公司平均值，主要系公司与同行业可比上市公司的业务结构和产品结构不同造成的，公司有毛利率较高的光伏发电业务。2020年，剔除毛利率偏低的合纵科技后，2020年同行业可比上市公司毛利率平均值为23.11%，与公司不存在显著差异。
报告期内，公司综合毛利率分别为25.76%、22.78%和21.36%，整体上处于持续小幅下降趋势。若不考虑2020年合纵科技偏低的毛利率，同行业可比上市公司毛利率平均值分别为23.11%、20.16%和19.98%，整体上也处于持续小幅下降趋势，与公司水平变化趋势一致。
综上，报告期内，公司毛利率与同行业可比上市公司毛利率不存在明显差异，变化趋势一致。
（四）期间费用
1、期间费用构成及变化情况
报告期内，公司各项期间费用金额及占同期营业收入的比重情况如下：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
销售费用8822.506.72%7281.817.07%7118.637.49%
管理费用7203.255.49%6189.836.01%6788.607.15%
研发费用3150.982.40%2687.812.61%3321.863.50%
财务费用1806.731.38%2851.832.77%3892.794.10%
合计20983.4615.99%19011.2818.47%21121.8922.23%
报告期内，公司期间费用总额分别为21121.89万元、19011.28万元和
20983.46万元，占同期营业收入的比重分别为22.23%、18.47%和15.99%，期间
费用占比呈逐年下降的趋势，主要系公司收入规模逐渐增大，而期间费用并非随收入同比例上升，且财务费用随着有息负债下降而降低。
（1）销售费用
报告期内，公司销售费用构成具体情况如下表所示：
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单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
技术及安装服务费3740.0242.39%3679.5450.53%3347.7647.03%
职工薪酬2965.0033.61%1876.6625.77%2068.1029.05%
交际应酬费839.529.52%680.029.34%606.548.52%
中介服务费39.640.45%35.890.49%70.871.00%
差旅费597.726.77%469.966.45%426.435.99%
办公费用269.813.06%179.182.46%291.774.10%
中标服务费278.953.16%305.464.19%250.213.51%
折旧费39.120.44%39.570.54%27.780.39%
汽车使用费10.690.12%12.420.17%16.850.24%
广告宣传费21.010.24%1.480.02%3.610.05%
其他21.030.24%1.630.02%8.720.12%
合计8822.50100.00%7281.81100.00%7118.63100.00%
报告期内，公司销售费用分别为7118.63万元、7281.81万元和8822.50万元，占营业收入的比重分别为7.49%、7.07%和6.72%。公司销售费用结构较为稳定，主要由技术及安装服务费、职工薪酬、交际应酬费和差旅费构成，合计占销售费用的比重分别为90.59%、92.09%和92.29%。
（2）管理费用
报告期内，公司管理费用构成具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
职工薪酬3717.5051.61%3153.8650.95%3490.5951.42%
折旧与摊销838.8611.65%701.5711.33%783.8211.55%
办公费764.6610.62%642.7010.38%647.849.54%
中介服务费416.105.78%479.247.74%596.718.79%
租赁费456.086.33%372.146.01%539.547.95%
交际应酬费446.076.19%407.026.58%342.685.05%
差旅费183.542.55%156.602.53%109.961.62%
车辆费用178.912.48%139.492.25%107.461.58%
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2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
其他201.512.80%137.222.22%170.012.50%
合计7203.25100.00%6189.83100.00%6788.60100.00%
报告期内，公司管理费用金额分别为6788.60万元、6189.83万元和7203.25万元，占同期营业收入的比重分别为7.15%、6.01%和5.48%。报告期内公司管理费用占营业收入比重有所下降，主要系营业收入增长较大。公司管理费用结构较为稳定，主要由职工薪酬、折旧与摊销、办公费和中介服务费等构成，合计占管理费用的比重分别为81.30%、80.40%和79.66%。
（3）研发费用
报告期内，公司研发费用构成具体情况如下表所示：
单位：万元
2022年度2021年度2020年度
项目金额占比金额占比金额占比
人工费1452.8046.11%1276.2547.48%1473.6244.36%
材料费1192.2337.84%1197.4544.55%1464.6944.09%
试验费375.4911.92%126.374.70%294.788.87%
委外研究开发费46.881.49%9.430.35%-0.00%
检测费-0.00%16.510.61%32.910.99%
差旅费35.021.11%16.770.62%24.680.74%
折旧费24.150.77%24.510.91%20.020.60%
其他24.420.77%20.520.76%11.160.34%
合计3150.98100.00%2687.81100.00%3321.86100.00%
报告期内，发行人研发费用金额分别为3321.86万元、2687.81万元和
3150.98万元，占同期营业收入的比重分别为3.50%、2.61%和2.40%。公司研发
费用结构较为稳定，主要由人工费和材料费构成，合计占研发费用的比重分别为
88.45%、92.03%和83.95%。
（4）财务费用
报告期内，公司财务费用构成具体情况如下表所示：
1-1-188中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
利息费用总额2178.642829.993379.76
减：利息资本化---
利息费用2178.642829.993379.76
减：利息收入335.55285.83559.58
汇兑损益-234.5656.24767.50
手续费及其他198.20251.44305.11
合计1806.732851.833892.79
报告期内，公司财务费用金额分别为3892.79万元、2851.83万元和1806.73万元，占同期营业收入的比重分别为4.10%、2.77%和1.38%。报告期内公司财务费用持续下降，主要原因系公司根据资金和实际经营情况偿还部分贷款，降低有息负债规模，故财务费用减少。此外，2020年受国外宏观经济波动的负面影响，巴西货币雷亚尔出现较大幅度下跌，导致公司全资子公司巴西中能持有的现金类资产折算为人民币产生汇兑损失约763.72万元。2022年美元汇率上涨较多，使得公司形成汇兑收益234.56万元。
2、期间费用与同行业上市公司的比较分析
报告期内，公司同行业可比上市公司期间费用占其营业收入的比例情况如下表所示：
销售费用占营管理费用占营研发费用占营财务费用占营年度证券简称业收入比例业收入比例业收入比例业收入比例
北京科锐6.86%6.82%4.82%0.54%
特锐德5.71%5.98%3.80%2.05%
双杰电气5.43%6.91%3.24%1.86%
2022年度
合纵科技5.95%4.88%3.06%2.19%
平均值5.99%6.15%3.73%1.66%
中能电气6.72%5.49%2.40%1.38%
北京科锐6.48%5.94%3.76%0.36%
特锐德6.07%6.45%4.36%2.58%
2021年度双杰电气11.10%10.44%5.86%1.11%
合纵科技6.12%4.80%3.08%2.10%
平均值7.44%6.91%4.27%1.54%
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销售费用占营管理费用占营研发费用占营财务费用占营年度证券简称业收入比例业收入比例业收入比例业收入比例
中能电气7.07%6.01%2.61%2.77%
北京科锐6.75%6.87%4.31%0.38%
特锐德6.05%6.82%5.33%3.06%
双杰电气9.17%7.72%4.30%2.53%
2020年度
合纵科技10.39%10.33%4.04%5.35%
平均值8.09%7.94%4.50%2.83%
中能电气7.49%7.15%3.50%4.10%
注：同行业可比上市公司北京科锐、双杰电气、合纵科技2022年相关指标根据2022年1-9月数据计算。
与同行业可比上市公司相比，公司报告期内管理费用和销售费用占营业收入比例均在合理范围内，不存在明显差异。
公司报告期内研发费用占营业收入的比例略低于同行业可比上市公司平均水平，主要系收入结构差异所致，公司电力施工服务收入占比较高，而该部分业务研发费用较低。
公司报告期内财务费用占营业收入的比例略高于同行业可比上市公司平均水平，主要系北京科锐财务费用较低，剔除其之后报告期内同行业可比上市公司财务费用占营业收入比例的平均值分别为3.65%、1.93%和2.03%，与公司不存在明显差异。
（五）利润表其他项目分析
1、其他收益
报告期内，公司其他收益的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
政府补助574.37795.031181.09
办税手续费返还3.9020.1913.42生产生活服务业当期可抵
--0.05
扣进项税额加计抵减10%
合计578.27815.221194.57
报告期内，公司其他收益分别为1194.57万元、815.22万元和578.27万元，主要来源于政府补助。
1-1-190中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书其中，2020年计入其他收益的政府补助具体情况如下：
单位：万元项目2020年度
上海市可再生能源和新能源发展专项资金补贴112.03
中压预制式电缆附件及其组合设备等项目经费53.63
湖北熠慧土地出让款补偿金15.08
福清经贸局拨付2014年度市级工业企业技改补助17.50
福建中能土地出让款补偿金13.40
稳岗补贴432.35
省级切块两化融合专项补助5.19
2019年福清市工业企业技术改造补助资金6.86
2020年节能循环经济项目奖励资金1.25
2020年工业企业技术改造补助15.01
杭州市充换电设备项目财政补贴资金7.85
福清市财政局就业中心吸纳贫困人口跨省务工奖励1.13
福清市财政局发改局2020年省数字经济发展专项资金200.00
福清市财政局人社局中小微企业一次性吸纳就业补贴1.70
福清市财政局2019年企业研发经费投入分段补助33.06
福清市市场监督管理局2019年度知识产权项目奖励金2.40
福清市2020年鼓励企业增产增效稳定工业企业生产项目奖励金19.76
福清市财务局2018-2019年研发经费补助款101.70
福清市财政局就业中心第四批留岗留薪企业补助2.67
福清市财政局2019年规模以上企业战略性新兴产业奖励0.12
福州市仓山区财政局省服务型制造奖励资金75.00
福州市仓山区财政局企业吸纳跨省贫困劳动力就业奖励0.15
企业与省内高校开展研发合作补助1.00
19年度武昌区突出贡献企业奖励30.00
武昌区工业企业结构调整稳定就业专项奖补资金17.80
福州市仓山区财政局简易岗前培训补贴0.96
2020年太阳能光伏发电项目补贴8.02
萧县推动商务经济高质量发展政府补助5.00
租房补贴0.48
合计1181.09其中，2021年计入其他收益的政府补助具体情况如下：
1-1-191中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元项目2021年度
上海市可再生能源和新能源发展专项资金补贴67.57
中压预制式电缆附件及其组合设备等项目经费53.63
福清经贸局拨付2014年度市级工业企业技改补助5.83
福建中能土地出让款补偿金13.40
稳岗补贴199.48
省级切块两化融合专项补助5.19
2019年福清市工业企业技术改造补助资金6.86
2020年节能循环经济项目奖励资金1.67
2018年智能化免维护型环网设备技改项目补助8.40
2019年智能化免维护型环网设备技改项目补助8.00
杭州市充换电设备项目财政补贴资金7.85
战略性新兴产业科技重大项目经费及配套补助130.00
2021年福清市吸纳省外脱贫人口稳就业奖补0.73
2020年度高新技术企业奖励14.13
2019年增产增效奖励27.31
2020年工业互联网专项资金91.63
2019年工业企业高质量增长奖励42.00
2019年4季度信用保险和保单融资业务补助资金5.08
高新技术企业培育补贴10.00
2020年高新技术企业贷款贴息19.20
财政局税收奖励27.46
福清市财政局2019年企业研发经费投入分段补助49.59
合计795.03其中，2022年计入其他收益的政府补助具体情况如下：
单位：万元项目2022年度
上海市可再生能源和新能源发展专项资金补贴17.96
中压预制式电缆附件及其组合设备等项目经费27.54
福建中能土地出让款补偿金13.40
省级切块两化融合专项补助4.50
2019年福清市工业企业技术改造补助资金6.86
1-1-192中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022年度
2020年节能循环经济项目奖励资金1.67
2018年智能化免维护型环网设备技改项目补助2.80
2019年智能化免维护型环网设备技改项目补助4.00
杭州市充换电设备项目财政补贴资金7.85工业（产业）园区租赁住房申请中央财政支持住房租赁市场发展奖
38.79
补试点项目
2021年苏州市新能源汽车推广应用财政补助资金-建设补贴82.39
稳岗扩岗补贴9.05
2021年工业互联网、两化融合专项和数字化示范工程、试点应用项
1.68
目补助资金
2020年度支持企业开拓市场市级专项奖励资金35.70
2021年应收账款试点奖励项目补助资金6.85
福州市科学技术局省级新型研发奖励30.00
2020高新技术企业认定奖励15.00
2020-2021年度企业研发投入分段补助资金24.37
2021年福州市工业企业优秀创新产品奖励资金的通知30.00
福清市2020年度企业研发经费奖励2.69
2021年度绿色制造奖励资金15.00
2021年福州市企业技术中心奖励30.00
2021年福州市工业企业技术改造投资补助资金17.00
福建省省级新型研发机构一次性奖励50.00
2021年福建省“专精特新”中小企业认定奖励资金17.50
2021年苏州市新能源汽车推广应用财政补助资金-运营补贴15.91
苏州市创业引导性资金一次性创业补贴1.00
苏州市创业引导性资金创业社会保险补贴0.78
2022年国家级、省级专精特新“小巨人”企业奖励资金40.00
武汉市武昌区企业和人才服务中心优质企业内推奖励23.80
福州市仓山区劳动就业中心补助0.15
2022年仓山区吸纳省外脱贫补助0.14
合计574.37
2、投资收益
报告期内，公司投资收益的具体情况如下表所示：
1-1-193中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
权益法核算的长期股权投资收益149.1474.02-处置以公允价值计量且其变动计入当
301.81-108.03
期损益的金融资产取得的投资收益
处置长期股权投资产生的投资收益39.47--处置以公允价值计量且其变动计入当
期其他综合收益的金融资产取得的投-73.97-67.09-69.58资收益以摊余成本计量的金融资产终止确认
--54.54收益
合计416.456.9492.98
报告期内，公司投资收益金额分别为92.98万元、6.94万元和416.45万元，主要为权益法核算的长期股权投资收益以及处置相关金融资产的投资收益。其中，权益法核算的长期股权投资收益为对联营企业铁投发展的投资收益，处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产取得的投资收益为处置理财产品的投资收益。
3、信用减值损失
报告期内，公司信用减值损失的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
应收账款坏账损失-1925.42-1211.82-127.46
其他应收款坏账损失-4.58155.22-134.50
长期应收款坏账损失48.5017.401.84
合计-1881.50-1039.21-260.12
注：损失以负号列示
报告期内，公司信用减值损失金额分别为260.12万元、1039.21万元和
1881.50万元，其变动主要由应收账款信用减值损失变动所致。
4、资产减值损失
报告期内，公司资产减值损失的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
存货跌价损失-7.95-21.42-55.50
1-1-194中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022年度2021年度2020年度
合同资产坏账损失-565.34-8.46-99.71
合计-573.29-29.88-155.21
报告期内，公司资产减值损失金额分别为155.21万元、29.88万元和573.29万元，主要为存货跌价损失和合同资产坏账损失。2022年合同资产坏账损失主要系合同资产大幅增长，故合同资产减值准备相应增加。
5、营业外收入
报告期内，公司营业外收入的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
无需支付的应付款项7.6319.2044.98
其他6.836.3017.27
合计14.4625.5062.25
报告期内，公司营业外收入金额分别为62.25万元、25.50万元和14.46万元，主要为无需支付的应付款项，占利润总额的比例较小，对公司的经营业绩影响极小。
6、营业外支出
报告期内，公司营业外支出的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
捐赠支出106.94-64.00
非常损失27.28--
非流动资产毁损报废损失3.3334.31313.10
赔偿款及滞纳金支出4.895.470.10
流动资产处置损失-208.91110.79
其他20.710.2540.58
合计163.16248.93528.58
报告期内，公司营业外支出金额分别为528.58万元、248.93万元和163.16万元，主要为捐赠支出、非流动资产毁损报废损失和流动资产处置损失。
1-1-195中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（六）非经常性损益分析
报告期内，公司非经常性损益的具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
非流动资产处置损益38.98-119.78-690.21计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府578.27815.221194.57补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出-145.36-189.13-153.22
非经常性损益总额471.89506.31351.14
减：非经常性损益的所得税影响数60.8687.92111.48
非经常性损益净额411.03418.39239.66
减：归属于少数股东的非经常性损益净额-0.01-7.06
归属于公司普通股股东的非经常性损益净额411.03418.38246.72
2020年、2021年和2022年，归属于公司普通股股东的非经常性损益净额分
别为246.72万元、418.38万元和411.03万元，占当期归属于母公司股东的净利润的比重分别为18.04%、18.49%和10.00%。报告期内，公司的非经常性损益主要是计入当期损益的政府补助和非流动资产处置损益，从非经常性损益的金额及占比来看，公司利润主要来源于主营业务，经营业绩不存在依赖政府补助等非经常性损益的情形。
（七）税收优惠对经营成果的影响
报告期内，公司享受的税收优惠主要是高新技术企业税收优惠、研发费用加计扣除、小型微利企业有关税收优惠政策。公司享受的税收优惠占利润总额的比例如下：
单位：万元项目2022年2021年2020年高新技术企业所得税税收优惠415.0869.82181.38研发费用加计扣除对企业所得
414.59351.47304.25
税的影响金额
小微企业所得税税收优惠252.15220.39116.68
税收优惠合计1081.82641.69602.30
利润总额4746.223259.722645.08
1-1-196中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022年2021年2020年税收优惠占利润总额的比重22.79%19.69%22.77%公司报告期内享受的税收优惠政策符合国家统一制定的法律法规的相关规定，公司税收政策不存在重大不利变化。报告期内，公司盈利主要来源于主营业务，对税收优惠不存在重大依赖。
九、现金流量分析
报告期内，公司现金流量的主要内容如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
经营活动产生的现金流量净额11022.635136.7113428.88
投资活动产生的现金流量净额-10430.55-4173.713660.84
筹资活动产生的现金流量净额26834.95-250.04-18957.63
汇率变动对现金的影响232.98-58.92-1230.39
现金及现金等价物净增加额27660.01654.04-3098.29
（一）经营活动产生的现金流量分析
报告期内，公司经营活动产生的现金流量具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
销售商品、提供劳务收到的现金119168.3184456.2181041.59
收到的税费返还1553.49258.4983.76
收到其他与经营活动有关的现金13685.007036.5422182.84
经营活动现金流入小计134406.7991751.25103308.18
购买商品、接受劳务支付的现金82237.5956671.9752931.79
支付给职工以及为职工支付的现金15243.3810149.4910749.07
支付的各项税费3915.744287.363875.05
支付其他与经营活动有关的现金21987.4515505.7122323.40
经营活动现金流出小计123384.1686614.5389879.31
经营活动产生的现金流量净额11022.635136.7113428.88
报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额分别为13428.88万元、
5136.71万元和11022.63万元，公司经营情况良好，经营性现金流较为充裕。
1-1-197中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，公司净利润与经营活动现金流量净额差异具体情况如下：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
净利润4108.912263.951380.47
加：资产减值准备573.2929.88155.21
信用减值准备1881.501039.21260.12
固定资产折旧、投资性房地产折旧3488.613520.933636.58
使用权资产折旧295.26123.66
无形资产摊销555.72551.03430.74
长期待摊费用摊销303.10163.8485.29处置固定资产、投资性房地产（收-2.8585.47377.11益以“－”号填列）固定资产报废损失（收益以“－”
3.3334.31313.10号填列）
财务费用（收益以“－”号填列）1945.672888.914610.15
投资损失（收益以“－”号填列）-416.45-6.94-92.98递延所得税资产减少（增加以“－”-797.29427.62614.22号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列）-2881.463605.104960.17经营性应收项目的减少（增加以-21779.15-12618.89-2314.61“－”号填列）经营性应付项目的增加（减少以
23744.443028.63-986.68“－”号填列）
经营活动产生的现金流量净额11022.635136.7113428.88
报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额高于净利润的主要原因系信用减值损失、固定资产及投资性房地产折旧、财务费用、存货及经营性应收应付项目的变动导致。其中，2021年公司经营活动产生的现金流量净额较2020年下降
8292.17万元，主要系公司经营性应收项目和经营性应付项目变动导致；2022年
公司经营活动产生的现金流量净额较2021年增加5885.92万元，主要系净利润、存货、经营性应收项目和经营性应付项目变动导致。
（二）投资活动产生的现金流量分析
报告期内，公司投资活动产生的现金流量具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
收回投资收到的现金--22700.00
1-1-198中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
项目2022年度2021年度2020年度
取得投资收益收到的现金356.46-196.99
处置固定资产、无形资产和其他长
225.90527.54316.12
期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的
9.29-18.42
现金净额
投资活动现金流入小计591.65527.5423231.53
购建固定资产、无形资产和其他长
11022.204401.253870.69
期资产支付的现金
投资支付的现金-300.0015700.00
投资活动现金流出小计11022.204701.2519570.69
投资活动产生的现金流量净额-10430.55-4173.713660.84
报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额分别为3660.84万元、-4173.71万元和-10430.55万元，2020年收回投资收到的现金和投资支付的现金主要为结构性理财产品的赎回和购买。2021年和2022年投资活动产生的现金流量为净流出，主要系一二次融合智能配电项目的持续投入，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金。
（三）筹资活动产生的现金流量分析
报告期内，公司筹资活动产生的现金流量具体情况如下表所示：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
吸收投资收到的现金39625.75--
其中：子公司吸收少数股东投资收
149.75--
到的现金
取得借款收到的现金54764.0565270.9959730.00
收到其他与筹资活动有关的现金2430.00200.005572.31
筹资活动现金流入小计96819.8065470.9965302.31
偿还债务支付的现金67151.1161035.6780016.98
分配股利、利润或偿付利息支付的
2421.293927.944071.79
现金
其中：子公司支付给少数股东的股
-61.67-
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金412.46757.42171.17
筹资活动现金流出小计69984.8565721.0484259.93
筹资活动产生的现金流量净额26834.95-250.04-18957.63
1-1-199中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为-18957.63万元、-250.04万元和26834.95万元。其中2022年筹资活动产生的现金流量净额大幅增加主要系2022年向特定对象发行股票融资收到现金39256.79万元。此外，报告期内筹资活动产生的现金流量主要包括向商业银行等金融机构借款、偿还借款。
十、资本性支出分析
（一）报告期内重大资本性支出情况
报告期内，公司的重大资本性支出主要为福建中能6号车间及配套设施建设工程项目、充电站建设项目等固定资产支出。2020年、2021年和2022年，公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为3870.69万元、
4401.25万元、11022.20万元，主要来源于银行贷款、自有资金及向特定对象发行股票募集的资金。具体情况参见本募集说明书之“第五节财务会计信息与管理层分析”之“七、（一）、2、（3）在建工程”。
（二）未来可预见的重大资本性支出计划及资金需求量
截至本募集说明书签署之日，公司未来可预见的重大资本性支出主要为本次发行募集资金投资项目的投资支出和“一二次融合智能配电项目”的投资支出，本次发行募集资金投资项目参见本募集说明书之“第七节本次募集资金运用”。
十一、技术创新分析
（一）技术先进性及在研项目情况
报告期内，公司技术先进性、正在从事的研发项目及进展情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“八、发行人技术和研发情况”。
（二）保持持续技术创新的机制和安排
为维持长期稳定可持续发展，公司始终将科研创新及保持技术优势作为公司发展的核心基石。
1、坚持技术领先战略，不断促进产品升级
输配电及控制设备制造业产品技术要求较高，专业性强。公司通过长期的发展，在智能环网柜系列、电缆附件等系列产品形成了自主创新能力、进口替代能
1-1-200中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
力并拥有自主知识产权的核心技术。近年来，随着配电网升级改造、智能电网建设持续推进及光伏、风电等新能源产业与高电压的发展，智能化设备、高电压与高附加值设备需求不断增长，公司积极根据市场发展趋势有规划地进行技术开发与创新，进行生产工艺改进，开发高附加值的新产品，保证公司产品的竞争优势和可持续发展。近年来，公司不断跟踪行业发展趋势，持续聚焦产品的技术升级，产品应用电压由中低压向高压延伸，应用领域由配网侧向发电侧延伸，不断提高产品智能化水平。公司在传统一次配电设备基础上，研究开发了一二次融合配电设备、智能预制舱式模块化变电站、110kv 高压电缆附件、工商业储能系统、便携式储能电源等产品。
经过多年的积累沉淀，公司目前已拥有专利、软件著作权等100余项，参与多项国家级行业标准制定，系列产品已通过国家权威机构型式试验和认证。公司先后被评为“国家高新技术企业、国家级绿色供应链管理企业、福建省级企业技术中心、福建省创新型企业、国家驰名商标企业、福建省科技小巨人企业、福建省新型研发机构、福建省专精特新中小企业、福州市知识产权示范企业”等。
公司将在深化现有产品技术的同时继续推行技术领先战略，有效使用研发资金，提升新产品、新工艺和新技术的开发能力，以市场需求为准则，不断研发、生产市场需要的产品，积极创造条件涉足新的产品领域，沿着“构建以新能源为主体的新型电力系统”发展方向，顺应国家电网公司“建设具有中国特色国际领先的能源互联网企业”建设需求，抓住新型电力系统建设机遇，为电力生产、传输和使用过程中的绿色低碳转型提供系统解决方案。
2、不断完善人才培养和用人机制
研发技术团队是保证公司技术创新能力的核心资源，核心技术、技术团队是公司核心竞争力的重要体现。公司始终坚持通过外部引进和内部选拔相结合的方式培养研发人才，提高公司核心技术团队的活力和创新能力，从而增强公司技术竞争实力。公司拥有实力雄厚的产品研发中心，配置了现代化的软、硬件，拥有专业的科研队伍，不断创新，持续研发出更加智能、品质卓越、满足电网发展的新产品。公司积极引入能源、电力电子等相关行业专业人才，构建的研发团队专业结构齐全，覆盖电气工程、自动化、电力电子、电子信息、机械设计、计算机等相关专业，核心骨干成员来自国内知名院校，拥有大型企业工作经验，具备丰
1-1-201中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
富的项目研发和团队管理经验。卓越的科研团队助力公司整体产品研发和技术创新能力的提升。
同时，公司还建立了合理的激励机制以吸引和留住人才，确保公司的人才储备与公司的技术研发投入、产能扩充相匹配，为公司长期稳定发展提供人力资源保障。
3、持续完善知识产权管理机制，打造自有知识产权体系
公司已经建立起了从技术专利、技术标准到具体产品生产规程的完整知识产
权管理体系，对知识产权保护、研发技术资料使用及保密、研发人员行为等予以严格规范和控制。
知识产权是公司持续快速发展的核心基础，公司高度重视运用知识产权发展和保护自己。公司把加强知识产权工作作为推动企业科技进步和技术创新的一项核心措施，公司将不断提高保护知识产权的自觉性，建立和完善知识产权管理制度，打造自有知识产权体系，为公司持续技术创新提供支撑和保障。
十二、重大担保、仲裁、诉讼、其他或有事项和重大期后事项情况说明
（一）重大担保事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在对合并报表范围外的单位提供担保的事项。
（二）重大仲裁、诉讼事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在对财务状况、盈利能力及持续经营有重大影响的仲裁或诉讼事项。
（三）其他或有事项
截至2022年12月31日，公司并表范围内各公司互相提供保证情况如下：
单位：万元被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日中能电气股份有限福建中能电招商银行股份
保证5000.002022/07/152023/07/14公司气有限公司有限公司福州
1-1-202中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日分行兴业银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证5000.002022/07/112027/07/11有限公司福州公司气有限公司分行兴业银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证3000.002021/12/312023/09/21有限公司总行公司气有限公司营业部中国建设银行中能电气股份有限福建中能电
保证2400.002022/04/062023/04/06股份有限公司公司气有限公司福州杨桥支行浙商银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证3300.002022/06/012023/03/27有限公司福州公司气有限公司分行广发银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证2000.002022/11/182023/10/20有限公司福州公司气有限公司分行中国光大银行中能电气股份有限福建中能电
保证5715.002022/10/102023/10/09股份有限公司公司气有限公司福州分行中国民生银行中能电气股份有限福建中能电
保证2000.002022/10/122023/10/12股份有限公司公司气有限公司福州分行中国工商银行中能电气股份有限福建中能电
保证5000.002020/08/242023/12/31股份有限公司公司气有限公司福州台江支行交通银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证2000.002021/10/202023/03/07有限公司福州公司气有限公司福清支行上海浦东发展中能电气股份有限福建中能电
保证2000.002021/11/052023/05/04银行股份有限公司气有限公司公司福州分行武汉市武昌中信银行股份中能电气股份有限
电控设备有保证3000.002022/06/152023/06/15有限公司武汉公司限公司武昌支行武汉市武昌广发银行股份中能电气股份有限
电控设备有保证1000.002022/09/202023/09/08有限公司福州公司限公司分行武汉市武昌中国光大银行中能电气股份有限
电控设备有保证500.002022/05/132023/05/12股份有限公司公司限公司武汉分行中能电气股份有限福建中能电远东国际融资
保证2034.202021/09/262023/09/26公司气有限公司租赁有限公司中信银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证1000.002022/03/242023/03/24有限公司福州公司气有限公司乌山支行中能电气股份有限中能祥瑞电招商银行股份
保证2560.422022/12/142023/04/01公司力工程有限有限公司福州
1-1-203中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日公司分行中能祥瑞电招商银行股份中能电气股份有限
力工程有限保证31.802022/09/012022/12/31有限公司福州公司公司分行招商银行股份中能电气股份有限福建中能电
保证660.002022/12/062023/01/30有限公司福州公司气有限公司分行中能电气股份有限武汉市武昌招商银行股份
公司、福建中能电电控设备有保证5000.002022/07/152023/07/14有限公司福州气有限公司限公司分行中能电气股份有限常州坤源能
保证、质国网国际融资
公司、江苏熠冠能源科技有限694.012021/02/082026/02/08押租赁有限公司源科技有限公司公司中能电气股份有限洛阳市浩昱平安国际融资
保证、质
公司、上海熠冠新新能源科技1309.622018/05/222026/05/22租赁（天津）有押能源有限公司有限公司限公司招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
抵押10000.002022/07/152023/07/14有限公司福州公司份有限公司分行兴业银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证5000.002021/12/312023/09/20有限公司总行公司份有限公司营业部平安银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证3000.002022/11/112023/11/10有限公司福州公司份有限公司分行华夏银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证8000.002022/10/182023/10/18有限公司福州公司份有限公司闽江支行中国光大银行福建中能电气有限中能电气股
保证8334.002022/12/202023/12/19股份有限公司公司份有限公司福州长乐支行厦门银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证4000.002020/03/112023/03/11有限公司福州公司份有限公司分行福建海峡银行福建中能电气有限中能电气股
保证2000.002021/11/022023/02/21股份有限公司公司份有限公司总行营业部武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押655.782022/12/142023/06/14有限公司福州公司限公司分行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押159.332022/10/262023/04/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押16.842022/10/262023/04/25有限公司福州公司公司白马支行
福建中能电气有限中能祥瑞电质押7.002022/10/262023/04/25招商银行股份
1-1-204中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日公司力工程有限有限公司福州公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押15.622022/10/262023/04/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押50.122022/11/032023/05/03有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押41.002022/11/032023/11/03有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押110.752022/11/252023/05/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押7.892022/11/252023/05/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押11.562022/11/252023/05/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押1.702022/11/252023/05/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押12.002022/11/252023/11/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押37.052022/12/012023/05/25有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押10.002022/07/252023/01/03有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押880.002022/12/152023/06/01有限公司福州公司公司白马支行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限质押68.022022/03/312023/06/30有限公司福州公司公司白马支行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
质押37.972022/05/262024/05/25有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
质押22.152022/06/272025/06/01有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
质押26.502022/07/052023/12/30有限公司福州公司份有限公司分行
1-1-205中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
质押25.512022/07/132023/07/30有限公司福州公司份有限公司分行武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押31.102022/06/272023/06/15有限公司福州公司限公司分行武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押8.092022/07/132023/07/11有限公司福州公司限公司分行武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押1.762022/07/132023/12/31有限公司福州公司限公司分行武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押465.002022/05/252023/05/16有限公司福州公司限公司分行武汉市武昌招商银行股份福建中能电气有限
电控设备有质押4.432022/05/252023/05/23有限公司福州公司限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证4.052021/11/052024/07/08有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证77.432021/10/282024/10/24有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证54.242021/10/222023/10/21有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证8.882021/10/222023/10/21有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证4.832021/09/242023/12/31有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证73.302021/09/242023/01/12有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证2.182021/07/272023/07/30有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证2.182021/07/272023/07/30有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证16.562021/07/212023/07/31有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证8.712022/03/012023/09/01有限公司福州公司份有限公司分行
1-1-206中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证18.092022/03/242024/12/24有限公司福州公司份有限公司分行招商银行股份福建中能电气有限中能电气股
保证12.832022/12/082024/12/08有限公司福州公司份有限公司分行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限保证378.642022/12/022023/04/20有限公司福州公司公司分行中能祥瑞电招商银行股份福建中能电气有限
力工程有限保证1280.212022/12/142023/04/01有限公司福州公司公司分行福建中能电气有限广发银行股份
中能电气股保证、抵
公司、武汉源码电4000.002022/11/092023/10/20有限公司福州份有限公司押气制造有限公司分行福建中能电气有限中国民生银行
公司、云谷能源管中能电气股
质押6000.002022/09/272023/09/27股份有限公司理（深圳）有限公份有限公司福州分行司中能祥瑞电招商银行股份武汉市武昌电控设
力工程有限保证320.002022/11/192023/04/30有限公司福州备有限公司公司分行中能祥瑞电招商银行股份武汉市武昌电控设
力工程有限保证268.802022/11/182023/08/31有限公司福州备有限公司公司分行中能祥瑞电招商银行股份武汉市武昌电控设
力工程有限保证283.202022/11/182023/08/31有限公司福州备有限公司公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证6.012021/12/242024/12/13有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证15.752022/01/132025/01/10有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证56.532022/01/132023/01/10有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证200.002022/03/032023/02/23有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证20.222022/12/212024/12/21有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证13.082022/12/212024/12/21有限公司福州备有限公司份有限公司分行武汉市武昌电控设中能电气股招商银行股份
保证12.752022/12/212025/12/31备有限公司份有限公司有限公司福州
1-1-207中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
被担保单位担保担保担保单位名称担保类型金额授信机构名称起始日到期日分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证118.182022/12/212024/12/31有限公司福州备有限公司份有限公司分行招商银行股份武汉市武昌电控设中能电气股
保证85.542022/12/262024/12/31有限公司福州备有限公司份有限公司分行中能祥瑞电力工程厦门国际银行中能电气股
有限公司、福建中保证3000.002020/03/192023/03/19股份有限公司份有限公司能电气有限公司福州分行
合计114588.38
截至本募集说明书签署之日，除上述事项外，公司不存在对自身财务状况、盈利能力及持续经营有重大影响的其他或有事项。
（四）重大期后事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在重大期后事项。
十三、本次发行对发行人的影响
（一）本次发行完成后，上市公司业务及资产的变动或整合计划
本次发行募集资金投资项目系围绕公司现有主营业务展开，是公司现有业务的扩充，不会导致公司主营业务发生变化，亦不产生资产整合计划。项目实施将有效提高公司创新发展，提升公司竞争实力。
（二）本次发行完成后，上市公司新旧产业融合情况的变化
本次发行募集资金投资项目系围绕公司现有主营业务展开，是公司现有业务的扩充，不会产生新旧产业融合的情况。
（三）本次发行完成后，上市公司控制权结构的变化本次发行不会导致上市公司控制权发生变化。
1-1-208中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
第六节合规经营与独立性
一、合法经营情况
（一）发行人涉及的违法违规及受到处罚的情况
报告期内，发行人及其子公司不存在与生产经营相关的重大违法违规行为及受到行政处罚的情形。
（二）发行人及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人被
证监会行政处罚或采取监管措施及整改情况、被证券交易所公开谴责的情况，以及因涉嫌犯罪正在被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被证监会立案调查的情况2023年3月，公司投融资总监郑晓辉因其配偶短线交易违反了《中华人民共和国证券法》第四十四条的规定，福建证监局对郑晓辉采取出具警示函的行政监管措施。上述行政监管措施的具体情况及整改情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“五、（十）近五年被监管机构采取监管措施或处罚的情况”。
除上述情况外，报告期内，公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人不存在被证监会行政处罚或采取监管措施的情形，不存在被证券交易所公开谴责的情况，不存在因涉嫌犯罪正在被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被证监会立案调查的情况。
二、报告期内发行人资金被控股股东、实际控制人及其控制的其
他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，或者为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况
报告期内，发行人不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，也不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。
三、同业竞争
截至本募集说明书出具之日，陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊为发行人
1-1-209中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
的控股股东及实际控制人。
（一）不存在同业竞争情况的说明发行人控股股东及实际控制人控制的其他企业主要为福建中能电气实业有限公司、福建中能发展有限公司等企业，具体情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“三、（三）控股股东及实际控制人投资的其他主要企业情况”。控股股东、实际控制人控制的其他企业未生产、开发与发行人及其下属子公司主营产品构成竞争或可能构成竞争的产品。
综上，发行人控股股东、实际控制人控制的其他企业均不与发行人存在同业竞争。
（二）避免同业竞争的承诺
为避免同业竞争损害公司和其他股东的利益，公司控股股东、实际控制人陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊已分别出具了《关于避免同业竞争的承诺函》，内容如下：
“1、截止本承诺函出具日，除中能电气股份有限公司（以下简称“中能电气”）外，本承诺人及本承诺人控制的其他企业未投资于任何与中能电气具有相同或类似业务的公司、企业或其他经营实体，亦未为他人经营与中能电气相同或类似的业务。本承诺人及本承诺人控制的其他企业与中能电气之间不存在同业竞争；
2、除中能电气及其下属企业外，本承诺人及本承诺人控制的其他企业不会
直接或间接经营任何与中能电气及其下属公司经营的业务构成竞争或可能构成
竞争的业务，亦不会投资任何与中能电气及其下属公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业；
3、除中能电气及其下属企业外，如本承诺人及本承诺人控制的其他企业的
现有业务或该等企业为进一步拓展业务范围，与中能电气及其下属公司经营的业务产生竞争，则本承诺人及本承诺人控制的其他企业将采取包括但不限于停止经营产生竞争的业务、将产生竞争的业务纳入中能电气或者转让给无关联关系第三
方等合法方式，使本承诺人及本承诺人控制的其他企业不再从事与中能电气及其下属公司主营业务相同或类似的业务，以避免同业竞争；如本承诺人控制的其他
1-1-210中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
企业有任何商业机会从事或参与任何可能与中能电气的经营构成竞争的活动，则立即将上述商业机会通知中能电气，并将该商业机会优先提供给中能电气；
4、如违反以上承诺，本承诺人愿意承担由此产生的全部责任，充分赔偿或补偿由此给中能电气造成的所有直接或间接损失。”四、关联方及关联交易情况
（一）关联方
根据《公司法》、《企业会计准则》及中国证监会、证券交易所的相关规定，发行人存在的关联方及关联方关系如下：
1、发行人的控股股东及实际控制人
发行人控股股东、实际控制人为陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊，具体情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“三、（一）公司控股股东和实际控制人情况介绍”。
2、发行人控股股东、实际控制人控制或能够施加重大影响的其他企业
发行人控股股东、实际控制人控制的其他企业，具体情况参见本募集说明书
之“第四节发行人基本情况”之“三、（三）控股股东、实际控制人投资的其他主要企业情况”。
3、发行人控股、参股的公司发行人控股、参股公司具体情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“二、（二）重要权益投资情况”。
4、持有发行人5%以上股份的其他股东
截至本募集说明书签署之日，除发行人控股股东、实际控制人之外，发行人不存在5%以上股份的其他股东。
5、发行人董事、监事、高级管理人员及其关系密切的家庭成员发行人董事、监事和高级管理人员情况参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“五、（一）董事、监事及高级管理人员及其他核心人员任职情况”。上述人员及与上述人员关系密切的家庭成员为公司的关联方。
1-1-211中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
6、其他关联方
截至本募集说明书签署之日，董事、监事和高级管理人员及其关系密切的家庭成员直接或者间接控制的或者担任董事、高级管理人员的，除公司及其控股子公司以外的法人或者其他组织企业也为公司的关联方。具体情况如下：
序号关联方名称关联关系发行人实际控制人 CHEN MANHONG（陈曼
1申万融资租赁有限公司
虹）关系密切的家庭成员担任董事的企业
2环球汇能（北京）科技有限公司发行人实际控制人吴昊担任董事的企业
3君熙（福州）新能源有限公司发行人董事陈熙控制的企业
4福建省星源农牧科技股份有限公司发行人独立董事冯玲的配偶担任董事的企业
5福建金色年代文化传播有限公司发行人投融资总监郑晓辉担任董事的企业
6北京东方泓文化发展有限公司发行人投融资总监郑晓辉持股40%的企业
7、公司报告期内曾经的关联方
（1）报告期内曾存在关联关系的关联自然人情况如下：
序号关联方名称关联关系
1吴飞美发行人原董事，于2022年12月离任
2周世勇发行人原董事，于2022年12月离任
3刘毅发行人原董事，于2022年12月离任
4郑道江发行人原监事，于2022年5月离任
（2）报告期内曾存在关联关系的关联法人情况如下：
序号关联方名称关联关系
1北京盛德瑞投资管理有限公司周世勇控制的企业
2魏尔啸实验室科技（北京）有限公司周世勇担任董事的企业
3厦门万里石股份有限公司周世勇担任监事的企业
4清蓉成都能源科技服务有限公司刘毅担任董事的企业
5清蓉成都投资有限公司刘毅担任董事的企业
6成都清蓉深瞳科技有限责任公司刘毅担任董事的企业
7北京和氏璧云数据有限责任公司刘毅担任监事的企业
发行人实际控制人陈添旭关系密切的
8福州申汇投资有限公司
家庭成员控制的企业
1-1-212中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（二）报告期内重大关联交易情况
1、重大关联交易的判断标准及依据公司判断是否构成重大关联交易参照《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2023年修订）》及《中能电气股份有限公司关联交易公允决策制度》的相关规定，将指公司拟与关联自然人发生的交易金额在30万元以上的关联交易，或拟与关联法人发生的总额高于300万元且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易界定为重大关联交易。
2、重大关联交易
报告期内，公司重大关联交易情况具体如下：
（1）经常性重大关联交易
董事、监事和高级管理人员报酬情况：2020年度、2021年度、2022年度发
行人支付给董事、监事和高级管理人员税前报酬总额分别为437.80万元、371.68
万元、425.89万元。发行人董事、监事和高级管理人员最近三年薪酬的具体情况请参见本募集说明书之“第四节发行人基本情况”之“五、（二）董事、监事、高级管理人员领取薪酬情况”的相关内容。
经核查，发行人支付董事、监事及高级管理人员薪酬，符合《公司法》、《证券法》等有关法律、法规以及公司章程的规定，不存在损害公司其他股东利益的情形。
（2）偶发性重大关联交易
报告期内，发行人不存在为合并财务报表以外的关联方提供担保的情况。截至2022年12月31日，发行人为被担保方的关联担保如下：
2020年度
担保金额是否履行序号担保方担保到期日（万元）完毕
1陈添旭4000.002021年8月18日是
2陈添旭2000.002021年9月2日是
3陈添旭、杨采薇3000.002021年7月27日是
陈添旭、吴昊、CHEN
45000.002021年5月6日是
MANHONG
1-1-213中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2020年度
担保金额是否履行序号担保方担保到期日（万元）完毕
5陈添旭3000.002021年6月18日是
陈添旭、吴昊、杨采薇、CHEN
64000.002021年3月2日是
MANHONG
7陈添旭15000.002021年4月22日是
8陈添旭4000.002023年3月11日否
9陈添旭、杨采薇3000.002023年3月19日否
10陈添旭4000.002021年3月17日是
陈添旭、吴昊、CHEN
11300.002021年9月23日是
MANHONG
陈添旭、吴昊、CHEN
12100.002021年8月22日是
MANHONG
陈添旭、吴昊、CHEN
13100.002021年7月27日是
MANHONG
14陈添旭5000.002021年4月22日是
陈添旭、福建中能发展有限公
153000.002023年9月8日否
司
陈添旭、吴昊、CHEN
162700.002021年5月6日是
MANHONG
17陈添旭、杨采薇2000.002021年7月1日是
18陈添旭、杨采薇2000.002022年3月7日是
19陈添旭2000.002021年3月17日是
20陈添旭、杨采薇5000.002023年12月31日否
21陈添旭2000.002021年11月24日是
22陈添旭、杨采薇3000.002023年12月16日是
23陈添旭2100.002021年11月23日是
24陈添旭、杨采薇500.002021年9月9日是
25陈添旭、杨采薇1500.002023年12月31日否
26陈添旭2788.772025年3月27日是
27陈添旭1474.382025年4月9日是
28陈添旭826.302025年3月30日是
29陈添旭930.012023年3月27日是
2021年度
担保金额是否履行序号担保方担保到期日（万元）完毕
1陈添旭15000.002022年5月14日是
1-1-214中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2021年度
担保金额是否履行序号担保方担保到期日（万元）完毕
陈添旭、吴昊、CHEN
25000.002022年11月2日是
MANHONG
陈添旭、吴昊、CHEN
33000.002022年11月2日是
MANHONG
4陈添旭4000.002023年3月11日否
5陈添旭、杨采薇3000.002022年10月27日是
6陈添旭、杨采薇3000.002023年3月19日否
7陈添旭9000.002022年11月5日是
8陈添旭2000.002022年11月5日是
陈添旭、杨采薇、CHEN
94000.002022年5月12日是
MANHONG、吴昊
陈添旭、杨采薇、CHEN
102000.002022年5月12日是
MANHONG、吴昊
11陈添旭2000.002023年3月7日否
12陈添旭、杨采薇5000.002023年12月31日否
13陈添旭2000.002022年11月2日是
14陈添旭4000.002022年9月17日是
陈添旭、福建中能发展有限公
153000.002023年9月8日是
司
16陈添旭、杨采薇3000.002023年8月1日是
17陈添旭、杨采薇2857.002023年1月28日是
18陈添旭463.002022年2月20日是
19陈添旭5000.002022年5月14日是
20陈添旭1000.002022年9月17日是
21陈添旭2132.592025年3月27日是
22陈添旭1134.142025年4月9日是
23陈添旭631.882025年3月30日是
24陈添旭516.672023年3月27日是
25陈添旭4746.472023年9月26日否
26陈添旭、杨采薇1500.002023年12月31日否
2022年度
担保金额是否履序号担保方担保到期日（万元）行完毕
1陈添旭10000.002023年7月14日否
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2022年度
担保金额是否履序号担保方担保到期日（万元）行完毕
2陈添旭5000.002023年7月14日否
3陈添旭5000.002023年7月14日否
4陈添旭2000.002023年2月21日否
5陈添旭4000.002023年10月20日否
6陈添旭2000.002023年10月20日否
7陈添旭1000.002023年9月8日否
8陈添旭2000.002023年3月7日否
9陈添旭3000.002023年11月10日否
10陈添旭4000.002023年3月11日否
11陈添旭9000.002023年4月25日否
12陈添旭2000.002023年5月4日否
13陈添旭3300.002023年3月27日否
14陈添旭500.002023年5月12日否
15陈添旭2400.002023年4月6日否
16陈添旭2034.202023年9月26日否
17 陈添旭、吴昊、CHEN MANHONG 5000.00 2023 年 9 月 20 日 否
18 陈添旭、吴昊、CHEN MANHONG 3000.00 2023 年 9 月 21 日 否
19 陈添旭、吴昊、CHEN MANHONG 5000.00 2027 年 7 月 11 日 否
20陈添旭、杨采薇3000.002023年3月19日否
21陈添旭、杨采薇5715.002023年10月9日否
22陈添旭、杨采薇3000.002023年6月15日否
23陈添旭、杨采薇1500.002023年12月31日否
24陈添旭、杨采薇5000.002023年12月31日否
陈添旭、杨采薇、CHEN
258000.002023年10月18日否
MANHONG
陈添旭、杨采薇、CHEN
268334.002023年12月19日否
MANHONG
陈添旭、杨采薇、CHEN
276000.002023年9月27日否
MANHONG、吴昊
陈添旭、杨采薇、CHEN
282000.002023年10月12日否
MANHONG、吴昊
（三）报告期内一般关联交易
除上述重大关联交易外，报告期内，公司一般关联交易情况具体如下：
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1、关联销售
单位：万元关联方名称交易内容2022年度2021年度2020年度福建中能发展有
提供施工服务-14.80-限公司山东铁投能源发
提供施工服务-27.94-展有限公司
合计-42.74-
占同期营业收入总额的比例（%）-0.04-
2020年度、2021年度、2022年度，发行人向关联方销售的金额分别为0万
元、42.74万元、0万元，占同期营业收入的比例分别为0.00%、0.04%及0.00%。
上述日常关联销售是公司业务发展及生产经营的正常需要，在公平合理、双方协商一致的基础上进行的，定价原则合理，具备公允性；关联销售占发行人营业收入总额的比例较低，关联交易对发行人财务状况及经营成果不构成重大影响，不存在通过关联交易损害其他中小股东利益的情形。
2、关联租赁
报告期内，发行人与关联方之间的关联租赁情况如下：
单位：万元出租方承租方租赁资产种类2022年度2021年度2020年度福建中能中能电气及
电气实业房屋及场地196.62--下属子公司有限公司福建中能中能电气及
发展有限房屋及场地-18.79314.09下属子公司公司
上述关联交易主要涉及发行人向关联方承租部分房屋场地，关联租赁金额较小，且按照市场公允定价。
报告期内，发行人的一般关联交易整体占公司营业收入或采购总额的比例较低，且交易参考市场定价，对发行人的生产经营影响较小。同时，发行人制定了对关联交易决策权力和程序规范的相应制度，并按制度要求履行了必要的程序，不存在损害发行人及中小股东利益的情形。
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（四）关联方应收应付款项
报告期各期末，发行人与关联方应收款项余额变动情况如下：
单位：万元
2022.12.312021.12.312020.12.31
项目关联方名称账面坏账账面坏账账面坏账余额准备余额准备余额准备福建中能
发展有限----38.781.13其他公司应收福建中能款
电气实业32.92-----有限公司
（五）关联交易的必要性、交易价格的公允性
报告期内，发行人的关联交易按照《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《公司章程》、《中能电气股份有限公司关联交易公允决策制度》等规定要求履行
了必要的程序；履行了董事会、股东大会审议程序，关联董事、关联股东回避表决，且独立董事发表了独立意见。
（六）规范关联交易的制度安排
1、《公司章程》规范关联交易的有关规定
事项规定
第八十条股东大会审议有关关联交易事项时，关联股东不应当参与投票表决，其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数；股东大会决议的公告应当充分披露非关联股东的表决情况。
第八十一条股东大会审议表决关联交易时，会议主持人应当要求关联股东回避表决。公司与关联自然人发生的金额超过300万元且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易；与关联法人发生
的金额在3000万元以上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值5%关联交易回
以上的关联交易（获赠现金资产和提供担保除外），由出席股东大会避制度
的非关联交易方股东（包括股东代理人）所持表决权的二分之一以上通过后实施。
第一百二十条董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系
的不得对该项决议行使表决权，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联董事人数不足3人的，应将该事项提交股东大会审议。
第四十二条（二）公司发生的下列关联交易行为，须经股东大会审议
通过：
关联交易决
公司与关联人发生的交易（公司提供担保、受赠现金资产除外）金额策权限
在3000万元以上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值5%以上的关联交易，应当及时披露，并将该交易提交股东大会审议。
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事项规定
公司为关联人提供担保的，不论数额大小，均应当在董事会审议通过后提交股东大会审议。
上述关联交易金额的计算标准按照《深圳证券交易所创业板股票上市规则》的相关规定执行。
第一百一十一条（四）公司与关联自然人发生的交易金额在30万元
以上的关联交易，或与关联法人发生的交易金额在100万元以上且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易，应当经董事会审议后及时披露。
第一百一十三条董事长行使下列职权：（七）（7）公司与关联自然
人发生的交易金额在30万元以下的关联交易，或与关联法人发生的交易金额在300万元以下或占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%以下的关联交易；
2、《关联交易公允决策制度》规范关联交易的主要规定
事项规定
第十一条公司拟进行关联交易时，由公司的职能部门提出书面报告，关联交易定
该报告应就该关联交易的具体事项、定价依据和对公司股东利益的影价机制响程度做出详细说明。
第十六条公司董事会审议关联交易事项时，关联董事应当回避表决，也不得代理其他董事行使表决权。该董事会会议由过半数的非关联董事出席即可举行，董事会会议所做决议须经非关联董事过半数通过。
出席董事会的非关联董事人数不足三人的，公司应当将该交易提交股东大会审议。
前款所称关联董事包括下列董事或者具有下列情形之一的董事：
（一）交易对方；
（二）在交易对方任职，或在能直接或间接控制该交易对方的法人单位或者该交易对方直接或间接控制的法人单位任职的；
（三）拥有交易对方的直接或间接控制权的；
（四）交易对方或者其直接或间接控制人的关系密切的家庭成员（具体范围
参见本制度第六条第（四）项的规定）；
关联交易回（五）交易对方或者其直接或间接控制人的董事、监事和高级管理人避制度员的关
系密切的家庭成员（具体范围参见本制度第六条第（四）项的规定）；
（六）中国证监会、深圳证券交易所或公司认定的因其他原因使其独立的商业判断可能受到影响的人士。
公司在召开董事会审议关联交易事项时，会议召集人应在会议表决前提醒关联董事须回避表决。关联董事未主动声明并回避的，知悉情况的董事应要求关联董事予以回避。
第十七条股东大会审议关联交易事项时，下列股东应当回避表决：
（一）交易对方；
（二）拥有交易对方直接或间接控制权的；
（三）被交易对方直接或间接控制的；
（四）与交易对方受同一法人或自然人直接或间接控制的；
（五）交易对方或者其直接或者间接控制人的关系密切的家庭成员（具体范围参见第六条第（四）项的规定）；
（六）在交易对方任职，或者在能直接或间接控制该交易对方的法人
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事项规定单位或者该交易对方直接或间接控制的法人单位任职的（适用于股东为自然人的）；
（七）因与交易对方或者其关联人存在尚未履行完毕的股权转让协议或者其他协议而使其表决权受到限制或者影响的；
（八）中国证监会或者深圳证券交易所认定的可能造成公司对其利益倾斜的法人或者自然人。
公司股东大会在审议关联交易事项时，公司董事会及见证律师应在股东投票前，提醒关联股东必须回避表决。
第十二条公司董事长有权决定涉及金额达到下列情形之一的关联交
易：
（一）与关联自然人发生的金额在30万元以下的关联交易；
（二）与关联法人发生的金额在300万元以下或占公司最近一期经审计净资
产绝对值0.5％以下的关联交易。
第十三条公司董事会有权决定涉及金额达到下列情形之一的关联交
易：
（一）与关联自然人之间发生的金额在30万元以上、且绝对值300万元以下的关联交易；
（二）与关联法人发生的交易金额在300万元以上且占公司最近一期
经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易。
第十四条与关联自然人发生的金额超过300万元的关联交易；与关
联法人之间发生的单笔或累计金额在3000万元（含3000万元）以上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值5％以上的关联交易由公关联交易决司股东大会审议批准。
策程序第十五条重大关联交易（指公司拟与关联自然人发生的交易金额在
30万元以上的关联交易，或拟与关联法人发生的总额高于300万元且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5%以上的关联交易）应经
公司二分之一以上独立董事认可后，提交董事会讨论；独立董事做出判断前，可以聘请中介机构出具独立财务顾问报告，作为其判断的依据。
对于需经股东大会审议的关联交易，公司应当聘请具有执行证券、期货相关业务资格的中介机构，对交易标的进行评估或审计，但对已依法审议并披露的日常经营相关的关联交易所涉及的交易标的，可以不进行审计或评估。
第十八条独立董事应对公司拟与关联自然人达成金额30万元以上，与关联法人达成金额300万元以上且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5％以上的关联交易发表意见。
第十九条公司为关联人提供担保的，不论数额大小，均应当在董事会审议通过后提交股东大会审议。
第二十六条公司与关联自然人发生的交易金额在30万元人民币以上
的关联交易，应当及时披露。
关联交易信
第二十七条公司与关联法人发生的交易金额在300万元人民币以息披露上，且占公司最近一期经审计净资产绝对值0.5％以上的关联交易，应当及时披露。
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（七）减少及规范关联交易的措施
1、减少关联交易的措施
发行人已采取了以下措施规范和减少关联交易：
（1）严格按照《公司法》和《公司章程》的要求，建立了独立完整的生产
经营系统，人员、财务、资产与股东严格分开；关联交易履行法定的批准程序，股东大会决策时关联股东进行回避。
（2）完善独立董事工作制度，强化对关联交易事项的监督。
（3）按照“公开、公平、公正”和市场化交易原则合理定价，并实行严格的合同管理。
（4）公司制定了《关联交易公允决策制度》，就关联方的认定、关联交易的
认定、关联交易的定价、决策应遵循的原则以及关联交易信息披露等内容进行了
具体规定，以保证公司关联交易的公允性，确保公司的关联交易行为不损害公司和全体股东的利益。
2、实际控制人关于规范关联交易的承诺公司实际控制人陈添旭、CHEN MANHONG、吴昊出具了《关于减少及规范关联交易的承诺函》，其内容如下：
（1）本次发行前，本人及本人控制的其他企业与中能电气之间的交易定价
公允、合理，决策程序合法、有效，不存在显失公平的关联交易。
（2）本人不曾亦不会利用控股股东或实际控制人的地位影响中能电气的独立性，并将保持中能电气在资产、人员、财务、业务和机构等方面的独立。截至本承诺函出具之日，除已经披露的情形外，本人以及本人投资或控制的企业与中能电气不存在其他重大关联交易。
（3）本人及本人控制的企业将尽可能避免和减少与中能电气的关联交易，对于无法避免或有合理理由存在的关联交易，本人及本人控制的企业将与中能电气依法签订协议，履行合法程序，并将按照有关法律、法规、其他规范性文件以及上市公司章程等的规定，依法履行相关内部决策批准程序并及时履行信息披露义务，保证关联交易定价公允、合理，交易条件公平，保证不利用关联交易非法
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转移中能电气的资金、利润，亦不利用该类交易从事任何损害中能电气及其他股东合法权益的行为。
（4）本人将严格按照《公司法》《上市公司治理准则》等法律法规以及中能
电气《公司章程》的有关规定行使股东权利；在股东大会对有关涉及本人事项的
关联交易进行表决时，履行回避表决的义务。本人承诺杜绝一切非法占用中能电气的资金、资产的行为，在任何情况下，不要求中能电气向本人提供任何形式的担保。
（5）本人有关的规范关联交易的承诺，将同样适用于本人控制的其他企业（中能电气及其子公司除外），本人将在合法权限范围内促成本人控制的其他企业履行规范与中能电气之间已经存在或可能发生的关联交易的义务。
（6）如因本人违反上述承诺给中能电气造成损失的，本人将赔偿中能电气由此遭受的损失。
公司独立董事已经根据中国证监会、深圳证券交易所的要求，对公司相关关联交易事项发表了独立意见，认为发行人与关联方发生的关联交易行为表决程序合法、有效，符合有关法律、法规和公司章程的规定，交易定价公允，不存在损害公司和公司全体股东利益的行为。
（八）独立董事意见
报告期内，公司董事会、股东大会对应当提交董事会、股东大会审议的重大关联交易进行了审议；关联董事及关联股东均按规定进行了回避表决；公司独立
董事对有关关联交易事项发表了独立意见，符合《公司法》等法律、法规、规范性文件及《公司章程》的有关规定。
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第七节本次募集资金运用
一、本次募集资金使用计划
本次发行拟募集资金总额（含发行费用）不超过4.00亿元（含本数），扣除相关发行费用后的募集资金净额，拟用于以下项目的投资：
单位：万元序号项目名称项目总投资拟投入募集资金
1新能源储充项目32411.4820000.00
2研发中心建设项目12211.028000.00
3补充流动资金12000.0012000.00
合计56622.5040000.00
在本次发行的募集资金到位之前，公司将根据项目需要以银行借款和自有资金等方式进行先期投入，并在募集资金到位之后，依照相关法律法规的要求和程序对先期投入资金予以置换。
本次发行的募集资金到位后，公司将按照项目的实际需求将募集资金投入上述项目；项目总投资金额高于本次募集资金使用金额的部分由公司自筹解决；若
本次发行扣除发行费用后的实际募集资金低于拟投资项目的实际资金需求总量，不足部分由公司自筹解决。
二、本次募集资金投资项目的具体情况
（一）新能源储充项目
1、项目基本情况
新能源储充项目实施主体为全资子公司福建中能，总投资额为32411.48万元，拟使用本次发行募集资金20000.00万元，项目建设期为24个月。本项目将通过改造现有生产车间及配套设施，引进先进生产设备及检测设备，用于充电桩设备、储能集成系统的生产线建设，主要产品包括 80kW 直流充电桩、160kW 直流充电桩、240kW 直流充电桩、480kW 直流充电桩、7kW 交流充电桩、储能集成系统等。
本项目的实施符合公司主营业务的战略规划，进一步实现充电桩、储能产品
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的规模化生产，满足下游市场用户日益多样化的需求。有利于进一步推进公司业务在新能源领域的产品布局，提升公司整体收入水平，为公司创造新的利润增长点。
2、项目建设的必要性
（1）公司加快推进新能源业务战略布局的重要举措
随着国家《能源发展战略行动计划》的发布及“双碳”目标的提出，我国新能源汽车产业快速发展以及新能源产业在政策、市场方面的成熟度不断提升，我国新能源汽车配套产业、以电化学储能为代表的储能产业等产业进入应用加速普及的窗口期。
近年来公司在以智能电网设备为主营业务的基础上，逐渐向新能源领域进军，业务延伸至地面及分布式光伏发电项目的前期开发、投资建设、EPC 工程总承包、
后期运维服务全生命周期，及新能源电动汽车充电桩的生产销售、充电站投资建设运营。自2021年以来，公司开始布局储能业务，成立专门的研发团队，同时利用公司的现有客户资源开拓市场。实施本项目是公司深化新能源业务战略布局的重要举措，有利于公司增强整体抗风险能力，提高综合竞争力。
（2）有效解决公司储充业务产能问题，提升智能化生产水平，满足市场迫切需求
2021年，国家层面首次明确提出量化的储能发展目标，新型储能逐步从商
业化初期向规模化发展转变。随着政策驱动力度加大、市场机制逐渐确立、相关领域融合渗透，储能成本的不断下降，我国储能项目装机规模快速增加、商业模式逐渐建立，储能发展市场空间巨大。另一方面，新能源汽车配套性设施建设一直成为行业关注的焦点，作为“新基建”七大领域之一，充电桩是保障电动汽车规模化发展的重要支撑，也是满足大众绿色出行的基本要素保障。目前，按照国家发改委等部门提出“一车一桩”的建设需求，我国充电桩建设数量仍存在一定的缺口。当前，新能源汽车市场已进入加速发展的新阶段，其未来渗透率将持续攀升，为更好地支撑新能源汽车的推广，进一步加快充电配套基础设施建设已势在必行。
公司现有充电桩的产能规模较小，且部分生产设备与检测设备智能化程度不
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高、亟需更新换代，现有生产线难以满足市场需求和公司发展需要，储能业务尚未具备生产能力。因此通过本项目的实施，将改造现有充电桩生产线的车间厂房、购置先进高效的生产和检测设备，完善相关辅助配套设施，同时新建储能产品生产线。此外，我国信息化、工业化融合和智能制造战略不断深入推进，大数据、云计算、人工智能等新一代信息技术与实体经济不断加速融合，智能制造已贯穿于产品的研发设计、生产调试、管理的制造活动全流程，提升产品集成化、智能化、平台化是公司产品升级的重要方向。公司将通过本项目的实施，提升公司生产线自动化、智能化水平，提高公司生产效率和产品质量，在中长期的发展中为公司新能源业务持续拓展奠定基础。
（3）优化收入结构，实现产品升级，进一步增加客户的粘性
公司专注于电力行业二十多年，智能电网设备制造始终是公司长期专注的主营业务、发展根基。经过多年的技术积累和市场拓展，公司凭借优异的技术优势、完整的解决方案，获得了广大客户充分认可。但目前公司主要收入来自于电网智能化产品及电力施工服务，新能源业务板块收入仍然占比较低。为保障公司长远发展，拓宽业绩成长空间，降低单一下游应用领域出现行业波动对公司业绩造成的风险，公司需优化产品收入结构，完善产业链布局，巩固和增强公司在不同应用领域的竞争优势。
本项目的实施，对于公司实现储充业务相关产品高质量发展、增加客户粘性具有重要意义。目前，公司在电网、发电企业、轨道交通以及工矿企业有着扎实的客户基础，在国家能源绿色低碳转型的背景下，相关客户向新型电力系统逐渐转型升级过程中，加大了对数字化、智能化、绿色化输配电设备、储能设备、充电配套设备的需求。为满足客户多元化的需求，公司积极加大新能源相关产品研发投入，逐步实现产品升级。以储能业务为例，本项目建设内容包括开发面向发电侧的储能集成系统、面向用户侧的工商业储能柜等集成产品，为客户提供能源管理“一站式”解决方案。此外，公司亦将从供电接入系统路径方案审批开始，全周期跟进与服务，在提供传统智能电网设备和电力工程服务的基础上，在拓展新客户的同时挖掘现有核心客户的新需求，以储充产品为切入点，增加双方合作的深度与广度，为公司长期发展经营提供保障。
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3、项目建设的可行性
（1）国家政策助推新能源储充产业高质量发展新能源一直是国家鼓励发展的重要领域，《中华人民共和国国民经济和社会
发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》明确提出聚焦新能源、新一代
信息技术和高端装备等战略性新兴产业，加快关键核心技术创新应用，增强要素保障能力。近年来，在国家加大布局新能源的同时，为鼓励储能产业、充电桩产业高质量快速发展，亦提供了一系列政策与法规保障。
在储能产业方面，2021年2月25日，国家发改委、国家能源局联合印发了《关于推进电力源网荷储一体化和多能互补发展的指导意见》（发改能源规〔2021〕
280号）提出推动多能互补，提升可再生能源消纳水平，利用存量常规电源，合
理配置储能，统筹各类电源规划、设计、建设、运营，优先发展新能源，积极实施存量“风光水火储一体化”提升，稳妥推进增量“风光水（储）一体化”，探索增量“风光储一体化”，严控增量“风光火（储）一体化”。2021年7月15日，国家发改委、国家能源局正式印发《关于加快推动新型储能发展的指导意见》（发改能源规〔2021〕1051号），从国家层面明确和量化了储能产业发展目标，提出到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变，新型储能装机规模达 30GW 以上。到 2030 年，实现新型储能全面市场化发展，新型储能装机规模基本满足新型电力系统相应需求，成为能源领域碳达峰碳中和的关键支撑之一。
2022年6月，国家发改委、国家能源局、财政部等九个部门联合发布《“十四五”可再生能源发展规划》，提出要推动新型储能规模化应用，发挥储能调峰调频、应急备用、容量支撑等多元功能，促进储能在电源侧、电网侧和用户侧多场景应用。上述政策明确了储能方向，行业发展路径渐行渐晰。
在充电桩产业方面，2022年1月，国家发改委等部门发布《关于进一步提升电动汽车充换电基础设施服务保障能力的实施意见》（发改能源规〔2022〕53号），提出要提高城乡地区充换电保障能力，并且深入相关新技术的研发与应用，对充换电设施本身要加强运维和网络服务。到“十四五”末，我国电动汽车充电保障能力进一步提升，形成适度超前、布局均衡、智能高效的充电基础设施体系，能够满足超过2000万辆电动汽车充电需求。2022年5月，国务院印发《关于印发扎实稳住经济一揽子政策措施的通知》（国发〔2022〕12号）提出优化新能源
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汽车充电桩（站）投资建设运营模式，逐步实现所有小区和经营性停车场充电设施全覆盖，加快推进高速公路服务区、客运枢纽等区域充电桩（站）建设。2023年2月13日国家能源局新闻发言人表示：“2022年，我国充电基础设施继续高速增长，有效支撑了新能源汽车的快速发展。充电基础设施年增长数量达到260万台左右，累计数量达到520万台左右，同比增长近100%”。若以2025年满足超过2000万辆电动汽车的充电需求，以及车桩比1:1的目标来看，截至2022年我国仅建成约520万台充电桩，我国仍存在巨大的充电桩缺口。
本次募投项目顺应行业发展趋势与市场需求，并且符合国家持续推动新能源产业发展的政策导向。国家政策的大力支持亦为本项目的顺利实施提供了良好的宏观环境。
（2）公司具备开展储能业务的条件及成熟的充电桩产品近年来，随着国家及地方相关政策的落地，储能市场项目的经济性与新型储能技术的安全性不断改善，储能商业模式逐渐清晰，行业迎来了快速发展的窗口期。与此同时，公司在大力拓展既有新能源业务的过程中，面对客户更加多元化的能源投资需求，储能商机不断涌现。针对新兴产业市场机遇，经前期充分的市场调研，公司确定了储能业务的发展方向。
报告期内，公司依托自身在电力行业拥有的智能电网设备制造、光伏发电项目管理、用户侧客户粘性强等优势，公司加快了面向发电侧的储能集成系统、面向用户侧的工商业储能柜等产品的研发工作。整体而言，公司已具备开展储能业务的产品基础与技术基础、客户基础，大力发展储能业务的时机已相对成熟。储能项目是顺应产业发展趋势、响应下游客户需求、亦有利于公司增加新的盈利增长点，提升公司市场竞争力，促进公司可持续发展。
公司自2015年开始涉入充电桩业务，依托在电气设计、装配以及检测等方面工艺及技术优势，已研发、生产多种不同型号的直流、交流充电桩产品，并广泛应用在不同充电场景。目前公司交、直充电桩产品规格型号有：60kW 直流充电桩、80kW 直流充电桩、120kW 直流充电桩、160kW 直流充电桩，160kW 分体式直流充电桩，240kW 直流充电桩，480kW 直流充电桩和 7kW 交流充电桩等，应用领域遍布社区小型车充电、公交、大巴充电等，可实现从慢速、中速、快速、
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超快速的充电需求。产品应用于北京、淄博、石家庄、邯郸、长沙、苏州、福清、深圳等多个重要城市的充电站，运行稳定，获得用户广泛的好评。
（3）公司累积了深厚的技术储备
公司专注于输配电设备制造行业二十多年，经过长期的沉淀累积了深厚的技术储备，并于近年来不断加大储能和充电桩领域的投入，通过深挖客户需求，不断创新产品，完善系统解决方案，已具备较强的创新研发能力及完善的研发管理体系。公司拥有专利著作权100余项，参与多项国家级行业标准制定，系列产品已通过国家权威机构型式试验和认证。公司先后被评为“国家高新技术企业、国家级绿色供应链管理企业、福建省级企业技术中心、福建省创新型企业、国家驰
名商标企业、福建省科技小巨人企业、福建省新型研发机构、福建省专精特新中小企业、福州市知识产权示范企业”，拥有实力雄厚的产品研发中心，配置了现代化的软、硬件，拥有专业的科研队伍，不断创新，持续研发出更加智能、品质卓越、满足电网发展的新产品。
公司自主研发了 C-GIS 环网柜并在国内率先推出，在国内首先成功开发电气化铁路单芯电缆专用组合式电缆护层保护器，积极推动中压电缆附件国产化进程。
近年来公司不断跟踪行业发展趋势，持续聚焦产品的技术升级，产品应用电压由中低压向高压延伸，应用领域由配网侧向发电侧延伸，不断提高产品智能化水平。
此外，公司近年来还加大对充电桩、储能产品的研发工作。充电桩方面，公司的充电桩产品已经投入市场多年并通过了市场的验证；在储能方面，公司提前进行了布局，围绕发电侧的储能集成系统、面向用户侧的工商业储能柜、便携式储能电源及户用储能等产品开展研发工作，并逐步完成了部分储能相关产品的设计、样机制造。
（4）公司拥有良好的品牌优势及客户资源
公司深耕电力行业，经过多年的持续研发和技术积累，奠定了良好的行业地位和品牌优势，为公司新能源储充业务的发展壮大打下坚实基础。公司深耕输配电设备二十多年，在电网、发电企业、轨道交通以及工矿企业有着扎实的客户基础，其中不乏新能源赛道的主力军。公司丰富的客户资源为本项目的顺利实施打下良好基础。
1-1-228中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（5）公司拥有专业高效的营销服务团队及丰富的营销策略
公司团队自上而下具备较强的营销能力。一方面，公司管理团队核心人员长期从事储充相关设备的研发、生产和销售，拥有资深的储充领域研究与销售经验；
另一方面，公司整体拥有一支反应快速、专业、高效的营销服务团队。其中，为应对储、充、光伏等相关新能源市场不断变化的需求，公司组建了专门的新能源市场营销团队，还针对性地组建了海外市场销售的团队，专业负责新能源业务海外市场的拓展。
公司拥有专业高效的营销服务团队及丰富的营销策略，为本项目产品的市场开拓提供了有力的保障。
4、项目投资概算
新能源储充项目总投资金额为32411.48万元，拟使用募集资金20000.00万元，本项目分为储能和充电桩两个子项目，投资具体情况如下表所示：
单位：万元储能项目充电桩项目是否为序工程或费用投资金额比例拟投入募拟投入募资本性号名称投资金额集资金投资金额集资金支出金额金额
1工程建设投资6038.7818.63%3623.273450.732415.512300.49-
1.1建安工程费5421.9216.73%3253.153253.152168.772168.77是
1.2工程建设其他费329.301.02%197.58197.58131.72131.72是
1.3基本预备费287.560.89%172.54-115.02-否
2设备投资18372.7056.69%11672.409690.096700.304558.69是
3铺底流动资金8000.0024.68%6000.00-2000.00-否
4项目总投资32411.48100.00%21295.6713140.8211115.816859.18-
储能项目和充电桩项目的投资概算具备合理性，具体情况如下：
（1）储能项目投资概算
储能项目总投资额为21295.67万元，拟使用募集资金13140.82万元，储能项目投资具体情况如下表所示：
1-1-229中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单位：万元序拟投入募集资是否为资本性工程或费用名称投资金额比例号金金额支出
1工程建设投资3623.2717.01%3450.73-
1.1建安工程费3253.1515.28%3253.15是
1.2工程建设其他费197.580.93%197.58是
1.3基本预备费172.540.81%-否
2设备投资11672.4054.81%9690.09是
3铺底流动资金6000.0028.17%-否
4项目总投资21295.67100.00%13140.82-
1）工程建设投资
储能项目工程建设投资金额为3623.27万元，工程建设投资根据实施地造价水平进行估算。储能项目对福建中能的 1#车间（A 区）厂房进行部分改造，1#
车间（A 区）厂房总建筑面积为 21687.68 ㎡，对应储能项目施工工程面积为
13012.61㎡。
工程量单价投资总额序号工程或费用名称
（㎡）（元）（万元）
1建安工程费13012.612500.003253.15
1.1安装工程13012.61500.00650.63
1.2无尘改造13012.611200.001561.51
1.3防静电改造13012.61800.001041.01
2工程建设其他费--197.58
2.1前期咨询费--3.00
2.2工程设计费--105.57
2.3竣工图编制费用--8.45
2.4工程建设监理费--77.56
2.5环境影响咨询费--3.00
3基本预备费--172.54
合计3623.27
2）设备投资
储能项目设备投资金额为11672.40万元，设备价格参考市场同类设备价格估算，具体如下：
1-1-230中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单价金额序号设备名称单位数量（万元）（万元）
一储能系统集成设备台16345.005520.00
1 电池模组 PACK 装配设备 台 4 900.00 3600.00
2 电池模组 PACK 性能测试机 台 4 90.00 360.00
3 PACK 电池模组综合测试系统 台 6 55.00 330.00
4一体化组装测试台2615.001230.00
二辅助设备套3640.001920.00
1恒温恒湿仓储箱及智能仓储系统套1825.00825.00
2质检用测试设备及工具套1295.00295.00
3生产管理系统、数据管理中心等生产辅助系统套1800.00800.00
三储能检测设备台/套6961.344232.40
1 电磁兼容测试站（EMC） 台 2 600.00 1200.00
2 ST 智能测试仪 台 3 220.00 660.00
3元器件自动检测线套2200.00400.00
4标准动作特性台台2180.00360.00
5触摸式全智能脉冲群发生器台285.00170.00
6触摸式全智能静电放电发生器台280.00160.00
7触摸式全智能雷击浪涌发生器台380.00240.00
8电能质量分析仪台2100.00200.00
9剩余电流保护仪台265.00130.00
10录波仪台435.00140.00
11交热湿变测试装置台250.00100.00
12蓄电池分析仪台240.0080.00
13冲击电压测试仪台230.0060.00
14高精度功率分析仪台230.0060.00
15示波器台710.0070.00
16交流电子负载台225.0050.00
17直流电子负载台221.0042.00
18绝缘电阻测试仪台220.0040.00
19终端单板测试仪台312.0036.00
20测试工装台103.0030.00
21交换机台110.404.40
合计11672.40
1-1-231中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（2）充电桩项目投资概算
充电桩项目总投资额为11115.81万元，拟使用募集资金6859.18万元，充电桩项目投资具体情况如下表所示：
单位：万元序拟投入募集资是否为资本性工程或费用名称投资金额比例号金金额支出
1工程建设投资2415.5121.73%2300.49-
1.1建安工程费2168.7719.51%2168.77是
1.2工程建设其他费131.721.18%131.72是
1.3基本预备费115.021.03%-否
2设备投资6700.3060.28%4558.69是
3铺底流动资金2000.0017.99%-否
4项目总投资11115.81100.00%6859.18-
1）工程建设投资
充电桩项目工程建设投资金额为2415.51万元，工程建设投资根据实施地的造价水平进行估算。充电桩项目对福建中能 1#车间（A 区）厂房进行部分改造，
1#车间（A 区）厂房总建筑面积为 21687.68 ㎡，对应充电桩项目施工工程面积
为8675.07㎡。
工程量投资总额
序号工程或费用名称单价（元）
（㎡）（万元）
1建安工程费8675.072500.002168.77
1.1安装工程8675.07500.00433.75
1.2无尘改造8675.071200.001041.01
1.3防静电改造8675.07800.00694.01
2工程建设其他费--131.72
2.1前期咨询费--2.00
2.2工程设计费--70.38
2.3竣工图编制费用--5.63
2.4工程建设监理费--51.71
2.5环境影响咨询费--2.00
3基本预备费--115.02
4工程建设投资--2415.51
1-1-232中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
2）设备投资
充电桩项目设备投资额为6700.30万元，设备价格参考市场同类设备价格估算，具体如下：
单价金额序号设备名称单位数量（万元）（万元）
一充电桩生产设备---3878.70
1废气净化设备台2300.00600.00
2吊装车台3150.00450.00
3充电测试架台2200.00400.00
4波峰焊台1300.00300.00
5回流焊台1300.00300.00
6货（台）架台2000.3060.00
7机器人台540.00200.00
8流水线桌椅套440.00160.00
9恒温箱台820.00160.00
10加湿器台820.00160.00
11自动下线机台350.00150.00
12叉车台330.0090.00
13笔记本电脑台800.6048.00
14测试台台302.0060.00
15台式电脑台300.6018.00
16电动汽车台230.0060.00
17售后工具套装套601.0060.00
18空压机台220.0040.00
19物料运转车台301.0030.00
20空调台80.352.80
21电子干燥箱台112.0012.00
22除湿器台81.008.00
23投影仪台40.401.60
24针式打印机台30.802.40
25打印机台50.502.50
26激光打标机台21.202.40
27正泰单相隔离变压器台11.001.00
1-1-233中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
单价金额序号设备名称单位数量（万元）（万元）
28 10KV 电缆 m 5000 0.10 500.00
二检测设备台5551.302821.60
1 电磁兼容测试站（EMC） 台 1 600.00 600.00
2 ST 智能测试仪 台 1 220.00 220.00
3元器件自动检测线套2200.00400.00
4标准动作特性台台2180.00360.00
5触摸式全智能脉冲群发生器台285.00170.00
6触摸式全智能静电放电发生器台280.00160.00
7触摸式全智能雷击浪涌发生器台180.0080.00
8电能质量分析仪台1100.00100.00
9剩余电流保护仪台265.00130.00
10录波仪台235.0070.00
11交热湿变测试装置台250.00100.00
12蓄电池分析仪台240.0080.00
13冲击电压测试仪台230.0060.00
14高精度功率分析仪台230.0060.00
15示波器台310.0030.00
16交流电子负载台225.0050.00
17直流电子负载台221.0042.00
18绝缘电阻测试仪台220.0040.00
19终端单板测试仪台312.0036.00
20测试工装台103.0030.00
21交换机台90.403.60
三合计6700.30
（3）铺底流动资金
新能源储充项目的铺底流动资金拟合计投入8000.00万元，为项目投产初期所需，为保证项目建成后进行试运转所必需的运营资金。其中，储能项目铺底流动资金投入6000.00万元，充电桩项目铺底流动资金投入2000.00万元。
5、项目经济效益
新能源储充项目包含储能项目以及充电桩项目两个子项，建设期均为2年，
1-1-234中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
运营期均为8年，整体测算期10年。本项目运营期第1年至第2年产能利用率分别为60%、80%。项目运营期第3年及以后期间产能利用率按照100%测算，新能源储充项目整体稳定运行后，预计可实现年均销售收入76112.55万元，年均净利润8174.93万元。项目内部收益率（税后）为18.20%，净现值（税后）为8737.40万元，项目投资回收期（税后）为5.95年。具体经济效益指标如下：
序号指标名称单位测算指标结果备注
1年营业收入万元76112.55收入稳定运营年平均值
2年营业成本万元62611.30收入稳定运营年平均值
3年利润总额万元9617.57收入稳定运营年平均值
4年净利润万元8174.93收入稳定运营年平均值
5年所得税万元1442.64收入稳定运营年平均值
6投资回收期年5.95税后
7净现值万元8737.40税后，基准收益率为12%
8内部收益率%18.20税后
（1）储能项目经济效益分析
储能项目建设期2年，运营期为8年，整体测算期10年。项目运营期第1
年至第2年产能利用率分别为60%、80%。项目运营期第3年及以后期间产能利
用率按照100%测算，储能项目稳定运行后，预计可实现年均销售收入50108.40万元，年均净利润5102.60万元。项目内部收益率（税后）为18.04%，净现值（税后）为5491.12万元，项目投资回收期（税后）为5.99年。具体经济效益指标如下：
序号指标名称单位测算指标结果备注
1年营业收入万元50108.40收入稳定运营年平均值
2年营业成本万元41747.93收入稳定运营年平均值
3年利润总额万元6003.05收入稳定运营年平均值
4年净利润万元5102.60收入稳定运营年平均值
5年所得税万元900.46收入稳定运营年平均值
6投资回收期年5.99税后
7净现值万元5491.12税后，基准收益率为12%
8内部收益率%18.04税后
1）营业收入预测
1-1-235中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
储能项目运营期第3年产能利用率达到100%，项目营业收入为54000.00万元，运营期第3年营业收入具体情况如下：
序年产量单价营业收入产品名称
号年产规模单位初始定价单位（万元）
1 储能集成系统 400 MWH 1.35 元/Wh 54000.00
运营期第3年之后，考虑到未来市场竞争等因素，假设储能集成系统产品单价按照每年0.97的系数价格递减。
2）营业成本预测
A.外购原材料：本项目原材料购置费用根据各产品不同有相应的差异，产品综合原材料成本占70%。
B.外购燃料动力费：本项目燃料动力主要为电力、水、燃气等，预计达产年燃料动力成本为47.19万元。
C.工资及福利费：本项目生产人员达产年工资及福利费总额 2850 万元，计入营业成本。
D.折旧费用：本项目房屋及建筑物折旧年限取 30 年，残值 10%；机器设备综合按照10年折旧，残值10%，运输设备及其他设备按照5年折旧，残值10%；
建设期内不计折旧。
E. 修理费及其他费用，按照当年折旧费用的 10%计算，其他费用按照营业收入的5%计算。
本项目达产年平均营业成本为41747.93万元，其中：可变成本35123.07万元，固定成本6624.86万元。
3）营业税金及附加
本项目增值税按照制造业13%计取，城市维护建设税按照增值税的7%计取，教育附加按照增值税的3%计取，地方教育附加按照增值税的2%计取。
4）期间费用
项目期间费用主要包括管理费用、销售费用，管理费用包括工资薪酬、办公费、业务招待费等，参考公司现有管理费用的比例，并结合募投项目情况进行测
1-1-236中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书算。销售费用主要包括工资薪酬、差旅费、业务招待费等，参考公司现有销售费用的比例，并结合募投项目情况进行测算。
5）所得税
本项目所得税税率以15%计算，项目达产年平均所得税额为900.46万元。
1-1-237中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
6）项目利润表
单位：万元计算期序号项目
T+1 T+2 T+3 T+4 T+5 T+6 T+7 T+8 T+9 T+10
1营业收入--32400.0043200.0054000.0052380.0050808.6049284.3447805.8146371.64
2营业成本285.00855.0027308.1936557.6344667.0743452.0742273.5241129.4540020.5638944.93
3税金及附加--151.19201.59251.98244.40237.05229.91223.00216.28
4销售费用--480.81746.68801.35795.88790.53785.27780.13775.09
5管理费用133.56400.68801.361335.601335.601335.601335.601335.601335.601335.60
6财务费用----------
7利润总额-418.56-1255.683658.454358.506944.006552.056171.915804.105446.535099.74
8所得税--297.63653.781041.60982.81925.79870.61816.98764.96
9净利润-418.56-1255.683360.823704.735902.405569.245246.124933.484629.554334.78
1-1-238中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
7）效益测算分析
储能项目与同行业可比项目的主要效益测算指标对比分析如下：
税后投资回收期证券代码证券简称项目内容税后内部收益率
（年）
300820英杰电气电化学储能生产项目17.94%6.61年产 5GW 储能变流器及储
300827上能电气37.64%5.39
能系统集成建设项目
储能 PCS 产品研发及产业
688663新风光28.82%5.38
化项目
2GWh 锂电池高效储能生产
688063派能科技28.85%4.79
项目
同行业可比项目平均值28.31%5.54
300062中能电气新能源储充项目—储能项目18.04%5.99
由上表可见，项目税后内部收益率低于行业平均水平，税后投资回收期略高于行业平均水平，但整体不存在重大差异，处于合理区间范围内，具有谨慎性和合理性。
（2）充电桩项目经济效益分析
充电桩项目建设期2年，运营期为8年，整体测算期10年。项目运营期第
1年至第2年产能利用率分别为60%、80%。项目运营期第3年及以后期间产能
利用率按照100%测算，充电桩项目稳定运行后，预计可实现年均销售收入26004.15万元，年均净利润3072.34万元。项目内部收益率（税后）为18.48%，
净现值（税后）为3246.28万元，项目投资回收期（税后）为5.88年。具体经济效益指标如下：
序号指标名称单位测算指标结果备注
1年营业收入万元26004.15收入稳定运营年平均值
2年营业成本万元20863.37收入稳定运营年平均值
3年利润总额万元3614.52收入稳定运营年平均值
4年净利润万元3072.34收入稳定运营年平均值
5年所得税万元542.18收入稳定运营年平均值
6投资回收期年5.88税后
7净现值万元3246.28税后，基准收益率为12%
8内部收益率%18.48税后
1）营业收入预测
1-1-239中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
充电桩项目运营期第3年产能利用率达到100%，项目营业收入为27335.00万元，运营期第3年营业收入具体情况如下：
序年产量单价营业收入产品名称
号年产规模单位初始定价单位（万元）
1 80kW 直流充电桩 3000 台 28000.00 元/台 8400.00
2 160kW 直流充电桩 500 台 56000.00 元/台 2800.00
3 160kW分体式直流充电桩 500 台 56000.00 元/台 2800.00
4 240kW 直流充电桩 500 台 84000.00 元/台 4200.00
5 480kW 直流充电桩 500 台 168000.00 元/台 8400.00
6 7kW 交流充电桩 3000 台 2450.00 元/台 735.00
7合计27335.00
运营期第3年之后，考虑到未来市场竞争等因素，假设充电桩产品单价按照每年0.98的系数价格递减。
2）营业成本预测
A.外购原材料：本项目原材料购置费用根据各产品不同有相应的差异，产品综合原材料成本占59%。
B.外购燃料动力费：本项目燃料动力主要为电力、水、燃气等，预计达产年燃料动力成本为31.46万元。
C.工资及福利费：本项目生产人员达产年工资及福利费总额 3450.00 万元，计入营业成本。
D.折旧费用：本项目房屋及建筑物折旧年限取 30 年，残值 10%；机器设备综合按照10年折旧，残值10%，运输设备及其他设备按照5年折旧，残值10%；
建设期内不计折旧。
E. 修理费及其他费用，按照当年折旧费用的 10%计算，其他费用按照营业收入的5%计算。
本项目达产年平均营业成本为20863.37万元，其中：可变成本15373.91万元，固定成本5489.45万元。
3）营业税金及附加
1-1-240中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
本项目增值税按照制造业13%计取，城市维护建设税按照增值税的7%计取，教育附加按照增值税的3%计取，地方教育附加按照增值税的2%计取。
4）期间费用
项目期间费用主要包括管理费用、销售费用，管理费用包括工资薪酬、办公费、业务招待费等，参考公司现有管理费用的比例，并结合募投项目情况进行测算。销售费用主要包括工资薪酬、差旅费、业务招待费等，参考公司现有销售费用的比例，并结合募投项目情况进行测算。
5）所得税
项目所得税税率以15%计算，项目达产年平均所得税额为542.18万元。
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6）项目利润表
单位：万元计算期序号项目
T+1 T+2 T+3 T+4 T+5 T+6 T+7 T+8 T+9 T+10
1营业收入--16401.0021868.0027335.0026788.3026252.5325727.4825212.9324708.67
2营业成本345.001035.0013421.9118307.0821812.2621462.3721119.4820589.1520259.8419937.11
3税金及附加--104.61139.48174.34170.85167.42164.06160.77157.55
4销售费用--480.81746.68801.35795.88790.53785.27780.13775.09
5管理费用57.24171.72343.44572.40572.40572.40572.40572.40572.40572.40
6财务费用----------
7利润总额-402.24-1206.722050.232102.363974.653786.803602.713616.603439.803266.53
8所得税--66.19315.35596.20568.02540.41542.49515.97489.98
9净利润-402.24-1206.721984.041787.013378.453218.783062.303074.112923.832776.55
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7）效益测算的分析
充电桩项目与同行业可比项目的主要效益测算指标对比分析如下：
税后投资回收期证券代码证券简称项目内容税后内部收益率
（年）
300820英杰电气新能源汽车充电桩扩产项目20.52%7.02
300477合纵科技新能源汽车充电桩设备制造项目15.95%6.47
同行业可比项目平均值18.24%6.75
300062中能电气新能源储充项目—充电桩项目18.48%5.88
由上表可见，项目税后内部收益率与行业平均水平基本一致，税后投资回收期略低于行业平均值，但整体不存在重大差异，处于合理区间范围内。整体而言，公司充电桩项目主要效益测算指标结果具有合理性。
6、项目审批情况
新能源储充项目目前已完成项目备案手续，取得了福清市工业和信息化局出具的“福建省投资项目备案证明”（编号：闽工信备〔2023〕A060003 号）。本项目目前已完成项目环评批复手续，取得了福州市生态环境局出具的“关于《福建中能电气有限公司中能电气新能源储充项目环境影响报告表》的批复意见”（编号：榕融环评〔2023〕23号）。
7、项目实施用地情况
募投项目“新能源储充项目”的实施地点位于福清融侨经济技术开发区内，该募投项目将在公司原厂区内建设，不涉及新增用地，公司已取得“闽（2020）福清市不动产权第0004953号”《不动产权证书》。该募投项目不涉及使用募集资金购买房产或土地使用权的情形，不涉及用地审批。
8、项目建设周期
新能源储充项目建设周期拟定为2年，整体进度计划内容包括前期准备、设计招标、方案设计及审批、施工图设计及报建、工程监理和施工招标、装修改造、
设备订购与安装调试、竣工验收。具体进度计划如下：
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T+1 T+2序号阶段
1~34~67~910~1213~1516~1819~2122~24
1前期研究
2设计招标、方案设计及审批
3施工图设计及报建
4工程监理和施工招标
5装修改造
6设备订购与安装调试
7竣工验收
（二）研发中心建设项目
1、项目基本情况
研发中心建设项目总投资为12211.02万元，其中拟使用募集资金8000.00万元，建设期2年。本项目由母公司中能电气及全资子公司福建中能共同实施，实施地点位于福建省福州市，具体建设内容包括新建高压实验室以及升级改造电力电子实验室、新能源光储充一体化研发展示中心。本项目不涉及生产能力建设，不直接产生经济效益。
2、项目的必要性
（1）顺应新能源行业发展趋势，契合公司的整体战略发展
我国已提出于2030年前实现“碳达峰”、努力争取2060年前实现“碳中和”的目标，要实现这两个目标，核心是控制碳排放。一方面，“十四五”时期作为未来40年碳中和之路的开端，大力发展风电、光伏、储能为一体的光储充能源生产和利用形式，将在我国实现碳中和目标以及能源结构转型中发挥巨大的作用。
另外一方面，电网连接电力生产和消费，其运行效率是节约能源、提高电能利用率的关键；特高压作为新基建的重要组成部分，在保障大型能源基地的集约开发和电力大规模、远距离、高效率电力输送具有举足轻重的作用。此外，应用电力电子技术能实现非电能与电能之间的转换并且实现电能控制与节能，最终将“粗电”变为“细电”来用；随着新能源发电及社会电气化程度的提高，未来电力电子技术将在国家能源利用效率的发展中具有重要意义。整体而言，在“十四五”以至未来更长一段时期，我国将深入推进碳达峰、碳中和，构建以新能源为主体
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的新型电力系统，坚持统筹发展和安全，这是新时代电力事业高质量发展的关键。
近年来，公司始终坚持围绕“智能电网设备制造+新能源产业运营”双轮驱动的业务发展理念，全面参与能源互联网领域的商业模式创新、技术创新和产品创新，紧抓“双碳”背景下新能源产业良好商机。研发展示中心与新实验室的成立将整合集团现有研发资源，发挥协同效应，提升公司的资源整合力度，符合公司布局能源互联网的战略需求。项目的建设将进一步提高公司研发的创新设计和开发能力，将有利于公司提高自主创新能力，为公司树立品牌形象、提升市场竞争力、实现稳定快速发展提供基础条件。
（2）加强高层次技术人才的引进与培养
智能电网设备制造及新能源产业属于技术和资本密集型行业，相关技术与产品迭代速度较快，这需要公司根据行业发展趋势加大研发投入，丰富技术储备，实现产品升级，保持核心产品竞争优势。同时，公司需要保持高水平的科研人员比例，不断保持公司形成的技术壁垒。公司虽然已具备业内优秀的研发团队，但为了持续进行新型技术及产品的开发以保持现有的核心竞争力，公司仍需引进大量的高端技术人才。本项目的建设是进一步改善研发条件和吸引技术人才的必然需求，有助于公司加速储备人才的成长，缩短人才培养周期，提高储备人才的技术水平。研发中心建设项目建成后，公司研发团队将与产业链内的优秀企业，科研院所及高校共同合作，形成更具开放性、创造性的研发环境。项目有利于提高现有研发队伍的研发能力，吸引优秀技术人员加入，同时形成更多技术储备以应对和引领行业的变化，保持公司在行业内的技术领先优势。
（3）构建重点产品技术壁垒的需要
电网向新型电力系统逐渐转型升级，推动新能源装机容量快速增长，电网面临着新能源大比例接入、负荷结构变化、电子电源设备大量渗透问题，配网智能化、数字化成为未来必然的发展趋势。在此背景下，预制舱式模块化变电站、绿色智能开关设备及具有监控、保护、控制等功能的二次设备等增量需求突显。此外，随着国家“双碳”战略发展目标的落地实施，新能源行业维持高景气度发展，光伏、储能、新能源充电等细分产业多元化产品需求及新商机不断涌现。近年来，输配电设备行业内企业数量增多，随着新的竞争者涌入市场，现有市场竞争者也
1-1-245中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书在转型，市场竞争趋向激烈化。面对新的机遇与挑战，公司适时强化对产品技术改进创新、技术工艺创新和质量层次提高等方面的投入，建立品种差异化优势和技术竞争壁垒十分必要。
本次高压实验室、电力电子实验室建成后，公司将进一步围绕“智能电网设备制造+新能源产业运营”的发展战略开展相关研发工作，力争在丰富公司产品线的同时实现核心智能电网设备、充电及储能等产品的升级，逐步构建重点产品的技术壁垒。例如公司将深化对预制舱式变电站、高压电缆附件等高附加值产品的研发投入，目标实现细分市场的领先地位，使公司配电设备板块由传统的配用电领域扩展到输变电领域，尤其是大中型集中式新能源升压站建设以及小型分布式新能源升压站和开关站建设，并提供行业内具有竞争力的整体设备解决方案。
此外，本次研发中心的建设也为未来新能源储充项目的实施落地奠定扎实的技术基础。
3、项目的可行性
（1）成熟的研发团队为项目的实施提供基础
公司经过多年的发展，通过引入行业专业人才构建了强大的研发团队，并不断提升高压配电设备、智能自动化电网产品、储能设备等产品的研发实力。研发团队专业结构齐全，覆盖电气工程、自动化、电力电子、电子信息、机械设计、计算机等相关专业。核心骨干成员来自北京大学、北京科技大学、西安交通大学、华北电力大学、北京航空航天大学等知名院校；曾在美国 Cooper 公司、艾默生、
北京动力源、特来电、百度、联想、九号机器人等大型企业工作；曾参与地方城
市电动汽车基础设施规划、规划评审工作。核心骨干成员在电力配电、储能、新能源汽车充电、人工智能等相关领域具备丰富的项目研发和团队管理经验。除公司研发人员外，公司通过聘请行业顶尖科学家为客座研究人员、技术顾问以及不断加强与外部科研单位的技术合作等方式，将研发团队的外延最大化。本项目的建设及研发团队将整合公司集团总部及下属公司现有的研发部门，在此基础进行扩充和重新任命。
（2）完善的配套环境为项目的实施提供保障
在创新体系建设方面，公司在不断扩大研发队伍的同时，建立了自主的技术
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标准体系、质量保证体系、研发项目立项报告制度、研发投入核算体系和绩效考
核奖励制度等，为研发人才的培育提供完善的机制体系。在硬件设施方面，公司为已建的储能研发、电动汽车充电运营管理、智能充电机器人实验等平台配备了
多套研发设备，为研发人才提供较为良好的硬件基础。成熟的研发团队和完善的配套环境为项目的实施提供基础与保障，亦为公司进一步技术创新、产品研发打下坚实基础。
4、项目的投资概算
本项目总投资额为12211.02万元，拟使用募集资金8000.00万元，项目投资具体情况如下表所示：
新能源光储充一体高压实验室电子电力实验室是否化研发展示中心序为资工程或费用名称投资金额比例拟投入拟投入拟投入号投资投资投资本性募集资募集资募集资金额金额金额投入金金额金金额金金额
1工程建设投资2181.4317.86%1497.83-368.05-315.55--
1.1建安工程费1940.0015.89%1330.00-330.00-280.00-是
1.2工程建设其他费137.561.13%96.51-20.53-20.53-是
1.3基本预备费103.880.85%71.33-17.53-15.03-否
2设备投资8000.0965.52%1393.801393.804271.684271.682334.612334.52是
3研发资金2029.5016.62%----2029.50--
4项目总投资12211.02100.00%2891.631393.804639.734271.684679.662334.52-
本募投项目投资明细构成、测算依据及合理性分析具体如下：
（1）工程建设投资
1）高压实验室工程建设投资明细
序号工程或费用名称单位数量单价（元）金额（万元）
1建安工程费㎡1000.0013300.001330.00
2工程建设其他费-96.51
3基本预备费-71.33
合计1497.83
2）电力电子实验室工程建设投资明细
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序号工程或费用名称单位数量单价（元）金额（万元）
1建安工程费㎡1000.003300.00330.00
2工程建设其他费-20.53
3基本预备费-17.53
合计368.05
3）新能源光储充一体化研发展示中心工程建设投资明细
序号工程或费用名称单位数量单价（元）金额（万元）
1建安工程费㎡1000.002800.00280.00
2工程建设其他费-20.53
3基本预备费-15.03
合计315.55
研发中心建设项目工程建设投资包括建安工程费、工程建设其他费、基本预备费。其中建安工程费包括电气、暖通、给排水、消防等工程费用等；工程建设其他费包括前期咨询费、工程设计费、监理费等。
（2）设备投资
公司根据已采购同类设备及当前市场询价估算设备价格，并根据本项目所需的设备数量来确定设备类的投资总额。设备投资明细如下：
1）高压实验室设备投资明细
高压实验室设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
1 1800kV 冲击电压发生器成套装置 台 8 72.25 578.00
1.1冲击电压发生器本体台2200.00400.00
1.2直流充电装置台225.0050.00
1.3弱阻尼电容分压器台240.0080.00
1.4计算机控制测量系统台224.0048.00
2 500kV 无局放试验测试系统 台 28 29.14 815.80
2.1工频调感式谐振电抗器台2220.00440.00
2.2电容分压器台222.0044.00
2.3耦合电容器台322.0066.00
2.4柱式调压器台210.0020.00
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高压实验室设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
2.5双屏蔽隔离变压器台28.0016.00
2.6电源噪声滤波器台29.0018.00
2.7励磁变压器台314.0042.00
2.8高压滤波器台311.0033.00
2.9数字化控制测量系统台214.0028.00
2.10交直流峰值电压表台44.7018.80
2.11数字测量及分析系统（数字局放仪）台330.0090.00
合计1393.80
2）电力电子实验室设备投资明细
电力电子实验室设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
1分析设备台3994.311718.84
1.1可编程直流稳压电源台260.9424.44
1.2电源台2016.00320.00
1.3示波器台275.40145.80
1.4电流钳形表台600.063.60
1.5任意函数发生器台400.5020.00
1.6电子负载台514.0070.00
1.7电子负载台106.0060.00
1.8万用表台470.104.70
1.9热成像仪台106.0060.00
1.10仿真器台300.144.20
1.11手持式电能质量分析仪台3014.00420.00
1.12转换器台300.195.70
1.13调压器台103.8038.00
1.14高精度功率分析仪+采集器台827.00216.00
1.15可编程交流源台332.8098.40
1.16可编程直流电子负载台424.0096.00
1.17台式万用表台210.0020.00
1.18信号发生器台26.7013.40
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电力电子实验室设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
1.19可编程交流电源台28.0016.00
1.20频谱分析仪台210.0020.00
1.21逻辑分析仪台21.002.00
1.22示波器高压差分探头台101.5015.00
1.23数字绝缘万用表台21.002.00
1.24 逻辑分析仪 USB 台 6 0.60 3.60
1.25频谱分析仪器台24.008.00
1.26 3d 打印机 台 4 4.00 16.00
1.27频谱&矢量网络分析仪台34.0012.00
1.28小型钻铣台22.004.00
2测试设备台7621.961668.80
2.1拉力测试仪台102.0020.00
2.2 X-Ray 检测系统 台 2 167.00 334.00
2.3绝缘耐压仪台202.3046.00
2.4 EMC 测试成套设备 台 1 470.00 470.00
2.5接地电阻测试仪台222.0044.00
2.6温度冲击试验箱台250.00100.00
2.7高低温交变湿热试验箱台215.0030.00
2.8高低温箱2立方台616.0096.00
2.9盐雾试验箱+淋雨台123.0023.00
2.10沙尘试验箱台250.00100.00
2.11振动台台2134.00268.00
2.12电池循环充放电仪台229.5059.00
2.13继电保护测试仪台238.0076.00
2.14交流耐压试验仪器台21.402.80
3中试设备台1267.02884.04
3.1彩贴机台80.705.60
3.2电脑剥线机台101.0010.00
3.3自动压接机台101.0010.00
3.4微电脑线号印字机台100.404.00
3.5手摇编带立式元件截断机台80.473.76
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电力电子实验室设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
3.6自动排线压接机台101.0010.00
3.7 3D 锡膏全检系统-SPI 台 2 27.00 54.00
3.8 SMD 数料机 台 8 0.47 3.76
3.9锡膏印刷机台414.0056.00
3.10锡膏搅拌机台40.542.16
3.11三极管成型机台40.542.16
3.12回流焊炉台423.5094.00
3.13无铅电脑双波峰焊锡机台427.00108.00
3.14 UV 固化机 台 4 2.70 10.80
3.15 SMT 智能首件检测仪 台 2 4.70 9.40
3.16翻板机台414.0056.00
3.17插件线台45.0020.00
3.18补焊线台22.505.00
3.19三防选择性自动喷涂机台420.0080.00
3.20老化房台140.0040.00
3.21贴片机台370.00210.00
3.22点胶机台410.0040.00
3.23 AOI 台 2 20.00 40.00
3.24上板机台100.949.40
合计4271.68
3）新能源光储充一体化研发展示中心设备投资明细
新能源光储充一体化研发展示中心设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
1云平台服务器台10880.85920.00
1.1服务器台8010.00800.00
1.2服务器台85.0040.00
1.3虚拟桌面终端台10000.0880.00
2云平台存储设备个4001.10400.00
3云平台网络设备台/个4021.41568.50
3.1核心交换机台650.00300.00
1-1-251中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
新能源光储充一体化研发展示中心设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
3.2交换机台611.0066.00
3.3交换机台403.40136.00
3.4光模块个3000.2060.00
3.5光模块个500.136.50
4云平台开发环境设备-474.43208.31
4.1车载智能终端套100.282.80
4.2数据库服务器台211.0022.00
4.3应用服务器台54.7023.50
4.4 Web 服务器 台 2 10.00 20.00
4.5通信服务器台45.0020.00
4.6视频服务器台15.555.55
4.7视频采集装置套114.0014.00
4.8工作站台20.931.86
4.9充电控制器台73.0021.00
4.10交换机台103.0030.00
4.11接入网关个12.602.60
4.12 Web 负载均衡器 个 1 24.00 24.00
4.13 Oracle 数据库 套 1 21.00 21.00
5云平台试验系统设备-396.10237.80
5.1箱式变压器个111.0011.00
5.2配电柜个16.706.70
5.3保护测控装置个22.104.20
5.4直流充电机/桩个22.104.20
5.5交流充电桩个14.704.70
5.6自助充电终端个12.002.00
5.7通信网络设备个102.5025.00
5.8光伏面板个120.0020.00
5.9光伏支架个16.006.00
5.10并网光伏逆变器个111.0011.00
5.11电池储能系统套111.0011.00
5.12储能逆变器个120.0020.00
1-1-252中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
新能源光储充一体化研发展示中心设备投资明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
5.13电价运营系统套15.005.00
5.14电网模拟器个111.0011.00
5.15 7.5KW 高压定制电阻负载箱 个 4 2.00 8.00
5.16储能模拟器个110.0010.00
5.17光伏阵列模拟器个110.0010.00
5.18 630KW 隔离变压器 个 1 8.00 8.00
5.19功率预测系统套18.008.00
5.20环境气象仪个16.006.00
5.21监控主机台12.002.00
5.22线缆项38.0024.00
5.23工程施工项120.0020.00
合计2334.61
（3）研发资金
研发资金投向新能源光储充一体化研发展示中心，主要内容为云平台安全设备、云平台平台软件、云平台应用软件、云平台开发环境、云平台试验系统、云
平台系统开发的投入。具体情况如下表所示：
研发资金明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
1云平台安全设备个1212.67152.00
1.1防火墙个210.0020.00
1.2入侵检测个210.0020.00
1.3漏洞扫描个28.0016.00
1.4防篡改个230.0060.00
1.5防病毒网关个210.0020.00
1.6安全审计系统个28.0016.00
2云平台平台软件套1462.99436.50
2.1云存储管理平台套220.0040.00
2.2虚拟化管理平台套230.0060.00
2.3虚拟桌而管理平台套255.00110.00
1-1-253中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
研发资金明细单价费用序号项目单位数量（万元）（万元）
2.4云安全管理平台套220.0040.00
2.5资源统一运营管理系统套225.0050.00
2.6防病毒软件套212.0024.00
2.7 ORACLEllg 套 2 25.00 50.00
2.8 SQLServer 套 2 15.00 30.00
2.9系统平台软件套1300.2532.50
3云平台应用软件套185.0085.00
4云平台软件开发环境套1150.00150.00
5云平台试验系统套1150.00150.00
6云平台系统开发---1056.00
6.1管理研发人员人230.0060.00
6.2设计研发人员人345.00135.00
6.3开发人员人1245.00540.00
6.4测试人员人425.00100.00
6.5检测认证项27.5015.00
6.6知识产权项101.5015.00
6.7系统调试费用项178.00136.00
6.8专家咨询费项202.0040.00
6.9其他技术服务费用项35.0015.00
合计2029.50
5、项目建设周期
本项目建设期为24个月。
6、项目审批情况
本项目目前已完成项目备案手续，其中福州市仓山区发展和改革局出具了“福建省投资项目备案证明”（编号：闽发改备〔2023〕A030025 号）；福清市工业和信息化局出具了“福建省投资项目备案证明”（编号：闽工信备〔2023〕A060022 号）。本项目不属于《关于发布的公告》《关于印发的通知》中列明的建设项目，无需办理环境
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影响审批或备案手续。
7、项目实施用地情况
募投项目“研发中心建设项目”的实施地点位于福建省福州市。其中，新建高压实验室位于福清融侨经济技术开发区内，该募投项目将在公司原厂区内建设，不涉及新增用地，公司已取得了“闽（2020）福清市不动产权第0004953号”《不动产权证书》；升级改造电力电子实验室及新能源光储充一体化研发展示中心位
于福州市仓山区，公司拟通过租赁的方式取得项目实施场地。公司已与中能发展签订了租赁意向书，约定了租赁合同的主要条款，租赁面积约为2000平方米，租金按市场行情公允定价，租赁期限暂定五年，租赁期限届满后公司享有优先续租权。
本次升级改造电力电子实验室及新能源光储充一体化研发展示中心租赁场
地的具体情况如下：
（1）租赁物业的原因及合理性中能发展原已取得上述募投项目实施场地“闽（2018）福州市不动产权第
9024010号”《不动产权证书》，土地使用权性质为出让，用途为工业用地。经政
府主管部门批准，中能发展于2021年在该地块上进行厂房提升改造项目施工，已办理《建设工程规划许可证》《建设工程施工许可证》等相关建设手续。上述改造项目目前已竣工，通过了福州市自然资源和规划局的建设项目规划条件核实，正在办理建筑工程质量安全验收，预计取得新的产权权属证书不存在实质性障碍。
中能发展已承诺，待上述改造项目换发不动产权证后，将按照租赁意向书的约定与公司正式签订租赁合同。
上述募投项目租赁场地位于福州市仓山区建新镇金洲北路20号，该地块位于福州市市区，交通便利，在改建之前为包括中能电气研究院在内的公司总部职能部门的办公地点，也系向中能发展租赁，在投入使用后公司也将继续租赁使用。
该地块在改建后能够为公司提供充裕、环境更优的办公场地，且能够满足上述募投项目的建设条件。该地块为关联方所有，也能够保证租赁的持续性。因此，公司向关联方租赁该场地作为上述募投项目的实施场地具有合理性。
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（2）租赁土地的用途、使用年限、租用年限、租金及到期后对土地的处置计划
截至本募集说明书签署日，公司已和中能发展签署了租赁场地的相关租赁意向书，公司升级改造电力电子实验室及新能源光储充一体化研发展示中心租赁场地的土地用途、使用年限、租用年限、租金及到期后对土地的处置计划情况如下：
到期后租赁面土地租用募投项目名称出租方承租方租金的处置积（㎡）用途年限计划租赁期根据市限届满升级改造电力电子实验场行情后中能室及新能源光储充一体中能发展中能电气2000工业用地5年公允价电气享化研发展示中心格定价有优先续租权
公司租赁土地不存在违反法律、法规或已签署的协议或已作出的承诺的情形；
公司租赁土地实际用途符合土地使用权证登记类型及规划用途，不存在通过划拨方式取得的土地租赁给公司的情形；公司通过租赁方式取得项目实施场地，对公司未来生产经营的持续性不存在重大不利影响。
公司本次募投项目中的“研发中心建设项目”不涉及使用募集资金购买房产
或土地使用权的情形，不涉及用地审批。
8、项目实施时间及进度安排
本项目建设周期拟定为2年，整体进度计划内容包括前期准备、设计招标、方案设计及审批、施工图设计及报建、工程监理和施工招标、装修改造、设备订
购与安装调试、竣工验收。具体进度计划如下：
T+1 T+2序号阶段
1~34~67~910~1213~1516~1819~2122~24
1前期研究
2设计招标、方案设计及审批
3施工图设计及报建
4工程监理和施工招标
5装修改造
6设备订购与安装调试
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T+1 T+2序号阶段
1~34~67~910~1213~1516~1819~2122~24
7竣工验收
9、预计未来研发费用资本化的情况本项目投入中工程建设投资、设备投资、软件系统属于资本化投入，根据《企业会计准则》计入固定资产、无形资产或长期待摊费用，在公司资产类科目核算列报，并按照预计使用年限计提折旧或摊销；项目研发费用和基本预备费等拟根据实际支出均进行费用化处理，如本项目进入开发阶段后，研发人员工资投入计入资本化。相关原则和公司同类项目及同行业公司可比项目的资本化情况一致，符合《企业会计准则》的相关规定。
10、目前研发投入及发展、已取得及预计取得的研发成果
本项目暂未进行研发投入，研发投入的主要内容、预计取得的研发成果如下：
序本项目实施主要研发内容预计研发成果号内容
新型电力系统的高压输新能源（光伏、风电）和集中式储能系统发
1高压实验室
配电设备的产品。电侧供电（升压）设备的产品研发及产业化。
（1）在现有实验室条件（1）构建电力电子检测、模拟、仿真、控制下，升级测试仪器设备，等四大类实验平台，建成基于实施数字仿真提升实验室的测试条系统的新型电力系统实验能力，能够实现新件，构建覆盖电力电子型电力系统涉及的系统级分析计算、能够实及储能领域全链条全体现系统级算法及控制策略的效果验证、能够
系的综合性研究、试验完成设备的功率在环试验。
及建模仿真实验平台。（2）建设先进测量技术实验室、电磁兼容实研究新型电力系统安全验室、大功率半导体器件可靠性实验室、器
稳定运行技术，研究大件特性测试实验室。研究能够提升新型电力数据归集、清洗和分析系运行稳定性、可靠性和经济性的技术、系算法，搭建基于大数据统和设备，搭建具备全功能测试能力的测试电力电子实的新型电力系统实时预条件。
2验室警平台。（3）搭建储能控制系统测试平台、光伏发电
（2）具备储能电池、电系统运行与仿真平台、电力系统动态模拟平
池管理系统、双向逆变、台等。
充电系统、能源管理平（4）研发系列产品，如便携式储能电源、户台系统等核心部件以及储一体机、双向逆变器、汽车充电宝、智能
储能系统并网的全链条光伏优化器、充电桩等，并具备与云平台智研发测试条件，提升新能互联的功能。
型电力系统运行稳定5）训练成熟一系列大数据模型，建成基于大性、可靠性和经济性的数据的新型电力系统实时预警平台，具备与技术、系统和设备，搭电网公司数据中台的互联互通能力，同时能建具备全功能测试能力在满足相关算法数据需求的前提下，为公司的测试条件。产品提供全生命周期的故障预警和诊断服
1-1-257中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
序本项目实施主要研发内容预计研发成果号内容
3）研究高比例新能源和务。
高比例电动汽车充电设备集中接入的新型配网
系统特性，构建基于实施数字仿真系统的新型电力系统实验能力。
（1）研发中心将通过接入服务以及数据分析
（1）升级软硬件布局，研究为政府、企业、行业提供多维度的数据研发产品及研发环境进服务。
行智慧化管理，数据采（2）通过对历史数据的积累、分析，最大化集通道及模块管理平的节约成本提高产出，作为独立服务提供给台。客户。
新能源光储（2）建立数据服务器，（3）通过大规模数据采集通道接入，实现用
3充一体化研对采集的信息进行统一户投资最小化，服务便利最大化；通过统一
发展示中心的管理和分析。平台的数据管理，实现大数据分析和数据挖
（3）研发展示中心构建掘，对用户提供数据增值服务。
具备开发、运营、控制、（4）实现降低产品的研发周期，促进数据的维护、分析等多功能的分析积累。
智慧能源云平台以及相（5）创建能源管理云平台，实现光储充系列应的大数据中心。产品的数据上传、运营、控制、维护等功能，具备数据管理和分析的功能。
公司本次拟研究高压以及电力电子领域中与公司主营业务相关的产品及解决方案。研发过程中研发团队的人员素质、研发规划的技术路线选择、下游市场需求的变化均会影响产品研发的最终成果。因此，研发成果存在不确定的风险。
（三）补充流动资金
1、项目基本情况
本次募集资金中拟使用12000.00万元用于补充流动资金。公司在综合考虑现有资金情况、实际运营资金需求缺口，以及未来战略发展需求等因素确定本次募集资金中用于补充流动资金的规模，整体规模适当。
2、项目建设的必要性
（1）增加公司营运资金，提升公司行业竞争力
报告期内，公司的主营业务持续发展，营业收入实现稳定增长。2020年、
2021年、2022年，公司分别实现营业收入为94997.45万元、102956.64万元、
131216.33万元，其中，2021年、2022年营业收入同比增长8.38%、27.45%。
预计未来几年内公司仍将处于业务快速扩张阶段，尤其是新能源业务板块的充电
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桩及储能市场领域为公司重点发展的方向，市场开拓、日常经营等环节对流动资金的需求也将进一步扩大。因此，通过本次募集资金补充流动资金的实施，能有效缓解公司快速发展带来的资金压力，有利于增强公司竞争能力，降低经营风险，为公司实现持续健康发展提供切实保障。
（2）满足公司核心业务拓展的资金需求
公司智能电网设备制造板块为输配电及控制设备制造业务，随着国家电网、南方电网等客户对产品品质要求的不断提升，公司需要对相关产品的设计和工艺进行持续改进，以保证业务持续增长。此外，随着公司经营规模的进一步扩张，在原材料采购、研发支出等方面未来将存在较大资金需求。
3、项目建设的可行性
（1）本次发行募集资金使用符合相关法律法规的规定
本项目募集资金用于补充流动资金符合相关法律法规的规定，具备可行性。
项目符合公司所处行业发展的相关产业政策和行业现状，可以满足公司未来业务发展的资金需求，增强持续经营能力，优化公司资产结构，提高公司抗风险能力，是公司经营和发展、实现公司战略的客观需要，具有充分的合理性与必要性，符合公司及全体股东利益。
（2）公司具备完善的法人治理结构和内部控制体系
公司依据中国证监会、深圳证券交易所等监管部门关于上市公司规范运作的
有关规定，建立了规范的公司治理体系，健全了各项规章制度和内控制度，并在日常生产经营过程中不断地改进和完善。公司已根据相关规定制定了《募集资金管理办法》，对募集资金的存储、审批、使用、管理与监督做出了明确的规定。
4、补充流动资金规模的合理性
结合公司现有货币资金、资产负债结构、现金流状况、经营规模及变动趋势、
未来流动资金需求等，本次补充流动资金的原因及规模的合理性分析如下：
（1）货币资金情况
截至2022年12月31日，公司货币资金余额53677.46万元，扣除尚未使用的前次募集资金21530.57万元后货币资金余额为32146.89万元，占总资产比
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重为12.51%。报告期内，公司业务规模呈扩张趋势，面临较大的营运资金需求，为保证日常经营运转，公司需持有一定的货币资金保有量。
（2）资产负债结构情况
报告期各期末，公司合并口径的资产负债率分别为59.13%、60.40%和51.58%，总体上处于较高水平。未来随着公司经营规模的不断扩大，公司的营运资金需求将进一步增加，通过本次可转债发行补充公司流动资金，能够有效优化公司资本结构，降低财务成本，进一步提高公司的偿债能力，提高公司的抗风险水平。
（3）现金流状况
公司报告期内的现金流量情况如下：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
经营活动产生的现金流量净额11022.635136.7113428.88
投资活动产生的现金流量净额-10430.55-4173.713660.84
筹资活动产生的现金流量净额26834.95-250.04-18957.63
汇率变动对现金的影响232.98-58.92-1230.39
现金及现金等价物净增加额27660.01654.04-3098.29
报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额分别为13428.88万元、
5136.71万元和11022.63万元，公司经营活动收益较为稳定，保持了良好的现金流，但公司依靠现有经营业务产生的现金流量难以满足公司扩大业务规模和实施本次募投项目对流动资金的需求。
（4）经营规模及变动趋势和未来流动资金需求
未来随着输配电及控制设备制造行业和新能源行业的发展，公司的经营规模将持续扩大，未来流动资金的需求将会增加。根据销售百分比法，公司2023年至2025年因规模扩大导致的新增流动资金缺口规模为21099.47万元，具体测算依据及测算过程如下：
1）测算依据
公司以2022年营业收入为基础，结合公司2020年至2022年营业收入增长情况，对公司2023年至2025年营业收入进行估算。公司2020年至2022
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年各年营业收入对应的增长率如下：
单位：万元项目2022年度2021年度2020年度
营业收入131216.33102956.6494997.45
营业收入同比增速27.45%8.38%3.19%
2019-2022年复合增长率12.54%
假设2023年至2025年公司营业收入增长率维持在10.00%，且主营业务、经营模式保持稳定不发生较大变化，公司经营性流动资产（应收账款、合同资产、应收款项融资、预付账款、存货）和经营性流动负债（应付票据、应付账款、预收账款、合同负债）与公司的营业收入呈一定比例，即经营性流动资产销售百分比和经营性流动负债销售百分比一定，且未来三年保持不变。计算公式如下：
*经营性流动资产=上一年度营业收入×（1+营业收入增长率）×经营性流动资产销售百分比；
*经营性流动负债=上一年度营业收入×（1+营业收入增长率）×经营性流动负债销售百分比；
*流动资金占用额=经营性流动资产-经营性流动负债。
2）测算过程
按照以上假设，公司未来三年新增流动资金缺口测算情况如下：
单位：万元
2022年2023-2025年预测
项目占营业收金额2023年2024年2025年入比重
营业收入（A） 131216.33 100% 144337.96 158771.76 174648.94
应收账款及合同资产120180.5691.59%132198.62145418.48159960.33
应收款项融资2743.272.09%3017.603319.363651.29
预付账款7446.815.68%8191.499010.649911.70
存货7805.965.95%8586.569445.2110389.73
经营性流动资产小计（B） 138176.60 105.30% 151994.26 167193.69 183913.05
应付票据14930.0011.38%16423.0018065.3019871.83
应付账款58296.4344.43%64126.0770538.6877592.55
预收账款及合同负债1205.560.92%1326.121458.731604.60
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2022年2023-2025年预测
项目占营业收金额2023年2024年2025年入比重
经营性流动负债小计（C） 74431.99 56.72% 81875.19 90062.71 99068.98
流动资金占用额 D=B-C 63744.61 48.58% 70119.07 77130.98 84844.08
未来三年新增流动资金缺口21099.47
注1：本表格中关于公司2023-2025年相关数据的预测，不构成公司的盈利预测，投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策而造成任何损失的，公司不承担任何责任；
注2：2022年末应收账款、应收款项融资、合同资产、预付账款、存货等经营性流动资产指标值为账面余额
根据上述测算，公司未来三年新增流动资金缺口为21099.47万元，超过本次募集资金补充流动资金金额12000万元。因此，本次发行补充流动资金具有合理性。
5、补充流动资金规模的合规性
公司本次募投项目的资本性支出及非资本性总支出情况如下：
单位：万元拟投入募集序号项目名称投资总额非资本性支出资本性支出资金金额
1新能源储充项目32411.488287.5624123.9220000.00
2研发中心建设项目12211.021159.8711051.158000.00
3补充流动资金12000.0012000.00-12000.00
合计56622.5021447.4335175.0740000.00
根据《证券期货法律适用意见第18号》的规定，通过配股、发行优先股或者董事会确定发行对象的向特定对象发行股票方式募集资金的，可以将募集资金全部用于补充流动资金和偿还债务；通过其他方式募集资金的，用于补充流动资金和偿还债务的比例不得超过募集资金总额的百分之三十。公司本次募投项目中，包括补充流动资金在内的非资本性支出投资金额总额为21447.43万元，资本性支出总额为35175.07万元。除补充流动资金外的其他募投项目，拟投入募集资金金额仅用于各项目的资本性支出，除补充流动资金之外的非资本性支出部分均使用公司的自有或自筹资金。因此，公司本次可转债募集资金40000.00万元，其中用于募投项目的资本性支出28000.00万元，补流资金12000.00万元，补充流动资金占本次募集资金总额的比例为30%，未超过募集资金总额的30%，符
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合《证券期货法律适用意见第18号》规定。
（四）本次募投项目是否新增大量固定资产或无形资产的相关说明
1、本次募投项目新增折旧摊销金额情况
本次募投项目中新能源储充项目和研发中心建设项目的投资总额分为
32411.48万元及12211.02万元，其中资本性投入分别为24123.92万元及
11051.15万元，合计金额为35175.07万元，建设期均为2年，新增折旧及摊销
测算情况如下表所示：
投产期年折预计投入金预计转固时折旧及摊销项目名称资产类型旧摊销额（万元）间点年限（年）（万元）
房屋及建筑物 3450.73 T+2 30 103.52
机器设备 11668.00 T+2 10 1050.12新能源储充
项目—储能 运输工具 - T+2 5 -项目
其他设备 4.40 T+2 5 0.79
合计15123.13--1154.43
房屋及建筑物 2300.49 T+2 30 69.01
机器设备 5719.00 T+2 10 514.71新能源储充
项目—充电 运输工具 180.00 T+2 5 32.40桩项目
其他设备 801.30 T+2 5 144.23
合计9000.79--760.36
房屋及建筑物 2077.56 T+2 30 62.33
机器设备 7980.49 T+2 10 718.24
研发中心建 运输工具 - T+2 5 -
设项目 其他设备 19.60 T+2 5 3.53
软件系统 973.50 T+2 10 97.35
合计11051.15--881.45
2、募投项目产生的折旧和摊销对公司未来经营业绩的影响分析
本次测算以发行人2022年度营业收入和净利润为基准，为谨慎考虑，假设未来测算年度公司原有营业收入和净利润保持2022年度水平。结合本次募投项目“新能源储充项目”的投资进度、项目收入及业绩预测，该项目新增折旧对公司未来经营业绩的影响如下：
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（1）新能源储充项目新增折旧对预测营业收入的影响情况
单位：万元计算期序号项目
T+3 T+4 T+5 T+6 T+7 T+8 T+9 T+10
1募投项目新增折旧费1914.791914.791914.791914.791914.791737.371737.371737.37
2.1募投项目新增营业收入48801.0065068.0081335.0079168.3077061.1375011.8373018.7571080.31
2.2现有营业收入131216.33131216.33131216.33131216.33131216.33131216.33131216.33131216.33
3预测营业收入合计180017.33196284.33212551.33210384.63208277.46206228.15204235.07202296.64
4新增折旧费占预测营业收入比例（%）1.06%0.98%0.90%0.91%0.92%0.84%0.85%0.86%
（2）新能源储充项目新增折旧对净利润的影响情况
单位：万元计算期序号项目
T+3 T+4 T+5 T+6 T+7 T+8 T+9 T+10
1募投项目新增折旧费1914.791914.791914.791914.791914.791737.371737.371737.37
2.1募投项目新增净利润5344.865491.739280.858788.028308.438007.597553.387111.33
2.2现有净利润4108.914108.914108.914108.914108.914108.914108.914108.91
3预测净利润合计9453.779600.6513389.7612896.9312417.3412116.5011662.2911220.24
4新增折旧费占预测净利润比例（%）20.25%19.94%14.30%14.85%15.42%14.34%14.90%15.48%
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公司本次募投项目“新能源储充项目”以资本性支出为主，随着募集资金投资项目的实施，公司将新增一定金额的固定资产，相应导致各年新增折旧费。以
2022年营业收入及净利润水平测算，本次募集项目每年新增折旧最高的时间为
项目运营期第3年，影响金额为1914.79万元，占预计营业收入的比例为1.06%，占预计净利润比例为20.25%。新增的折旧费对公司经营业绩有一定影响，但可被募投项目新增净利润抵销影响。此外，本次募投项目中“研发中心建设项目”以资本性支出为主，该项目不直接产生经济效益，但每年新增的折旧与摊销对公司经营业绩亦有一定影响。
综上所述，本次募投项目新增折旧或摊销费用对公司财务状况和经营成果的影响相对有限，随着公司未来业务的持续快速发展，预计对公司未来经营业绩不构成重大影响。
（五）募集资金预计使用进度及是否包含董事会前投入资金的情况
2023年3月14日，公司第六届董事会第三次会议审议通过了本次发行的相关议案，截至董事会决议日（含本日）尚未对募投项目进行投入。
在本次发行的募集资金到位之前，公司将根据项目需要以银行借款以及自有资金等方式进行先期投入，并在募集资金到位之后，依照相关法律法规的要求和程序对前期投入资金予以置换。
本次发行的募集资金到位后，公司将按照项目的实际需求将募集资金投入上述项目；项目总投资金额高于本次募集资金使用金额的部分由公司自筹解决；若
本次发行扣除发行费用后的实际募集资金低于拟投资项目的实际资金需求总量，不足部分由公司自筹解决。
三、本次募集资金投资项目与现有业务、前次募投项目的区别和联系目前，公司从事业务包括“智能电网制造”与“新能源产业运营”两大板块。
其中智能电网制造业务主要为输配电设备的生产、销售；新能源业务主要为光伏
发电、光伏电站 EPC、电动汽车充电桩的生产销售及充电站的投资、运营。
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（一）本次募集资金投资项目与现有业务的区别和联系
本次募投项目包括新能源储充项目、研发中心建设项目、补充流动资金。新能源储充项目包括储能项目和充电桩项目的建设，是公司结合行业发展特点、战略规划、下游市场需求，以公司现有技术、产品、市场为依托实施的投资计划。
储能业务作为公司新能源业务板块新的发展战略，报告期内暂未实现销售收入，属于公司新业务，但储能业务和公司现有业务在技术、供应链、市场方面都有一定关联和协同。技术方面，公司深耕输配电设备领域20多年，具备深厚的电力电子技术基础，储能产品的研发、设计需要以相关的电力电子技术为技术基础。供应链方面，除了储能产品的电池系统、储能变流器系统（PCS）等核心部件需要开发新的供应商外，其他的主要物资如电气类、有色金属类原材料可以利用公司现有的采购渠道；此外，一个完整的储能系统需要配变电设备，如公司的产品箱式变电站、配电柜、预制舱变电站等。市场方面，储能系统的应用场景及用户和公司的传统输配电设备业务以及新能源业务板块的光伏发电业务和充电
站运营业务均有相关性和协同：（1）传统输配电设备业务方面：公司输配电设备
的客户包括工商业的用电大户，相关客户也是公司工商业侧储能设备的目标客户。
（2）光伏发电业务以公司的光伏电站 EPC 业务为例： 目前“新能源+储能”已
成为新能源行业重要发展模式。公司光伏电站 EPC 业务为光伏电站的总承包，客户主要包括国内大型的能源集团，相关的客户资源为储能业务的发展打下基础。
（3）充电站运营方面：光储充一体已经成为新能源车充电站新的应用场景，需要用到相关的储能设备。
公司自2015年开始涉入充电桩业务，依托在电气设计、装配以及检测等方面工艺及技术优势，已研发、生产多种不同型号的直流、交流充电桩产品，并广泛应用在不同充电场景，可实现从慢速、中速、快速、超快速的充电需求。报告期内公司实现充电桩的销售收入合计金额为1238.95万元。公司目前充电桩生产线生产能力较小且生产设备及检测设备相对陈旧，通过实施新能源储充项目，旨在新建生产线扩大充电桩业务产能，提升生产的水平与效率，积极把握充电桩市场发展良好机遇，增强充电桩业务的市场竞争力，提升充电桩业务在公司整体层面的战略高度。
此外，本次新建研发中心项目包括新建高压实验室以及升级改造电力电子实
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验室、新能源光储充一体化研发展示中心。项目涉及的主要研发内容参见本募集说明书之“第七节本次募集资金运用”之“二、（二）研发中心建设项目”，本
次新建研发中心项目紧紧围绕公司未来战略规划及行业发展趋势，研发内容及预计研发成果与公司既有业务、新业务密切相关。
（二）本次募投项目与前次募投项目的区别和联系前次募投项目为一二次融合智能配电项目以及补充流动资金。一二次融合智能配电项目涉及各种智能终端和智能传感器，以及在此基础上的一二次融合物联网化成套配电开关设备。它既包括传统一二次融合成套开关设备的技术升级迭代产品，又包括嵌入式低功耗智能传感器和具有边缘计算能力的智能终端产品。
本次募投项目之“新能源储充项目”与前次募投项目之“一二次融合智能配电项目”的主要区别如下：
项目一二次融合智能配电项目新能源储充项目性质前次募投项目本次募投项目实施主体福建中能福建中能实施地点福清市福清市
1、一二次融合成套配电开关设备：户
内一二次融合成套环网柜、户外一二次
1、充电桩产品：80kW 直流充电桩、融合成套环网箱；
160kW 直流充电桩、240kW 直流充电
2、边缘计算智能终端：边缘计算 TTU、产品类型 桩、480kW 直流充电桩、7kW 交流充
边缘计算 FTU；
电桩；
3、智能传感器：温度在线监测类智能
2、储能产品：储能集成系统；
传感器、电压电流测量类智能传感器、机械特性在线监测类智能传感器。
1、一二次融合成套配电开关设备：负
荷中心的配电站以及箱式变电站；
2、边缘计算智能终端：与相关的配电
设备配套使用，通过融合设计实现智能1、充电桩产品：新能源汽车充电；
应用领域化功能，也可以用于传统配电设备的智2、储能产品：发电侧储能、用户侧储能化升级改造；能；
3、智能传感器：监测配用电线路及网
络的运行状态，实现配用电网络运行状态可视化。
1、充电桩产品（应用场景）：新能源
车充电站；
国家电网、南方电网、国铁集团、轨道
客户群体2、储能产品：
交通、工矿企业
（1）发电侧储能：大型能源企业；
（2）用户侧储能：大型工商企业；
综上，前次募投项目与本次募投项目在具体产品类型、应用领域等方面存在
1-1-267中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
较大差异，分别围绕主营业务“智能电网设备制造”、“新能源产业运营”开展。
前次募投项目主要投资于传统主营业务，目标为挖掘客户新需求，提升客户粘性，扩大既有业务规模，提升市场占有率；本次募投项目主要投向于具有成长性业务，目标是突破产能制约和建设相关专业化生产线，为公司寻找新的盈利增长点，增强整体抗风险能力。
四、本次募集资金投资项目拓展新业务、新产品的相关说明
公司本次募集资金投资项目“新能源储充项目”的储能产品，属于公司拓展的新业务、新产品，系公司在新能源业务领域的产业延伸。近年来，公司提前在储能业务方面进行了布局，围绕发电侧的储能集成系统、面向用户侧的工商业储能柜等产品开展研发工作，并逐步完成了部分储能相关产品的设计、样机制造，计划通过本次募投项目的实施，实现储能产品的量产。
新能源储充项目涉及的储能产品包括发电侧的储能集成系统、面向用户侧的
工商业储能产品，在相关产业链环节如下图所示：
（一）拓展新业务的原因，新业务与既有业务的发展安排
1、拓展新业务的原因近年来，随着国家及地方相关政策的落地，储能市场项目的经济性与新型储
1-1-268中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
能技术的安全性不断改善，储能商业模式逐渐清晰，行业迎来了快速发展的窗口期。与此同时，公司在大力拓展既有新能源业务的过程中，面对客户更加多元化的能源投资需求，储能商机不断涌现。针对新兴业市场机遇，经前期充分的市场调研，公司确定了储能业务的发展方向。
报告期内，公司依托自身在电力行业拥有的智能电网设备制造、光伏发电项目管理、用户侧客户粘性强等优势，公司加快了面向发电侧的储能集成系统、面向用户侧的工商业储能柜等产品的研发工作。整体而言，公司已具备开展储能业务的产品基础与技术基础、客户基础，大力发展储能业务的时机已相对成熟。储能项目是顺应产业发展趋势、响应下游客户需求，亦有利于公司增加新的盈利增长点，提升公司市场竞争力，促进公司可持续发展。
2、新业务与既有业务的发展安排
储能业务属于公司新能源业务在细分领域的拓展，报告期内，公司加大力量布局储能业务板块，加码人才储备与研发投入，促进储能产品开发及配套储能服务提供。本次募投项目“新能源储充项目”均通过全资子公司福建中能实施，未来计划新建一条储能系统生产线，并且根据规划外聘项目所需的管理人员及生产人员实施业务管理与生产制造。储能项目顺利投产后也将融入公司整体业务体系，统一进行规划与管理，实现公司产品矩阵的丰富，全面提升公司在新能源业务板块的产品及解决方案能力。
公司亦将充分发挥储能业务与智能电网设备制造业务、光伏电站EPC业务、
新能源汽车充电业务的产业协同效应，形成板块相互借力、协同发展的闭环业务，助力公司成为系统解决方案供应商。通过储能业务的发展，公司将进一步深化公司与广泛客户的合作关系，提升客户粘性，增强公司核心竞争力。
（二）建成之后的营运模式、盈利模式，是否需要持续的大额资金投入
储能项目与公司智能电网设备制造、光伏发电、新能源汽车充电等既有业务，在目标市场和客户群体方面具有一定的重叠性，公司在市场营销和客户上可以进行资源共享与二次开发。项目建成后，公司将充分利用已有的研发、采购、生产、销售、运营体系，通过生产与销售储能产品最终实现盈利，与公司现有的营运模式和盈利模式不存在重大差异。
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储能项目具有良好的经济效益，如规划产能能够满足下游订单需求，项目建成后无需持续的大额资金投入，公司仅需投入与设备维护运营相关的必要支出。
（三）本次募集资金投资项目拓展新业务所需的技术、人员、专利、市场储备
为实现储能项目顺利实施，公司已在技术、人员和市场等方面进行较为充分的准备，具体情况如下：
1、技术储备
公司深耕输配电设备领域20多年，具备深厚的电力电子技术基础；子公司中能祥瑞拥有电力行业（送电工程、变电工程）专业设计丙级、电力行业（新能源）专业设计乙级资质，有着丰富的电网工程、新能源工程项目的设计经验。公司具备储能系统及储能产品的研发、设计需要的技术基础。报告期内，公司通过整合中能研究院及各下属储能相关业务子公司的技术能力，加快了面向发电侧的储能系统、面向用户侧的工商业储能柜等产品的研发、设计工作。目前公司已经具备发电侧储能系统的设计能力，完成了用户侧的储能产品的样机制造。
在储能系统方案设计方面，公司具备电化学储能电站设计能力，在分布式储能系统实现大型储能电站的解决方案方面具有创新性的核心技术。在储能产品系统集成方面，公司已经掌握了电池系统应用设计、储能变流器系统（PCS）应用设计、电池管理系统（BMS）应用设计、能量管理系统（EMS）应用设计、消
防系统应用设计、热管理系统应用设计、结构设计等行业通用技术，并在吸收通用技术的基础上，在储能 PACK 新型风冷结构设计、电池模组的浸没式精准灭火系统设计、不同电芯之间的主动均衡控制技术等方面具有创新性的核心技术。在储能产品的核心部件方面，目前公司已经掌握风冷式电芯模组设计技术并具有创新性的设计方案，同时对适用于工商业储能产品的 EMS 系统进行了创新设计。
公司整体储能业务的研发已取得了一定的技术成果，目前在储能业务领域已取得计算机软件著作权一项，申请中的专利三项。后续公司将根据研发进展情况积极申请相关专利权。
综上所述，公司目前具备本次募投项目中拓展新业务的技术储备。
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2、人员储备
公司储能业务由董事长牵头负责战略实施落地，积极调动公司内外部资源，推动储能业务各单位分工协作。研发方面，公司积极储备储能领域的专业人才，通过外部引入与内部培养并行的方式，汇聚了一大批技术精湛的复合型人员，并且加大了研发配套资源的投入。截至2022年12月31日，公司拥有研发人员158人，其中储能业务相关的研发人员合计30余人。为顺利推进储能产品的落地，中能研究院专门组建了相关专项研发人员10余人，主要的研发技术人员具有丰富的行业经验，能及时把握储能行业技术发展方向和产品市场需求的变化。经营方面，储能项目与公司既有业务的经营模式不存在重大差异，基于储能项目与公司既有业务所处细分产业的关联性、客户及供应商重叠性等特点，储能生产项目可部分依托于公司原有的生产、销售及采购团队开展业务，因此，本募投项目拓展新业务在人员储备方面不存在障碍。
3、市场储备
储能业务与公司既有业务在客户方面具有较高的重叠性，相关产品的销售具备良好的市场基础：（1）传统输配电设备业务方面：公司输配电设备的客户包括
工商业的用电大户，随着近年来波峰波谷电价差明显增大，通过单独配置储能设备削峰填谷为企业节约用电费用已经具有经济性，相关客户也是公司工商业侧储能设备的目标客户。（2）光伏发电业务以公司的光伏电站 EPC 业务为例：2021年以来，为解决新能源消纳及维持电网稳定性，多地出台新能源强制加装储能政策，要求针对存量、新增并网的风电、光伏项目配套储能设施建设，大部分比例要求为10-20%之间。“新能源+储能”成为新能源行业重要发展模式。公司光伏电站 EPC 业务为光伏电站的总承包，客户主要包括国内大型的能源集团，相关的客户资源为储能业务的发展打下基础。2022年5月，公司中标“金昌润鑫永昌河清滩 100MW 光伏发电项目 20MW/40MWH 磷酸铁锂储能系统”项目，相关的储能系统由公司供应，并提供安装、施工服务。（3）充电站运营方面：光储充一体已经成为新能源车充电站新的应用场景。通过光伏发电为充电站提供电源，再配套储能系统，起到提高分布式光伏自发自用率，同时平抑充电桩对电网的冲击的作用。公司已经在福清工厂投建运营了光储充一体化示范项目。同时，公司已经开始着手应用于充电站的储充一体机、光储充一体机的研究立项工作。
1-1-271中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书综上，公司具备开展本次募投项目中新业务所需的技术、人员与市场储备。
（四）是否存在短期内无法盈利的风险以及对发行人的影响
目前公司的储能业务已经具备相应的技术、人员、客户储备，但尚不具备生产能力。投资储能业务的预期收益是基于谨慎、合理的角度出发选取参照指标和经济变量进行的估计，但由于在项目实施过程中，建设进度、市场开拓能否顺利进行存在一定的不确定性，若项目建设进度、市场开拓情况、下游市场环境等因素发生重大不利变化，导致储能业务短期内无法盈利的风险。
五、本次募投项目是否符合板块定位及国家产业政策
1、本次募集资金投向符合国家产业政策要求，不存在需要取得主管部门意
见的情形
公司的主营业务包括“智能电网设备制造+新能源产业运营”两大板块，主要包括输配电设备制造、光伏电站持有运营和光伏电站 EPC、充电桩制造和充电站运营等。本次募集资金投向新能源储充项目、研发中心建设项目和补充流动资金。
公司主营业务及本次募集资金投资项目不涉及《国务院关于进一步加强淘汰落后产能工作的通知》（国发[2010]7号）、《关于印发的通知》（工信部联产业[2011]46号）、《国务院关于化解产能严重过剩矛盾的指导意见》（国发[2013]41号）、《关于利用综合标准依法依规推动落后产能退出的指导意见》（工信部联产业[2017]30号）、《关于做好2020年重点领域化解过剩产能工作的通知》（发改运行[2020]901号）以及《2015年各地区淘汰落后和过剩产能目标任务完成情况》（工业和信息化部、国家能源局公告2016年第50号）等规范性文件中列示的产能过剩行业，亦不涉及《产业结构调整指导目
录（2019年本）》所规定的限制类及淘汰类产业，符合国家产业政策。
公司主营业务与本次募集资金投向符合国家产业政策要求，不存在需要取得主管部门意见的情形。
2、关于募集资金投向与主业的关系
本次募集资金主要投向主业，具体情况如下：
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新能源储充新能源储充序研发中心建设补充流动资
项目项目—储能项目—充电号项目金项目桩项目是否属于对现有业务（包
1括产品、服务、技术等，否是否否
下同）的扩产是否属于对现有业务的
2否是是否
升级是否属于基于现有业务
3是否否否
在其他应用领域的拓展是否属于对产业链上下
4否否否否游的（横向/纵向）延伸
5是否属于跨主业投资否否否否
6其他否否否是
综上所述，本次发行满足《注册管理办法》第三十条关于符合国家产业政策和板块定位（募集资金主要投向主业）的规定。
六、本次募集资金运用对财务状况和经营情况的影响
（一）对公司经营管理的影响
本次募集资金投资项目围绕公司主营业务展开，募投项目实施后，公司的主营业务范围保持不变。本次募投项目符合国家相关产业政策以及公司未来整体战略发展方向，巩固和发展公司在行业中的竞争优势，具有良好的市场发展前景和经济效益。本次募集资金投资项目实施后，公司产品结构将得到优化，资金实力得到充实，有利于进一步提高公司的盈利能力，巩固公司的行业领先地位，增强市场竞争力，为公司的可持续发展奠定坚实的基础。
（二）对公司财务状况的影响
本次发行募集资金到位后，公司的资产规模有所提高，资金实力得到提升，为公司的后续发展提供有力保障。本次可转债转股前，公司使用募集资金的财务成本较低，利息偿付风险较小。本次可转债的转股期开始后，若本次发行的可转债大部分转换为公司股票，公司的净资产将有所增加，资产负债率将有所降低，资本结构将得到改善。此外，随着募投项目的顺利实施，本次募集资金将会得到有效使用，在促进公司健康发展的同时，为公司和投资者带来较好的投资回报。
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七、募投项目实施后新增同业竞争或关联交易的情况
（一）募投项目实施后是否会新增同业竞争本次募投项目实施后不会新增同业竞争。
（二）募投项目实施后是否会新增关联交易
本次募集资金投资项目“研发中心建设”项目包括新建高压实验室以及升级
改造电力电子实验室、新能源光储充一体化研发展示中心三个子项目，其中升级改造电力电子实验室及新能源光储充一体化研发展示中心两个子项目公司拟通过向关联方中能发展租赁场地的方式取得项目实施场地。中能发展由实际控制人陈添旭和吴昊各持股50%，为公司的关联方。
公司已与中能发展签订了租赁意向书，约定了租赁合同的主要条款，租金按市场行情公允定价，租赁期限暂定五年，租赁期限届满后公司享有优先续租权。
上述募投项目租赁场地位于福州市仓山区建新镇金洲北路20号，中能发展于2021年在该地块上进行厂房提升改造项目施工，预计于2023年7月投入使用。
该地块位于福州市市区，交通便利，在改建之前为包括中能电气研究院在内的公司总部职能部门的办公地点，也系向中能发展租赁，在投入使用后公司也将继续租赁使用。该地块在改建后能够为公司提供充裕、环境更优的办公场地，且能够满足上述募投项目的建设条件。该地块为关联方所有，也能够保证租赁的持续性。
因此，公司向关联方租赁该场地作为上述募投项目的实施场地具有合理性。
上述关联交易在有偿、公平、自愿、互惠互利的原则下进行，遵循市场公允定价原则，交易决策严格按照公司的相关制度进行，不存在损害公司及全体股东尤其是中小股东合法权益的情形，预计不会对公司生产经营独立性造成重大不利影响。上述关联交易事项已经公司第六届董事会第四次会议审议通过。
八、募集资金专户存储的相关措施
为规范公司使用募集资金，保证募集资金安全，提高募集资金使用效率，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《创业板股票上市规则》
《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》等法
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律法规和公司章程的有关规定，结合公司实际情况，制定了《募集资金管理办法》，对募集资金存储、使用、用途变更、管理与监督进行了明确规定。
公司将严格遵循《募集资金管理办法》的规定建立专项账户，并在本次募集资金到位后及时存入公司董事会指定的专项账户，严格按照募集资金使用计划确保专款专用。
1-1-275中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
第八节历次募集资金运用
一、前次募集资金基本情况根据中国证券监督管理委员会《关于同意中能电气股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2021〕1347号），公司向12名特定对象发行股票40485829股，发行价格为9.88元/股，募集资金共计为人民币399999990.52元，扣除发行费用（不含税）人民币7432062.06元，实际募集资金为人民币
392567928.46元。上述募集资金已于2022年1月14日到账，立信中联已对募集资金进行了审验，并于2022年1月15日出具了《验资报告》（立信中联验字[2022]D-0002 号）。公司已将全部募集资金存放于募集资金专户管理。
二、募集资金的管理情况
（一）募集资金管理情况
按照相关法律法规及公司《募集资金管理办法》的规定，公司在上海浦东发展银行股份有限公司福建自贸试验区福州片区分行设立募集资金专用账户，前次募集资金项目实施主体福建中能分别在招商银行股份有限公司福州分行营业部、
兴业银行股份有限公司总行营业部设立募集资金专用账户，用于前次募集资金的存放、管理和使用。
2022年1月20日，公司同华创证券与上海浦东发展银行福州分行签署了《募集资金三方监管协议》，公司及福建中能同华创证券分别与招商银行股份有限公司福州分行、兴业银行股份有限公司福州分行签署了《募集资金四方监管协议》。
（二）募集资金存储情况
截至2022年12月31日，公司募集资金专项账户存储情况如下：
单位：万元序初始存储截至2022年12账户名称开户银行银行账号号金额月31日存储余额招商银行股份有限福建中能电气59190346271
1公司福州分行营业16000.007448.43
有限公司0918部福建中能电气兴业银行股份有限11701010010
214476.006067.78
有限公司公司总行营业部0555756
43120078801
3中能电气股份上海浦东发展银行9000.0014.36
100000882
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序初始存储截至2022年12账户名称开户银行银行账号号金额月31日存储余额有限公司股份有限公司福建自贸试验区福州片区分行
合计13530.57
备注：上述存储余额包含2022年1-12月募集资金利息378.68万元。
三、前次募集资金的实际使用情况
1、前次募集资金使用情况
前次募集资金使用情况如下：
单位：万元
募集资金总额：39256.79已累计使用募集资金总额：18104.86
变更用途的募集资金总额：0各年度使用募集资金总额：2022年18104.86
变更用途的募集资金总额比例：0---投资项目募集资金投资总额截至日募集资金累计投资额项目达到预定实际投资金可使用状态日募集前承募集后承募集前承募集后承承诺投实际投实际投资实际投资额与募集后期（或截至日序号诺投资金诺投资金诺投资金诺投资金资项目资项目金额金额承诺投资金项目完工程额额额额额的差额度）一二次一二次融合智融合智
131000.0030256.799114.8631000.0030256.799114.8621141.932023年11月
能配电能配电项目项目补充流补充流
29000.009000.008990.009000.009000.008990.0010.00不适用
动资金动资金
合计40000.0039256.7918104.8640000.0039256.7918104.8621151.93
截至2022年12月31日，前次募集资金投资项目的进展符合预期，募集资金投入使用进度与项目建设进度相匹配。
2、前次募集资金用途发生变更或项目延期情况
截至2022年12月31日，公司前次募集资金用途未发生变更，前次募集资金实际投资项目不存在项目延期的情况。
3、前次募集资金投资项目对外转让或置换情况
（1）前次募集资金投资项目对外转让的情况
截至2022年12月31日，公司前次募集资金投资项目不存在对外转让的情况。
1-1-277中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
（2）前次募集资金投资项目先期投入及置换情况
公司于2022年5月20日召开第五届董事会第十五次会议、第五届监事会第十四次会议，审议通过《关于使用募集资金置换预先投入募集资金投资项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司以募集资金置换预先投入募集资金投资项目及已支付发行费用的自筹资金2986.84万元，其中置换预先投入募集资金投资项目的自筹资金2858.92万元、置换已支付发行费用的自筹资金127.92万元。立信中联进行专项审核并出具了《关于中能电气股份有限公司以募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的鉴证报告》（立信中联专审字[2022]D-0358 号），保荐机构华创证券发表无异议的核查意见。具体内容参见公司于2022年5月21日发布于巨潮资讯网上的相关公告。
4、前次超募资金的金额、用途及使用进展情况
公司不存在前次超募资金的情况。
5、前次募集资金实际使用情况的信息披露对照情况
公司前次募集资金实际使用情况与公司定期报告和其他信息披露文件中披
露的相关内容一致，实际情况与披露内容不存在差异。
6、前次募集资金投资项目实施环境变化情况
截至2022年12月31日，前次募集资金投资项目的实施环境未发生重大不利变化，对本次募投项目的实施不存在重大不利影响。
四、募集资金投资项目产生的经济效益情况
1、前次募集资金投资项目实现效益情况
前次募集资金投资项目实现效益情况如下：
单位：万元截至日投资项最近三年实际效益截至日实际投资项目是否达
目累计产能利承诺效（注2）累计实到预计序用率益20202021现效益项目名称2022年效益号（注1）年年（注3）一二次融合智
1不适用未承诺不适用不适用不适用不适用不适用
能配电项目
2补充流动资金不适用不适用不适用不适用不适用不适用不适用
注1:募集资金投资项目“一二次融合智能配电项目”预计于2023年11月达到预定可
1-1-278中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书使用状态。截至2022年12月31日，本项目尚处于建设期，尚未达到可使用状态，未有实际产量。
注2、注3:募集资金投资项目“一二次融合智能配电项目”预计于2023年11月达到
预定可使用状态。截至2022年12月31日，本项目尚处于建设期，尚未达到可使用状态，未产生实际效益。
2、前次募集资金投资项目无法单独核算效益的说明
“补充流动资金项目”可以增强公司资金实力，满足业务发展需求，优化公司的资本结构，降低财务费用，但无法直接产生收入，故无法单独核算效益。
3、未能实现承诺收益的说明
截至2022年12月31日，公司募集资金投资项目尚处于建设期，尚未达到可使用状态，不适用未能实现承诺收益的说明。
五、闲置募集资金的使用情况
1、前次暂时闲置募集资金现金管理情况
公司于2022年1月24日召开第五届董事会第十二次会议、第五届监事会第
十一次会议，审议通过《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司在确保不影响公司正常运营和募集资金投资项目建设的情况下，使用不超过13000.00万元暂时闲置募集资金进行现金管理，投资产品的期限不超过十二个月，并满足安全性高、流动性好的要求。上述额度自董事会审议通过之日起
12个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用。具体内容参见公
司于2022年1月25日公司发布于巨潮资讯网的相关公告。
截至2022年12月31日，公司对暂时闲置的募集资金进行循环滚动现金管理累计53000.00万元，均按时到期赎回，相应收到现金管理利息金额为301.81万元。
2、前次暂时闲置募集资金临时补充流动资金情况
公司于2022年1月24日召开第五届董事会第十二次会议、第五届监事会第
十一次会议，审议通过《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司在确保不影响公司正常运营和募集资金投资项目建设的情况下，使用闲置募集资金不超过8000.00万元暂时补充流动资金，上述额度自董事会审议通过之日起12个月内有效。具体内容参见公司于2022年1月25日发布于巨潮资讯
1-1-279中能电气股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
网上的相关公告。截至2022年12月31日，公司实际暂时补充流动资金金额
8000.00万元。公司已于2023年1月3日将募集资金临时补流金额8000.00万
元归还至募集资金专户。
3、尚未使用的前次募集资金情况
截至2022年12月31日，公司前次募集资金共计人民币399999990.52元，扣除发行费用（不含税）人民币7432062.06元，实际募集资金人民币
392567928.46元，实际使用募集资金人民币181048648.61元，尚未使用募集
资金人民币215305723.88元，尚未使用募集资金占前次实际募集资金的54.85%。
尚未使用的原因：公司募集资金投资项目现阶段尚处于建设期。
剩余资金的使用计划和安排：公司按照募集资金承诺投资情况切实保障剩余募集资金的合理使用。
六、前次发行涉及以资产认购股份的相关资产运行情况公司不存在前次募集资金中用于认购股份的资产运行情况。
七、前次募集资金使用的其他情况
截至2022年12月31日，公司不存在募集资金使用的其他情况。
八、前次募集资金实际使用情况与已公开披露信息对照情况说明公司对募集资金实际使用情况与定期报告和其他信息披露文件中披露的有
关内容逐项对照，前次募集资金实际使用情况与已公开披露信息一致。
九、会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告情况2023年3月14日，公司董事会编制了截至2022年12月31日的《中能电气股份有限公司前次募集资金使用情况报告》。立信中联出具《前次募集资金使用情况专项鉴证报告》（立信中联专审字[2023]D-0267 号），认为：公司《前次募集资金使用情况报告》符合中国证监会《监管规则适用指引——发行类第7号》的规定，在所有重大方面公允反映了中能电气截至2022年12月31日止的前次募集资金使用情况。
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十、本次发行募集资金规模的合理性
公司尚未使用的募集资金将按照既定计划投入项目建设，具有明确的后续使用计划。本次发行募集资金规模具有合理性，具体情况如下：
（一）国家为储能及充电桩行业的发展提供政策支持，储能、充电桩产业
市场前景广阔，本次募投项目有于提升公司核心竞争力，缓解资金压力
2021年10月，国务院制定了《2030年前碳达峰行动方案》，明确提出：积
极发展“新能源+储能”、源网荷储一体化和多能互补，支持分布式新能源合理配置储能系统；加快新型储能示范推广应用；到2025年，新型储能装机容量达到3000万千瓦以上；大力推广新能源汽车，逐步降低传统燃油汽车在新车产销和汽车保有量中的占比；有序推进充电桩、配套电网等基础设施建设，提升城市公共交通基础设施水平。2021年7月，国家发改委、国家能源局正式印发《关于加快推动新型储能发展的指导意见》，从国家层面明确和量化了储能产业发展目标，提出到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变，新型储能装机规模达 30GW 以上；到 2030 年，实现新型储能全面市场化发展，新型储能装机规模基本满足新型电力系统相应需求，成为能源领域碳达峰碳中和的关键支撑之一。
发展新能源汽车不仅是我国从汽车大国迈向汽车强国的必由之路，也是应对气候变化和实现碳达标、碳中和的战略举措。充电桩是新能源汽车的“加油站”，充电基础设施的建设直接影响到新能源汽车产业的发展。2022年1月，国家发改委等部门发布《关于进一步提升电动汽车充换电基础设施服务保障能力的实施意见》，提出到“十四五”末，我国电动汽车充电保障能力进一步提升，形成适度超前、布局均衡、智能高效的充电基础设施体系，能够满足超过2000万辆电动汽车充电需求。
在新能源行业发展的历史机遇下，现阶段公司亟需扩大充电桩业务的产能，新建储能业务的生产能力，并提升智能化的生产水平。公司的新能源储充项目的实施，对于公司实现新能源业务的发展战略，提升公司核心竞争力，推动公司持续稳定发展增长具有重要意义。
同时，预计未来几年内公司仍将处于业务快速扩张阶段，尤其是充电桩及储
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能市场领域，市场开拓、日常经营等环节对流动资金的需求也将进一步扩大。因此，通过本次募集资金补充流动资金的实施，能有效缓解公司快速发展带来的资金压力，有利于增强公司竞争能力，降低经营风险，为公司实现持续健康发展提供切实保障。
（二）公司业务快速发展，现有资金、经营业务产生的现金流量无法满足需要
报告期内，公司营业收入快速增长。2020年至2022年，公司营业收入从
94997.45万元增长至131216.33万元，复合增长率达17.53%。截至2022年12月31日，公司货币资金余额53677.46万元，扣除尚未使用的前次募集资金
21530.57万元后货币资金余额为32146.89万元，占总资产比重为12.51%。报告期各期，公司经营活动产生的现金流量净额分别为13428.88万元、5136.71万元和11022.63万元，公司经营活动收益较为稳定，保持了良好的现金流。但公司依靠可使用的流动资金、现有经营业务产生的现金流量难以满足公司扩大业务规模和实施本次募投项目对流动资金的需求。
（三）本次发行募集资金投资项目投资规模测算依据充分、测算过程合理
本次募集资金投资项目投资规模履行了有关程序，测算依据充分，测算过程合理。新能源储充项目、研发中心建设项目的可行性研究报告由具有资质的单位编制并已完成项目备案手续；新能源储充项目、研发中心建设项目由公司根据相
关法律法规及规范性文件、公司经营发展战略、项目实际情况等制定投资规模，根据该投资规模测算的效益合理。补充流动资金规模根据公司货币资金、资产负债结构、现金流状况、经营规模及变动趋势、未来流动资金需求等确定，符合《证券期货法律适用意见第18号》的规定。本次发行募集资金投资规模的测算依据及过程参见本募集说明书之“第七节本次募集资金运用”之“二、本次募集资金投资项目的具体情况”，相关测算依据充分、测算过程合理。
综上所述，公司亟需紧抓行业发展机遇，增强核心竞争力和盈利能力，但现有资金、现有经营业务产生的现金流量无法满足业务发展需求；本次发行募集资
金投资项目投资规模测算依据充分、测算过程合理。因此，本次发行募集资金规模具有合理性。
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第九节声明
一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明
本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。
全体董事签名：
CHEN陈添旭吴昊陈熙
MANHONG房桃峻缪希仁冯玲
全体监事签名：
余淑英陈伟方建勇
全体高级管理人员签名：
CHEN刘明强于春江
MANHONG李华蓉郑晓辉中能电气股份有限公司年月日
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二、发行人控股股东、实际控制人声明
本公司或本人承诺本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。
控股股东、实际控制人签名：
CHEN陈添旭吴昊
MANHONG中能电气股份有限公司年月日
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三、保荐机构（主承销商）声明
本公司已对募集说明书进行了核查，确认本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
法定代表人：
陶永泽
保荐代表人：
刘海谢涛
项目协办人：
王霖华创证券有限责任公司年月日
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四、保荐机构（主承销商）董事长及总经理声明本人已认真阅读中能电气股份有限公司创业板向不特定对象发行可转换公
司债券募集说明书的全部内容，确认募集说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对募集说明书真实性、准确性、完整性、及时性承担相应的法律责任。
保荐机构董事长、法定代表人：
陶永泽保荐机构总经理陈强华创证券有限责任公司年月日
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五、发行人律师声明
本所及经办律师已阅读募集说明书，确认募集说明书内容与本所出具的法律意见书和律师工作报告不存在矛盾。本所及经办律师对发行人在募集说明书中引用的法律意见书和律师工作报告的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
律师事务所负责人：
李玉林
经办律师：
刘孙斌梁俊宇
北京盈科（厦门）律师事务所年月日北京市盈科律师事务所
律师事务所负责人：
梅向荣
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六、审计机构声明
本所及签字注册会计师已阅读募集说明书，确认募集说明书内容与本所出具的立信中联审字[2021]D-0459 号、立信中联审字[2022]D-0403 号、立信中联审字
[2023]D-0383 号审计报告、立信中联审字[2023]D-0588 号内部控制鉴证报告、立
信中联专审字 [2023]D-0289 号非经常性损益鉴证报告、立信中联专审字
[2023]D-0267 号前次募集资金使用情况鉴证报告等文件不存在矛盾。本所及签字注册会计师对发行人在募集说明书中引用的审计报告等文件的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
会计师事务所负责人：
李金才
签字注册会计师：
林凤翁凌静
立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）年月日
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七、资信评级机构声明
本机构及签字资信评级人员已阅读募集说明书，确认募集说明书内容与本机构出具的资信评级报告不存在矛盾。本机构及签字资信评级人员对发行人在募集说明书中引用的资信评级报告的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
签字资信评级人员：
汪永乐任思博
资信评级机构负责人：
张剑文中证鹏元资信评估股份有限公司年月日
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八、董事会关于本次发行的有关声明及承诺
（一）关于应对本次发行可转换公司债券摊薄即期回报采取的措施
1、严格执行募集资金管理制度，加强募集资金管理
公司已按照《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》等法律、法规及规范性文件的有关规定，规范对募集资金的专户存储、使用和监督管理，并制定了《募集资金管理办法》，严格管理募集资金，保证募集资金按照约定用途合理规范使用，防范募集资金使用风险。公司将根据《募集资金管理办法》和公司董事会的决议，把募集资金存放于董事会指定的专项账户中，并将根据《募集资金管理办法》将募集资金用于承诺的使用用途。同时，公司将根据《募集资金管理办法》的要求，严格管理募集资金使用，并积极配合监管银行和保荐机构对募集资金使用的检查和监督，以保证募集资金合理规范使用，合理防范募集资金使用风险，充分发挥募集资金效益，切实保护投资者的利益。
2、加快募投项目实施进度，提高资金使用效率
董事会已对本次向不特定对象发行可转换公司债券募集资金投资项目的可
行性进行了充分论证，募投项目符合国家产业政策、行业发展趋势及公司未来整体战略发展方向，具有较好的市场前景和盈利能力。通过本次发行募集资金投资项目的实施，公司将不断优化业务结构，增强公司核心竞争力以提高盈利能力。
本次发行募集资金到位后，公司将积极推进募集资金投资项目的建设，提高资金使用效率，争取募投项目早日竣工并实现预期效益。
3、加强内部成本和费用控制，降低运营成本
自上市以来公司实现了快速发展，过去几年的经营积累和技术储备公司未来的发展奠定了良好的基础。公司将努力提高资金的使用效率，完善并强化投资决策程序，设计更合理的资金使用方案，合理运用各种融资工具和渠道，控制资金成本，提升资金使用效率，节省公司的各项费用支出，全面有效地控制公司经营和管控风险。
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4、完善公司治理结构，提升公司治理水平
公司将严格遵循《公司法》《证券法》及《上市公司治理准则》等法律、法
规和规范性文件的要求，不断完善公司治理结构，建立健全公司内部管理和控制制度，不断规范公司运作水平，确保股东能够充分行使权利，确保董事会能够按照法律、法规和《公司章程》的规定行使职权，作出科学、迅速和谨慎的决策，确保独立董事能够认真履行职责，维护公司整体利益，尤其是中小股东的合法权益，确保监事会能够独立有效地行使对公司重大事项、关联交易、财务状况以及董事、高级管理人员职责履行情况的监督权和检查权，维护公司及全体股东的合法权益。
5、优化投资者回报机制
公司现行《公司章程》中关于利润分配政策尤其是利润分配的形式及顺序、
现金分红的具体条件、比例、分配形式和股票股利分配条件的规定，符合中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》《上市公司监管指引第3号—上市公司现金分红（2022年修订）》等文件的要求。公司制定了《中能电气股份有限公司未来三年（2023年-2025年）股东分红回报规划》（以下简称“《股东分红回报规划》”），健全和完善公司分红决策和监督机制。本次发行完成后，公司将努力提升经营业绩，并结合公司实际情况、政策导向和市场意愿，严格按照《公司章程》和《股东分红回报规划》的规定，实行稳定、积极、可持续的利润分配政策，切实维护投资者的合法权益，并将结合公司经营情况与发展规划，在符合条件的情况下积极推动对广大股东的利润分配，努力提升股东回报水平。
（二）董事会关于保证填补即期回报措施切实履行的相关承诺
为充分保护本次发行完成后公司及社会公众投资者的利益，公司全体董事、高级管理人员、控股股东及实际控制人对公司填补回报措施能够得到切实履行做
出承诺如下：
1、公司董事、高级管理人员根据中国证监会相关规定，对公司填补即期回
报措施能够得到切实履行做出如下承诺：
（1）本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不
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得采用其他方式损害公司利益。
（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束。
（3）本人承诺不得动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动。
（4）本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。
（5）公司未来如有制定股权激励计划的，本人承诺将促使公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。
（6）本承诺出具日至本次发行实施完毕前，如中国证监会、深交所等证券
监管机构就填补回报措施及其承诺作出其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足该等规定时，本人承诺届时将按照监管部门的最新规定出具补充承诺。
（7）作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履
行上述承诺，本人同意按照中国证监会和深交所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关管理措施。若违反上述承诺并给公司或者投资者造成损失的，愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
2、公司的控股股东、实际控制人根据中国证监会相关规定，对公司填补即
期回报措施能够得到切实履行做出如下承诺：
（1）承诺不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益，切实履行对公司填补摊薄即期回报的相关措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺。
（2）本承诺出具后至本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，如中国证监会、深交所等证券监管机构就填补回报措施及其承诺作出其他新的监
管规定的，且上述承诺不能满足该等规定时，本人承诺届时将按照最新规定出具补充承诺。
（3）作为填补回报措施相关责任主体之一，本人若违反上述承诺或拒不履
行上述承诺，本人同意按照中国证监会和深交所等证券监管机构按照其制定或发布的有关规定、规则，对本人作出相关处罚或采取相关管理措施。若违反上
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述承诺并给公司或者投资者造成损失的，愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
中能电气股份有限公司董事会年月日
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第十节备查文件
一、备查文件内容
1、公司章程和营业执照；
2、公司2020年度、2021年度、2022年度财务报告及审计报告；
3、保荐机构出具的发行保荐书、发行保荐工作报告和尽职调查报告；
4、法律意见书和律师工作报告；
5、董事会编制、股东大会批准的关于前次募集资金使用情况的报告以及会
计师出具的鉴证报告；
6、资信评级机构出具的信用评级报告；
7、公司关于本次发行的董事会决议和股东大会决议；
8、其他与本次发行有关的重要文件。
二、备查文件查询时间及地点
投资者可在发行期间每周一至周五上午九点至十一点，下午三点至五点，于下列地点查阅上述文件：
（一）发行人：中能电气股份有限公司
地址：福建省福州市闽侯上街国宾大道365号
联系电话：0591-83856936
传真：0591-86550211
联系人：于春江
（二）保荐机构（主承销商）：华创证券有限责任公司
办公地址：深圳市福田区香梅路中投国际 A 座 20 楼
联系电话：0755-88309300
传真：0755-21516715
联系人：刘海、谢涛
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投资者亦可在公司的指定信息披露网站深圳证券交易所网站查阅本募集说明书全文。
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